孫春明

金融是現(xiàn)代經(jīng)濟的核心，金融安全事關(guān)經(jīng)濟發(fā)展、社會穩(wěn)定和國家安全的大局。隨著我國金融業(yè)對外開放步伐的加快和金融改革的不斷深化，金融安全的意義和作用日益突出。創(chuàng)建金融安全區(qū)作為維護金融穩(wěn)定、保證金融安全穩(wěn)健運行的重要手段，是當(dāng)前金融監(jiān)管中亟待研究的重大課題。金融開放背景下的金融安全

金融的全球化是現(xiàn)代經(jīng)濟的一大特點，而在金融交易外延不斷擴展、各國金融往來范圍越來越大的同時，不同國家地區(qū)間不同的金融制度環(huán)境和制度結(jié)構(gòu)的碰撞和矛盾不可避免。交易總是在一定的制度環(huán)境和制度結(jié)構(gòu)下進行的。宏觀制度性信息在交易雙方被視為默認信息發(fā)揮其社會共同知識的作用，保證契約在有限的成文條款之外還受社會理性和無形的社會公約的制約。在交易雙方分屬不同的制度環(huán)境和制度結(jié)構(gòu)的情況下，由于信息不對稱，社會共同知識的作用無法發(fā)揮，其對交易雙方的默示性制約也就處于不對等的狀態(tài)，由此可能滋生出制度性風(fēng)險；而事后的風(fēng)險概率的存在又使事前的關(guān)于交易結(jié)果的穩(wěn)定預(yù)期難以形成，國際交易規(guī)范也無有囊括所有細節(jié)的信息基礎(chǔ)，金融風(fēng)險的國際分攤遂難以實現(xiàn)；其間又因制度信息的“誤認”可能衍生出新的金融制度性風(fēng)險。

如果說金融制度性風(fēng)險基本上是由交易雙方共同承擔(dān)的話，那么，金融技術(shù)性風(fēng)險則更多地是由發(fā)展中國家交易者來承擔(dān)。就金融工具和金融交易技術(shù)的發(fā)展演進來看，西方發(fā)達國家是遠遠地走在了前面。對于這些金融技術(shù)性知識的占有，發(fā)達國家交易者和發(fā)展中國家交易者處于嚴重的不對稱狀態(tài)；交易前的信息分布情況決定了交易后利潤分配情況。這樣，交易利潤更多地為發(fā)達國家交易者所攫取，而交易風(fēng)險則更多由發(fā)展中國家交易者承擔(dān)。

在微觀層面上，發(fā)展中國家交易者成為國際金融交易的主要風(fēng)險承擔(dān)方。在宏觀層面上，其金融體系穩(wěn)定也就受到因微觀風(fēng)險不斷積累而越來越大的宏觀金融風(fēng)險的持續(xù)沖擊而日顯脆弱。作為一個金融不發(fā)達的國家，其金融資源有限，金融風(fēng)險的識別、防范、監(jiān)管、抵御能力也相當(dāng)有限。于是，在金融成為現(xiàn)代經(jīng)濟核心、金融全球化成為現(xiàn)代經(jīng)濟發(fā)展一大特點的條件下，金融安全和金融保障課題成為金融全球化的不可分割的伴生物，為各國尤其是廣大的發(fā)展中國家所廣泛關(guān)注。金融安全區(qū)的內(nèi)涵

金融安全區(qū)概念的提出，是與金融業(yè)的高風(fēng)險特征相對應(yīng)的。風(fēng)險是指發(fā)生損失的可能性。按照巴塞爾銀行監(jiān)管委員會的分類方法，金融(銀行)業(yè)面臨的主要風(fēng)險包括信用風(fēng)險、國家和轉(zhuǎn)移風(fēng)險、市場風(fēng)險、利率風(fēng)險、流動性風(fēng)險、操作風(fēng)險、法律風(fēng)險、聲譽風(fēng)險。這是從風(fēng)險的來源說的。如從風(fēng)險導(dǎo)致的結(jié)果看，各類金融風(fēng)險最終將以兩種基本形式表現(xiàn)出來：一是支付風(fēng)險，即金融機構(gòu)沒有充足的資金頭寸來及時滿足債務(wù)支付的需要，最嚴重的結(jié)果是導(dǎo)致金融機構(gòu)倒閉；二是財務(wù)風(fēng)險，因各種因素導(dǎo)致金融機構(gòu)盈利水平下降，甚至發(fā)生虧損。一家金融機構(gòu)只要出現(xiàn)上述任意一種情況，我們就可以說，該全融機構(gòu)是風(fēng)險機構(gòu)，即不安全機構(gòu)。那么，與此相對應(yīng)的安全金融機構(gòu)就應(yīng)該滿足兩個基本條件：一是有足夠的支付能力；二是有充分的盈利能力。從金融運行規(guī)律來看，金融安全應(yīng)是在單個金融機構(gòu)安全運行的基礎(chǔ)上，實現(xiàn)金融業(yè)的整體安全，即整個金融業(yè)在總體上滿足上述兩個基本條件，不發(fā)生系統(tǒng)性、區(qū)域性的支付風(fēng)險或財務(wù)風(fēng)險。依此推論，金融安全區(qū)是指在一特定區(qū)域內(nèi)總體上實現(xiàn)了金融安全。這是從金融業(yè)自身角度對金融安全區(qū)的理論概括。從系統(tǒng)論的觀點看，金融是社會經(jīng)濟系統(tǒng)的一個重要子系統(tǒng)，金融運行必然受到社會經(jīng)濟系統(tǒng)中多方面因素的影響，如經(jīng)濟基礎(chǔ)、社會信用、政府行為、社會心理等。這些因素對金融運行的影響，有些是正面的、積極的，有些是負面的、消極的。研究金融安全問題，必須將影響金融系統(tǒng)運行的有關(guān)外部環(huán)境因素也納入研究視野。金融安全還應(yīng)包括金融的外部環(huán)境對金融業(yè)的安全運行是積極的、有利的。因此，金融安全不是一個純粹的金融問題，而是一個社會問題。相應(yīng)的金融安全區(qū)概念也應(yīng)該從金融領(lǐng)域拓寬到全社會，是指在經(jīng)濟基礎(chǔ)、社會信用等外部環(huán)境總體上有利于金融機構(gòu)安全運行的條件下，金融業(yè)的風(fēng)險狀況處于可控制的范圍以內(nèi)的一個特定區(qū)域。創(chuàng)建金融安全區(qū)的政策取向

創(chuàng)建金融安全區(qū)是一項由政府部門、企業(yè)、社會公眾和金融機構(gòu)共同參與的社會性系統(tǒng)工程。從目前金融運行的環(huán)境來看，要創(chuàng)建一個“無持續(xù)性支付風(fēng)險、無系統(tǒng)性信貸風(fēng)險、五金融道德風(fēng)險和重大損失性事故發(fā)生”的金融安全區(qū)，應(yīng)著重做好以下幾方面工作：

1、爭取政府支持，強化政府協(xié)調(diào)。創(chuàng)建金融安全區(qū)，必須引入政府力量，把創(chuàng)建金融安全區(qū)作為政府宏觀管理的一項重要內(nèi)容，并將其列入政府工作目標(biāo)責(zé)任考核的內(nèi)容，要在轄區(qū)內(nèi)政府統(tǒng)一組織和領(lǐng)導(dǎo)下，動員政府經(jīng)濟部門、司法部門和新聞宣傳部門等各界力量，明確責(zé)任，充分借助這些部門的檢查監(jiān)督和行政管理力量輔助實施金融監(jiān)管，共同防范、化解金融風(fēng)險。政府要對創(chuàng)建金融安全區(qū)工作負總責(zé)，要從經(jīng)濟發(fā)展和社會穩(wěn)定的大局出發(fā)，以改善投融資環(huán)境和可持續(xù)發(fā)展的戰(zhàn)略眼光，組織協(xié)調(diào)金融機構(gòu)和各方面認真落實創(chuàng)建金融安全區(qū)的各項工作要求。作為金融部門尤其是人民銀行本身，要及時將經(jīng)營管理中遇到的困難和問題向當(dāng)?shù)卣畢R報，通過積極支持地方經(jīng)濟發(fā)展，努力贏得地方政府對創(chuàng)建金融安全區(qū)工作的關(guān)心和支持。

2、改進和完善社會信用機制，加大打擊逃廢債務(wù)的整頓力度。重視建立科學(xué)、健全的社會信用制度，規(guī)范金融活動中的信用行為，是金融得以持續(xù)發(fā)展的“生命線”。為此，應(yīng)抓緊制定約束企業(yè)信用行為的有關(guān)政策法規(guī)，把企業(yè)償還金融機構(gòu)債務(wù)情況作為考核企業(yè)法人是否稱職、企業(yè)經(jīng)營指標(biāo)升降及法人繼續(xù)任職的重要內(nèi)容；要制訂金融債權(quán)保全辦法及相應(yīng)的保全措施，充分發(fā)揮金融債權(quán)管理行長聯(lián)席會議的作用，實行企業(yè)懸空銀行債務(wù)、惡意欠資、欠息大戶披露制度，落實好現(xiàn)行的《制裁逃廢金融債務(wù)行為暫行辦法》的規(guī)定，依法公正審理金融債權(quán)債務(wù)糾紛案件，認真開展金融普法教育，增強社會信用觀念。金融部門要形成統(tǒng)一戰(zhàn)線，從政策上、行動上、態(tài)度上對惡意逃廢債務(wù)企業(yè)的信用行為予以封殺，人民銀行要充分發(fā)揮銀行信貸登記咨詢系統(tǒng)的功能，對逃廢債企業(yè)在貸款卡年審中給予取消資格的處理，對信譽不好的企業(yè)及時在全轄區(qū)通報，以建立良好的社會信用環(huán)境。

3、加大央行監(jiān)管力度，充分發(fā)揮央行在創(chuàng)建金融安全區(qū)中的作用。加強金融監(jiān)管，防范化解金融風(fēng)險是法律賦予中央銀行的職責(zé)。金融工作的特殊性及創(chuàng)建金融安全區(qū)的廣泛性、復(fù)雜性決定創(chuàng)建工作要由人民銀行來牽頭。人民銀行應(yīng)有所作為，積極主動地做好創(chuàng)建金融安全區(qū)的組織推動作用，充分發(fā)件主力軍作用。一是根據(jù)轄區(qū)內(nèi)金融實際情況，確立創(chuàng)建金融安全區(qū)的組織體系、實施方案和階段性目標(biāo)等。二是完善監(jiān)管制度，包括金融監(jiān)管責(zé)任制，金融監(jiān)管領(lǐng)導(dǎo)責(zé)任制、金融監(jiān)管季度例會和報告制度等。三是加強對金融機構(gòu)內(nèi)控制度的建立和執(zhí)行情況的監(jiān)管，增強金融機構(gòu)抵御風(fēng)險的能力。四是進一步完善金融風(fēng)險預(yù)警體系，實施超前監(jiān)管，通過建立月度、季度、年度監(jiān)測報表，及時全面地搜集監(jiān)管信息，建立和完善各類金融機構(gòu)監(jiān)管檔案，通過對監(jiān)管信息的分析處理以及非現(xiàn)場監(jiān)管的監(jiān)測、分析及時發(fā)出預(yù)警；通過對農(nóng)村信用社的管理能力、管理水平、經(jīng)營業(yè)績、服務(wù)質(zhì)量、資產(chǎn)質(zhì)量、員工素質(zhì)等情況的監(jiān)測，區(qū)分不同的風(fēng)險等級，實行一社一策，努力化解高風(fēng)險。五是加強監(jiān)管人員的培訓(xùn)，實行嚴格的監(jiān)管考試制度和持證上崗制度，強化對監(jiān)管人員的再監(jiān)管，努力降低道德風(fēng)險，培養(yǎng)一支高素質(zhì)復(fù)合型金融監(jiān)管隊伍。六是加大金融執(zhí)法力度，依法嚴厲查處各種違規(guī)、違紀經(jīng)營行為，為金融機構(gòu)穩(wěn)健運行提供良好的競爭環(huán)境。七是建立中介機構(gòu)參與機制，發(fā)揮會計師事務(wù)所、律師事務(wù)所在加強監(jiān)管方面的作用。

<作者單位：廣州市暨南大學(xué))