王德發(fā)（湖南省新生水泥廠，湖南長沙 410208）

1 水泥產(chǎn)業(yè)行業(yè)競爭分析

2009年我國水泥產(chǎn)量超過16億噸，新型干法水泥比重達到62%，1000萬噸以上企業(yè)16家，連續(xù)多年位居世界水泥生產(chǎn)第1 大國。 涌現(xiàn)出海螺、中國建材、中材、華新等一大批優(yōu)秀的水泥巨頭。然而，存在著產(chǎn)能過?，F(xiàn)象，影響因素如下。

1）潛在進入者：某些水泥緊缺地區(qū)（如浙江）曾有其他行業(yè)資本進軍水泥行業(yè)的事例。 近幾年，這種現(xiàn)象相當(dāng)普遍，各大水泥企業(yè)在全國各地尋找機會，建水泥生產(chǎn)線，引起激烈的區(qū)域市場競爭。

2）供應(yīng)商的議價能力：煤是水泥生產(chǎn)必需資源。 原煤供應(yīng)商具備很強的議價能力，使水泥企業(yè)處于劣勢的價格談判地位。

3）購買者的議價能力：水泥產(chǎn)品主要購買者為房地產(chǎn)行業(yè)和鐵路、公路、城市公共設(shè)施等基礎(chǔ)建設(shè)領(lǐng)域，這些行業(yè)集中度都很高、采購規(guī)模比較大；可供選擇水泥提供廠商多。這些因素決定了水泥購買方具備很強的議價能力。

4）替代品的威脅：目前、未來沒有其他材料可以完全加以替代，這方面的顧慮可以暫時忽略。

5）現(xiàn)有企業(yè)之間的競爭：我國水泥企業(yè)數(shù)量龐大，行業(yè)內(nèi)水泥企業(yè)之間的競爭將愈演愈烈，優(yōu)勝劣汰將加快步伐。

2009年9 月國務(wù)院38 號文件中將水泥列為產(chǎn)能過剩行業(yè)之一，并指出2008年我國水泥產(chǎn)能18.7億噸，(其中落后產(chǎn)能約5億噸)，目前在建水泥生產(chǎn)線418 條，產(chǎn)能6.2億噸，而2010年市場需求僅為16億噸，已經(jīng)嚴(yán)重過剩。 實際上，某些地區(qū)的水泥企業(yè)已經(jīng)出現(xiàn)限產(chǎn)狀況，可見水泥行業(yè)將持續(xù)處于相當(dāng)猛烈的競爭狀態(tài)，如果不及時采取措施，將對產(chǎn)業(yè)健康發(fā)展帶來不利影響。

2 典型企業(yè)的成長策略

水泥產(chǎn)業(yè)具有顯著的規(guī)模經(jīng)濟特征，面對越來越激烈的市場競爭，很多企業(yè)積極擴大產(chǎn)能，以降低單位成本、增加市場份額。 國內(nèi)規(guī)模領(lǐng)先的幾大水泥巨頭成長策略如下所述：

1）海螺水泥：1997年由安徽寧國水泥廠和白馬山水泥廠共同發(fā)起設(shè)立，2009年底熟料產(chǎn)能達1.2億噸，穩(wěn)居國內(nèi)水泥企業(yè)龍頭地位。 該企業(yè)成功來源于具有前瞻性、可行性的戰(zhàn)略規(guī)劃以及資本市場的有效運作，這一點在其“九五”期間實施的“T”型戰(zhàn)略中得到很好體現(xiàn)：按照國家控制總量、調(diào)整結(jié)構(gòu)的產(chǎn)業(yè)政策，不斷在東部沿江沿海地區(qū)并購中小水泥企業(yè)，將其改造為粉磨站；同時在石灰石資源豐富的長江兩岸銅陵、池州等地建設(shè)大型熟料生產(chǎn)基地，充分利用低廉的水路運輸，快速拓展華東市場，形成了行業(yè)內(nèi)的“海螺模式”。

2）南方水泥：2007年9 月成立，由中國建材集團，浙江尖峰集團和湖南省國資委共同投資設(shè)立，覆蓋上海，浙江，江西，湖南等省市，截至2009年底共擁有成員企業(yè)142家，年產(chǎn)能規(guī)模一億噸以上。

3）中材集團：該企業(yè)水泥業(yè)務(wù)從無到有，繼2004年接受天山水泥無償劃轉(zhuǎn)，2007年接受寧夏建材旗下寧夏賽馬實業(yè)之后，2009年12 月與甘肅省國資委簽署股權(quán)轉(zhuǎn)讓協(xié)議，接受其所持有上市公司祁連山水泥的股份，而祁連山水泥自身曾先后并購重組過武山水泥廠、蘭州大通河水泥公司、甘谷浴佛水泥公司。 目前，中材集團的水泥制造業(yè)務(wù)由中材水泥有限責(zé)任公司、新疆天山水泥、寧夏賽馬實業(yè)和祁連山水泥這些成員單位組成，是西北地區(qū)水泥產(chǎn)業(yè)的領(lǐng)頭羊。

4）拉法基瑞安水泥有限公司：該企業(yè)由拉法基和瑞安建業(yè)2005年共同出資8.8億美元成立，與其他水泥集團大力建設(shè)新生產(chǎn)線不同，拉法基瑞安較少建立新生產(chǎn)線，除在重慶等地建立新線外，基本只采用收購的策略，公司成立后整合了瑞安控股在云南的8家水泥廠，在西南區(qū)域先后收購騰輝特種水泥，騰輝地維水泥等企業(yè)，擁有20 余家水泥廠，年生產(chǎn)能力達2400萬噸。

5）華新水泥股份有限公司：世界水泥巨頭瑞士豪西盟1999年和百年老店湖北華新水泥廠共同合作的大型企業(yè)，至2008年底共擁有熟料生產(chǎn)線17 條，熟料生產(chǎn)能力2138萬噸，水泥生產(chǎn)能力3850萬噸，牢牢把握住區(qū)域戰(zhàn)略市場，同時進軍西藏等競爭薄弱地區(qū)。

采取這一產(chǎn)業(yè)一體化策略，存在諸多優(yōu)點：

首先，有利于混凝土質(zhì)量的提高，作為混凝土最重要的原材料，水泥質(zhì)量對于混凝土質(zhì)量具有關(guān)鍵影響，一般的混凝土廠商也對購買的水泥進行質(zhì)量檢測，但是無法從生產(chǎn)的角度對其進行深入控制，而這種控制對于全面提高混凝土質(zhì)量具有重要意義：（1）水泥企業(yè)為追求效益，混合材摻入量一般比較高，混合材產(chǎn)地種類也時有變化，混凝土企業(yè)難以及時了解；不同批次水泥的富裕強度也經(jīng)常波動，這些水泥性能的不穩(wěn)定常常導(dǎo)致混凝土質(zhì)量的波動；（2）混凝土的重要性能耐久性和水泥生產(chǎn)工藝也存在密切的相關(guān)性，有研究表明：水泥強度越高，比表面積越高，其保水性能即愈好，抗?jié)B和抗碳化性能愈強，有利于混凝土耐久性的提高，提高熟料中硅酸鹽礦物含量同時降低C3A 含量也對提高混凝土耐久性有幫助，但是片面追求水泥細度則容易導(dǎo)致混凝土需水量的增加,對耐久性不利。

其次，有利于節(jié)約水泥這種中間產(chǎn)品在市場上進行銷售和購買的交易成本，使混凝土產(chǎn)品在市場上具有較強的價格競爭力；產(chǎn)業(yè)鏈的延長也使水泥生產(chǎn)更具計劃性和彈性；水泥生產(chǎn)與混凝土生產(chǎn)二者間的相互協(xié)調(diào)使得水泥的儲存和運輸也更快捷便利。 水泥與混凝土兩種產(chǎn)品的管理方式，市場特點，服務(wù)流程等具有相似性，水泥產(chǎn)業(yè)和混凝土產(chǎn)業(yè)可采用事業(yè)部制度分別進行管理，分別作為利潤中心進行考核。 水泥產(chǎn)品具有近乎完全競爭的市場，可采用以市場價格減去銷售費用作為內(nèi)部轉(zhuǎn)移價格，大中型水泥企業(yè)都具備采用這種管理方式的條件。

因為產(chǎn)品之間的特殊關(guān)系，這種水泥混凝土一體化模式具備同心多元化的某些特點。采用這種戰(zhàn)略便于利用企業(yè)現(xiàn)有的技術(shù)，人力資源，營銷能力獲取融合優(yōu)勢；產(chǎn)品的多元化在一定程度上降低了企業(yè)業(yè)務(wù)單一的風(fēng)險；可以利用水泥和混凝土產(chǎn)品價值鏈之間的融合潛力，充分利用規(guī)模經(jīng)濟和范圍經(jīng)濟，避免風(fēng)險。

目前我國的混凝土企業(yè)數(shù)量多、規(guī)模小、產(chǎn)品質(zhì)量不穩(wěn)定，缺乏具有全國影響力的品牌。 同時混凝土企業(yè)投資少、建設(shè)周期短、布局較為靈活，相對而言，大中型水泥企業(yè)一般資本龐大，可以根據(jù)自身特點采取利用企業(yè)現(xiàn)有資金和借貸等方式在靠近市場的區(qū)域快速布置新生產(chǎn)點，也可以收購現(xiàn)有的其他企業(yè)，隨著商品攪拌站站點的增加，混凝土行業(yè)的集中度可以得到提高。而一些落后的立窯水泥廠因為資金，技術(shù)等原因無法實施這樣的戰(zhàn)略，這在無形中也加快水泥落后產(chǎn)能的退出。

世界領(lǐng)先的幾家水泥制造商同時也是混凝土及骨料產(chǎn)業(yè)領(lǐng)域的巨頭，以2007年為例，幾大水泥生產(chǎn)商的水泥及混凝土產(chǎn)量見表1。

上述現(xiàn)象不是偶然出現(xiàn)的，隨著產(chǎn)業(yè)內(nèi)外環(huán)境的變化，兩種產(chǎn)業(yè)的一體化必然逐漸形成，我國有不少業(yè)內(nèi)人士和企業(yè)也認識到了這一點，水泥協(xié)會雷前治會長2009年廣西調(diào)研時就指出：延長產(chǎn)業(yè)鏈?zhǔn)撬喈a(chǎn)業(yè)升級的必然趨勢。 在產(chǎn)能過剩的今天，水泥、混凝土產(chǎn)業(yè)一體化不失我國廣大水泥企業(yè)值得考慮的一個方向。

4 水泥與混凝土產(chǎn)業(yè)縱向一體化可能面臨問題

新的事物也可能帶來新的問題，水泥與混凝土產(chǎn)業(yè)縱向一體化在帶來上文優(yōu)勢的同時也可能造成如下問題：

新業(yè)務(wù)帶來的困擾：混凝土雖然和水泥有很多相同之處，但畢竟屬于不同產(chǎn)品，從采購、生產(chǎn)、檢測到市場開拓都有不少區(qū)別。這種新業(yè)務(wù)帶來的困擾在一體化初期可能顯得特別明顯，因此，企業(yè)在實施本戰(zhàn)略前，應(yīng)該充分進行調(diào)研，做好計劃工作；還要做好市場宣傳，人員培訓(xùn)等工作，試運行時期要加強溝通，認真分析出現(xiàn)的各種問題，盡量縮短“磨合期”。

組織結(jié)構(gòu)，管理風(fēng)險：實施一體化戰(zhàn)略是企業(yè)的一項總體戰(zhàn)略，需要企業(yè)對現(xiàn)有組織進行調(diào)整并且推行管理變革。水泥產(chǎn)業(yè)和混凝土生產(chǎn)二者之間的關(guān)系處理不當(dāng)則可能帶來沖突，造成整體次優(yōu)化的后果，例如，若水泥內(nèi)部轉(zhuǎn)移價格確定不當(dāng)，就會造成責(zé)任轉(zhuǎn)移，無法正確體現(xiàn)經(jīng)營業(yè)績，從而造成錯誤決策。

表1 國際幾大水泥廠及混凝土產(chǎn)量

財務(wù)風(fēng)險：一般來說，水泥企業(yè)進入混凝土產(chǎn)業(yè)不會帶來太大的財務(wù)風(fēng)險，但如果原本資產(chǎn)負債率已經(jīng)偏高，或者為客戶墊資規(guī)模過大引起負債比率不良，則財務(wù)風(fēng)險也是不容忽視的問題。

5 結(jié)論

1）“五力模型”研究表明，中國水泥行業(yè)將持續(xù)處于激烈的競爭狀態(tài)；

2）兼并重組的橫向一體化策略在中國水泥企業(yè)成長中起到重要作用；

3）水泥與混凝土結(jié)合的縱向一體化策略將成為中國水泥行業(yè)未來發(fā)展的方向；

4）水泥與混凝土縱向一體化策略執(zhí)行過程中應(yīng)注意某些可能的弊端。