夏 寧，夏 鋒，李 民

(1.山東財(cái)經(jīng)大學(xué)會(huì)計(jì)學(xué)院，山東 濟(jì)南 250014;2.中國(guó)海南改革發(fā)展研究院，海南 ?？?570208)

一、引 言

原創(chuàng)性是學(xué)術(shù)研究的生命。“原”字強(qiáng)調(diào)的是原初性，即一切來自本源、根本的東西，研究有其不可復(fù)制性和排它性，它是新鮮的，獨(dú)一無二的。當(dāng)然，也不能把原創(chuàng)性的要求拔到不可企及的嚇人高度，使之過分純粹化和極致化，那樣反而會(huì)變成一種心造的幻影。要使中國(guó)的會(huì)計(jì)研究能夠在世界會(huì)計(jì)學(xué)術(shù)界占有一席之地，原創(chuàng)性應(yīng)該成為我國(guó)會(huì)計(jì)研究必然的選擇。提升我國(guó)會(huì)計(jì)研究的原創(chuàng)性，就是要強(qiáng)化會(huì)計(jì)研究者在學(xué)術(shù)研究中的原創(chuàng)意識(shí)，堅(jiān)持學(xué)術(shù)的自主性，不是被動(dòng)地跟著別人走，而是要以我為主，研究中國(guó)自己的問題，創(chuàng)建中國(guó)自己的理論。

原創(chuàng)性的科學(xué)研究必須跨越問題及其解決之間的邏輯鴻溝(logical gap)，不是所有的問題解決都堪稱發(fā)現(xiàn)。由于科學(xué)發(fā)現(xiàn)要跨越邏輯鴻溝，會(huì)改變我們的解釋框架，所以試圖通過應(yīng)用已有的解釋框架來達(dá)到科學(xué)發(fā)現(xiàn)，在邏輯上是不可能的。波蘭尼認(rèn)為，通過遵循某種已有的程序和某些現(xiàn)存的規(guī)則而得到的問題解決，不能稱為科學(xué)發(fā)現(xiàn);從內(nèi)容上說，每一個(gè)具有原創(chuàng)性的科學(xué)發(fā)現(xiàn)是對(duì)實(shí)在(reality)的新的方面的揭示;從心理效應(yīng)上說，一項(xiàng)原創(chuàng)性的科學(xué)研究，往往會(huì)激起人們的驚奇感(surprise)，科學(xué)發(fā)現(xiàn)常常是不可預(yù)見的(unexpected)。而當(dāng)前我國(guó)會(huì)計(jì)研究原創(chuàng)性不僅包括創(chuàng)新性和獨(dú)創(chuàng)性，還應(yīng)該包括民族性和本土性，它的最終指向無疑是面向?qū)嵺`的，能夠解決本土的會(huì)計(jì)實(shí)際問題。

二、主流會(huì)計(jì)研究方法現(xiàn)狀分析

1.實(shí)證研究為主流，并不否認(rèn)規(guī)范研究的重要

西方以演繹法和歸納法為主的傳統(tǒng)規(guī)范會(huì)計(jì)研究方法曾經(jīng)在會(huì)計(jì)理論研究中發(fā)揮了重要作用，比如以佩頓為代表的演繹會(huì)計(jì)理論學(xué)派、以利特爾頓為代表的歸納會(huì)計(jì)學(xué)派和以坎寧為代表的真實(shí)收益學(xué)派［1］。20世紀(jì)60年代實(shí)證會(huì)計(jì)研究發(fā)展起來，并在80年代成為主流，是當(dāng)代會(huì)計(jì)學(xué)研究領(lǐng)域中應(yīng)用非常廣泛的一種研究方法。中國(guó)的實(shí)證研究真正進(jìn)入研究的實(shí)踐還不到十年的時(shí)間，然而其卻呈現(xiàn)出方興未艾之勢(shì)，使每一個(gè)關(guān)注會(huì)計(jì)學(xué)術(shù)的人都感受到了其對(duì)傳統(tǒng)會(huì)計(jì)研究范式傾覆式的影響。實(shí)證會(huì)計(jì)研究的領(lǐng)域非常廣闊，尤其是隨著資本市場(chǎng)的發(fā)展和完善，新的會(huì)計(jì)實(shí)務(wù)不斷出現(xiàn)，將會(huì)為實(shí)證會(huì)計(jì)研究提供更多的研究方向。然而實(shí)證會(huì)計(jì)發(fā)展并不否認(rèn)規(guī)范研究的重要，在美國(guó)會(huì)計(jì)學(xué)會(huì)三大會(huì)刊中的《會(huì)計(jì)瞭望》和《會(huì)計(jì)教育問題》，仍有許多文章是運(yùn)用規(guī)范研究方法進(jìn)行會(huì)計(jì)理論問題的研究，美國(guó)注冊(cè)會(huì)計(jì)師協(xié)會(huì)的《會(huì)計(jì)師雜志》的絕大多數(shù)文章仍然運(yùn)用規(guī)范研究方法。毋庸置疑，這些文章對(duì)會(huì)計(jì)基礎(chǔ)理論和會(huì)計(jì)應(yīng)用理論建設(shè)仍然具有不可忽視的作用。因此，規(guī)范研究與實(shí)證研究是科學(xué)會(huì)計(jì)理論的兩個(gè)不可或缺的學(xué)術(shù)探討過程。前者提出理論預(yù)期，后者根據(jù)理論預(yù)期和經(jīng)驗(yàn)數(shù)據(jù)對(duì)假設(shè)進(jìn)行檢驗(yàn)，經(jīng)過檢驗(yàn)后的理論將成為進(jìn)一步規(guī)范研究的基礎(chǔ)。

2.國(guó)內(nèi)外實(shí)證研究的結(jié)論觀點(diǎn)不一，彰顯綜合全面研究的重要

在實(shí)證研究的核心領(lǐng)域，比如價(jià)值相關(guān)性、市場(chǎng)有效性、信息披露、會(huì)計(jì)政策選擇、公司治理方面，國(guó)內(nèi)外學(xué)術(shù)界研究結(jié)論不盡相同。這種意見的分歧說明在會(huì)計(jì)學(xué)研究領(lǐng)域，目前還存在著許多在頂尖的學(xué)者們看來很值得討論和研究的問題，這恰好指明了仍然存在的研究空間以及有待繼續(xù)研究的問題［2］。要堅(jiān)持規(guī)范會(huì)計(jì)研究方法和實(shí)證會(huì)計(jì)研究方法結(jié)合，偏向任何一方面都容易走錯(cuò)路和走彎路。但兩者強(qiáng)調(diào)的側(cè)重點(diǎn)不同，前者強(qiáng)調(diào)歸納和演繹為主，邏輯思維嚴(yán)密，后者注重用經(jīng)濟(jì)模型來檢驗(yàn)假設(shè)，用數(shù)據(jù)分析的結(jié)果來說明問題，但兩者必須經(jīng)得起實(shí)踐檢驗(yàn)。各種方法各有長(zhǎng)短，不一定能解決會(huì)計(jì)研究中的所有問題。當(dāng)前中國(guó)會(huì)計(jì)學(xué)界不僅需要實(shí)證研究和規(guī)范研究的大師，還需要分析研究與經(jīng)驗(yàn)研究的大師，但更需要能將各種各樣研究方法綜合全面運(yùn)用的會(huì)計(jì)學(xué)研究大師。

3.會(huì)計(jì)研究要充分重視非經(jīng)典非線性模型

隨著20世紀(jì)90年代衍生金融工具的逐步普及，計(jì)量和估價(jià)問題更加受到人們的關(guān)注。所謂計(jì)量觀，是指會(huì)計(jì)人員已日益意識(shí)到有責(zé)任將現(xiàn)值，恰當(dāng)?shù)丶{入財(cái)務(wù)報(bào)告中。經(jīng)典計(jì)量經(jīng)濟(jì)模型的缺陷之一是其主要使用時(shí)間序列數(shù)據(jù)或加總數(shù)據(jù)而缺乏堅(jiān)實(shí)的微觀基礎(chǔ)，其應(yīng)用的范圍也相對(duì)較小。早期的計(jì)量觀帶有強(qiáng)烈的規(guī)范色彩，非經(jīng)典計(jì)量經(jīng)濟(jì)學(xué)正是源于這一學(xué)術(shù)背景發(fā)展起來，其內(nèi)容主要包括：微觀計(jì)量經(jīng)濟(jì)學(xué)、非參數(shù)計(jì)量經(jīng)濟(jì)學(xué)、時(shí)間序列計(jì)量經(jīng)濟(jì)學(xué)和動(dòng)態(tài)計(jì)量經(jīng)濟(jì)學(xué)等。非線性模型是以前線性聯(lián)系模型與一元模型的擴(kuò)展，關(guān)注少數(shù)解釋變量與滯后因變量的非線性形式的單因變量模型，格蘭杰教授與泰雷斯維爾塔教授則是動(dòng)態(tài)多元分析技術(shù)的開拓性研究者?；诂F(xiàn)實(shí)問題的復(fù)雜性，會(huì)計(jì)研究除了應(yīng)用經(jīng)典線性計(jì)量經(jīng)濟(jì)學(xué)模型以外，還必須要充分重視非經(jīng)典非線性模型的使用。

三、我國(guó)經(jīng)驗(yàn)會(huì)計(jì)研究出現(xiàn)的問題

經(jīng)驗(yàn)研究是與基礎(chǔ)理論研究(或純理論研究)相對(duì)應(yīng)的，從研究目的上區(qū)分，經(jīng)驗(yàn)研究可分為應(yīng)用研究(旨在解決實(shí)踐問題)和學(xué)科理論研究(旨在用經(jīng)驗(yàn)資料建立或檢驗(yàn)學(xué)科知識(shí)的研究)兩大類(科爾曼，1990)。我國(guó)現(xiàn)有的會(huì)計(jì)實(shí)證研究普遍缺乏應(yīng)有的理論指導(dǎo)和理論分析的框架，尤其是缺乏足夠的微觀經(jīng)濟(jì)學(xué)、金融理財(cái)學(xué)等會(huì)計(jì)基礎(chǔ)學(xué)科的理論分析框架和經(jīng)過嚴(yán)謹(jǐn)理論研究之后得出的切合中國(guó)實(shí)際情況的理論;缺乏對(duì)西方實(shí)證會(huì)計(jì)理論假設(shè)深思熟慮的檢驗(yàn)，所從事的研究設(shè)計(jì)面臨“水土不服”的問題［3］。

1.簡(jiǎn)單模仿而失去有用性

截止到目前的大多實(shí)證會(huì)計(jì)研究，主要停留在模仿階段，即運(yùn)用西方成熟的實(shí)證會(huì)計(jì)研究方法，以我國(guó)資本市場(chǎng)的數(shù)據(jù)來驗(yàn)證西方已有的實(shí)證會(huì)計(jì)研究的假設(shè)，甚至一些研究問題也是模仿性的。模型大多是借鑒別人的模式或者在別人的模型基礎(chǔ)上作細(xì)微的修改，數(shù)據(jù)來源于公開數(shù)據(jù)庫(kù)的資料，而其中的計(jì)算過程也是借助別人的統(tǒng)計(jì)軟件來求解，這樣的研究成果絕不是創(chuàng)造性勞動(dòng)［4］。而且有的學(xué)者認(rèn)為，如果不參考西方文獻(xiàn)，就不能有更深入的研究。誠(chéng)然我們要學(xué)習(xí)西方經(jīng)驗(yàn)，但一邊倒的按照西方學(xué)術(shù)界的路線走，很難有中國(guó)原創(chuàng)的東西出現(xiàn)。我國(guó)的實(shí)證會(huì)計(jì)研究不應(yīng)照搬國(guó)外的研究方法，而更應(yīng)該根據(jù)中國(guó)的國(guó)情，摸索出適合我國(guó)國(guó)情的實(shí)證會(huì)計(jì)研究方法。過去我國(guó)的實(shí)證會(huì)計(jì)研究過多地考慮了政府需求，下一步我國(guó)的實(shí)證會(huì)計(jì)研究更應(yīng)該重視公司利益相關(guān)者的需求，這是中國(guó)實(shí)證會(huì)計(jì)研究應(yīng)擔(dān)負(fù)的責(zé)任。

2.沒有處理好實(shí)證研究與規(guī)范研究的關(guān)系

在我國(guó)，實(shí)證會(huì)計(jì)研究和規(guī)范會(huì)計(jì)研究之間出現(xiàn)了鴻溝，一種觀點(diǎn)認(rèn)為年老的學(xué)者做規(guī)范研究，而年輕的學(xué)者為了早出成果要做實(shí)證研究;一種觀點(diǎn)認(rèn)為不要做規(guī)范研究，只有到了大師級(jí)的水平才做規(guī)范研究等等。總之觀點(diǎn)各異，表里不一，有時(shí)還諱莫如深，殊不知規(guī)范研究和實(shí)證研究在獲取科學(xué)會(huì)計(jì)理論的過程中都是必不可少的。無論是實(shí)證研究還是規(guī)范研究，其研究?jī)?nèi)容和結(jié)果是否有價(jià)值取決于其是否提升了現(xiàn)有會(huì)計(jì)理論解釋和預(yù)測(cè)會(huì)計(jì)實(shí)踐的能力。實(shí)證會(huì)計(jì)研究應(yīng)該以規(guī)范會(huì)計(jì)研究的目的為歸宿，科學(xué)的會(huì)計(jì)研究不能盲目的崇拜看似精確的數(shù)學(xué)和計(jì)量模型，而忽視歸納和演繹的規(guī)范推理作用。本文無意對(duì)會(huì)計(jì)研究應(yīng)采用實(shí)證還是規(guī)范或孰更科學(xué)發(fā)表意見，只是想表明任何一種科學(xué)研究方法都必須最大限度地貼近客觀，而且只要貼近客觀就會(huì)有所作為。

3.缺少有價(jià)值的創(chuàng)新

會(huì)計(jì)研究創(chuàng)新是一個(gè)由低級(jí)向高級(jí)的不斷變革過程，包括新發(fā)現(xiàn)、新觀點(diǎn)、新理論、新應(yīng)用、新技術(shù)、新方法等。沒有創(chuàng)新就失去了研究的靈魂，中國(guó)的會(huì)計(jì)創(chuàng)新發(fā)展艱難，特別是在基礎(chǔ)會(huì)計(jì)理論上。當(dāng)前會(huì)計(jì)研究人員往往愿意做見效快、風(fēng)險(xiǎn)小的項(xiàng)目，或在功利主義驅(qū)使下整天為發(fā)表文章著急;爭(zhēng)取到課題后則以大化小，把一篇研究論文拆成好幾篇發(fā)表。最明顯的是我們會(huì)計(jì)專業(yè)的博士論文就遭到香港學(xué)者的批評(píng)，說本末倒置而沒有自己的創(chuàng)新，最多是一種綜述。實(shí)際上，真正要得到有價(jià)值的科學(xué)成果，需要長(zhǎng)時(shí)間積累，而且貴在學(xué)術(shù)爭(zhēng)鳴，提倡合作精神。

4.缺少問題意識(shí)，重復(fù)前人的勞動(dòng)

會(huì)計(jì)理論所面臨的研究問題很多，需要?jiǎng)?chuàng)新的內(nèi)容也很多，而會(huì)計(jì)研究的創(chuàng)新，關(guān)鍵在于選題。問題是研究的起點(diǎn)，其標(biāo)志是一個(gè)對(duì)本學(xué)科前沿理論都了解的人，用現(xiàn)有的方法解決不了，就有可能產(chǎn)生問題。目前的實(shí)證研究有兩個(gè)誤區(qū)：有人認(rèn)為只有親自到實(shí)踐中找到數(shù)據(jù)才是實(shí)證研究，沒有帶著問題意識(shí)就進(jìn)行調(diào)查，其結(jié)論是難以令人相信的。但光做實(shí)證調(diào)查是不夠的，必須先有假設(shè)，然后進(jìn)行調(diào)查，看看實(shí)踐中是否支持自己的假設(shè)。實(shí)證研究的另一個(gè)誤區(qū)是缺少樣本的典型性。我們的研究都多多少少帶有主觀色彩，靠證偽來彌補(bǔ)經(jīng)驗(yàn)的不足，任何普遍的經(jīng)驗(yàn)往往是出于個(gè)別的經(jīng)驗(yàn)。

5.沒有深入考慮資本市場(chǎng)有效性

我國(guó)資本市場(chǎng)上很多現(xiàn)象表明，單純從方法上檢驗(yàn)我國(guó)資本市場(chǎng)的有效性問題而忽視相應(yīng)的制度環(huán)境，其結(jié)論將是令人懷疑、甚至是誤導(dǎo)的。我國(guó)資本市場(chǎng)的特殊制度環(huán)境包括上市公司的主體是國(guó)有企業(yè)，資本市場(chǎng)上大量的資金來自國(guó)有資本;資本市場(chǎng)規(guī)模與容量有限，交易方式單一;資本沒有其他盈利渠道，缺少退出機(jī)制;上市公司與機(jī)構(gòu)投資者在資本市場(chǎng)上承擔(dān)較小的法律責(zé)任;非理性行為或操縱市場(chǎng)的行為等。忽視上述特殊的制度環(huán)境對(duì)資本市場(chǎng)效率的可能影響，而直接采用各種實(shí)證研究方法來檢驗(yàn)我國(guó)資本市場(chǎng)的效率，其結(jié)論的有效性是令人懷疑的。比如，國(guó)有銀行與中石油這樣的大企業(yè)，利潤(rùn)高但股票價(jià)格很一般，研究公司治理與績(jī)效的關(guān)系時(shí)候就應(yīng)該充分考慮其資本市場(chǎng)有效性才行。

四、中國(guó)制度背景問題的深入思考

要產(chǎn)生“頂天立地”的原創(chuàng)性研究，要實(shí)現(xiàn)會(huì)計(jì)研究的第二次轉(zhuǎn)型，不僅需要具備扎實(shí)的經(jīng)濟(jì)學(xué)、財(cái)務(wù)學(xué)、會(huì)計(jì)學(xué)等規(guī)范理論的功底，還需要熟練運(yùn)用上述理論對(duì)中國(guó)特定的制度背景下的問題進(jìn)行細(xì)致地分析，進(jìn)而提出有國(guó)際影響力的研究問題，產(chǎn)生有國(guó)際影響力的會(huì)計(jì)實(shí)證研究成果［5］。

1.在職消費(fèi)

近年來，在職消費(fèi)再次成為公司治理領(lǐng)域研究的熱點(diǎn)問題。在職消費(fèi)是因職務(wù)和工作需要而引發(fā)的消費(fèi)，是國(guó)內(nèi)外商業(yè)界廣泛存在的一種社會(huì)現(xiàn)象，它的存在對(duì)世界各國(guó)的企業(yè)發(fā)展產(chǎn)生了深遠(yuǎn)的影響，這在中國(guó)更加普遍，尤其是國(guó)有企業(yè)。針對(duì)在職消費(fèi)問題，當(dāng)代主要存在兩種觀點(diǎn)——代理觀和效率觀。一方面，Hart(2001)、Yermark(2006)等人的研究從經(jīng)典的組織理論出發(fā)，由于股東與管理者之間利益的不一致，管理者通過在職消費(fèi)來侵蝕公司的剩余資源，實(shí)現(xiàn)自身利益的最大化，同時(shí)也降低了企業(yè)價(jià)值;Cai、Fang和Xu等人的研究發(fā)現(xiàn)我國(guó)上市公司管理者的娛樂和差旅費(fèi)(Entertainment and Travel Costs，ETC)水平與公司業(yè)績(jī)顯著負(fù)相關(guān)。另一方面，Henmerson、Spindler、Rajan、Wulf等有關(guān)的研究認(rèn)為在職消費(fèi)具有有效的隱形激勵(lì)，即支持在職消費(fèi)的效率觀。在我國(guó)這樣一個(gè)普遍的“內(nèi)部人”控制、內(nèi)外部治理機(jī)制的缺失和不完善以及國(guó)有企業(yè)管理者的薪酬管制等特殊的制度背景下，如何在我國(guó)國(guó)有經(jīng)濟(jì)中減少在職消費(fèi)，確實(shí)是一個(gè)急需探討的問題。中國(guó)的在職消費(fèi)還隱含了一個(gè)問題，就是級(jí)別待遇以及運(yùn)用手中的權(quán)利相互辦事的好處。目前國(guó)內(nèi)在這方面的研究主要集中于代理觀，但任何事物都不是百害而無一利，我們也應(yīng)認(rèn)識(shí)它的積極作用。效率觀與代理觀至少在理論上同等重要，會(huì)計(jì)學(xué)界要加大在職消費(fèi)的確認(rèn)與計(jì)量工作的研究。

2.資本市場(chǎng)與國(guó)有股

我國(guó)會(huì)計(jì)實(shí)證研究所面對(duì)的環(huán)境與西方具有極大的不同，其中最關(guān)鍵的不同就是資本市場(chǎng)的發(fā)育程度不同以及相關(guān)的法律法規(guī)和政策不同。會(huì)計(jì)進(jìn)行實(shí)證研究的數(shù)據(jù)主要是從上市公司對(duì)外公布的會(huì)計(jì)報(bào)表中獲得的，數(shù)據(jù)是否真實(shí)必然會(huì)對(duì)會(huì)計(jì)實(shí)證研究產(chǎn)生重大影響。我國(guó)資本市場(chǎng)尚存在很多不成熟、不規(guī)范的因素，這種情況下勢(shì)必會(huì)影響到中國(guó)股市的制度框架，包括政策的設(shè)定，繼而影響到我國(guó)會(huì)計(jì)的實(shí)證研究。我國(guó)股市最大的特征就是國(guó)有股占絕對(duì)地位。在我國(guó)企業(yè)股份化的初期，由于強(qiáng)調(diào)公有制在股份公司中必須占主導(dǎo)地位，加上大部分的股份公司都是由國(guó)有企業(yè)改組而來，因此就自然而然的形成了國(guó)有股占絕對(duì)優(yōu)勢(shì)的局面。所以，我國(guó)股市會(huì)帶有很強(qiáng)的國(guó)家政策特征，特別是國(guó)有控股的絕對(duì)地位，限制了并購(gòu)重組的空間，而并購(gòu)重組本來是證券市場(chǎng)最重要的功能。要改變這樣一種局面，需要國(guó)有資產(chǎn)管理體制有新的重大突破和改革。就股市本身而言，在股權(quán)分置改革之后，國(guó)有股、特別是中央企業(yè)的股份在法律上已經(jīng)可以流通了，但是實(shí)際上并未完全進(jìn)入流通，股改承諾兌現(xiàn)高峰期即將來到，對(duì)此市場(chǎng)還有很大的壓力，而且在我們證券市場(chǎng)內(nèi)部也會(huì)有不同利益上的沖突?？紤]這些問題后，會(huì)計(jì)研究中的前提假設(shè)與分析對(duì)象就與國(guó)外有著顯著不同，應(yīng)該加大國(guó)有控股企業(yè)的研究以及博弈論方法在中國(guó)企業(yè)的研究。

3.地方政府干預(yù)

在我國(guó)經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)軌的過程中，政企關(guān)系一直是一個(gè)引人注目的領(lǐng)域，調(diào)整政府與企業(yè)之間的關(guān)系，尋求二者之間的平衡點(diǎn)，已經(jīng)成為當(dāng)今經(jīng)濟(jì)發(fā)展的關(guān)鍵所在。而政府控股公司，作為國(guó)家調(diào)節(jié)經(jīng)濟(jì)的一種重要手段，就是需要調(diào)整的重中之重，其運(yùn)行過程和經(jīng)營(yíng)目標(biāo)不可能是單一的經(jīng)濟(jì)過程和利潤(rùn)指標(biāo)，要摻雜更多的社會(huì)性因素。因此對(duì)地方政府在經(jīng)濟(jì)發(fā)展中干預(yù)機(jī)制的研究就顯得格外重要，而研究地方政府干預(yù)問題又必須從研究地方政府的角色及其影響開始，不同地區(qū)政府對(duì)企業(yè)的干預(yù)程度存在較大差別，會(huì)顯著影響企業(yè)主體的行為。在同樣的市場(chǎng)化進(jìn)程和法制化水平下，地方政府控股上市公司受到政府的干預(yù)會(huì)遠(yuǎn)多于非地方政府控股的公司。研究結(jié)果表明，地方政府控制的上市企業(yè)研發(fā)支出比例較低，而且地方政府干預(yù)經(jīng)濟(jì)越嚴(yán)重，研發(fā)支出比例則越低，進(jìn)而導(dǎo)致企業(yè)的長(zhǎng)期成長(zhǎng)價(jià)值也就越低。對(duì)非國(guó)有控股公司而言，缺乏地方政府用行政管理職能提供幫助，缺乏金融機(jī)構(gòu)的支持，這需要研究者在分析問題時(shí)充分注意。而且我國(guó)會(huì)計(jì)研究還要特別考慮羅奇的“結(jié)構(gòu)分散的銀行體系”問題，即地方政府對(duì)地方銀行的過度干預(yù)。地方政府干預(yù)的存在導(dǎo)致了其控制的企業(yè)更容易實(shí)施效率低的多元化并購(gòu)和“拉郎配”式并購(gòu)，而這也是現(xiàn)有并購(gòu)績(jī)效的研究文獻(xiàn)尚未得到一致結(jié)論的原因之一［6］。

4.法律與監(jiān)管問題

公司治理本身就包含“法治”的因素。為了改變國(guó)有企業(yè)承包責(zé)任制“負(fù)盈不負(fù)虧”的弊病，我國(guó)實(shí)行股份制改革，其中一項(xiàng)重要內(nèi)容就是引入公司法人負(fù)責(zé)制。企業(yè)法人代表對(duì)他所經(jīng)營(yíng)的企業(yè)負(fù)責(zé)，并需要承擔(dān)一定的風(fēng)險(xiǎn)。但是，由于我國(guó)經(jīng)濟(jì)改革的深入和對(duì)外開放進(jìn)程的加快，法律監(jiān)管相對(duì)滯后，“法人制”只是在形式上賦予了經(jīng)營(yíng)者法律責(zé)任，在實(shí)際經(jīng)濟(jì)生活中往往并不存在所謂的責(zé)任。這種情況表明，有些企業(yè)經(jīng)理人員經(jīng)營(yíng)企業(yè)基本上是沒有風(fēng)險(xiǎn)的，因此委托人和代理人之間的契約無法得到兌現(xiàn)。這種公司治理方面的缺陷使中小股東的權(quán)益得不到保障，難以形成以企業(yè)效益和投資回報(bào)為尺度進(jìn)行投資的理念。同時(shí)，證券市場(chǎng)的高盈利、高風(fēng)險(xiǎn)性的特征注定了它必然存在易受虛假信息干擾，易受他人操控的危險(xiǎn)，往往成為了投機(jī)者的樂園。因此，研究者不僅要考慮法律的因素，還要考慮我國(guó)的政府監(jiān)管型證券監(jiān)管模式是否是一個(gè)外生變量，同時(shí)在研究設(shè)計(jì)中把證券自律組織的自律監(jiān)管功能放在一個(gè)合適的位置(模型)上。

五、探索有益的解決方法

1.加強(qiáng)復(fù)雜性研究

傳統(tǒng)經(jīng)濟(jì)學(xué)已逐步形成了以概念、假設(shè)、數(shù)據(jù)及數(shù)學(xué)模型為基礎(chǔ)的比較完整的理論體系，并在經(jīng)濟(jì)學(xué)研究領(lǐng)域中占有一定的地位，但隨著知識(shí)經(jīng)濟(jì)、全球化經(jīng)濟(jì)的發(fā)展，這種“完美均衡論”受到一些經(jīng)濟(jì)學(xué)家的責(zé)難。一批經(jīng)濟(jì)學(xué)家、物理學(xué)家及數(shù)學(xué)家也指出一般均衡理論應(yīng)用于經(jīng)濟(jì)研究的局限，不能揭示復(fù)雜經(jīng)濟(jì)系統(tǒng)多層次、強(qiáng)耦合、非線性、開放性、不確定性、動(dòng)態(tài)性等諸多現(xiàn)象和特點(diǎn)。因?yàn)楝F(xiàn)實(shí)世界是一個(gè)非線性的世界，經(jīng)濟(jì)系統(tǒng)是一種非線性、正反饋、路徑依賴、具有報(bào)酬遞增的適應(yīng)性系統(tǒng)(complex adaptive system，簡(jiǎn)稱CAS);正反饋導(dǎo)致多個(gè)可能的均衡點(diǎn)，而且不能保證從多個(gè)可能的均衡中選擇出的某一個(gè)一定是最優(yōu)的;相反，一旦某個(gè)隨機(jī)偶然的經(jīng)濟(jì)事件導(dǎo)致經(jīng)濟(jì)過程走上了某一特定路徑，這種選擇可能被鎖定(lock-in)而放棄另一種更優(yōu)的選擇。所以我們應(yīng)以系統(tǒng)的觀點(diǎn)看問題，加強(qiáng)復(fù)雜性研究。

2.進(jìn)行規(guī)范的實(shí)證研究與規(guī)范的規(guī)范研究

我們迫切需要規(guī)范的實(shí)證研究與規(guī)范的規(guī)范研究，但目前整體狀況是好的規(guī)范研究論文較少，而實(shí)證研究方向有偏。會(huì)計(jì)實(shí)證研究的規(guī)范化是實(shí)現(xiàn)會(huì)計(jì)研究的第二次成功轉(zhuǎn)型、催生出有國(guó)際影響力的學(xué)術(shù)成果的重要制度保障，不能為了支持假設(shè)命題而操縱樣本數(shù)據(jù)。規(guī)范會(huì)計(jì)研究也要充分發(fā)揮理性思維強(qiáng)大的演繹邏輯推理功能，在分析與綜合的基礎(chǔ)之上去偽存真、去粗取精，形成一般性的結(jié)論。

3.中國(guó)制度背景的深入剖析

任何有競(jìng)爭(zhēng)力的組織結(jié)構(gòu)必須實(shí)現(xiàn)交易成本的最小化，而交易成本的大小則從根本上受到經(jīng)濟(jì)制度或者產(chǎn)權(quán)體系的影響，因此，我們完全有理由預(yù)期中國(guó)上市公司的會(huì)計(jì)行為應(yīng)該與英、美等國(guó)存在重大差異。研究這些差異需要一個(gè)不同于西方現(xiàn)有文獻(xiàn)的研究框架，并將中國(guó)的制度環(huán)境作為其最重要的理論元素。必須在會(huì)計(jì)行為和治理變量的選擇上充分考慮中國(guó)制度背景，原創(chuàng)性的研究才能脫穎而出。要基于中國(guó)的傳統(tǒng)文化來進(jìn)行規(guī)范會(huì)計(jì)研究，在思維方式層次上加以變革，擯棄傳統(tǒng)柔性思維方式，借助邏輯科學(xué)使推理形式化和規(guī)范化，并驗(yàn)證推理的科學(xué)性。在這過程中，要盡量合理使用數(shù)學(xué)工具，從而減少人們的邏輯推導(dǎo)錯(cuò)誤。

4.分類培養(yǎng)高級(jí)會(huì)計(jì)人才

隨著經(jīng)濟(jì)全球化的步伐加快，會(huì)計(jì)行業(yè)面臨的環(huán)境也更加的復(fù)雜多變，這對(duì)會(huì)計(jì)研究人員分析問題、適應(yīng)新變化的能力提出了更高的要求。我們不僅要培養(yǎng)一批既能掌握會(huì)計(jì)基本理論、基本知識(shí)，又能掌握基本技能的會(huì)計(jì)實(shí)用型人才，也要培養(yǎng)一定數(shù)量的適應(yīng)新形勢(shì)的研究型人才，但更需要培養(yǎng)一批兩者兼有的規(guī)劃策劃人才。對(duì)規(guī)劃策劃人才的培養(yǎng)，要注重其深入理解中國(guó)的會(huì)計(jì)制度、宏觀經(jīng)濟(jì)環(huán)境等的變化，學(xué)習(xí)借鑒西方優(yōu)秀研究成果研究中國(guó)問題;注重創(chuàng)新性思維的培養(yǎng)，不能局限于固有的研究方法;注重理論研究與實(shí)務(wù)研究的充分結(jié)合，而不能把兩者割裂。

5.處理好三個(gè)關(guān)系

一是處理好國(guó)外會(huì)計(jì)學(xué)科研成果引入與本土性研究的關(guān)系。從目前的發(fā)展?fàn)顩r看，我國(guó)在“引入”方面速度并不慢。二是處理好理論原創(chuàng)和實(shí)踐原創(chuàng)的關(guān)系。許多研究人員只重視理論方面的原創(chuàng)，而忽視會(huì)計(jì)實(shí)踐領(lǐng)域中存在的原創(chuàng)性思考、研究和實(shí)驗(yàn)，這不利于會(huì)計(jì)學(xué)原創(chuàng)性研究在我國(guó)本土的拓展并切實(shí)指向?qū)嶋H問題的解決。三是處理好原創(chuàng)性研究與繼發(fā)性研究的關(guān)系。從我國(guó)會(huì)計(jì)研究的現(xiàn)實(shí)需求看，更需要以新的理論視野、新的思路和新的方法去解決社會(huì)轉(zhuǎn)型時(shí)期遇到的新問題和長(zhǎng)期沒有解決的難題。

［1］［英］瑞安B，斯卡彭斯R W，西奧博爾德M.財(cái)務(wù)與會(huì)計(jì)研究方法與方法論［M］.閻達(dá)五，等，譯.北京：機(jī)械工業(yè)出版社，2004.

［2］王立彥.可持續(xù)發(fā)展與社責(zé)任報(bào)告該傳遞什么信息［J］.財(cái)務(wù)與會(huì)計(jì)，2008(6)：20－21.

［3］蔡祥.實(shí)證會(huì)計(jì)理論的發(fā)展：反思與展望［J］.中大管理研究，2008(3)：1－28.

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