翁富

看盤(pán)分析怎么才知道個(gè)股有莊家建倉(cāng)炒作？有人看盤(pán)口，有人看K線，有人看能量，也有人用軟件統(tǒng)計(jì)功能去分析。無(wú)論其中任何一種都是經(jīng)驗(yàn)加統(tǒng)計(jì)的分析判斷。這些分析手段往往帶有很大猜想主觀成份。除了莊家本身，要真正看清莊家建倉(cāng)進(jìn)出炒作，只有詳細(xì)查閱交易所交易數(shù)據(jù)才能知曉。而交易所和中登公司根本不向市場(chǎng)開(kāi)放個(gè)人和機(jī)構(gòu)的詳細(xì)交易數(shù)據(jù)。

個(gè)股漲跌交易能看到的數(shù)據(jù)并不是沒(méi)有，如上交易所、深交易所每日都有公布漲跌停板或出現(xiàn)異常交易達(dá)到一定條件的個(gè)股。公開(kāi)其買(mǎi)賣(mài)最大前五名營(yíng)業(yè)部交易數(shù)據(jù)。這是投資者俗稱(chēng)的“龍虎榜”數(shù)據(jù)。但這些數(shù)據(jù)數(shù)量有限，而且是十分籠統(tǒng)模糊不清楚的數(shù)據(jù)?！褒埢瘛睌?shù)據(jù)給出的只是小部分個(gè)股當(dāng)日買(mǎi)賣(mài)最大前五名數(shù)據(jù)。機(jī)構(gòu)的買(mǎi)賣(mài)簡(jiǎn)稱(chēng)“機(jī)構(gòu)席位”，個(gè)人或私募機(jī)構(gòu)等的買(mǎi)賣(mài)只公布其買(mǎi)賣(mài)所在的證券營(yíng)業(yè)部名稱(chēng)。實(shí)際上這些數(shù)據(jù)一般投資者根本看不出什么來(lái)。某一證券營(yíng)業(yè)部當(dāng)天上榜，交易既可以是一個(gè)人的買(mǎi)賣(mài)，也可以是一個(gè)機(jī)構(gòu)或者一群投資者的買(mǎi)賣(mài)。要從中分析出是什么資金在交易是件困難的事。能看到的真正最詳細(xì)數(shù)據(jù)就是這些了，有總比較沒(méi)有好。利用這有限的數(shù)據(jù)去分析主力進(jìn)出動(dòng)作，也還是一條不錯(cuò)的途徑！

漲跌?；蚪灰走_(dá)到一定條件的個(gè)股，交易所才有交易數(shù)據(jù)公開(kāi)。個(gè)股漲停板是極端交易行為，不少短線機(jī)構(gòu)專(zhuān)門(mén)利用漲停板來(lái)進(jìn)行短線套利操作。這些短線主力操作盤(pán)從入場(chǎng)到撤退少則兩日，長(zhǎng)則一周。盤(pán)中入場(chǎng)拿貨，然后通過(guò)各種手段拉高直至股價(jià)封漲停板。我們就在這些漲停板個(gè)股中尋找套利機(jī)會(huì)。

漲停板后面幾個(gè)交易日股價(jià)表現(xiàn)就有多種狀態(tài)：

1、次日沖高主莊就獲利了結(jié)撤退；

2、繼續(xù)往上做高；

3、震蕩調(diào)整洗盤(pán)后擇機(jī)再拉。

本次我們討論短線主力入場(chǎng)拉出漲停板后，下一交易日展開(kāi)震蕩調(diào)整洗盤(pán)后擇機(jī)再拉高出貨的品種中，應(yīng)如何操作跟莊套利。

非監(jiān)管機(jī)構(gòu)無(wú)權(quán)控制或限制他人參與買(mǎi)賣(mài)交易某個(gè)股票。也就是說(shuō)任何一個(gè)股票投資者和機(jī)構(gòu)都有自由參與買(mǎi)賣(mài)的權(quán)利和自由。某莊家介入某個(gè)股票的同時(shí)自然避免不了有投資者或機(jī)構(gòu)也在買(mǎi)進(jìn)。如投資者或機(jī)構(gòu)介入數(shù)額龐大，影響到主莊的操盤(pán)。主莊在拉出漲停板后，后面有可能暫停拉高，展開(kāi)洗盤(pán)。在大市環(huán)境不好，市場(chǎng)拋壓比大等因素出現(xiàn)時(shí)，主莊同樣會(huì)暫停拉高等候適當(dāng)?shù)臅r(shí)機(jī)再拉起。

在漲停板個(gè)股中選擇有大莊介入的品種，在其展開(kāi)震蕩調(diào)整并沒(méi)有出貨時(shí)介入，這是跟莊的方法之一。選股和跟進(jìn)的具體方法步驟下面一一介紹。

步驟一：選股

每日查看兩市成交公開(kāi)數(shù)據(jù)，在兩市當(dāng)日漲停個(gè)股中，找出那些買(mǎi)入第一名營(yíng)業(yè)部成交金額達(dá)到或超過(guò)該股當(dāng)日總成交金額10%，成交金額超過(guò)1000萬(wàn)元以上的品種。選股時(shí)要注意，當(dāng)日買(mǎi)入第二至第五名營(yíng)業(yè)部成交金額越小越好。這實(shí)際上是選擇一個(gè)完全由單個(gè)主力坐莊拉漲停的品種。該主力漲停當(dāng)日買(mǎi)入量越大越好。

步驟二：跟蹤

單個(gè)主力坐莊大量買(mǎi)入后下一交易日不一定馬上就拉高。多種原因?qū)е虏糠謧€(gè)股在漲停后一兩個(gè)交易日出現(xiàn)震蕩調(diào)整。前面通過(guò)漲停日公開(kāi)數(shù)據(jù)已經(jīng)證明目標(biāo)股票的確有大莊介入?，F(xiàn)在要做的就是跟蹤觀察這些品種，觀察盤(pán)面莊家在漲停后次日有沒(méi)有明顯的出貨痕跡。如沒(méi)有出貨痕跡在漲停次日尾盤(pán)就可適當(dāng)參與介入。

判斷莊家當(dāng)日在震蕩調(diào)整中有沒(méi)有出貨最重要的是看當(dāng)日的量大小。真正的洗盤(pán)調(diào)整一般會(huì)明顯縮量，縮量得越小越好。如調(diào)整日目標(biāo)股票當(dāng)日量和漲停日的量持平，這個(gè)量已經(jīng)可以支持莊家在震蕩中減倉(cāng)了。如果次日量超過(guò)漲停日的量，這個(gè)目標(biāo)則應(yīng)放棄。除了看量大小還要結(jié)合盤(pán)面盤(pán)口去分析，按上述筆者的選股方法，主莊漲停日買(mǎi)入量特別大，所以如果有出貨，出貨時(shí)盤(pán)口大資金出局痕跡是特別明顯的。

步驟三；操作

在漲停個(gè)股中選擇漲停后主力震倉(cāng)洗盤(pán)或等候時(shí)機(jī)拉高的套利機(jī)會(huì)，套利機(jī)會(huì)是指在目標(biāo)個(gè)股漲停日后的三個(gè)交易日內(nèi)。漲停日后三個(gè)交易日內(nèi)股價(jià)橫盤(pán)震蕩，或者小幅調(diào)整，成交量明顯縮量，這意味著存在短線套利機(jī)會(huì)。漲停后次日必須在尾盤(pán)最后20分鐘左右才能確認(rèn)主力有沒(méi)有出貨，此時(shí)才可以考慮介入。在漲停后的第二或者第三日，盤(pán)中股價(jià)調(diào)整時(shí)靈活掌握是否存在機(jī)會(huì)。操作上，不能在股價(jià)明顯拉高后追進(jìn)，因?yàn)椴僮鬟@些品種的莊家往往盤(pán)中拉高就可能出貨。

步驟四：撤退

漲停當(dāng)日單一主力明顯大量介入的個(gè)股，筆者統(tǒng)計(jì)超過(guò)70%屬于短線莊家所為。短線莊家在震蕩調(diào)整后出現(xiàn)明顯拔高，盤(pán)中拔高后就開(kāi)始出貨。跟莊買(mǎi)入要買(mǎi)在調(diào)整綠盤(pán)之下。對(duì)于調(diào)整一兩日后股價(jià)盤(pán)中出現(xiàn)猛烈拔高，大部分都是莊家拔高出貨。看到股價(jià)盤(pán)中快速拔高時(shí)就是獲利賣(mài)出時(shí)機(jī)。

步驟五：風(fēng)險(xiǎn)控制

部分短線莊家做漲停后，因?yàn)榉N種原因不再拉高，在股價(jià)橫盤(pán)震蕩或小跌中展開(kāi)慢慢減倉(cāng)出貨。所以操作這類(lèi)股票走勢(shì)走壞不行了就要主動(dòng)撤退。操作這類(lèi)股票在調(diào)整綠盤(pán)下介入。選股和操作失敗時(shí)，止損最大風(fēng)險(xiǎn)控制在5%以內(nèi)。

案例解析：

精誠(chéng)銅業(yè)（002171）7月12日漲停，買(mǎi)入第一名，五礦證券深圳金田路證券營(yíng)業(yè)部買(mǎi)入成交金額達(dá)到1211萬(wàn)元，占該股當(dāng)日總成交金額19.5%。該股當(dāng)日漲停，這個(gè)營(yíng)業(yè)部機(jī)構(gòu)就是主力。選股時(shí)選擇當(dāng)日成交金額達(dá)到2000萬(wàn)元以上的品種更好。另外買(mǎi)入第二名以后單個(gè)營(yíng)業(yè)部的買(mǎi)入量越小越好。如果這些營(yíng)業(yè)部的買(mǎi)入量較大，或數(shù)量差不多，后面機(jī)構(gòu)與機(jī)構(gòu)之間容易形成分爭(zhēng)。選股原則是選擇由一個(gè)機(jī)構(gòu)作為主莊家做漲停的品種最理想。