劉明哲

農(nóng)村中小企業(yè)融資難、貸款難是世界性難題。盡管我國(guó)相關(guān)部門在很多方面努力開展工作，取得了一些進(jìn)展，但這一問題仍未得到根本性的解決。融資難、貸款難已成為制約中小企業(yè)發(fā)展的“瓶頸”，引起了社會(huì)各界的廣泛關(guān)注。這其中，既有體制機(jī)制問題，也有中小企業(yè)自身的問題。

一、我國(guó)農(nóng)村中小企業(yè)現(xiàn)狀

農(nóng)村中小企業(yè)量大面廣，覆蓋國(guó)民經(jīng)濟(jì)各個(gè)領(lǐng)域，是最富活力的經(jīng)濟(jì)群體。改革開放30年來(lái)，我國(guó)中小企業(yè)和非公有經(jīng)濟(jì)從小到大，迅速成長(zhǎng)，數(shù)量增多，素質(zhì)提高，已成為推動(dòng)國(guó)民經(jīng)濟(jì)和社會(huì)發(fā)展的重要力量。2009年1-6月，規(guī)模以上中小企業(yè)實(shí)現(xiàn)工業(yè)總產(chǎn)值16.8萬(wàn)億元，占全部規(guī)模以上工業(yè)的69.2%。截至5月底，共有規(guī)模以上中小工業(yè)企業(yè)40.8萬(wàn)戶，占全部規(guī)模以上工業(yè)企業(yè)的99.3%；從業(yè)人員6238.9萬(wàn)人，占全部工業(yè)就業(yè)人數(shù)的53.2%；實(shí)現(xiàn)利稅5696.8億元，占全部工業(yè)實(shí)現(xiàn)利稅的67%。加上規(guī)模以下企業(yè)和個(gè)體工商戶，全國(guó)中小企業(yè)總數(shù)達(dá)到3660萬(wàn)戶。在當(dāng)前國(guó)際金融危機(jī)影響加深、我國(guó)經(jīng)濟(jì)發(fā)展正處在企穩(wěn)回升的關(guān)鍵時(shí)期，加快中小企業(yè)健康發(fā)展，對(duì)促進(jìn)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)、增加財(cái)政收入、擴(kuò)大城鄉(xiāng)就業(yè)、維護(hù)社會(huì)穩(wěn)定，具有重要意義。

我國(guó)政府自1990年代中期開始意識(shí)到中小企業(yè)在我國(guó)經(jīng)濟(jì)中的重要作用，并開始借鑒國(guó)外中小企業(yè)融資體系的經(jīng)驗(yàn)，先后頒布一系列政策法規(guī)，于20世紀(jì)末開始嘗試在中國(guó)建立信用擔(dān)保體系、創(chuàng)業(yè)投資體系、中小企業(yè)板等間接和直接的融資體系。這一系列工作，對(duì)緩解中小企業(yè)融資難、推進(jìn)中小企業(yè)的發(fā)展起到了一定的積極作用。

二、農(nóng)村中小企業(yè)融資現(xiàn)狀和問題

然而，由于我國(guó)農(nóng)村中小企業(yè)融資體系中的信用構(gòu)建缺失和企業(yè)發(fā)展的外部競(jìng)爭(zhēng)環(huán)境惡化，使得初步建立起來(lái)的信用擔(dān)保、創(chuàng)業(yè)投資體系和中小企業(yè)板在近幾年的運(yùn)行效果與當(dāng)初的設(shè)計(jì)初衷存在相當(dāng)背離，中小企業(yè)融資難問題仍然遠(yuǎn)未解決。

1. 農(nóng)村中小企業(yè)直接融資狀況。目前，中小企業(yè)直接融資的狀況并不十分理想。我國(guó)在主板市場(chǎng)上市的企業(yè)有1000多家，而且大都是國(guó)有企業(yè)，僅有那些產(chǎn)品成熟、效益好、市場(chǎng)前景廣闊的高科技產(chǎn)業(yè)和基礎(chǔ)產(chǎn)業(yè)類的少數(shù)中小企業(yè)可以爭(zhēng)取到直接上市籌資、或者通過(guò)資產(chǎn)置換借“殼”買“殼”上市的機(jī)會(huì)。盡管我國(guó)有關(guān)部門即將出臺(tái)企業(yè)債券管理新條例，企業(yè)債券的發(fā)行主體將有所放寬，原先對(duì)項(xiàng)目的限制將有所松動(dòng)，但對(duì)中小企業(yè)來(lái)說(shuō)，在一定時(shí)期內(nèi)還將不在眾券商備選企業(yè)之列。職工集資是中小企業(yè)的主要融資手段。由于企業(yè)在開辦初期很難得到金融機(jī)構(gòu)的支持，所以大多數(shù)中小企業(yè)采用職工集資的方式籌集資金。入股是改制企業(yè)和股份制企業(yè)的重要融資方式，大多數(shù)已經(jīng)占總資產(chǎn)的10%。

2.信用歧視。中央為了搞活企業(yè)，提出了“抓大放小”的方針政策，要求銀行部門要重點(diǎn)支持大企業(yè)，確保大企業(yè)的信貸，對(duì)中小企業(yè)就不重視，在確保大企業(yè)的基礎(chǔ)上才予以考慮，造成了對(duì)中小企業(yè)的信用歧視，導(dǎo)致銀行在對(duì)大企業(yè)和中小企業(yè)融資問題上的不平等。缺乏對(duì)中小企業(yè)信貸需求的重視。據(jù)統(tǒng)計(jì)，1998年工、農(nóng)、中、建四家銀行新增貸款20.85億元，其中非國(guó)有經(jīng)濟(jì)貸款僅新增1億多元，中長(zhǎng)期貸款幾乎為零。隨著各國(guó)有商業(yè)銀行提出業(yè)務(wù)向中心城市發(fā)展戰(zhàn)略的實(shí)施，部分機(jī)構(gòu)存在“重大輕小”的傾向，個(gè)別銀行有諸如一定數(shù)額以下或注冊(cè)資本金100萬(wàn)以下企業(yè)不貸的規(guī)定，恰恰斷掉了貸款需求以“急、頻、少、繁”為主要特點(diǎn)的中小企業(yè)融資主渠道。

3.缺乏為中小企業(yè)貸款提供擔(dān)保的信用體系。就中小企業(yè)自身來(lái)講，一方面，固定資產(chǎn)較少，不足以抵押，貸款受到限制；另一方面，一些中小企業(yè)在改制過(guò)程中屢有逃費(fèi)、懸空銀行債務(wù)現(xiàn)象發(fā)生，損害了自身的信用度。同時(shí)，企業(yè)也深感辦理抵押環(huán)節(jié)多、收費(fèi)多，如在土地房產(chǎn)抵押評(píng)估和登記手續(xù)中，評(píng)估包括申請(qǐng)、實(shí)地勘測(cè)、限價(jià)估算等，登記包括土地權(quán)屬調(diào)查、地籍測(cè)繪、土地他向權(quán)利登記等，極為繁瑣。

4.對(duì)非國(guó)有企業(yè)融資的歧視。長(zhǎng)期以來(lái)，在政府和銀行方面，都存在這樣的觀念，認(rèn)為大型企業(yè)都是國(guó)有的，貸款給他們是國(guó)家對(duì)國(guó)家的企業(yè)，不會(huì)造成國(guó)有資產(chǎn)的流失。而中小企業(yè)大多數(shù)是非國(guó)有的企業(yè)，效益不穩(wěn)定，貸款回收不好，信譽(yù)差，容易導(dǎo)致國(guó)有資產(chǎn)流失，所以銀行一般對(duì)中小企業(yè)貸款十分慎重，條件較為苛刻。盡管現(xiàn)在比以前有所改善，但仍然存在這種現(xiàn)象。

5.一些區(qū)域性的中小金融機(jī)構(gòu)發(fā)展不規(guī)范，對(duì)中小企業(yè)的支持力度不夠。我國(guó)經(jīng)濟(jì)中涌現(xiàn)出一批區(qū)域性的中小金融機(jī)構(gòu)，本來(lái)應(yīng)以支持中小企業(yè)的發(fā)展為己任。但在實(shí)際中，這些金融機(jī)構(gòu)在業(yè)務(wù)發(fā)展上與國(guó)有金融機(jī)構(gòu)有趨同的趨勢(shì)，不能真正面向中小企業(yè)，存在一定的信貸歧視現(xiàn)象。很多中小金融機(jī)構(gòu)將大量資金上存或購(gòu)買國(guó)債，對(duì)急需貸款的中小企業(yè)卻不予支持。

6.缺少為中小企業(yè)發(fā)展服務(wù)的金融機(jī)構(gòu)?，F(xiàn)在我國(guó)極為缺少切實(shí)面向中小企業(yè)服務(wù)的金融機(jī)構(gòu)，民生銀行原來(lái)的初衷是為民營(yíng)企業(yè)和中小企業(yè)服務(wù)的，可是現(xiàn)在它已經(jīng)和其他股份制商業(yè)銀行沒有什么區(qū)別了，其他新組建的城市商業(yè)銀行原來(lái)也是面向中小企業(yè)的，可由于資金、服務(wù)水平、項(xiàng)目有限，迫使它也逐步走向嚴(yán)格，限制了中小企業(yè)的融資。

7. 農(nóng)村中小企業(yè)貸款困難，銀行也感到放款難。對(duì)于中小企業(yè)來(lái)說(shuō)，取得銀行貸款難。主要表現(xiàn)是：一是抵押難。中小企業(yè)可提供的抵押物少，抵押物的折扣率高，并且手續(xù)繁瑣，收費(fèi)昂貴，中小企業(yè)普遍難以承受；二是中小企業(yè)很難找到合適的擔(dān)保人。一些效益好的企業(yè)不愿意給其他企業(yè)作擔(dān)保，效益一般的企業(yè)，銀行又不允許其作擔(dān)保人，而中小企業(yè)相互之間的擔(dān)保常常變得有名無(wú)實(shí)；三是一些基層銀行授權(quán)有限，辦事程序復(fù)雜繁瑣。即使錢到手，可能已錯(cuò)過(guò)商機(jī)。而一旦借到款后，一些企業(yè)寧肯接受罰息，也不愿意辦續(xù)借手續(xù)，免得再經(jīng)歷一番評(píng)估、登記、公證等全套貸款手續(xù)。這使得許多中小企業(yè)視銀行貸款為畏途，而不得已走上民間借貸的途徑。

8.在中間業(yè)務(wù)方面，滿足中小企業(yè)交易需要的結(jié)算工具較少。國(guó)有商業(yè)銀行很少對(duì)中小企業(yè)辦理托收承付和匯票承兌業(yè)務(wù)及票據(jù)兌現(xiàn)。由于資金結(jié)算渠道不通暢，資金進(jìn)帳時(shí)間過(guò)長(zhǎng)，甚至發(fā)生梗阻，因而，使一些中小企業(yè)改用現(xiàn)金結(jié)算，加大了交易成本，削弱了中小企業(yè)競(jìng)爭(zhēng)的實(shí)力。

9.在我國(guó)缺乏相應(yīng)的法律、法規(guī)保障體系。我國(guó)目前尚缺乏統(tǒng)一的中小企業(yè)服務(wù)管理機(jī)構(gòu)，如中小企業(yè)擔(dān)保機(jī)構(gòu)、中小企業(yè)的信用評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)等社會(huì)中介機(jī)構(gòu)。對(duì)中小企業(yè)的發(fā)展缺乏完善的法律、法規(guī)的支持保障，目前只是按行業(yè)和所有制性質(zhì)分別制定政策法規(guī)，缺乏一部統(tǒng)一規(guī)范的中小企業(yè)立法，造成各種所有制性質(zhì)的中小企業(yè)法律地位和權(quán)利的不平等。另外，法律的執(zhí)行環(huán)境也很差，一些地方政府為了自身局部利益，默許甚至縱容企業(yè)逃廢銀行債務(wù)，法律對(duì)銀行債權(quán)的保護(hù)能力低，加劇了金融機(jī)構(gòu)的“恐貸”心理。

10.我國(guó)農(nóng)村中小企業(yè)缺少在資本市場(chǎng)直接融資的途徑。在我國(guó)的股票市場(chǎng)上，對(duì)于新股的發(fā)行一直實(shí)行嚴(yán)格的計(jì)劃管理、總量控制的辦法。1997年以后，證券主管部門不再向各地、各部分分配股票發(fā)行的數(shù)額，而是分配新上市公司的數(shù)量。為籌得更多的資金，各地、各部委都競(jìng)相推薦大公司上市，中小企業(yè)進(jìn)入證券市場(chǎng)融資非常困難。從企業(yè)債券市場(chǎng)看，我國(guó)企業(yè)債券的發(fā)行受到政府的嚴(yán)格控制，國(guó)家每年根據(jù)宏觀經(jīng)濟(jì)的運(yùn)行情況，確定當(dāng)年企業(yè)債券的發(fā)行規(guī)模，并具體分配到各地、各部門。中國(guó)人民銀行負(fù)責(zé)批準(zhǔn)債券發(fā)行的期限、品種和利率；中國(guó)證監(jiān)會(huì)審查債券是否符合上市交易的資格，做出是否允許其在交易所上市交易的審批決定。中小企業(yè)很難取得發(fā)行債券融資的資格。

綜上所述；從我國(guó)看，農(nóng)村中小企業(yè)融資難、貸款難既有體制機(jī)制問題，也有中小企業(yè)自身的問題。

三、緩解當(dāng)前農(nóng)村中小企業(yè)融資難的建議

1、 建立和完善為中小企業(yè)融資的信用擔(dān)保體系。政府要引導(dǎo)中介機(jī)構(gòu)經(jīng)過(guò)科學(xué)評(píng)估和論證，建立企業(yè)經(jīng)濟(jì)檔案和法定代表人的信用檔案，建立健全適應(yīng)市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)要求的企業(yè)信用體系。

修訂國(guó)有商業(yè)銀行信用等級(jí)的評(píng)定標(biāo)準(zhǔn)。目前我國(guó)國(guó)有商業(yè)銀行的貸款信用評(píng)級(jí)不利于中小企業(yè)，含有對(duì)中小企業(yè)的心理歧視。實(shí)踐證明，盲目擴(kuò)大經(jīng)營(yíng)規(guī)模的綜合型企業(yè)集團(tuán)并不比專業(yè)化生產(chǎn)的中小企業(yè)更能適應(yīng)市場(chǎng)的變化和產(chǎn)生更穩(wěn)定的效益，信用更強(qiáng)。因而，國(guó)有商業(yè)銀行在企業(yè)信用等級(jí)的評(píng)定上也應(yīng)及時(shí)調(diào)整策略，變重視企業(yè)經(jīng)營(yíng)規(guī)模為重視企業(yè)經(jīng)營(yíng)效益，取消某些歧視性的評(píng)價(jià)項(xiàng)目。

目前中小企業(yè)融資的擔(dān)保機(jī)構(gòu)少，資金缺乏。中小企業(yè)，特別是處于成長(zhǎng)期的中小企業(yè)是銀行非常廣大的信貸市場(chǎng)；同時(shí)，資金的緊缺又限制著中小企業(yè)的發(fā)展，但能拿出有效保證和抵押的中小企業(yè)卻不多；另外，中小企業(yè)，特別是非公有制企業(yè)的會(huì)計(jì)制度還不盡健全，經(jīng)營(yíng)管理制度還存在不規(guī)范之處，貸款風(fēng)險(xiǎn)較大。根據(jù)我國(guó)的實(shí)際情況，結(jié)合其它國(guó)家的經(jīng)驗(yàn)，我國(guó)中小企業(yè)貸款擔(dān)保體系應(yīng)該是一個(gè)以政府擔(dān)保為主，其它擔(dān)保形式并存的中小企業(yè)信貸擔(dān)保體系?？沙闪⒍喾N形式的信貸擔(dān)保機(jī)構(gòu)，開辟多種渠道籌集擔(dān)?；穑河烧?、社會(huì)中介組織、企業(yè)和銀行共同建立中小企業(yè)貸款擔(dān)保基金；.切實(shí)改進(jìn)中介機(jī)構(gòu)的服務(wù)，簡(jiǎn)化手續(xù)，降低標(biāo)準(zhǔn)；金融機(jī)構(gòu)可適當(dāng)擴(kuò)大有效財(cái)產(chǎn)的抵押范圍。另外，在建立中小企業(yè)信用擔(dān)保體系過(guò)程中應(yīng)堅(jiān)持預(yù)見性、能動(dòng)性、創(chuàng)造性、協(xié)同性、滲透性、人本性和漸進(jìn)性七項(xiàng)核心原則。

2、各地要加速中小企業(yè)社會(huì)化服務(wù)體系的建設(shè)進(jìn)程。以全面解決中小企業(yè)發(fā)展的一系列重大問題，讓中小企業(yè)成為經(jīng)濟(jì)發(fā)展的新亮點(diǎn)。中小企業(yè)是地方經(jīng)濟(jì)發(fā)展的一支重要力量，是地方經(jīng)濟(jì)的一個(gè)重要支撐點(diǎn)，特別是在解決我國(guó)目前所面臨的就業(yè)難問題具有十分重要的作用。當(dāng)前應(yīng)著重研究中小企業(yè)發(fā)展中存在的問題，重點(diǎn)通過(guò)搞活地方金融機(jī)構(gòu)，多渠道解決中小企業(yè)融資難的問題，以推動(dòng)中小企業(yè)的發(fā)展，使之成為我國(guó)經(jīng)濟(jì)新的增長(zhǎng)點(diǎn)。

3、創(chuàng)建新的企業(yè)經(jīng)營(yíng)形式。通過(guò)特許經(jīng)營(yíng)、代理制等新形式的引進(jìn)，可以克服自身資金缺乏的缺陷，而且這些先進(jìn)經(jīng)營(yíng)形式的引進(jìn)，甚至可以引發(fā)中小企業(yè)經(jīng)營(yíng)理念的轉(zhuǎn)變，引起其經(jīng)營(yíng)與管理的變革，在增強(qiáng)企業(yè)資金實(shí)力的同時(shí)實(shí)現(xiàn)其發(fā)展的飛躍。

我國(guó)中小企業(yè)融資難問題，是亟待解決的重要問題，我國(guó)政府高度重視中小企業(yè)發(fā)展，2003年施行《中小企業(yè)促進(jìn)法》，2005年出臺(tái)《鼓勵(lì)支持和引導(dǎo)個(gè)體私營(yíng)等非公有制經(jīng)濟(jì)發(fā)展的若干意見》（即非公經(jīng)濟(jì)36條）。國(guó)際金融危機(jī)爆發(fā)后，又出臺(tái)了一系列應(yīng)對(duì)金融危機(jī)惠及中小企業(yè)的政策措施，幫助中小企業(yè)克服困難。2009年9月21日，發(fā)布了《國(guó)務(wù)院關(guān)于進(jìn)一步促進(jìn)中小企業(yè)發(fā)展的若干意見》（國(guó)發(fā)[2009]36號(hào)）（以下簡(jiǎn)稱文件）。這個(gè)文件是中國(guó)政府應(yīng)對(duì)國(guó)際金融危機(jī)“一攬子計(jì)劃”的重要組成部分，表現(xiàn)了黨中央、國(guó)務(wù)院非常關(guān)心和重視中小企業(yè)的發(fā)展，幫助中小企業(yè)克服困難，支持中小企業(yè)調(diào)整結(jié)構(gòu)，鼓勵(lì)民間資本投入。文件提出了八個(gè)方面共二十九條政策意見。這些政策意見既有對(duì)過(guò)去政策的完善、展開和細(xì)化，也體現(xiàn)了新的亮點(diǎn)、思路和措施，更加強(qiáng)調(diào)可操作性。從意見內(nèi)容來(lái)看，具有以下七個(gè)特點(diǎn)：一是進(jìn)一步完善了促進(jìn)中小企業(yè)發(fā)展的法律政策體系。二是將緩解融資難作為促進(jìn)中小企業(yè)發(fā)展的突破口。三是集中規(guī)定了促進(jìn)中小企業(yè)發(fā)展的財(cái)稅政策。四是著眼長(zhǎng)遠(yuǎn)，引導(dǎo)中小企業(yè)轉(zhuǎn)變發(fā)展方式。五是支持中小企業(yè)開拓市場(chǎng)的措施可操作、見效快。六是突出強(qiáng)調(diào)了加強(qiáng)和改善對(duì)中小企業(yè)的服務(wù)。七是引導(dǎo)中小企業(yè)不斷提高經(jīng)營(yíng)管理水平，提高企業(yè)綜合素質(zhì)。文件的提出對(duì)解決當(dāng)前中小企業(yè)面臨的突出矛盾和問題，推進(jìn)中小企業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整，轉(zhuǎn)變發(fā)展方式，全面提高企業(yè)整體素質(zhì)和市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力具有重要意義。這個(gè)文件是當(dāng)前促進(jìn)中小企業(yè)發(fā)展的主要政策依據(jù)，學(xué)習(xí)、宣傳、貫徹、落實(shí)好這個(gè)文件，充分發(fā)揮文件的政策效應(yīng)，是今后一段時(shí)期促進(jìn)中小企業(yè)發(fā)展的工作重點(diǎn)。