（常州紡織服裝職業(yè)技術(shù)學(xué)院 江蘇常州213000）

為進一步規(guī)范高等學(xué)校財務(wù)行為，加強財務(wù)管理和監(jiān)督，提高資金使用效益，促進高等教育事業(yè)健康發(fā)展，根據(jù)《事業(yè)單位財務(wù)規(guī)則》，財政部和教育部修訂發(fā)布了 《高等學(xué)校財務(wù)制度》，并于 2013年 1月1日起正式實施。

一、高等學(xué)校對外投資的內(nèi)容

《高等學(xué)校財務(wù)制度》明確規(guī)定：對外投資是指高等學(xué)校依法利用貨幣資金、實物、無形資產(chǎn)等方式向其他單位的投資。高等學(xué)校應(yīng)當嚴格控制對外投資，在保證學(xué)校正常運轉(zhuǎn)和事業(yè)發(fā)展的前提下，按照國家有關(guān)規(guī)定可以對外投資的，應(yīng)當履行有關(guān)審批程序。不得使用財政撥款及其結(jié)余進行對外投資，不得從事股票、期貨、基金、企業(yè)債券等投資，國家另有規(guī)定的除外。以實物、無形資產(chǎn)等非貨幣性資產(chǎn)對外投資的，應(yīng)當按照國家有關(guān)規(guī)定進行資產(chǎn)評估，合理確定資產(chǎn)價值。對外投資收益以及利用國有資產(chǎn)出租、出借取得的收入，應(yīng)當納入學(xué)校預(yù)算，統(tǒng)一核算、統(tǒng)一管理。由此可見，高校的對外投資方式主要包括國債投資和長期股權(quán)投資。與原制度相比，新制度在對外投資方面，體現(xiàn)出來的主要指導(dǎo)思想是從嚴控制高校對外投資。

高校的對外投資在一定程度上調(diào)動了高校的積極性和主動性，促進了高校經(jīng)濟總量的持續(xù)和快速增長。但是高校的對外投資卻存在一定的問題和隱患，從高校對外投資現(xiàn)狀來看，存在投資決策程序不規(guī)范、項目投資效益差、相關(guān)制度不完善、缺乏有效的后續(xù)管理和評價體系等問題。多數(shù)高校對外投資收益不甚理想，給高校造成財務(wù)困境，對高等教育發(fā)展戰(zhàn)略產(chǎn)生了負面影響。

二、高校對外投資核算與管理中存在的主要問題

（一）盲目投資，缺乏一定的可行性論證

對外投資作為高校重要的經(jīng)濟活動，除了要進行可行性論證以外，更應(yīng)做好科學(xué)、民主的決策，提高其可行性論證。然而部分高校對外投資未經(jīng)主管部門、國有資產(chǎn)管理部門和財政部門批準或者備案，甚至也未進行相應(yīng)的可行性論證，導(dǎo)致投資存在風(fēng)險。

（二）內(nèi)部管理制度不健全，運轉(zhuǎn)不規(guī)范

1.投資企業(yè)內(nèi)部管理體制不順暢。高校為投資企業(yè)提供了很多資源，如：公司生產(chǎn)經(jīng)營基地占用學(xué)校房產(chǎn)，學(xué)校臨街商鋪委托投資企業(yè)經(jīng)營管理等。但由于受國家相關(guān)政策等多方面限制，高校并未能將經(jīng)營性資產(chǎn)所有權(quán)轉(zhuǎn)移給投資企業(yè)或真正市場化運作，合理收取各項資產(chǎn)使用費、租賃費。既得利益者在思想上的顧慮或多或少阻礙了校企人員完全分離，從而影響和制約了校辦企業(yè)的獨立自主經(jīng)營。

2.管理模式不科學(xué)。高校投資企業(yè)及下屬企業(yè)的經(jīng)營管理人員通常由學(xué)校派員組成，選擇面過于狹窄。學(xué)校以教學(xué)、科研為主，大多不是專業(yè)的管理人才，許多由學(xué)校委派到企業(yè)的經(jīng)營者不擅長經(jīng)營，難以適應(yīng)市場經(jīng)濟的瞬息萬變，由此所辦經(jīng)濟實體的收益率不高，存在潛在的國有資產(chǎn)流失風(fēng)險。

（三）高校對外投資存在只投不管、一投了之的現(xiàn)象

部分高校疏于管理，對投資的經(jīng)營管理情況缺乏應(yīng)有的重視，沒有后續(xù)的監(jiān)督和考核機制。校辦企業(yè)雖然建立了董事會、監(jiān)事會，學(xué)校在兩會中也委派了校方代表，但董事會、監(jiān)事會一年僅開一、兩次會，甚至不開會，校方代表無法了解企業(yè)真實的經(jīng)營管理情況，難以參與企業(yè)的經(jīng)營管理決策，治理機構(gòu)幾乎形同虛設(shè)。校辦產(chǎn)業(yè)存在財務(wù)制度不健全、內(nèi)部控制不完善、審計監(jiān)督不到位的現(xiàn)象。

（四）投資收益長期掛賬

部分高校既不在會計核算上反映投資收益，也不關(guān)注投資損失。對外投資的企業(yè)由于缺少約束機制，存在延遲分配利潤或不分配利潤的現(xiàn)象，盈余資金長期結(jié)余在企業(yè)賬戶，造成國有資產(chǎn)流失。

（五）對外投資核算不規(guī)范，無法如實反映單位資金變化情況

1.目前，一些高校對外投資的核算，往往是記入“預(yù)付賬款”或“其他應(yīng)收款”科目，不能嚴格按照《事業(yè)單位會計制度》要求在財務(wù)報表中披露對外投資的相應(yīng)情況；或者雖然通過“對外投資”科目核算但并未同時通過“事業(yè)基金——投資基金”以及 “事業(yè)基金——一般基金”科目核算，因此無法如實地將單位資金變化情況進行正確反映。

2.對外投資科目設(shè)置不完善，不能反映對外投資盈虧情況和實際價值。事業(yè)單位會計核算主要采用收付實現(xiàn)制，“對外投資”科目僅核算的是對外投資的初始成本。在后期計量過程中，只有在實際取得收益時才將金額記入“其他收入”科目，而對于投資過程中形成的損失，則無法在賬面進行反映，只在收回投資時進行沖銷。“對外投資”科目賬面始終無法反映對外投資的盈虧情況和實際價值，也無法掌握對外投資公司的資產(chǎn)情況和經(jīng)營狀況，對于出現(xiàn)的虧損不能及時進行入賬核算，容易使虧損持續(xù)擴大，造成國有資產(chǎn)流失。

三、高等學(xué)校對外投資管理的具體措施

（一）投資項目必須進行相應(yīng)的可行性分析研究，并履行有關(guān)審批程序

應(yīng)制訂高校對外投資審批管理辦法，建立操作可行、管控明確、機制靈活的管理體制；進一步明確學(xué)校內(nèi)部投資審批制度。學(xué)校所有對外投資首先應(yīng)進行充分的項目可行性論證和風(fēng)險評價；其次要建立對外投資決策制度，實行集體討論，民主決策，避免投資主觀性；最后要明確對外投資的審批權(quán)限和程序，嚴格按權(quán)限和程序執(zhí)行。

（二）建立現(xiàn)代企業(yè)制度，規(guī)范對外投資企業(yè)的經(jīng)營管理

1.高校成立資產(chǎn)管理專業(yè)機構(gòu)。第一步是在高校建立國有獨資性質(zhì)的產(chǎn)業(yè)實體（高校資產(chǎn)經(jīng)營公司）。第二步以實體（高校資產(chǎn)經(jīng)營公司）的形式對外投資，其他的團體或者個人不允許對外進行投資，規(guī)避學(xué)校直接經(jīng)營企業(yè)的經(jīng)濟和法律風(fēng)險，確保國有資產(chǎn)的保值增值。第三步是產(chǎn)業(yè)集團（高校資產(chǎn)經(jīng)營公司）全權(quán)負責學(xué)校的對外經(jīng)營活動，積極引入社會資金，促進校辦企業(yè)股東多元化，實現(xiàn)產(chǎn)權(quán)清晰、資產(chǎn)明確、校企分離。

2.學(xué)校資產(chǎn)分類管理，明晰資產(chǎn)權(quán)屬，實現(xiàn)有償使用成本核算。學(xué)校經(jīng)營性資產(chǎn)與非經(jīng)營性資產(chǎn)分類建賬、分開管理。學(xué)校經(jīng)營性資產(chǎn)劃歸資產(chǎn)公司具體運營，承擔保值增值的責任。對于所辦企業(yè)占用學(xué)校房產(chǎn)、無形資產(chǎn)、技術(shù)成果等相關(guān)資產(chǎn)，采用收取租金、相關(guān)使用費等有償使用原則。

3.規(guī)范企業(yè)法人治理結(jié)構(gòu)。按照現(xiàn)代企業(yè)制度的要求，完善以股東會、董事會、監(jiān)事會“三會”為代表的企業(yè)法人治理結(jié)構(gòu)，形成各負其責、協(xié)調(diào)運轉(zhuǎn)、有效制衡、機制靈活的管理體制。

4.擴大選擇范圍，科學(xué)選擇公司經(jīng)營管理者。要科學(xué)用人，著重考察經(jīng)營者的能力，必要時擇優(yōu)選定職業(yè)經(jīng)理人，不局限于學(xué)校編制人員。避免經(jīng)常性更換，切實保證經(jīng)營者的經(jīng)營權(quán)力。

（三）構(gòu)建科學(xué)合理的績效評價和激勵約束機制

高校應(yīng)明確被投資企業(yè)負責人的經(jīng)濟責任。每年對被投資企業(yè)下達業(yè)績考核指標，簽訂責任書，年終進行考核，提出獎懲和任免建議。被投資企業(yè)經(jīng)營管理者要定期向?qū)W校報告日常經(jīng)營狀況，對發(fā)生的重大采購、重大資產(chǎn)出售和處置、重大訴訟及仲裁等事項，要及時報告。

（四）督促被投資企業(yè)完善利潤分配機制，確保對外投資權(quán)益的實現(xiàn)

被投資企業(yè)應(yīng)參照《公司法》及公司章程的有關(guān)規(guī)定，及時做好年度利潤分配工作。規(guī)定每年應(yīng)分配的利潤不得低于可分配利潤的一定比例，及時足額上繳學(xué)校投資收益。

（五）建立健全投資管理監(jiān)督機制，確保國有資產(chǎn)安全運行

1.建立健全對產(chǎn)業(yè)活動和投資行為監(jiān)督管理的基本制度。明確可用于投資的資產(chǎn)、投資的方向、對外投資決策的校內(nèi)審批權(quán)限和程序、學(xué)校對經(jīng)營性國有資產(chǎn)的監(jiān)管責任、經(jīng)營性國有資產(chǎn)保值增值的責任主體和投資決策的責任追究制度等。

2.建立健全學(xué)校向所投資企業(yè)派出干部的管理制度。明確向哪些企業(yè)派出管理干部，學(xué)校的哪些人員不能在企業(yè)任職。明確干部遴選、考察、委派的程序，重大事項的報告制度，派出人員考核、獎懲和責任追究制度。

3.建立健全校辦企業(yè)的財務(wù)監(jiān)督機制和審計監(jiān)督機制。要求被投資企業(yè)嚴格執(zhí)行企業(yè)會計準則和會計制度以及企業(yè)內(nèi)部各項財務(wù)管理制度，及時報送相關(guān)財務(wù)報表和財務(wù)資料，接受出資人的檢查和監(jiān)督，并定期委派中介機構(gòu)對其進行財務(wù)審計。對經(jīng)營不善、財務(wù)狀況不良、虧損嚴重的企業(yè)要進行清理整頓，及時化解投資風(fēng)險；引導(dǎo)企業(yè)實施收購、兼并、重組，做強做大企業(yè)，提高對外投資的效益，確保國有資產(chǎn)的保值增值。

（六）規(guī)范會計核算管理，真實反映對外投資實際價值

由于目前《事業(yè)單位會計制度》中所規(guī)范的對外投資科目核算內(nèi)容僅能反映期初投資成本，無法滿足后續(xù)計量的核算要求，為了進一步完善對外投資核算，可以參照《企業(yè)會計準則》中關(guān)于長期股權(quán)投資和金融工具的確認和計量的核算要求，增設(shè)“對外投資公允價值變動”、“對外投資減值準備”等科目，對對外投資持有期間賬面價值進行調(diào)整，使其能夠及時反映盈虧變動情況。