華泰聯(lián)合

最大收益率：12.75%

北玻股份（002613）：公司是一家集玻璃深加工技術(shù)設(shè)備和高端節(jié)能深加工玻璃產(chǎn)品的研發(fā)、制造和銷售為一體，具有完整產(chǎn)業(yè)鏈和持續(xù)自主創(chuàng)新能力的高新技術(shù)企業(yè)，是玻璃設(shè)備行業(yè)第一家上市公司。玻璃產(chǎn)業(yè)推陳出新、轉(zhuǎn)型升級的大幕正式拉開，一個以節(jié)能減排為方向、利國惠民為目標(biāo)的“新玻璃時代”即將到來。Low-E玻璃政策強(qiáng)制性政策推出是大勢所趨，Low-E玻璃將迎來大市場。預(yù)測未來三年后Low-E玻璃需求量將達(dá)到2.9億平方，鍍膜設(shè)備需求缺口約為150-200 臺。公司鍍膜設(shè)備目前訂單向上趨勢明顯，有望復(fù)制鋼化設(shè)備的發(fā)展路徑。另外，憑借公司設(shè)備優(yōu)勢，公司高端玻璃深加工業(yè)務(wù)也會進(jìn)入高速增長期。

注：收益率的計算公式為：（本周五收盤價—上周五收盤價）/上周五收盤價。

最大收益率的計算公式為：（本周最高價—上周五收盤價）/上周五收盤價。

大盤表現(xiàn)采用滬深300指數(shù)在相應(yīng)計量周期內(nèi)的變動幅度來計量，超越大盤指機(jī)構(gòu)或所推薦股票的收益率高于同期大盤表現(xiàn)的值。

累計排名榜中剔除了薦股次數(shù)不足3次（不含3次）的機(jī)構(gòu)。

滄州明珠002108

新能源汽車購置稅減免已于9月1日正式實施，蓄積消費需求將從9月陸續(xù)釋放。據(jù)測算，今年6-8月新能源乘用車銷量分別約為6800輛、6500輛、6100輛，預(yù)計9月銷量有望超越9000輛，Q4月銷量有望進(jìn)一步提升至10000輛。新能源汽車享受“國家+地方”雙重補(bǔ)貼，同時減免購置稅和消費稅，購置成本接近同型燃油車，且運行過程“電成本”僅為“油成本”的10%左右，經(jīng)濟(jì)性優(yōu)勢凸顯，替代燃油車的長期趨勢確定。公司是比亞迪動力電池隔膜的核心供應(yīng)商之一，隔膜產(chǎn)品主要應(yīng)用于K9和E6等車型，將充分受益下游需求大爆發(fā)，單價和毛利率將強(qiáng)勢維持。

龍凈環(huán)保600388

公司在除塵子行業(yè)中占據(jù)龍頭位，脫硫、脫硝市場份額也較大。2014年脫硫脫硝業(yè)務(wù)上取得的訂單量30%的高增長率，有力的保障了公司2014年的營業(yè)收入。國家政策的出臺和落實將為公司的發(fā)展起到推動作用。脫硫和脫硫脫硝特許經(jīng)營趨于飽和，但若標(biāo)準(zhǔn)趨嚴(yán)則有望打開新空間；脫硝目前仍有一定空間，市場競爭有所加劇。公司主要客戶集中于火電、鋼鐵和水泥行業(yè)，前兩者脫硫脫硝分別在十一五規(guī)劃和十二五規(guī)劃中受到政策嚴(yán)格要求，因此為公司帶來了營業(yè)收入和凈利潤的增長。而水泥、陶瓷行業(yè)也有望受火電、鋼鐵行業(yè)帶動，受到新標(biāo)準(zhǔn)監(jiān)管。屆時，市場需求會進(jìn)一步上升。

西泵股份002536

公司是國內(nèi)規(guī)模最大的汽車水泵、排氣歧管生產(chǎn)廠商。汽車水泵產(chǎn)品市場占有率連續(xù)多年穩(wěn)居行業(yè)第一。產(chǎn)品覆蓋重、中、輕、微、轎五大類，500多個品種，產(chǎn)品品種非常齊全?！帮w龍”牌商標(biāo)已經(jīng)成為汽車水泵和排氣管行業(yè)國內(nèi)最知名的品牌。產(chǎn)品銷售覆蓋全國市場，并出口歐美多個國家。公司預(yù)計2014年1-9月凈利潤2635萬元至3765萬元，同比增長5%至50%，主要系新開發(fā)市場開始批量供貨，但各個新建項目的持續(xù)投入，各項費用特別是折舊費用增加較多。二級市場上，該股近期走勢較好，均線系統(tǒng)呈現(xiàn)多頭排列，風(fēng)險在于股價短期內(nèi)漲幅偏高，未來沖高后存在調(diào)整可能，后市關(guān)注。

康緣藥業(yè)600557

康緣藥業(yè)是一家創(chuàng)新驅(qū)動型中藥現(xiàn)代化企業(yè)。公司上市后，重磅品種迭出，先后培育了桂枝茯苓膠囊、熱毒寧注射液、銀杏二萜內(nèi)酯葡胺注射液等重磅品種，已經(jīng)成為典型的創(chuàng)新產(chǎn)品驅(qū)動型的公司。作為不斷涌現(xiàn)重磅品種的中藥企業(yè)，重磅新品種迭出成為驅(qū)動公司業(yè)績的主要因素。短期來看，公司主要的業(yè)績驅(qū)動力由單一注射劑轉(zhuǎn)向熱毒寧、銀杏注射劑“雙輪”驅(qū)動。中期看，銷售端的改善提升公司競爭優(yōu)勢，驅(qū)動因素為基藥品種加重磅新品種。公司修改定增方案，發(fā)行價格由此前的17.76元/股提高到24.11元/股，同時將原有分級基金方案取消代之以同股同權(quán)；大股東康緣集團(tuán)將增持497萬股，彰顯對公司的信心。

招商地產(chǎn)000024

央行出臺文件放開首套房認(rèn)定標(biāo)準(zhǔn)，政策的力度僅次于2008年10月，將會對市場產(chǎn)生極為重大的影響，其程度遠(yuǎn)遠(yuǎn)超過前幾個月放開限貸，歷史上看此種影響也僅見于2009年。未來一二線城市10月份銷售量將全面反轉(zhuǎn)，同時房價下跌幅度逐步收窄，直至下跌周期結(jié)束，龍頭公司優(yōu)勢更加明顯。公司優(yōu)勢在于大股東資產(chǎn)，借助大股東優(yōu)勢走特色產(chǎn)業(yè)園區(qū)與郵輪母港城業(yè)務(wù)的模式，未來的發(fā)展具備寬闊的想象空間。相信公司未來資本運作會有新的突破。目前RNAV的在地產(chǎn)企業(yè)中折價幅度排名靠前，而在板塊中與其他公司相比，公司估值水平維持在中等偏低位置，未來估值依舊具備上升空間。

大洋電機(jī)002249

公司本次非公開發(fā)行股份募集資金10.89億元，主要用于收購北京佩特來72.768%的股權(quán)。大股東10億現(xiàn)金認(rèn)購公司股份彰顯其對大洋電機(jī)做強(qiáng)做大的決心，對公司汽車業(yè)務(wù)前景強(qiáng)烈看好的信心。北京佩特來主要從事商用車發(fā)電機(jī)和起動機(jī)的研發(fā)和制造，其商用車發(fā)動機(jī)市場份額全國第一。收購?fù)瓿珊?，公司將增?qiáng)在汽車配件業(yè)務(wù)方面的研發(fā)、市場實力，并擴(kuò)充商用汽車發(fā)動機(jī)、起動機(jī)的產(chǎn)品線，優(yōu)化產(chǎn)品結(jié)構(gòu)，此外，北京佩特來研發(fā)了一套新能源汽車電驅(qū)動產(chǎn)品的方案，也有望為公司的新能源汽車電驅(qū)動業(yè)務(wù)增加助力。

首創(chuàng)股份600008

政府治理思路在改變：從強(qiáng)調(diào)“達(dá)標(biāo)排放”變?yōu)閺?qiáng)調(diào)“水資源價值”的市場傳導(dǎo)，政策核心是“總量控制”和“水權(quán)交易制度”。這一政策思想的核心體現(xiàn)將是下半年或出臺的水權(quán)交易制度和“水十條”，具體表現(xiàn)為水價上調(diào)和污水再生回用的必然趨勢，水務(wù)公司面臨資產(chǎn)價值重估契機(jī)。對比我國公用事業(yè)其他領(lǐng)域，我國水務(wù)行業(yè)市場格局高度分散和非市場化，未來伴隨著國企改革和監(jiān)管加強(qiáng)，水務(wù)行業(yè)在持續(xù)高增長的基礎(chǔ)上，集中度提升是必然趨勢。首創(chuàng)股份無論從資產(chǎn)規(guī)模、并購能力、技術(shù)整合能力各方面來講核心競爭力突出，必然顯著受益水務(wù)行業(yè)兩個變化大趨勢，價值和市值存在顯著提升空間。

新華醫(yī)療600587

公司近年來保持快速發(fā)展，確立了醫(yī)療器械、制藥裝備、醫(yī)療服務(wù)三大核心業(yè)務(wù)。受政策對終端需求的拉動及對外企進(jìn)行反壟斷傾銷的推動，公司醫(yī)療服務(wù)和血液透析業(yè)務(wù)均有較高的拓展空間，2020年100家醫(yī)院、1000家血透中心的目標(biāo)值得期待。公司有望成為類似于費森尤斯的醫(yī)療服務(wù)、血液透析、醫(yī)療器械垂直整合型的醫(yī)療巨頭。公司業(yè)績較為明確的驅(qū)動是外科、體外診斷、口腔等新布局的醫(yī)療器械領(lǐng)域通過并購整合，競爭實力不斷增強(qiáng)，新產(chǎn)品帶來新的增長點，這些新領(lǐng)域均有望打造成為 10-20 億元以上收入規(guī)模的重量級事業(yè)部，相當(dāng)于 3 年再造一個新華醫(yī)療。