張恒

1 財務(wù)報表分析的目的和作用

財務(wù)報表分析這一概念產(chǎn)生于20世紀初期。財務(wù)報表分析最初主要是分析銀行的信用問題，提供銀行的整體財務(wù)情況和盈利能力的具體信息，以滿足相關(guān)投資者的需求。而當前的財務(wù)報表分析在滿足相關(guān)利益集團和企業(yè)外部的相關(guān)決策需要的同時，還需要滿足內(nèi)部管理的需要。

采用一定的手段和方法，對財務(wù)報表及相關(guān)的資料所提供的數(shù)據(jù)進行深入和系統(tǒng)的研究與分析，分析相關(guān)指標的變化趨勢和關(guān)系，為相關(guān)經(jīng)濟活動和企業(yè)財務(wù)活動的預(yù)測和評價提供幫助，提供相關(guān)且直接的信息，為相關(guān)決策提供有效且具體的幫助，對于企業(yè)的相關(guān)管理人員做出正確的經(jīng)營決策和財務(wù)政策有著非常重要的作用，這就是所謂的財務(wù)報表分析。通過財務(wù)報表分析工作，促進企業(yè)的財務(wù)工作不再局限于核算記帳，而是真正地與企業(yè)管理融合。

2 財務(wù)報表分析過程中客觀因素的影響

2.1 分析人員業(yè)務(wù)水平的影響

一般都是由報表的分析人員來完成對企業(yè)財務(wù)報表的評價和分析工作。但是，對于財務(wù)報表的判斷能力、認識程度、解讀能力、分析方法和理論的掌握廣度和深度等各個方面，不同的財務(wù)分析工作人員也有所不同，這就導(dǎo)致了對財務(wù)分析的計算指標結(jié)果方面的理解也會存在差異。分析人員如果只看計算結(jié)果，對于各項相關(guān)指標的關(guān)系和計算過程并沒有全面的了解，那么對各項指標所表達的經(jīng)濟含義就無法全面把握。

2.2 報表可靠性的影響

基于各種目的，很多時候企業(yè)都需要向外界展示自身的良好經(jīng)營成果和財務(wù)狀況。企業(yè)的實際經(jīng)營情況如果難以達到理想的目標，那么企業(yè)對于會計報表或采用一些手段來進行粉飾，或是選擇一些對于利潤有提高作用的核算方法。如果進行人為的操縱，那么企業(yè)的實際情況與使用者所得到的信息則會出現(xiàn)較大的差異，這會對信息的使用者造成誤導(dǎo)，同時財務(wù)報表的分析也就失去了應(yīng)有的意義。

3 財務(wù)報表自身存在的局限性

3.1 對未來決策價值的不適應(yīng)性

由于財務(wù)報表的編制是按照歷史成本的原則，因此有很多數(shù)據(jù)并不代表變現(xiàn)價值或是現(xiàn)行的成本。有些數(shù)據(jù)在通貨膨脹的時期會因物價的變動而受到影響，假設(shè)幣值不變，簡單地將不同時點的貨幣數(shù)據(jù)相加，企業(yè)的經(jīng)營成果和財務(wù)情況將不能得到真實的反映，對報表的使用者進行經(jīng)濟決策難以起到有效的參考作用。

3.2 會計估計對財務(wù)報表數(shù)據(jù)的影響

會計報表中的某些項目數(shù)據(jù)并不是非常的精確，有些是根據(jù)實際情況和會計人員的經(jīng)驗通過估計計量的，如固定資產(chǎn)凈殘值率及壞賬準備計提比例等。

3.3 信息資源反映的不完全性

在財務(wù)報表中所列入的信息只是能夠以貨幣進行計量、可以進行利用的，并不是企業(yè)的全部信息。在實際工作中，由于會計的慣例或是客觀條件等方面的制約，有很多的經(jīng)濟資源在報表中并沒有得以體現(xiàn)。例如，在報表中，有很多帳外資產(chǎn)無法反映，因此企業(yè)的經(jīng)濟資源報表僅僅反映了企業(yè)信息資源中的一部分。

3.4 管理層會計政策選擇對財務(wù)報表數(shù)據(jù)的影響

由于會計處理和會計政策具有多種選擇，這就導(dǎo)致了同類型的報表之間缺乏可比性。根據(jù)相關(guān)規(guī)定，企業(yè)的固定資產(chǎn)及存貨的計價方法等，都是能夠進行不同選擇的。即使是兩個在實際經(jīng)營方面完全相同的企業(yè)，在財務(wù)分析的結(jié)論方面也是存在一定差異的。

4 財務(wù)報表分析局限性的相關(guān)改善建議

4.1 進一步提高分析工作人員的素質(zhì)和能力

無論財務(wù)報表的具體分析方法采用哪一種，對于得出準確的分析結(jié)論來說，相關(guān)人員的判斷能力都是極為重要的。為了進一步提高分析人員對報表指標的判斷能力和解讀能力，提高他們的綜合素質(zhì)，讓分析人員具備財務(wù)、會計、企業(yè)經(jīng)營、戰(zhàn)略管理、市場影響等各個方面的知識，要進一步加強培訓(xùn)。在實際工作中樹立起正確的理念，對現(xiàn)代化的分析工具和分析方法做到能夠熟練的掌握，逐步提高和培養(yǎng)分析人員收集和運用綜合數(shù)據(jù)的能力及在分析問題時的判斷能力，進一步為企業(yè)的決策與管理提供可靠、真實的依據(jù)。

4.2 將靜態(tài)分析與動態(tài)分析有機結(jié)合

可以說企業(yè)的財務(wù)活動和經(jīng)營業(yè)務(wù)是一個動態(tài)的發(fā)展過程，所以動態(tài)分析是必須要注意的。不僅要弄清楚過去的情況，同時要對當前情況進行恰當?shù)胤治觯@對企業(yè)未來的預(yù)測也有一定的幫助。

4.3 加強附注信息的具體運用

對財務(wù)報表自身難以或根本無法進行充分表達的項目和內(nèi)容所進行的詳細解釋和補充說明，就是所謂的財務(wù)報表的附注信息。在分析企業(yè)的財務(wù)過程中，對于財務(wù)報表和相應(yīng)的附注信息應(yīng)該進行充分利用并聯(lián)系各種相關(guān)信息。只有深入研究和分析各種信息，才能夠更好地了解企業(yè)的整體情況，才能對企業(yè)的經(jīng)營業(yè)績和財務(wù)情況進行更加準確的評價。

4.4 將定性分析與定量分析有機結(jié)合

現(xiàn)在企業(yè)所面臨的外部環(huán)境是復(fù)雜多變的，有時很難對這些外部環(huán)境進行定量分析，但是這些外部環(huán)境對于企業(yè)的經(jīng)營成果和財務(wù)報表的情況又會產(chǎn)生重要的影響。所以，在進行定量分析的過程中，必須要做出定性判斷，以定性判斷為基礎(chǔ)，進行定量判斷與分析，將量的精密計算和人的經(jīng)驗作用充分結(jié)合，達到最優(yōu)化報表分析的目的。

5 資產(chǎn)負債表對企業(yè)的影響

對企業(yè)的財務(wù)信息進行總體反映的報表就是所謂的資產(chǎn)負債表，其主要內(nèi)容包括負債、資產(chǎn)、所有者權(quán)益三個方面。在編制企業(yè)資產(chǎn)負債表的過程中，要根據(jù)具體情況進行具體的討論，在具體分析的過程中要從非流動和流動兩個方面進行重點考慮。資產(chǎn)負債表所反映的是在某一特定時點企業(yè)的全部負債、資產(chǎn)及所有者權(quán)益情況的會計報表，其表明了在某一特定的時點權(quán)益所控制或是擁有的經(jīng)濟資源及對凈資產(chǎn)所有者的要求權(quán)和所承擔的義務(wù)。資產(chǎn)負債表將符合會計原則的負債、資產(chǎn)、所有者權(quán)益利用會計的平衡原則分為所有者權(quán)益和負債、資產(chǎn)兩大塊，在通過一系列會計程序（轉(zhuǎn)賬、試算、分錄、調(diào)整、分類賬等）后，以企業(yè)特定時間點內(nèi)的靜態(tài)情況為基礎(chǔ)，生成一張報表，也就是資產(chǎn)負債表。其主要功能是反應(yīng)企業(yè)的資金來源和資金占用情況，同時也可以在最短的時間內(nèi)讓所有的閱讀者了解企業(yè)的具體經(jīng)營狀況。

6 現(xiàn)金流量表對企業(yè)的影響

對某一階段企業(yè)的資金運轉(zhuǎn)問題進行總體反映的會計報表就是現(xiàn)金流量表。通俗一點說，它就是對企業(yè)的資金具體是在哪些地方所使用的進行直接的反映，如在企業(yè)經(jīng)營活動上所投入的資金，以及在投資中所產(chǎn)生的效益。這就清晰地將企業(yè)各項資金的具體用處以報表的形式呈現(xiàn)在了使用者的面前，讓報表的使用者對每一筆資金的具體流向都有了一個清晰的了解，為分析資金的使用是否合理提供了重要的依據(jù)。在企業(yè)的發(fā)展過程中，這樣對于判斷資金的投入是否有利于企業(yè)的未來發(fā)展是極為有利的。

（作者單位：煙臺南山學(xué)院）