尹習(xí)文 對(duì)外經(jīng)濟(jì)貿(mào)易大學(xué)金融學(xué)院

一、引言

我們社會(huì)的老齡化進(jìn)程正在繼續(xù)加速。人口的老齡化，大量的老年人和留守的老年人給我國(guó)的養(yǎng)老服務(wù)項(xiàng)目帶來(lái)了新的困難和工作壓力。在社會(huì)老齡化的初期，“未富先老”導(dǎo)致“未備先老”，這使我國(guó)的社會(huì)保障部的規(guī)章制度和社區(qū)養(yǎng)老服務(wù)管理體系難以達(dá)到老年人的日常養(yǎng)老服務(wù)要求。大城市中的大多數(shù)年輕人都在外面游蕩，在城市發(fā)展的巨大工作壓力下，他們無(wú)暇照顧父母。子女的缺位以及城市養(yǎng)老體系的壯大萌生了多種城市養(yǎng)老模式，例如以養(yǎng)老金養(yǎng)老、以房養(yǎng)老等模式，2018 年，南昌市東湖區(qū)楊家廠社區(qū)啟動(dòng)“時(shí)間銀行”的互助養(yǎng)老模式，老人將時(shí)間儲(chǔ)存在“銀行”里，按一定額度換取志愿者上門(mén)服務(wù)或兌換成油米等生活用品。金融服務(wù)參與養(yǎng)老模式的搭建工作可以起到錦上添花的作用。

金融信息服務(wù)作為養(yǎng)老金服務(wù)的主要方式，是人人都能參加的經(jīng)濟(jì)活動(dòng)。在市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)體制較為發(fā)達(dá)的大都市地區(qū)，老年人有充裕的休閑時(shí)間和一定的資本積累，一定水平已經(jīng)成為金融體系的關(guān)鍵服務(wù)目標(biāo)。2016年初，國(guó)務(wù)院辦公廳發(fā)布了《惠普金融》的國(guó)家級(jí)戰(zhàn)略發(fā)展規(guī)劃，這是我國(guó)的第一個(gè)發(fā)展趨勢(shì)，并明確提出了針對(duì)惠普金融服務(wù)項(xiàng)目組織的系列產(chǎn)品的各項(xiàng)政策，創(chuàng)新產(chǎn)品和基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)，它被列為關(guān)鍵服務(wù)項(xiàng)目的特殊項(xiàng)目之一。

二、城市養(yǎng)老金融發(fā)展現(xiàn)狀

江世銀在2018 年明確表示，養(yǎng)老服務(wù)投資主要是關(guān)于金融機(jī)構(gòu)，證券，商業(yè)保險(xiǎn)，私募股權(quán)基金，股票基金等金融公司如何從容應(yīng)對(duì)人口老齡化發(fā)展趨勢(shì)，實(shí)現(xiàn)幸福感的科學(xué)研究。老年護(hù)理服務(wù)團(tuán)體的生活。為了提高老年人服務(wù)業(yè)中金融信息服務(wù)工作的能力，有必要開(kāi)設(shè)一門(mén)新的金融業(yè)課程。在我國(guó)的養(yǎng)老金服務(wù)金融行業(yè)中，重點(diǎn)集中在金融機(jī)構(gòu)的存款金融產(chǎn)品上。商業(yè)保險(xiǎn)養(yǎng)老金服務(wù)產(chǎn)品已經(jīng)開(kāi)發(fā)和設(shè)計(jì)。但是，銀行投資養(yǎng)老服務(wù)金融理財(cái)產(chǎn)品相對(duì)匱乏，缺乏特色。股票基金和私募基金老年人的金融服務(wù)剛剛發(fā)展，室內(nèi)空間的發(fā)展趨勢(shì)非常大?；谝陨辖Y(jié)果，本文將銷售市場(chǎng)中養(yǎng)老服務(wù)的財(cái)務(wù)和理財(cái)產(chǎn)品分為兩類：風(fēng)險(xiǎn)產(chǎn)品和零風(fēng)險(xiǎn)產(chǎn)品。風(fēng)險(xiǎn)產(chǎn)品包括個(gè)人股票，養(yǎng)老保險(xiǎn)基金和其他養(yǎng)老服務(wù)投資金融產(chǎn)品，零風(fēng)險(xiǎn)產(chǎn)品包括社會(huì)養(yǎng)老保險(xiǎn)和存款。當(dāng)前大城市養(yǎng)老服務(wù)金融發(fā)展的總結(jié)如下：

（一）居民養(yǎng)老金融資產(chǎn)配置模式亟須改進(jìn)

付琳（2018）將中國(guó)模式與美國(guó)、澳大利亞和英國(guó)的方法進(jìn)行比較，發(fā)現(xiàn)反映我國(guó)現(xiàn)有養(yǎng)老服務(wù)管理體系中的關(guān)鍵問(wèn)題在于缺乏個(gè)人養(yǎng)老金服務(wù)融資的情況。在計(jì)劃方法中，無(wú)法有效地增值個(gè)人資產(chǎn)，并且沒(méi)有強(qiáng)制性的公司年金制度。一直以來(lái)，社區(qū)居民和老年群體都沒(méi)有得到金融市場(chǎng)的重視。但是伴隨著市場(chǎng)的細(xì)分，以及人口老齡化，金融機(jī)構(gòu)已經(jīng)開(kāi)始認(rèn)識(shí)到養(yǎng)老金融市場(chǎng)所具備的潛力，但是也只是剛起步。

（二）城市金融養(yǎng)老服務(wù)基礎(chǔ)配套設(shè)施不到位

因?yàn)轲B(yǎng)老金儲(chǔ)蓄以及代發(fā)養(yǎng)老金業(yè)務(wù)，是的銀行是當(dāng)前社區(qū)老年人使用的最多也是最普遍的金融機(jī)構(gòu)。和其他各種類型的金融機(jī)構(gòu)相比，銀行擁有著分布范圍最廣、數(shù)量最多的各種基礎(chǔ)金融服務(wù)設(shè)施。同時(shí)，因?yàn)樯鐓^(qū)老年人自身的生理以及心理特征，他們更加傾向于到銀行網(wǎng)點(diǎn)辦理所需要的業(yè)務(wù)。但是當(dāng)前銀行的網(wǎng)點(diǎn)因?yàn)槭艿降赜蛉丝谝约百Y源等各種因素的影響，其分布并不平衡。

隨著金融服務(wù)趨于智能化、便捷化，只要在手機(jī)上操作，就能很快完成業(yè)務(wù)辦理，但這也給老年人的使用操作帶來(lái)不便，他們對(duì)個(gè)人信息私密性更為看重，在思想上，他們害怕個(gè)人信息的泄露，嚴(yán)重的說(shuō)，可能涉及錢財(cái)遺失的后果。這種憂慮并未得到很好解決，需要在完善配套設(shè)施的同時(shí)加強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)控制和使用引導(dǎo)。

（三）城市老年人缺乏金融養(yǎng)老的能力和意識(shí)

雖然經(jīng)濟(jì)基礎(chǔ)能夠?qū)夏耆双@取養(yǎng)老金融服務(wù)的能力帶來(lái)較大的影響，但是卻并不是決定性因素。從總體上來(lái)看，城市老年人的金融養(yǎng)老意識(shí)也不夠強(qiáng)。老年人缺乏金融養(yǎng)老意識(shí)的原因主要有以下的幾點(diǎn)：第一，缺乏長(zhǎng)遠(yuǎn)的養(yǎng)老規(guī)劃，如果遇到問(wèn)題希望依靠子女。對(duì)于今后的養(yǎng)老規(guī)劃，大部分老年人都表示現(xiàn)在的養(yǎng)老金夠用，加上醫(yī)療保險(xiǎn)，短期來(lái)看并沒(méi)有太多的擔(dān)心。第二，遇到經(jīng)濟(jì)困難，老年人更愿意向親戚朋友求助。從根源上看，受傳統(tǒng)家庭觀念及養(yǎng)老觀念的影響。子女養(yǎng)老負(fù)擔(dān)巨大，傳統(tǒng)養(yǎng)老模式下的養(yǎng)老風(fēng)險(xiǎn)無(wú)法避免。

三、城市養(yǎng)老金融發(fā)展路徑及策略

建設(shè)銀行將在2020 年以廈門(mén)分行為首批建設(shè)銀行示范點(diǎn)。該系統(tǒng)軟件是全國(guó)各地首個(gè)面向老年客戶的金融產(chǎn)業(yè)生態(tài)鏈，并發(fā)布了“舒適享受”老年客戶的綜合項(xiàng)目實(shí)施計(jì)劃。該計(jì)劃與過(guò)去的主要區(qū)別在于，除了為高級(jí)客戶提供ATM 和金融投資等金融信息服務(wù)外，中國(guó)建設(shè)銀行還可以為高級(jí)客戶提供服裝，食品，住房，交通，娛樂(lè)等。城市養(yǎng)老金融可借助城市的優(yōu)質(zhì)資源，聯(lián)合銀行、保險(xiǎn)等金融機(jī)構(gòu)，為城市老年人提供金融+非金融服務(wù)。具體發(fā)展路徑和策略如下所示：

（一）制定相應(yīng)鼓勵(lì)政策，出臺(tái)針對(duì)性監(jiān)管法規(guī)

養(yǎng)老金融與城市老年人的養(yǎng)老錢密切相關(guān)，更是與城市老年人的切身利益相關(guān)。政府需要將社區(qū)養(yǎng)老以及社區(qū)養(yǎng)老金融的規(guī)則制定都放在更加重要的戰(zhàn)略位置上，讓整個(gè)市場(chǎng)的運(yùn)行有法可依。相關(guān)部門(mén)需加強(qiáng)城市養(yǎng)老金融的監(jiān)管，組成專門(mén)部門(mén)對(duì)城市養(yǎng)老和城市養(yǎng)老金融進(jìn)行監(jiān)管，監(jiān)管可以采取分業(yè)監(jiān)管和整體監(jiān)管相結(jié)合的模式。降低城市養(yǎng)老金融征信成本，營(yíng)造健康的市場(chǎng)環(huán)境，建議政府在城市社區(qū)內(nèi)部建立社區(qū)養(yǎng)老金融信估公司，利用信用制度促市場(chǎng)健康發(fā)展，同時(shí)市場(chǎng)行為也會(huì)產(chǎn)生新的企業(yè)信用記錄。

（二）打造多層次、系統(tǒng)化的城市養(yǎng)老服務(wù)體系

首先，在大城市養(yǎng)老服務(wù)體系的全過(guò)程中，政府部門(mén)可以根據(jù)規(guī)章制度的分布，規(guī)劃設(shè)計(jì)，市場(chǎng)管理以及現(xiàn)行政策的實(shí)施，例如稅收優(yōu)惠和補(bǔ)貼申請(qǐng)。從總體規(guī)劃的角度，構(gòu)建多方面的社區(qū)養(yǎng)老服務(wù)管理系統(tǒng)。

其次，在社會(huì)發(fā)展參與的自然環(huán)境中，共同努力，為老年人護(hù)理服務(wù)建立一個(gè)多層次的金融體系。社會(huì)發(fā)展社區(qū)養(yǎng)老服務(wù)銷售市場(chǎng)繼續(xù)向外界開(kāi)放。必須逐步充分發(fā)揮銷售市場(chǎng)在資源分配方面的有效性。PPP 模式的資本投資必須得到正確的指導(dǎo)，組織和公司的發(fā)展將得到培養(yǎng)和協(xié)助。老年人護(hù)理服務(wù)的合作和補(bǔ)充財(cái)務(wù)幫助。

（三）創(chuàng)新金融服務(wù)工具，提高金融服務(wù)養(yǎng)老問(wèn)題的靈活性

促進(jìn)中國(guó)主要城市的養(yǎng)老服務(wù)金融體系應(yīng)充分利用養(yǎng)老保險(xiǎn)基金，并能夠投資于證券，個(gè)人股票，債券，房地產(chǎn)，組合項(xiàng)目投資專用工具，金融衍生工具和另類投資金融業(yè)要根據(jù)科研項(xiàng)目，養(yǎng)老保險(xiǎn)項(xiàng)目，理財(cái)產(chǎn)品等。也可以結(jié)合養(yǎng)老服務(wù)的特點(diǎn)，設(shè)計(jì)具有特色的養(yǎng)老產(chǎn)品。

（四）增強(qiáng)城市老年群體養(yǎng)老金融認(rèn)知及主動(dòng)選擇性

一是增強(qiáng)養(yǎng)老金融的認(rèn)識(shí)。城市退休的老人是城市養(yǎng)老金融服務(wù)的主體，老年人主觀意愿和行為變化直接關(guān)系著城市養(yǎng)老金融的發(fā)展。

二是普及養(yǎng)老金融基礎(chǔ)知識(shí)，通過(guò)組織定期的養(yǎng)老金融培訓(xùn)及時(shí)宣傳介紹國(guó)家養(yǎng)老保障和退休政策方面的變化，使?jié)撛谕顿Y者了解、熟悉與養(yǎng)老金融產(chǎn)品相關(guān)的常識(shí)，提升其參與養(yǎng)老金融的主動(dòng)性。

三是提供細(xì)分化的養(yǎng)老金融專業(yè)咨詢服務(wù)，對(duì)高端、中產(chǎn)、一般客戶分層進(jìn)行投資者教育，根據(jù)不同群體的資產(chǎn)狀況、預(yù)期收入情況和家庭收支結(jié)構(gòu)，提供最優(yōu)養(yǎng)老金融方案，增加社會(huì)公眾參與度，實(shí)現(xiàn)個(gè)人養(yǎng)老金融資產(chǎn)管理的目標(biāo)和自主選擇權(quán)。

（五）宣傳強(qiáng)化城市老年人養(yǎng)老金融消費(fèi)意識(shí)

提高老年人口財(cái)產(chǎn)收入的方法之一是為老年人提供多樣化的理財(cái)產(chǎn)品和服務(wù)保障。眾所周知，傳統(tǒng)的財(cái)務(wù)計(jì)劃概念和財(cái)務(wù)管理產(chǎn)品的普及促使當(dāng)前的銷售市場(chǎng)仍不以人口老齡化為基礎(chǔ)。有針對(duì)性地開(kāi)發(fā)和設(shè)計(jì)各種產(chǎn)品的要求。根據(jù)大城市老齡化人群的特點(diǎn)，有針對(duì)性地開(kāi)發(fā)設(shè)計(jì)“一站式”的老年人綜合理財(cái)產(chǎn)品，并根據(jù)老年人經(jīng)常接觸的報(bào)紙，廣告牌和視頻廣告進(jìn)行宣傳和策劃。加強(qiáng)老年人金融業(yè)的消費(fèi)觀念，加強(qiáng)金融理財(cái)產(chǎn)品的網(wǎng)上推廣。