林楷濤 上海市豐華高級(jí)中學(xué)

引言：近年來(lái)，移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)的快速發(fā)展改變了人們的消費(fèi)和投資方式，越來(lái)越多的人通過(guò)互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)進(jìn)行理財(cái)和投資?；ヂ?lián)網(wǎng)金融作為一種創(chuàng)新模式，打破了時(shí)間和地域的限制，對(duì)中小企業(yè)融資提供了更多支持，促進(jìn)了中小企業(yè)的發(fā)展。網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)是指通過(guò)網(wǎng)絡(luò)實(shí)現(xiàn)借貸交易的信息平臺(tái)，投資者可以在平臺(tái)上根據(jù)披露的借款人信息選擇合適的出借對(duì)象[1]。前些年，網(wǎng)絡(luò)借貸在我國(guó)經(jīng)歷過(guò)一段高速發(fā)展時(shí)間，行業(yè)內(nèi)網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)數(shù)量一度超過(guò)6000多家。之后伴隨多次的風(fēng)險(xiǎn)暴雷事件，以及相應(yīng)監(jiān)管政策的出臺(tái)，平臺(tái)數(shù)量逐漸呈下降趨勢(shì)。如今，網(wǎng)絡(luò)借貸行業(yè)發(fā)展中仍存在較多的風(fēng)險(xiǎn)問(wèn)題，因此有必要加強(qiáng)對(duì)相關(guān)法律問(wèn)題進(jìn)行研究。

一、網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)相關(guān)概述

（一）網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)的概念和特征

網(wǎng)絡(luò)借貸是指在網(wǎng)絡(luò)技術(shù)的基礎(chǔ)上由平臺(tái)撮合借款人和出借人之間的交易。網(wǎng)絡(luò)借貸行業(yè)是伴隨著移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)發(fā)展和迅速壯大的，在網(wǎng)絡(luò)借貸行業(yè)的發(fā)展過(guò)程中，不少中小企業(yè)和自然人從網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)上獲得了融資支持，這種便捷的金融服務(wù)為配置社會(huì)閑散資金資源發(fā)揮了重要作用[2]。網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)具有多方面的特征，首先是參與主體的廣泛性，網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)突破了原有的金融機(jī)構(gòu)營(yíng)業(yè)的地域限制，投資者只要注冊(cè)平臺(tái)賬號(hào)并登錄就取得了在平臺(tái)上交易的資格。其次，網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)具有靈活性和高效性。在傳統(tǒng)的銀行貸款業(yè)務(wù)中，借款人需要去現(xiàn)場(chǎng)申請(qǐng)，然后再由銀行進(jìn)行審批放貸，這個(gè)過(guò)程往往需要花費(fèi)很長(zhǎng)時(shí)間，有時(shí)候一筆較大的業(yè)務(wù)甚至需要數(shù)月的時(shí)間才能獲得貸款。但網(wǎng)絡(luò)借貸交易雙方提供了更多便利，只需要在網(wǎng)上操作，提高了交易的效率。

（二）網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)的業(yè)務(wù)模式

根據(jù)網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)在經(jīng)營(yíng)方式上的不同，可以將網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)分為兩種業(yè)務(wù)模式類型。第一種是純線上模式，在純線上模式中，網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)是發(fā)揮的信息中介的角色，平臺(tái)通過(guò)數(shù)據(jù)挖掘等技術(shù)對(duì)借款人的信息進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估，將這些評(píng)估信息公開以為投資者做決策提供參考[3]。第二種是線上線下相結(jié)合的模式，是指部分網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)還會(huì)組織專業(yè)團(tuán)隊(duì)進(jìn)行現(xiàn)場(chǎng)考察和背景調(diào)查等工作，也在線下開展?fàn)I銷宣傳和搭建服務(wù)網(wǎng)點(diǎn)，從而來(lái)加強(qiáng)平臺(tái)的風(fēng)險(xiǎn)管理。

（三）網(wǎng)絡(luò)借貸行業(yè)運(yùn)行情況

我國(guó)網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)總數(shù)量超過(guò)六千多家，正常運(yùn)營(yíng)平臺(tái)數(shù)量最高值為四千多家。從分布的地域情況來(lái)看，網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)主要分布在廣東、北京、上海、浙江等地區(qū)，占全國(guó)平臺(tái)總數(shù)的三分之二。其中廣東省在高峰時(shí)期正常運(yùn)營(yíng)的網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)數(shù)量為四百多家，而黑龍江、內(nèi)蒙古等地的網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)數(shù)量?jī)H為個(gè)位數(shù)階段，這說(shuō)明網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)在我國(guó)的地域集中度較高。如今，網(wǎng)絡(luò)借貸行業(yè)的累計(jì)成交額已經(jīng)超過(guò)8萬(wàn)億元，不過(guò)隨著行業(yè)監(jiān)管的趨嚴(yán)，網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)的收益率有所下降，平臺(tái)的獲客成本也有所提高。

（四）網(wǎng)絡(luò)借貸中的主要法律關(guān)系

第一，網(wǎng)絡(luò)借貸的參與主體構(gòu)成居間合同法律關(guān)系。網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)是居間人，為借款人與出借人提供交易機(jī)會(huì)，促使雙方完成借貸交易，然后收取相應(yīng)的報(bào)酬。因此，網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)要對(duì)借貸雙方的信息進(jìn)行核實(shí)，并向交易方提供相關(guān)真實(shí)信息[4]。第二，網(wǎng)絡(luò)借貸中存在借貸合同法律關(guān)系。借貸雙方通過(guò)網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)達(dá)成關(guān)于借款利率和期限等約定，從而建立起借貸合同法律關(guān)系。在這個(gè)借貸合同法律關(guān)系中，出借人負(fù)有不得將在網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)上獲知的借款人信息泄露的義務(wù)。第三，網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)與資金存管方之間構(gòu)成了委托合同法律關(guān)系。其中，網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)作為委托人，將平臺(tái)上借貸交易的資金委托給商業(yè)銀行等機(jī)構(gòu)進(jìn)行存管，因此，資金存管方負(fù)有保障資金安全的義務(wù)，以及對(duì)交易信息進(jìn)行保密的義務(wù)。

二、民商法視角下我國(guó)網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)的法律風(fēng)險(xiǎn)

（一）民商事主體的真實(shí)性缺乏保障

在當(dāng)前的網(wǎng)絡(luò)借貸環(huán)境下，由于互聯(lián)網(wǎng)的虛擬性特點(diǎn)，借款人、貸款人和平臺(tái)經(jīng)營(yíng)者沒(méi)有實(shí)際接觸，網(wǎng)絡(luò)借貸上借款人提供的信息的真實(shí)性難以保證。甚至有部分網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)捏造虛擬借款主體，編制虛假材料，吸引投資人，導(dǎo)致投資者的資金流向虛擬的借款主體，造成資金風(fēng)險(xiǎn)。因此，相比較于傳統(tǒng)的借貸模式，網(wǎng)絡(luò)借貸交易中更難辨認(rèn)相關(guān)主體的真實(shí)性。

（二）借款人的違約風(fēng)險(xiǎn)

網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)上的借款人通常無(wú)法提供抵押擔(dān)保，借款人與出借人之間也缺乏接觸和信任基礎(chǔ)，大多數(shù)情況下是出于對(duì)平臺(tái)的信任。當(dāng)前我國(guó)社會(huì)征信體系不夠完善，平臺(tái)對(duì)借款人的信用評(píng)價(jià)主要依賴于借款人提供的信息，這種情況下很多借款人提供的信息的準(zhǔn)確性不足，導(dǎo)致網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)的信用測(cè)評(píng)結(jié)果失真。尤其是對(duì)于一些中小網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)，出于市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)的需要，以放松審查標(biāo)準(zhǔn)來(lái)吸引更多的借款方來(lái)平臺(tái)上交易，從而大大增加了借款人的違約風(fēng)險(xiǎn)[5]。在網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)上，資質(zhì)較差的借款人會(huì)提供更高的利率來(lái)吸引投資者，而大部分投資者對(duì)網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)的風(fēng)險(xiǎn)性認(rèn)識(shí)不足，盲目追求高額收益，使得提供較低利率的優(yōu)質(zhì)借款人更難以獲得資金支持，最終導(dǎo)致平臺(tái)上高風(fēng)險(xiǎn)的借款人越來(lái)越多，借款人的違約風(fēng)險(xiǎn)也越來(lái)越高。

（三）用戶信息泄露風(fēng)險(xiǎn)

在注冊(cè)網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)時(shí)，用戶需要提供真實(shí)的個(gè)人信息。尤其是借款人，需要提供姓名、身份證號(hào)碼、財(cái)產(chǎn)狀況、銀行卡號(hào)等信息，以保障出借人的權(quán)益。投資者也需要提供個(gè)人基本信息，綁定銀行卡號(hào)等信息，才能正常使用網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)。因此，網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)上匯聚了大量的個(gè)人信息，如果平臺(tái)的信息安全保障措施不到位，極有可能被黑客入侵而造成信息泄露，而這正是很大一部分中小型網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)經(jīng)常遇到的問(wèn)題[6]。另外，有些網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)內(nèi)部管理機(jī)制不完善，導(dǎo)致平臺(tái)公司內(nèi)部員工泄露、販賣客戶信息的事件時(shí)有發(fā)生。

三、我國(guó)網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)法律監(jiān)管現(xiàn)狀與不足

（一）網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)法律監(jiān)管現(xiàn)狀

從2007年我國(guó)首個(gè)網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)成立至今，國(guó)內(nèi)網(wǎng)絡(luò)借貸行業(yè)已經(jīng)走過(guò)了十三年的發(fā)展歷程。在這個(gè)發(fā)展過(guò)程中，行業(yè)有過(guò)多次暴雷潮，平臺(tái)跑路、倒閉等事件造成了嚴(yán)重的社會(huì)不良影響。2013年前后是網(wǎng)絡(luò)借貸行業(yè)的野蠻擴(kuò)張期，很多網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)通過(guò)高息來(lái)獲得融資，各種風(fēng)險(xiǎn)問(wèn)題頻發(fā)，大量平臺(tái)出現(xiàn)提現(xiàn)困難。之后，從2014年開始，網(wǎng)絡(luò)借貸行業(yè)進(jìn)入整頓規(guī)范期，央行等部門陸續(xù)出臺(tái)了相關(guān)監(jiān)管意見(jiàn)，網(wǎng)絡(luò)借貸行業(yè)向合規(guī)方向發(fā)展，這期間很大一部分不合規(guī)的網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)被清退。不過(guò)，2016年前后行業(yè)出現(xiàn)了第二波暴雷潮，這使得行業(yè)的法律監(jiān)管問(wèn)題再次成為社會(huì)輿論的焦點(diǎn)。2017年至今，隨著金融去杠桿工作的推進(jìn)，各項(xiàng)監(jiān)管細(xì)則陸續(xù)出臺(tái)，網(wǎng)絡(luò)借貸行業(yè)合規(guī)成本驟然提高，于是不少平臺(tái)開始主動(dòng)退出行業(yè)。整體而言，我國(guó)對(duì)網(wǎng)絡(luò)借貸行業(yè)的監(jiān)管規(guī)范是在不斷豐富和完善的過(guò)程，但目前的監(jiān)管工作中仍存在一些不足之處。

（二）我國(guó)網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)法律監(jiān)管的不足

首先，缺乏監(jiān)管網(wǎng)絡(luò)借貸行業(yè)的專門性法律。當(dāng)前關(guān)于網(wǎng)絡(luò)借貸的規(guī)范文件以部門規(guī)章為主，從法律文件的效力層級(jí)角度而言，部門規(guī)章的法律效力較低，因此，僅依靠部門規(guī)章會(huì)比較難以統(tǒng)籌多個(gè)部門的協(xié)同監(jiān)管。在當(dāng)前的網(wǎng)絡(luò)借貸行業(yè)管理辦法中，很少涉及監(jiān)管部門的法律責(zé)任，那么將不利于監(jiān)管主體履行其職責(zé)，從而促進(jìn)行業(yè)監(jiān)管與發(fā)展。其次，缺乏健全的行業(yè)準(zhǔn)入與退出機(jī)制。由于前期缺乏嚴(yán)格的法律監(jiān)管，網(wǎng)絡(luò)借貸行業(yè)的發(fā)展環(huán)境非常寬松，行業(yè)內(nèi)平臺(tái)的專業(yè)水準(zhǔn)和抗風(fēng)險(xiǎn)能力參差不齊，加大了后期對(duì)行業(yè)監(jiān)管的難度[7]。市場(chǎng)準(zhǔn)入制度可以從源頭上對(duì)網(wǎng)絡(luò)借貸機(jī)構(gòu)進(jìn)行篩選，阻止問(wèn)題平臺(tái)和資質(zhì)較差的平臺(tái)進(jìn)入行業(yè)。在市場(chǎng)監(jiān)管環(huán)境趨嚴(yán)的背景下，也需要合適的市場(chǎng)退出機(jī)制引導(dǎo)網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)良性退出，以維護(hù)行業(yè)的穩(wěn)定發(fā)展。此外，行業(yè)的信用評(píng)級(jí)機(jī)制尚不完善。我國(guó)尚缺乏統(tǒng)一的社會(huì)征信體系，各行業(yè)征信信息尚不能有效共享和對(duì)接，市場(chǎng)化的信用評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)較少，導(dǎo)致網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)在對(duì)借款人進(jìn)行信用審查時(shí)無(wú)法獲得全面的信用信息，最終只能進(jìn)行形式審查。

四、對(duì)我國(guó)網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)的監(jiān)管建議

（一）完善相關(guān)法律法規(guī)體系

首先，需要制定一部專門的關(guān)于網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)的法律法規(guī)。相關(guān)法律應(yīng)當(dāng)對(duì)網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)進(jìn)行全面的規(guī)定，包括設(shè)立資質(zhì)、風(fēng)控機(jī)制、資金存管、信息披露、反洗錢義務(wù)等內(nèi)容。其次，在相關(guān)監(jiān)管規(guī)定中還應(yīng)當(dāng)明確監(jiān)管部門的主體責(zé)任以及履責(zé)不當(dāng)時(shí)的法律責(zé)任，以此督促相應(yīng)監(jiān)管部門嚴(yán)格履責(zé)。此外，要增加對(duì)實(shí)施違法行為的網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)的處罰力度，引導(dǎo)網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)合規(guī)謹(jǐn)慎經(jīng)營(yíng)。

（二）完善行業(yè)監(jiān)管機(jī)制

首先，應(yīng)當(dāng)建立行業(yè)準(zhǔn)入監(jiān)管體系，防止問(wèn)題平臺(tái)進(jìn)入行業(yè)。在準(zhǔn)入機(jī)制方面，加大對(duì)平臺(tái)資質(zhì)、注冊(cè)資本金的監(jiān)管，同時(shí)，對(duì)于公司的高管和從業(yè)人員也需設(shè)立相應(yīng)的資質(zhì)條件。其次，要建立有效的內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估和管理體系。這需要行業(yè)內(nèi)部統(tǒng)一制定相應(yīng)的標(biāo)準(zhǔn)，并由相關(guān)監(jiān)管部門或行業(yè)協(xié)會(huì)進(jìn)行檢查。此外，應(yīng)當(dāng)完善銀行資金存管系統(tǒng)，建立一套成熟的業(yè)務(wù)對(duì)接系統(tǒng)，降低網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)和銀行雙方的資金存管成本。

（三）加強(qiáng)社會(huì)征信體系建設(shè)

完善的征信體系有助于降低網(wǎng)絡(luò)借貸行業(yè)的經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)。我國(guó)征信體系還處于發(fā)展初期，社會(huì)上第三方征信機(jī)構(gòu)數(shù)量還較少。因此，首先我國(guó)可以借鑒國(guó)外關(guān)于征信體系建設(shè)的優(yōu)秀經(jīng)驗(yàn)，構(gòu)建個(gè)人征信相關(guān)法律法規(guī)，提供更多社會(huì)征信服務(wù)。其次，有關(guān)政府部門應(yīng)當(dāng)引導(dǎo)社會(huì)各行業(yè)征信信息的共享，從而充分利用信用信息資源，提高社會(huì)征信效率[8]。此外，還要構(gòu)建相應(yīng)的失信懲罰機(jī)制，從而引導(dǎo)社會(huì)民眾自覺(jué)建立良好的信用。

結(jié)語(yǔ)：網(wǎng)絡(luò)借貸作為一種創(chuàng)新的金融行業(yè)，能夠彌補(bǔ)傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)的一些不足，然而，網(wǎng)絡(luò)借貸行業(yè)在為社會(huì)提供便利的同時(shí)，也為社會(huì)的穩(wěn)定帶來(lái)了很大的風(fēng)險(xiǎn)。因此，有關(guān)部門需要根據(jù)行業(yè)的發(fā)展特點(diǎn)和現(xiàn)狀，有針對(duì)性地制定出解決措施，從而為行業(yè)營(yíng)造健康穩(wěn)定的發(fā)展局面。