胡俊

特斯拉于2021年4月26日公布2021年第一季度財報，盈利4.38億美元，而上年同期僅僅為0.16億美元。筆者比較感興趣的是，特斯拉在2020年年報中所披露的一筆高達15億美元購買比特幣的投資，為第一季度財報帶來了多少收益？以及比特幣這類數(shù)字貨幣的會計準(zhǔn)則的處理具體到特斯拉選擇了什么樣的會計政策？

按照特斯拉財報披露的信息，可以將上述這筆比特幣投資總結(jié)整理如表所示。

從中可以得出以下結(jié)論：其一，特斯拉購入15億美元比特幣，2021年第一季度通過出售其中購入成本1.69億美元的比特幣而賺取了1.03億美元的利潤，收到了2.72億美元的現(xiàn)金。

其二，特斯拉2021年第一季度末還擁有購入成本為13.31億美元的比特幣，按比特幣價格漲幅73.13%計量，還浮盈高達9.73億美元未實現(xiàn)。

其三，特斯拉對比特幣的會計處理還是單獨計為數(shù)字資產(chǎn)，并按成本計量，只有出售變現(xiàn)后再計入損益Restructuring and other。當(dāng)然，按會計準(zhǔn)則的規(guī)定還需要期末進行減值測試，如果當(dāng)比特幣市價低于成本時需要將跌價損失計入損益表。

總之，特斯拉通過所持有的比特幣第一季度的出售就實現(xiàn)了1.03億美元盈利，占第一季度盈利4.38億美元的24%，當(dāng)然另外還有高達9.73億美元的浮盈還沒有入賬。所以，公司于2021年3月15日發(fā)布公告時，特別將CF Zachary Kirkhorn的頭銜加上Master of Coinb（財政大臣，源于《權(quán)力的游戲》電視劇中，培提爾·貝里席擔(dān)任Master of Coin）。估計是特斯拉對于CFO在比特幣投資以及會計處理上的高度認(rèn)可，這可能是與在2021年3月由CFO決策出售部分比特幣來實現(xiàn)1.03億美元的收益入損益表有關(guān)。

表：特斯拉比特幣投資第一季度收益測算

單位：百萬美元

后續(xù)如果比特幣的價格還能持續(xù)上漲，對于特斯拉的短期季度會計利潤有什么影響？

從目前的情況來看，只需要公司決策在季度末前出售比特幣收回現(xiàn)金就可以將2021年3月底持有的浮盈9.73億美元轉(zhuǎn)入公司的利潤表中。

隨數(shù)字貨幣的不斷運用，估計會有越來越多的境內(nèi)外上市公司都要面對比特幣等新興數(shù)字貨幣或者資產(chǎn)的會計處理問題，并且將對所在公司的財務(wù)報表的業(yè)績產(chǎn)生最大影響，正如我們從特斯拉對比特幣的會計政策選擇所看到的，至少在美國會計準(zhǔn)則之下特斯拉的貨幣大師Zachary Kirkhorn就選擇了進可攻退可守的對會計報表沖擊比較小的成本計量的方法，對比特幣作為一項單獨的數(shù)字資產(chǎn)進行確認(rèn)。當(dāng)然，會計上還會存在比較激進的用公允價值進行計量的作為金融工具處理的方法，可以計入損益或者其他綜合收益（在國際會計準(zhǔn)則之下）。也就是說可以將浮盈9.73億美元記入到一季度的公司利潤或者其他綜合收益（資產(chǎn)負(fù)債表的數(shù)字資產(chǎn)和股東權(quán)益中同時增大）。

比特大陸在中國香港市場上市招股書中因為經(jīng)營比特幣等加密貨幣會計處理案例（未上市成功）確認(rèn)為無形資產(chǎn)和流動資產(chǎn)-其他金融資產(chǎn)，按成本法計量，后續(xù)進行減值測試。與特斯拉的會計處理比較接近。目前內(nèi)地上市公司暫無持有投資比特幣的案例。美圖公司（01357.HK）截至4月8日累計投入到加密貨幣約1億美元，但并未公布2021年一季報，所以還無法解讀其會計處理。