張艷 /航天行云科技有限公司

李云飛、趙嘉盈 /航天恒星科技有限公司

“十三五”以來(lái)，隨著國(guó)家經(jīng)濟(jì)發(fā)展進(jìn)入新常態(tài)，供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革不斷深化，航天企業(yè)能力建設(shè)由“任務(wù)能力型”向“體系效能型”轉(zhuǎn)型升級(jí)，后續(xù)能力建設(shè)項(xiàng)目在保障型號(hào)任務(wù)的同時(shí)，會(huì)更加關(guān)注項(xiàng)目的效益、效率和效能。為進(jìn)一步加強(qiáng)航天企業(yè)固定資產(chǎn)投資項(xiàng)目管理，完善投資決策機(jī)制，提高企業(yè)投資決策水平和投資效率效益，防范投資風(fēng)險(xiǎn)，事后評(píng)價(jià)變得十分重要。

通常航天企業(yè)的固定資產(chǎn)投資項(xiàng)目建設(shè)周期比較長(zhǎng)、建設(shè)規(guī)模比較大、建設(shè)條件較復(fù)雜，根據(jù)國(guó)資委《中央企業(yè)固定資產(chǎn)投資項(xiàng)目后評(píng)價(jià)工作指南》中相關(guān)規(guī)定，項(xiàng)目后評(píng)價(jià)勢(shì)在必行。由于航天企業(yè)固定資產(chǎn)投資項(xiàng)目受?chē)?guó)家安全形勢(shì)、經(jīng)濟(jì)社會(huì)政策、項(xiàng)目管理水平等多方面影響，具有較強(qiáng)的突發(fā)性、偶然性和難以預(yù)測(cè)性，這導(dǎo)致較難準(zhǔn)確全面地進(jìn)行項(xiàng)目事后評(píng)價(jià)。為了對(duì)固定資產(chǎn)投資項(xiàng)目進(jìn)行科學(xué)的事后評(píng)價(jià)，本文有針對(duì)性地對(duì)影響自籌資金固定資產(chǎn)項(xiàng)目后評(píng)價(jià)的因素進(jìn)行了深入分析，通過(guò)構(gòu)建多層次指標(biāo)體系，利用改進(jìn)層次模糊綜合評(píng)價(jià)方法將投資過(guò)程中的定性指標(biāo)和定量指標(biāo)結(jié)合，計(jì)算決策得到定量評(píng)價(jià)，使結(jié)果更直觀和清晰。

一、后評(píng)價(jià)多層次指標(biāo)體系的構(gòu)建

項(xiàng)目后評(píng)價(jià)是對(duì)已實(shí)施驗(yàn)收并投入使用的建設(shè)項(xiàng)目進(jìn)行評(píng)價(jià)，是一種事后的、全面的綜合評(píng)價(jià)方法。項(xiàng)目后評(píng)價(jià)主要通過(guò)對(duì)項(xiàng)目實(shí)施過(guò)程、建設(shè)成效及其影響等進(jìn)行調(diào)查研究和全面系統(tǒng)回顧，與投資前論證、決策時(shí)確定的目標(biāo)及技術(shù)、經(jīng)濟(jì)、環(huán)境、社會(huì)效益等指標(biāo)進(jìn)行對(duì)比，找出差異和變化，分析原因、總結(jié)經(jīng)驗(yàn)、提出建議、落實(shí)整改，改善投資管理和決策，達(dá)到提高投資效益的目的。

本文根據(jù)航天企業(yè)自籌資金固定資產(chǎn)投資項(xiàng)目的實(shí)際特點(diǎn)，對(duì)照投資項(xiàng)目的立項(xiàng)報(bào)告批復(fù)和初步設(shè)計(jì)，對(duì)項(xiàng)目的決策審批、實(shí)施過(guò)程、設(shè)施運(yùn)營(yíng)、效益效果等4個(gè)方面進(jìn)行分析評(píng)價(jià)。筆者將所涉及的指標(biāo)按照屬性劃分歸類(lèi)，最終將項(xiàng)目后評(píng)價(jià)設(shè)計(jì)為三層次16個(gè)指標(biāo)因素。三層次評(píng)價(jià)指標(biāo)體系如圖1所示。

二、改進(jìn)層次模糊綜合評(píng)價(jià)模型的建立

根據(jù)模糊數(shù)學(xué)的隸屬度理論，應(yīng)用模糊關(guān)系合成的原理，將影響評(píng)價(jià)結(jié)果的一些邊界不清、不易定量的因素定量化，將指標(biāo)之間的差異數(shù)值化，從多個(gè)指標(biāo)對(duì)被評(píng)價(jià)事物隸屬等級(jí)狀況進(jìn)行綜合評(píng)價(jià)，能更深入、客觀地評(píng)判固定資產(chǎn)投資項(xiàng)目，從而得到一個(gè)既清晰又較符合實(shí)際的后評(píng)價(jià)結(jié)果。具體步驟如下。

（1）建立因素集與評(píng)價(jià)集。設(shè)定第一級(jí)評(píng)價(jià)因素集為

u

={u}（

i

=1，2，…，

n

），其下屬的第二級(jí)評(píng)價(jià)因素集為

u

={

u

}(

i

=1，2，…，

n

；

j

=1，2，…，m)。為了使評(píng)價(jià)直觀、簡(jiǎn)潔，將評(píng)語(yǔ)集劃分為優(yōu)秀、良好、達(dá)標(biāo)、不達(dá)標(biāo)4個(gè)等級(jí)，評(píng)價(jià)集為

V

={

v

，

v

，

v

，

v

}，其中

v

={優(yōu)秀}，

v

={良好}，

v

={達(dá)標(biāo)}，

v

={不達(dá)標(biāo)}。（2）用層次分析法確定指標(biāo)權(quán)重。首先，根據(jù)構(gòu)造的投資項(xiàng)目后評(píng)價(jià)多層次指標(biāo)體系，對(duì)每層評(píng)價(jià)指標(biāo)因素的相對(duì)重要性兩兩進(jìn)行比較，給出判斷，用“1～9”的標(biāo)度將各因素的重要性定量化，構(gòu)造判斷矩陣，并用一致性指標(biāo)對(duì)判斷矩陣進(jìn)行改進(jìn)，確定權(quán)重。最終確定一階權(quán)重集

A

={

a

，

i

=1，2，…，

S

；

j

=1，2，…，

n

}，二階權(quán)重集

A

={

a

，

s

=1，2，…，

m

}。（3）確定隸屬度。聘請(qǐng)專家組對(duì)各指標(biāo)因素進(jìn)行評(píng)價(jià)，確定出第

i

個(gè)指標(biāo)因素隸屬于第

j

個(gè)等級(jí)的隸屬度

r

（0≤

r

≤1）(

i

=1，2，…，

n

；

j

=1，2，…，m)，也就是對(duì)指標(biāo)

i

做出

j

評(píng)價(jià)的專家人數(shù)與總專家人數(shù)之比，構(gòu)造評(píng)判矩陣

R

（

i

=1，2，…，

n

）。（4）確定模糊綜合評(píng)判。將每層各指標(biāo)因素相對(duì)于上一層目標(biāo)的權(quán)重與相應(yīng)指標(biāo)的隸屬度相乘，可得到綜合評(píng)判矩陣。最終確定一級(jí)模糊綜合評(píng)判集

B

（

i

=1，2，…，

t

），二級(jí)模糊綜合評(píng)判向量，然后根據(jù)最大隸屬原則確定評(píng)判結(jié)果，得到評(píng)價(jià)等級(jí)得分。

（5）分析評(píng)判結(jié)果，找出固定資產(chǎn)投資項(xiàng)目執(zhí)行過(guò)程中存在的問(wèn)題，總結(jié)經(jīng)驗(yàn)，改進(jìn)不足。

三、改進(jìn)層次模糊綜合評(píng)價(jià)法在實(shí)際中應(yīng)用

圖1 三層次評(píng)價(jià)指標(biāo)體系

某航天企業(yè)大型自籌資金固定資產(chǎn)投資項(xiàng)目在竣工驗(yàn)收后開(kāi)展后評(píng)價(jià)工作，項(xiàng)目后評(píng)價(jià)評(píng)分實(shí)行百分制，項(xiàng)目管理部門(mén)聘請(qǐng)5人專家組對(duì)該項(xiàng)目各個(gè)指標(biāo)進(jìn)行評(píng)價(jià)，運(yùn)用改進(jìn)層次模糊綜合評(píng)價(jià)法確定項(xiàng)目的后評(píng)價(jià)得分。

本項(xiàng)目根據(jù)確定的評(píng)價(jià)集

V

= {

v

，

v

，

v

，

v

}={優(yōu)秀，良好，達(dá)標(biāo)，不達(dá)標(biāo)}，設(shè)定對(duì)應(yīng)評(píng)價(jià)集中的各數(shù)值，劃分標(biāo)準(zhǔn)如表1所示。

表1 評(píng)價(jià)集劃分標(biāo)準(zhǔn)

（1）根據(jù)圖1建立的項(xiàng)目三層次后評(píng)價(jià)指標(biāo)體系，聘請(qǐng)專家對(duì)各指標(biāo)重要性進(jìn)行兩兩比較并打分，依據(jù)專家的打分結(jié)果，構(gòu)建出判斷矩陣，并對(duì)判斷矩陣進(jìn)行一致性指標(biāo)檢驗(yàn)，得到各指標(biāo)對(duì)應(yīng)的權(quán)重向量，具體情況如表2所示。

（2）根據(jù)5位專家對(duì)第二級(jí)指標(biāo)因素的評(píng)價(jià)，確定各指標(biāo)因素分別隸屬于4個(gè)評(píng)價(jià)等級(jí)的隸屬度，統(tǒng)計(jì)情況如表3所示。

（3）依據(jù)模糊綜合評(píng)價(jià)模型，分層作綜合評(píng)判，得到各級(jí)評(píng)判結(jié)果。

一級(jí)評(píng)判結(jié)果：

B

=（0.0188，0.1375，0.5479，0.2958）

B

=（0.2144，0.3116，0.4740，0）

B

=（0.3172，0.4945，0.1631，0.0253）

B

=（0.0802，0.5360，0.3198，0.0640）

二級(jí)評(píng)判結(jié)果：

B

=（0.2009，0.3656，0.3288，0.1048）綜合評(píng)判結(jié)果的最大隸屬度為0.3656，處于“優(yōu)秀”和“良好”的比例為56.65%，進(jìn)一步處理評(píng)判結(jié)果，可得到該航天企業(yè)自籌資金固定資產(chǎn)投資項(xiàng)目后評(píng)價(jià)綜合分?jǐn)?shù)為

f

=0.2009×100+0.3656×90+0.3288×80+0.1048×60=85.5821，可知該航天企業(yè)自籌資金固定資產(chǎn)投資后評(píng)價(jià)的綜合評(píng)價(jià)等級(jí)為“良好”。

（4）結(jié)合項(xiàng)目實(shí)際特點(diǎn)，分析評(píng)判結(jié)果。由評(píng)價(jià)指標(biāo)隸屬度可以看出，該投資項(xiàng)目的經(jīng)濟(jì)效益、社會(huì)效益、建設(shè)周期、生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)、環(huán)保安全情況等評(píng)價(jià)指標(biāo)的分值比較低，說(shuō)明該項(xiàng)目實(shí)際實(shí)施進(jìn)度存在拖期、經(jīng)營(yíng)不善等情況，進(jìn)而嚴(yán)重影響了后評(píng)價(jià)綜合分?jǐn)?shù)，需著重改進(jìn)，雖然項(xiàng)目決策審批流程及實(shí)施過(guò)程的符合性相對(duì)較好，但仍有大幅提升的空間。

四、具體原因分析與改進(jìn)措施的建議

對(duì)本項(xiàng)目后評(píng)價(jià)指標(biāo)中隸屬度等級(jí)較低的指標(biāo)深究，發(fā)現(xiàn)影響項(xiàng)目建設(shè)周期的主要原因有兩點(diǎn)：一是該項(xiàng)目投資的自籌資金比例為100%，而企業(yè)資金主要來(lái)源于內(nèi)部增資和企業(yè)融資，受客觀因素影響，資金未能及時(shí)到位，導(dǎo)致項(xiàng)目執(zhí)行過(guò)程中現(xiàn)金流緊張，進(jìn)度拖期；二是項(xiàng)目投資周期長(zhǎng)，由于前期調(diào)研不深、分析論證不透，建設(shè)方案具體實(shí)施時(shí)，設(shè)備選型及技術(shù)方案調(diào)整頻繁，導(dǎo)致溝通與協(xié)調(diào)時(shí)間過(guò)長(zhǎng)。影響生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)的因素有內(nèi)外兩類(lèi)：一是企業(yè)成立時(shí)間不長(zhǎng)，運(yùn)營(yíng)機(jī)制不夠完善，經(jīng)營(yíng)管理能力不足；二是航天產(chǎn)品的特殊性，受行業(yè)政策和經(jīng)濟(jì)形勢(shì)影響，產(chǎn)品銷(xiāo)售渠道單一，市場(chǎng)難以預(yù)測(cè)，訂貨量較少，產(chǎn)生的經(jīng)濟(jì)效益和社會(huì)效益不太明顯。

通過(guò)改進(jìn)層次模糊綜合評(píng)價(jià)模型的驗(yàn)證，本項(xiàng)目可通過(guò)提升建設(shè)周期、生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)等指標(biāo)隸屬度等級(jí)來(lái)改進(jìn)評(píng)判矩陣，進(jìn)而達(dá)到提高綜合評(píng)價(jià)分?jǐn)?shù)的目的。后續(xù)在項(xiàng)目實(shí)際投資過(guò)程中，為保證項(xiàng)目建設(shè)周期和運(yùn)營(yíng)狀況正?；@得良好的投資收益，可從以下兩個(gè)方面進(jìn)行改進(jìn)。

1.嚴(yán)格控制建設(shè)周期

（1）項(xiàng)目申報(bào)前期，加強(qiáng)統(tǒng)籌規(guī)劃，詳細(xì)論述項(xiàng)目建設(shè)方案的技術(shù)可行性，充分調(diào)研工藝設(shè)備指標(biāo)，并邀請(qǐng)專家對(duì)建設(shè)方案進(jìn)行審核，對(duì)于考慮到經(jīng)濟(jì)效益和社會(huì)影響確需調(diào)整的項(xiàng)目，必須嚴(yán)格執(zhí)行項(xiàng)目調(diào)整審批流程。

（2）制定合理的資金投入計(jì)劃，可提前布置、分步實(shí)施，嚴(yán)格控制每個(gè)月的投資預(yù)算支出情況，保證項(xiàng)目關(guān)鍵節(jié)點(diǎn)資金到位，確保不影響項(xiàng)目的實(shí)施。

2.加強(qiáng)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)管理

（1）汲取優(yōu)秀企業(yè)的經(jīng)營(yíng)管理經(jīng)驗(yàn)，建立健全的組織機(jī)構(gòu)，完善經(jīng)營(yíng)管理制度，提升財(cái)務(wù)控制能力，形成以預(yù)算管理為主的管理機(jī)制。

表2 各因素指標(biāo)評(píng)價(jià)集

表3 評(píng)價(jià)指標(biāo)隸屬度

（2）以市場(chǎng)為導(dǎo)向，項(xiàng)目的投資與實(shí)施以企業(yè)效益最大化為目標(biāo)，產(chǎn)品的創(chuàng)新與生產(chǎn)也以行業(yè)需求為依托，根據(jù)市場(chǎng)的變化及時(shí)調(diào)整市場(chǎng)開(kāi)拓方案。

本文深入分析了航天企業(yè)自籌資金固定資產(chǎn)投資項(xiàng)目特點(diǎn)，提出了一種后評(píng)價(jià)方法，構(gòu)建了固定資產(chǎn)投資項(xiàng)目后評(píng)價(jià)的多層次指標(biāo)體系，建立了模糊綜合評(píng)判模型；并通過(guò)實(shí)際應(yīng)用，對(duì)該方法進(jìn)行了驗(yàn)證，獲得了定量化的評(píng)價(jià)分?jǐn)?shù)。這種方法不僅可以有效反映出企業(yè)固定資產(chǎn)的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)狀況和管理水平，能為后評(píng)價(jià)工作提供量化的考核指標(biāo)支撐，而且可快速找出項(xiàng)目投資過(guò)程中存在的問(wèn)題，經(jīng)過(guò)分析可查找出具體原因，并通過(guò)相應(yīng)的改進(jìn)措施，可修正決策及實(shí)施的不足，同時(shí)也為航天企業(yè)固定資產(chǎn)投資水平的提高和預(yù)期收益的實(shí)現(xiàn)提供了科學(xué)的指導(dǎo)。 ▲（責(zé)任編輯 徐菁）