張貴萍

一、引言

我國(guó)納稅籌劃相關(guān)理論研究的起步晚，發(fā)展時(shí)間短。伴隨國(guó)內(nèi)經(jīng)濟(jì)體制不斷健全，作為成本節(jié)約、競(jìng)爭(zhēng)力提升的有效方式，納稅籌劃得到了顯著的發(fā)展，更多企業(yè)開(kāi)始重視納稅籌劃工作。從這個(gè)角度來(lái)看，應(yīng)積極研究財(cái)務(wù)管理運(yùn)用納稅籌劃的具體策略。本文旨在挖掘納稅籌劃和財(cái)務(wù)管理的內(nèi)在聯(lián)系，探討財(cái)務(wù)管理運(yùn)用納稅籌劃的具體策略。

二、當(dāng)前財(cái)務(wù)管理的概況

在我國(guó)，納稅籌劃屬于新生事物，許多財(cái)務(wù)工作人員在納稅籌劃方面都缺乏足夠的工作經(jīng)驗(yàn)與知識(shí)理論，并且一些企業(yè)并不重視納稅籌劃的應(yīng)用，導(dǎo)致財(cái)務(wù)管理工作的科學(xué)性大大降低，不利于企業(yè)的長(zhǎng)遠(yuǎn)、健康發(fā)展，這使得財(cái)務(wù)管理運(yùn)用納稅籌劃具有一定的必要性。

三、納稅籌劃和財(cái)務(wù)管理的內(nèi)在聯(lián)系

通常來(lái)講，納稅籌劃、財(cái)務(wù)管理存在以下聯(lián)系，第一，財(cái)務(wù)管理能夠?yàn)榧{稅籌劃提供環(huán)境。第二，稅收籌劃需遵循企業(yè)財(cái)務(wù)管理目標(biāo)。第三，稅收籌劃為財(cái)務(wù)決策服務(wù)。

四、財(cái)務(wù)管理運(yùn)用納稅籌劃的具體策略

1.投資的納稅籌劃

（1）選取投資方法

根據(jù)企業(yè)經(jīng)營(yíng)生產(chǎn)、投資的不同關(guān)系，能夠?qū)⑼顿Y劃分成直接投資、間接投資。其中，直接投資將企業(yè)資金向經(jīng)營(yíng)生產(chǎn)性資金中進(jìn)行投放，從而得到相應(yīng)利潤(rùn)。而間接投資也叫作證券投資，將企業(yè)資金向金融性資產(chǎn)中進(jìn)行投放，如債券、股票等，從而得到利息收入、股利收入。通常來(lái)說(shuō)，企業(yè)直接投資需要對(duì)稅收因素展開(kāi)更充分的考慮，其原因是直接投資所面對(duì)的稅種更多，涉及財(cái)產(chǎn)稅、所得稅以及流轉(zhuǎn)稅等。如：企業(yè)在兼并投資時(shí)，可首選因管理不善或資金周轉(zhuǎn)不靈等原因造成一年嚴(yán)重虧損或連續(xù)幾年虧損的企業(yè)，但其發(fā)展前景良好，收購(gòu)此類(lèi)虧損企業(yè)可以沖減企業(yè)的利潤(rùn)，減輕企業(yè)稅收負(fù)擔(dān)。相比之下，企業(yè)間接投資只會(huì)征收利息所得稅、股息所得稅，從而讓直接投資的納稅籌劃操作可行性更強(qiáng)、范圍更大，甚至可以達(dá)到全方位的納稅籌劃效果。

根據(jù)不同的實(shí)際投資對(duì)象，間接投資能夠劃分成債券投資、股票投資、其他金融資產(chǎn)投資等多種類(lèi)型，各種投資能夠帶來(lái)的投資收益也存在稅收待遇的差異。比如，通過(guò)投資股票得到的紅利、股息，根據(jù)我國(guó)稅法規(guī)定需要進(jìn)行所得稅的繳納，但國(guó)庫(kù)券的利息投資能夠使所得稅免交。由此能夠得出，企業(yè)間接投資應(yīng)在收益風(fēng)險(xiǎn)、投資風(fēng)險(xiǎn)相互綜合的情況下開(kāi)展稅收籌劃。

（2）選取組織形式

一般來(lái)講，投資創(chuàng)辦企業(yè)的組織形式多種多樣，包括股份有限公司、合伙企業(yè)、獨(dú)資企業(yè)等，企業(yè)可任意選擇適當(dāng)?shù)慕M織形式。若企業(yè)規(guī)模小、人數(shù)少，則應(yīng)對(duì)獨(dú)資企業(yè)進(jìn)行選取，原因是此種組織形式下的企業(yè)不需要過(guò)高的會(huì)計(jì)核算水平，通常定額、定期地征收稅款，因此企業(yè)具體稅負(fù)相對(duì)較輕。若企業(yè)投資者多、規(guī)模適中，則應(yīng)對(duì)合伙企業(yè)進(jìn)行選取，原因是合伙企業(yè)類(lèi)似于個(gè)人獨(dú)資企業(yè)，僅根據(jù)個(gè)體工商戶所對(duì)應(yīng)的工薪所得稅進(jìn)行個(gè)人所得稅的征收，企業(yè)所得稅則不會(huì)征收，因此不會(huì)產(chǎn)生所得稅重復(fù)征收問(wèn)題，其稅負(fù)比起公司制企業(yè)更輕，再加上合伙制企業(yè)征收所得稅的手段是先分后稅，若投資者多，則稅率必然會(huì)大大降低，從而得到節(jié)稅的效益。若企業(yè)規(guī)模大，應(yīng)對(duì)股份有限公司進(jìn)行選取，原因是有利于公司信譽(yù)與形象，并且公司制企業(yè)具有大量?jī)?yōu)惠，如補(bǔ)虧時(shí)間長(zhǎng)達(dá)五年、借款利息扣稅、盈余保留、抵免再投資等?？陀^來(lái)講，組織形式選取股份有限公司后，不論稅收優(yōu)惠還是外在形象都十分良好。

從內(nèi)部組織來(lái)看，公司制企業(yè)可選取分公司、子公司這兩種，其中，子公司屬于獨(dú)立法人，能夠?qū)Υ罅慷愂諆?yōu)惠進(jìn)行享受，如免稅期。分公司不屬于獨(dú)立法人，無(wú)法對(duì)大量稅收優(yōu)惠進(jìn)行享受，不過(guò)經(jīng)營(yíng)過(guò)程中產(chǎn)生的虧損能夠在總公司中并入，從而讓一些所得稅少繳納。與此同時(shí)，分公司、子公司具有不同的法律地位，二者稅收待遇也存在較大差異。對(duì)差別性稅收待遇合理利用，可以幫助企業(yè)實(shí)現(xiàn)利潤(rùn)最大化。通常來(lái)講，針對(duì)初始階段的外地營(yíng)業(yè)活動(dòng)，母公司將分公司作為分支機(jī)構(gòu)設(shè)置于外地，讓納稅匯總過(guò)程中通過(guò)外地開(kāi)業(yè)虧損使母公司應(yīng)納稅款相應(yīng)減少，隨后，外地營(yíng)業(yè)活動(dòng)逐漸盈利，要想確保外地利潤(rùn)比母公司當(dāng)?shù)囟惪畹睦U納更低，有必要對(duì)子公司進(jìn)行構(gòu)建，并通過(guò)國(guó)家頒布的新企業(yè)稅收優(yōu)惠福利政策展開(kāi)籌劃。

例如，A 公司在2017 年產(chǎn)生了拓展業(yè)務(wù)需求，為此將2 個(gè)分公司分別建立于海南、深圳，A 公司有25%的所得稅率，而海南分公司、深圳分公司有15%的所得稅率，在2021 年，A 公司本部具有1000 萬(wàn)元的經(jīng)濟(jì)利潤(rùn)，海南分公司、深圳分公司通過(guò)一段時(shí)間的經(jīng)營(yíng)，已經(jīng)開(kāi)始不斷盈利，并且分別在2021 年度獲得200 萬(wàn)元的經(jīng)濟(jì)利潤(rùn)，A公司董事會(huì)通過(guò)綜合稅負(fù)評(píng)估，決定讓這2 個(gè)分公司向全資子公司進(jìn)行轉(zhuǎn)化，規(guī)定這2 個(gè)子公司向總公司匯入稅后利潤(rùn)40%，剩余60%則留為己用。A 公司董事會(huì)納稅籌劃可行性分析如下：

若這2 個(gè)分公司不向子公司進(jìn)行轉(zhuǎn)化，此時(shí)A 集團(tuán)公司具有25%×（200+200+1000）=350 萬(wàn)元的總稅負(fù)；若這2 個(gè)分公司向子公司進(jìn)行轉(zhuǎn)化，此時(shí)A 公司本部需要進(jìn)行25%×1000=250 萬(wàn)元的所得稅繳納，海南子公司、深圳子公司都需要進(jìn)行15%×200=30 萬(wàn)元的所得稅繳納，A集團(tuán)公司能夠得到這2 個(gè)子公司40%×（200-30）×2=136萬(wàn)元的利潤(rùn)額，子公司利潤(rùn)匯入總公司后會(huì)有136×（25%-15%）÷（100%-15%）=16 萬(wàn)元的應(yīng)補(bǔ)稅額，這樣一來(lái)，A集團(tuán)公司具有16+30+30+250=326萬(wàn)元的整體稅負(fù)。借助比對(duì)計(jì)算不難發(fā)現(xiàn)，分支機(jī)構(gòu)轉(zhuǎn)變組織形式能夠讓A集團(tuán)公司減輕350-326=24 萬(wàn)元的總稅負(fù)。

2.經(jīng)營(yíng)的納稅籌劃

（1）籌劃銷(xiāo)售手段

企業(yè)銷(xiāo)售產(chǎn)品時(shí)，具備較強(qiáng)的自由選擇權(quán)利，這使得通過(guò)多種銷(xiāo)售手段展開(kāi)納稅籌劃存在更高的可行性。不同的銷(xiāo)售手段，其稅收政策的適用性會(huì)存在一定差異，從而產(chǎn)生不同的稅收待遇。借助銷(xiāo)售手段進(jìn)行納稅籌劃的過(guò)程中，企業(yè)應(yīng)充分結(jié)合收入時(shí)間籌劃方法，但收入時(shí)間取決于發(fā)生納稅義務(wù)的具體時(shí)間，并且發(fā)生納稅義務(wù)的時(shí)間與稅收屏蔽利用相關(guān)，從而讓企業(yè)稅負(fù)有了更多的籌劃渠道。企業(yè)籌劃銷(xiāo)售手段時(shí)，需要始終堅(jiān)持以下原則，第一，最大限度地防止使用委托收款、托收承付來(lái)進(jìn)行計(jì)算，避免出現(xiàn)稅款墊付的情況。第二，采用分期收款結(jié)算、賒銷(xiāo)時(shí)，應(yīng)防止稅款的墊付。第三，產(chǎn)品的銷(xiāo)售應(yīng)盡量使用匯兌結(jié)算、銀行本票、支票等。第四，增加折扣銷(xiāo)售的運(yùn)用，減少銷(xiāo)售折扣市場(chǎng)刺激的運(yùn)用。

在我國(guó)，出于推動(dòng)特定區(qū)域發(fā)展的目的，通常會(huì)將地區(qū)稅收政策傾斜體現(xiàn)于稅法中，因此差別稅負(fù)使企業(yè)得到了有效的籌劃銷(xiāo)售地點(diǎn)依據(jù)。任何企業(yè)都存在客觀的生存、發(fā)展需求，對(duì)合理銷(xiāo)售地點(diǎn)進(jìn)行選取，使稅收負(fù)擔(dān)盡量減少，讓稅后利潤(rùn)不斷增加，滿足企業(yè)利己的納稅籌劃目的。借助銷(xiāo)售地點(diǎn)開(kāi)展稅收籌劃，通常會(huì)對(duì)其他企業(yè)、其他公司有所涉及。通常情形下，關(guān)聯(lián)企業(yè)的納稅籌劃應(yīng)對(duì)稅負(fù)有差別的其他地區(qū)進(jìn)行選取，從而讓集團(tuán)整體稅負(fù)降低。如若不然，該籌劃便不具有使用價(jià)值。

（2）籌劃內(nèi)部核算

企業(yè)在籌劃內(nèi)部核算時(shí)，選取費(fèi)用分?jǐn)偡椒ā⒂?jì)提方法主要有三項(xiàng)內(nèi)容。第一，努力爭(zhēng)取更多的扣除費(fèi)用標(biāo)準(zhǔn)，針對(duì)公益救濟(jì)捐贈(zèng)、職工福利費(fèi)、業(yè)務(wù)招待費(fèi)等各種列支限額費(fèi)用，企業(yè)應(yīng)對(duì)列支允許限額進(jìn)行充分把握，盡可能地列支限額內(nèi)部分。第二，對(duì)費(fèi)用分?jǐn)偡椒ㄟM(jìn)行科學(xué)選取，企業(yè)當(dāng)期利潤(rùn)會(huì)受到廣告費(fèi)、債券發(fā)行費(fèi)、大額股票費(fèi)所影響，因此必須對(duì)內(nèi)部使用資金效率、現(xiàn)金流量進(jìn)行充分考慮后加以選取。第三，堅(jiān)持計(jì)提減值資產(chǎn)穩(wěn)健原則，籌劃企業(yè)當(dāng)期的利潤(rùn)，讓企業(yè)在特定時(shí)間內(nèi)達(dá)到稅負(fù)最輕，比如，企業(yè)應(yīng)第一時(shí)間找出存貨的毀損、盤(pán)虧的具體原因，若是正常損耗則需列入成本費(fèi)用中。

3.籌資的納稅籌劃

（1）選取資金結(jié)構(gòu)

進(jìn)行籌資時(shí)，企業(yè)應(yīng)對(duì)稅收的因素加以考慮，由于籌資渠道不同，稅收影響程度也會(huì)有所差異。使用權(quán)益資金具有一定的長(zhǎng)期性，不存在股息固定負(fù)擔(dān)，因此其使用的安全性更高；使用債務(wù)資金時(shí)，企業(yè)應(yīng)對(duì)本息進(jìn)行償還，若企業(yè)無(wú)法在規(guī)定時(shí)限內(nèi)償還本息，將會(huì)存在破產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)。不過(guò)，站在資金成本層面，股息是權(quán)益資金成本，無(wú)法當(dāng)作企業(yè)的各種費(fèi)用列支，僅能夠用稅后利潤(rùn)支付，不可發(fā)揮抵稅的功能。相比之下，利息是債務(wù)資金成本，能夠?qū)_企業(yè)的稅前利潤(rùn)，可以發(fā)揮顯著的抵稅功能。由此可以得出，對(duì)企業(yè)內(nèi)部資金構(gòu)成做出科學(xué)安排能夠得到節(jié)稅效益。

當(dāng)息稅前所具有的投資收益率比負(fù)債成本率高時(shí)，使負(fù)債額度、比重相應(yīng)增加，便可有效提升權(quán)益資金在企業(yè)中的收益水平。然而，伴隨負(fù)債比例不斷提升，企業(yè)權(quán)益籌資風(fēng)險(xiǎn)成本和財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)將會(huì)隨之增長(zhǎng)，容易導(dǎo)致企業(yè)負(fù)債水平比息稅前所具有的投資收益率高，這樣一來(lái)，企業(yè)內(nèi)部權(quán)益資金收益率將跟隨負(fù)債額度的變化而發(fā)生變化，負(fù)債額度占比越高，則權(quán)益資金收益率便越低。這樣一來(lái)，企業(yè)應(yīng)對(duì)負(fù)債總規(guī)模加以確定，在特定范圍中控制自身負(fù)債情況，也就是讓負(fù)債籌資收益對(duì)增加負(fù)債籌資比重而導(dǎo)致的籌資風(fēng)險(xiǎn)、財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)增長(zhǎng)予以抵消。

（2）選取租賃方式

企業(yè)融資可采取租賃融資的方法，該方法具有一定的特殊性，根據(jù)性質(zhì)能夠?qū)⒆赓U劃分成融資租賃、經(jīng)營(yíng)租賃這兩種類(lèi)型。作為承租人，企業(yè)經(jīng)營(yíng)租賃的租金支付能夠當(dāng)成稅前費(fèi)用列支，使應(yīng)納稅的所得額相應(yīng)減少，從而發(fā)揮節(jié)稅的功能，尤其是承租人、出租人在相同企業(yè)集團(tuán)的情況下，能夠把資產(chǎn)向另一企業(yè)進(jìn)行直接轉(zhuǎn)讓?zhuān)源藖?lái)實(shí)現(xiàn)利潤(rùn)、收入的轉(zhuǎn)移，使企業(yè)集團(tuán)實(shí)現(xiàn)稅負(fù)降低的目的。借助融資租賃，作為承租人的企業(yè)既能夠在自身資金十分緊張的情況下盡快得到需求的資產(chǎn)儲(chǔ)量，使自身經(jīng)營(yíng)、生產(chǎn)的實(shí)際需求得到滿足，將舉債能力更好地保存下來(lái)，又可以讓固定資產(chǎn)租入后進(jìn)行計(jì)提折舊，由于是成本費(fèi)用，折舊可以讓征收所得稅基數(shù)大幅減少，從而讓所得稅的繳納有效減少。由此能夠得出，融資租賃具備十分顯著的節(jié)稅收益。

五、結(jié)語(yǔ)

總而言之，研究財(cái)務(wù)管理運(yùn)用納稅籌劃的具體策略具有重要的意義。相關(guān)人員應(yīng)對(duì)當(dāng)前財(cái)務(wù)管理的概況有一個(gè)全面了解，充分把握納稅籌劃和財(cái)務(wù)管理的內(nèi)在聯(lián)系，能夠積極做好投資的納稅籌劃、經(jīng)營(yíng)的納稅籌劃以及籌資的納稅籌劃，從而讓財(cái)務(wù)管理得到實(shí)質(zhì)性的納稅籌劃引導(dǎo)，提高財(cái)務(wù)管理有效性。