■劉嬋嬋 鄒雪 毛麗莉

氣候變化已成為全球關(guān)注的熱點問題，多數(shù)發(fā)達國家在碳排放治理方面經(jīng)驗豐富并取得了一定的成效。2020年9月22日，習(xí)近平總書記在第75屆聯(lián)合國大會上提出“碳達峰”“碳中和”目標(biāo)，充分體現(xiàn)了中國應(yīng)對全球氣候變化和向低碳經(jīng)濟轉(zhuǎn)型的決心。2021年2月1日，《碳排放權(quán)交易管理辦法（試行）》開始施行，明確規(guī)定了交易主體、交易方式等細節(jié)。2021年7月16日，全國碳排放權(quán)交易市場正式啟動，標(biāo)志著我國碳排放治理進入了新的階段。中國地處亞洲，亞洲國家間在氣候、環(huán)境、能源需求等方面較為相似。亞洲各國碳定價機制的發(fā)展經(jīng)驗對我國未來穩(wěn)步推進碳交易市場建設(shè)、探索實施碳稅政策具有一定的借鑒意義。

一、碳定價機制的概念與內(nèi)涵

碳定價機制是指對每噸二氧化碳排放設(shè)置明確的價格，通過價格信號的作用來減緩經(jīng)濟主體的二氧化碳排放，引導(dǎo)社會朝低碳方向轉(zhuǎn)型，從而實現(xiàn)協(xié)調(diào)可持續(xù)發(fā)展。碳定價機制主要包括兩種形式——碳排放權(quán)交易和碳稅。碳排放權(quán)交易是指為排放者設(shè)定相應(yīng)的碳排放限額，允許其通過交易碳排放配額的方式進行履約，碳排放權(quán)交易具有減排量確定、價格機制完善以及促進跨境減排協(xié)調(diào)等優(yōu)勢，但其設(shè)計難度較大、運行成本較高，需對其進行持續(xù)監(jiān)測、評估并做出相應(yīng)的調(diào)整。碳稅則是指對生產(chǎn)、生活中排放的二氧化碳征稅，具有見效快、實施成本低、稅率穩(wěn)定以及可實現(xiàn)收入再分配等優(yōu)勢，但其在實施過程中也存在開征阻力大、稅率設(shè)定難度高等問題[1]。因此，這兩種機制各有優(yōu)劣，不同國家應(yīng)根據(jù)其國情采取不同的碳定價機制。據(jù)世行統(tǒng)計，截至2021年4月，全球有64項碳定價機制正在實施，3項計劃實施，包括32項碳排放權(quán)交易和35項碳稅，已實施的碳定價機制覆蓋11.65GtCO2e（十億噸二氧化碳當(dāng)量），占全球溫室氣體排放量的21.5%[2]。

二、亞洲地區(qū)碳定價機制的國際經(jīng)驗

亞洲發(fā)達經(jīng)濟體碳定價機制日益成熟。日本碳交易與碳稅相結(jié)合的復(fù)合機制在激勵市場主體減排方面發(fā)揮了重要作用。韓國率先建立了國家層面的碳交易市場，通過立法自上而下推動實施，并在配額分配、履約方式和市場功能等方面不斷完善。新加坡分階段實施碳稅，新加坡碳稅具備稅率低、覆蓋廣的特點，不可豁免的制度措施向市場釋放公平、統(tǒng)一和透明的價格信號。與此同時，印尼、泰國、越南等東南亞國家也在積極籌備全國碳交易市場。

（一）日本

作為亞洲地區(qū)較早著手推動低碳發(fā)展戰(zhàn)略的國家，日本碳定價機制由碳排放權(quán)交易市場和碳稅制度組成。

1.碳交易。地區(qū)碳交易體系和聯(lián)合信用機制JCM 是日本碳交易市場的重要組成部分。其中，地區(qū)碳交易體系由東京碳交易體系（東京ETS）和琦玉碳交易體系（琦玉ETS）組成。地區(qū)碳交易體系是日本碳交易制度的創(chuàng)新之處，兩地區(qū)均采用強制參與的總量交易模式（Cap&Trade），兩者之間既獨立又相互鏈接。同時，日本通過其創(chuàng)設(shè)的JCM 機制廣泛參與國際碳交易，充分實現(xiàn)了靈活履約。

（1）東京ETS。2010年4月，東京ETS 啟動，這是日本第一個地區(qū)級強制性碳交易體系，也是世界第一個城市級強制性碳交易體系。該體系與琦玉ETS掛鉤。

（2）琦玉ETS。2011年4月，琦玉ETS 啟動，這是日本第二個地區(qū)級強制性碳交易體系。該體系參照東京ETS設(shè)計，在啟動時便與東京ETS相鏈接，實現(xiàn)了跨系統(tǒng)交易。

（3）聯(lián)合信用機制JCM。JCM 于2012年成立，是指日本與東道國直接簽訂雙邊協(xié)議，由日本向東道國提供資金和技術(shù)支持，實施減排項目，并獲得該項目實現(xiàn)的減排量，從而履行日本自身減排義務(wù)。JCM本質(zhì)是項目型交易，與清潔發(fā)展機制CDM類似，被認為是對CDM的有益補充。目前，日本已與17個國家①簽訂雙邊協(xié)議，項目覆蓋能源效率、可再生能源和交通運輸?shù)刃袠I(yè)，簽發(fā)碳信用0.03MtCO2e（百萬噸二氧化碳當(dāng)量），其中絕大部分來自可再生能源項目。2013—2020年，JCM 項目預(yù)算達630 億美元，預(yù)計到2030年，該項目將累計減少二氧化碳約0.5億～1億噸。與此同時，為推動JCM項目發(fā)展，2014年日本政府出資7110 萬美元設(shè)立聯(lián)合信用機制基金，由亞開行進行管理。該基金旨在為亞開行中的發(fā)展中成員國提供資金支持，并鼓勵在亞開行進行融資和管理的主權(quán)和非主權(quán)項目采用先進的低碳技術(shù)。截至2019年，該基金已向5 個采用先進低碳技術(shù)的項目提供了3160萬美元的資金支持[3]。

表1 東京ETS發(fā)展階段

表2 琦玉ETS發(fā)展階段

圖1 JCM機制示意圖

（4）碳價。東京和琦玉ETS的初期碳價較高，隨后呈不斷下降且逐漸平穩(wěn)的趨勢，這主要是市場需求量減少導(dǎo)致的。一方面，ETS 只允許參與設(shè)施出售按年計算的剩余排放限額，因此參與主體往往以完成自身減排任務(wù)為主，導(dǎo)致配額和信用額交易量減少；另一方面，碳稅與碳交易相結(jié)合的復(fù)合機制充分激勵了參與企業(yè)提高自身的環(huán)保意識，在政府的支持和鼓勵下，參與企業(yè)積極改進設(shè)施設(shè)備，不斷提高能源使用效率，逐步減少對含碳量較高的化石燃料的依賴，緩解了其減排達標(biāo)壓力。

圖2 日本碳稅稅率及征收方式

2.碳稅。2007年1月1日，日本開征碳稅，最早也被稱為環(huán)境稅，作為獨立稅種征收，征稅對象包括煤炭、天然氣、液化石油氣、汽油、柴油、燃料油、煤油、城市煤氣、電力和噴氣燃料，計稅依據(jù)為化石燃料的二氧化碳含量，稅率為2400日元/噸碳[4]。2011年，日本對碳稅征收方式、對象和稅率等進行改革。碳稅更名為全球氣候變暖對策稅，稅種由獨立稅改為附加稅，征收對象改至與石油煤炭稅②一致，計稅依據(jù)由化石燃料的二氧化碳含量改為化石燃料的二氧化碳排放量，稅率降至289日元/噸碳，并于2012年10月1日正式實施[5]。實際征收時，每單位化石燃料需根據(jù)對應(yīng)的折算率計算其應(yīng)繳納的碳稅。此外，為更好地應(yīng)對氣候變化以及減弱碳稅政策對產(chǎn)業(yè)的沖擊，2012—2016年間日本碳稅稅率分三階段進行了上調(diào)[6]。

表3 日本碳稅階段調(diào)整表

3.主要特點。一是通過建立相應(yīng)的法律制度，如《全球氣候變暖對策基本法》等為其低碳發(fā)展筑牢基礎(chǔ)；二是日本碳交易市場建立了較為成熟的面向國內(nèi)外的碳信用抵消機制，為其靈活履約創(chuàng)造條件；三是采用碳交易與碳稅相結(jié)合的復(fù)合機制，為其實現(xiàn)減排目標(biāo)提供保障。

（二）韓國

韓國碳定價機制僅由碳排放權(quán)交易市場組成。目前，韓國碳交易市場已經(jīng)歷了2 個履約期，并于2021年正式進入第3個履約期。

1.碳交易。韓國碳交易市場由韓國碳排放權(quán)交易體系（KETS）與抵消信用機制組成。

（1）KETS。2015年，韓國啟動全國碳排放權(quán)交易體系，成為東亞地區(qū)第一個建立全國統(tǒng)一碳交易市場的國家。截至目前，KETS 涵蓋電力、工業(yè)、建筑、交通、廢棄物和公共部門等6大部門③共685個參與實體，較上一階段增長12.3%。從排放限額的分配方式來看，配額由第一階段的全部免費分配過渡到第三階段的“90%免費分配+10%有償拍賣”，同時抵消上限也更為嚴格，比例由10%降至5%。從參與主體看，第三階段參與主體進一步擴大，允許證券公司和個人等其他參與者進入二級市場。

表4 KETS發(fā)展階段

（2）抵消機制。韓國抵消信用機制由韓國抵消信用計劃（KOCs）與清潔發(fā)展機制（CDM）構(gòu)成。第一階段僅允許使用國內(nèi)信用（KOCs）抵消排放，第二階段起允許使用國際信用（CERs）抵消排放，并且，國內(nèi)與國際信用均需轉(zhuǎn)化為韓國核證減排量（KCUs）才可進行履約。據(jù)統(tǒng)計，2015—2019年，韓國共有461 個項目登記為KOCs 項目，為171 個KOCs 項目發(fā)放16MtCO2e（百萬噸二氧化碳當(dāng)量），其中68%來自清潔能源項目[3]。

表5 韓國抵消機制

2.碳價。2015—2019年，韓國碳價逐步上漲，平均價格由9.1 美元升至23.46 美元，漲幅達157.8%，隨后價格有所下降，2020年降至18.8美元。市場價格得以緩和的主要原因有兩方面：一是2019年由于引入指定銀行“做市”機制，市場流動性和活躍度得到進一步提升；二是2020年受新冠肺炎疫情的影響，參與企業(yè)碳排放量有所下降，配額需求減少。

3.主要特點。韓國碳交易市場在立法、配額分配、履約方式和市場功能等方面都取得顯著成效。一是建立完備的法律制度?！兜吞季G色增長基本法》《溫室氣體排放配額分配與交易法》等為碳交易的有序開展提供了制度保障。二是制定階段性配額分配方式。根據(jù)不同階段不同行業(yè)制定不同的分配標(biāo)準(zhǔn)，由初期的免費分配逐步過渡到有償分配，并分階段提升有償分配比例。同時，配備市場穩(wěn)定儲備配額，為維護碳價穩(wěn)定做足準(zhǔn)備，三個階段市場穩(wěn)定儲備配額分別為14.3MtCO2e、14MtCO2e、14MtCO2e。三是增加履約方式的靈活性。自第二階段起允許使用國際抵消信用（CERs）履約，進一步增加市場活力。四是提升市場功能。通過引入指定銀行“做市”機制、允許證券公司和個人進入二級市場、引入衍生品等方式，進一步增加市場流動性，穩(wěn)定了碳市場價格。

（三）新加坡

新加坡碳定價機制僅由碳稅制度構(gòu)成。2019年1月1日，新加坡開始征收碳稅，是唯一且第一個征收碳稅的東南亞國家。

1.碳稅?，F(xiàn)階段，新加坡碳稅稅率為每噸溫室氣體5新元，征稅主體主要是工業(yè)能源用戶，覆蓋范圍為年內(nèi)碳排放量達2.5萬噸及以上的設(shè)施設(shè)備，這些設(shè)施設(shè)備的碳排放量約占新加坡總排放量的80%[7]。碳稅制度呈現(xiàn)出稅率水平低、覆蓋范圍廣的特點。新加坡碳稅制度的實施可分為三個階段：

（1）準(zhǔn)備階段（2010—2018年）。一是廣泛征求意見。廣泛向個人、企業(yè)等社會公眾征求碳稅實施的意見，以獲得社會公眾支持，減少政策阻力。二是建立相關(guān)法律制度。先后出臺《節(jié)能法案》和《碳定價法案》，逐步完善相關(guān)法律體系，促進碳稅機制建設(shè)。三是實施積極應(yīng)對氣候變化的國家戰(zhàn)略?！?012國家氣候變化策略》提出車輛排碳量稅務(wù)計劃、最基本耗能標(biāo)準(zhǔn)計劃、綠色建筑標(biāo)志等策略；2016年發(fā)布的《氣候行動計劃》則制定了未來節(jié)能減排和應(yīng)對氣候變化的各項措施[8]。

（2）過渡階段（2019—2023年）。一是明確低稅率過渡期，給予企業(yè)時間以調(diào)整發(fā)展計劃和提高能源效率。二是采用沒有豁免權(quán)的碳稅制度，以確保公平、統(tǒng)一和透明的價格信號。三是加大力度支持企業(yè)減排，新加坡政府將利用碳稅收入支持綠色項目發(fā)展，并在此基礎(chǔ)上加大資金投入，助力企業(yè)節(jié)能減排。

（3）成熟階段（2023年以后）。2023年后新加坡將重新評估和調(diào)整碳稅制度，逐步提高碳稅稅率，計劃由過渡期的每噸溫室氣體5 新元提升至每噸10～15新元。

圖3 新加坡碳稅實施過程

2.未來碳計劃。2021年5月，星展銀行、渣打銀行、淡馬錫控股和新加坡交易所宣布，將于2021年底在新加坡共同成立全球碳交易所，旨在提供“高質(zhì)量碳信用”。同時，新加坡還將在《2025年研究、創(chuàng)新和企業(yè)計劃》框架下鼓勵國內(nèi)企業(yè)加大創(chuàng)新力度，并吸引外資企業(yè)在新加坡開展研發(fā)活動，為可持續(xù)發(fā)展提供新的解決方案。

3.主要特點。一是強化頂層設(shè)計。2020年3月，新加坡提交了長期低碳排放發(fā)展戰(zhàn)略，承諾在2030年左右將溫室氣體排放量控制在6500 萬噸的頂峰水平，并在2050年之前降至3300 萬噸[9]。2021年2月，《新加坡2030綠色發(fā)展藍圖》發(fā)布，明確了城市綠化、可持續(xù)發(fā)展和綠色經(jīng)濟等方面目標(biāo)。二是逐步推進碳稅政策實施。合理設(shè)置低稅率“過渡期”，為下一階段碳稅稅率的制定積累經(jīng)驗。三是加大財稅政策對低碳發(fā)展的支持力度。為鼓勵創(chuàng)新和綠色技術(shù)研發(fā)，新加坡對經(jīng)營范圍屬于生產(chǎn)力及創(chuàng)新優(yōu)惠計劃（Productivity and Innovation Credit）的項目提供稅收減免和現(xiàn)金獎勵，并推出綠色和持續(xù)掛鉤貸款津貼計劃、綠色債券津貼計劃，以推動清潔能源和可持續(xù)金融產(chǎn)品發(fā)展。

（四）其他亞洲國家

1.印尼。2021年3月，印尼宣布啟動自愿碳排放權(quán)交易計劃，80 座燃煤電廠參與其中，參與企業(yè)的碳排放量占印尼電力行業(yè)總排放量的75%以上。該計劃有助于讓利益相關(guān)方了解碳市場的運行和履約流程，并為全國碳交易市場的建立（預(yù)計2024年啟動）奠定基礎(chǔ)。

2.泰國。2015年，泰國啟動自愿碳排放權(quán)交易計劃，通過該計劃制定市場運作規(guī)則，并測試其監(jiān)測、報告和核查（MRV）系統(tǒng)，為建立國內(nèi)碳交易市場積累經(jīng)驗。該計劃分為兩個階段：第一階段（2015—2017年）側(cè)重于在四個碳密集型工業(yè)部門（水泥、紙漿和造紙、鋼鐵和石化）測試MRV 系統(tǒng)。第二階段（2018—2020年）擴大MRV系統(tǒng)測試范圍，額外增加五個工業(yè)部門（煉油廠、玻璃、塑料、食品和飼料、陶瓷），并開展注冊和交易平臺試點工作。2021年，泰國國家溫室氣體辦公室與泰國工業(yè)地產(chǎn)管理局工業(yè)促進部合作，共同為碳交易市場的啟動制定相應(yīng)的戰(zhàn)略計劃，包括碳交易市場的架構(gòu)設(shè)計和交易平臺的搭建。

3.越南。2020年，越南市場準(zhǔn)備伙伴計劃（VNPMR）基本完成，有效提高了各部門、行業(yè)、企業(yè)等有關(guān)各方對碳定價、碳市場的認識，為其國內(nèi)碳交易市場的形成與發(fā)展作好準(zhǔn)備。2020年11月17日，越南國會通過《環(huán)境保護法》修正案，明確構(gòu)建國內(nèi)碳交易市場和MRV體系的要求，同時補充了溫室氣體排放總量、配額分配方式和碳信用抵消機制的有關(guān)規(guī)定。該修正案于2021年7月1日生效，但尚未明確碳交易市場的實施時間表。

表6 部分亞洲國家碳定價機制實施情況表

（五）國際經(jīng)驗借鑒

通過對部分亞洲國家碳定價機制的分析，本文得到以下幾點啟示：一是完備的法律法規(guī)是實現(xiàn)碳減排目標(biāo)的重要保障。為應(yīng)對氣候變化、推動碳減排，日本、韓國、新加坡均建立了相應(yīng)的法律制度框架，強化頂層設(shè)計，以此保障碳定價機制的有效實施。二是完善的交易體系是保證碳市場有序運行的重要前提。日本、韓國碳交易體系均經(jīng)歷了較長的發(fā)展期，其中韓國碳交易體系較為完善，免費與有償拍賣相結(jié)合的分配方式保證了配額的稀缺性，適當(dāng)?shù)氖袌鰞渑漕~保障了市場的穩(wěn)定性，豐富的市場主體、多樣的交易產(chǎn)品、靈活的履約方式極大提升了市場活力。三是充分發(fā)揮復(fù)合碳定價機制優(yōu)勢。碳交易以某一總量控制目標(biāo)為前提，將碳排放權(quán)作為商品在不同經(jīng)濟主體之間分配，是一種數(shù)量導(dǎo)向機制；碳稅則通過稅收手段，將因碳排放帶來的外部環(huán)境成本轉(zhuǎn)化為內(nèi)部生產(chǎn)經(jīng)營成本，是一種價格導(dǎo)向機制，兩者相互補充。日本綜合運用ETS 與碳稅相結(jié)合的復(fù)合機制促進碳減排，充分發(fā)揮了復(fù)合機制減排效率高、政策靈活性強、實施成本低等優(yōu)勢。四是充分運用國際合作加大減排力度。國際合作加強了國與國之間碳減排技術(shù)交流，能在更大范圍內(nèi)優(yōu)化減排安排，進一步提高市場流動性。日本、韓國分別通過JCM、CDM 機制廣泛參與國際碳交易，實現(xiàn)靈活履約。

三、我國碳定價機制發(fā)展現(xiàn)狀及存在的問題

（一）碳交易市場發(fā)展現(xiàn)狀

2011年起，我國先后在北京、天津、上海、重慶、廣東、湖北、深圳等7 個省市開展碳排放權(quán)交易試點，在試點地區(qū)之外，四川聯(lián)合環(huán)境交易所和福建海峽股權(quán)交易中心也自愿開展溫室氣體減排交易。各試點地區(qū)的碳交易體系均包括政策法規(guī)體系、配額管理、報告核查、市場交易和激勵處罰措施；配額交易多采用公開競價、協(xié)議轉(zhuǎn)讓等方式。2021年7月16日，全國統(tǒng)一碳排放權(quán)交易市場（以下簡稱“全國碳市場”）正式啟動，標(biāo)志著我國碳排放治理進入了新的階段。首批交易主體為2225 家發(fā)電行業(yè)重點排放單位，覆蓋超40 億噸二氧化碳。據(jù)規(guī)劃，全國碳市場行業(yè)覆蓋范圍將進一步擴大，逐步涵蓋石化、化工、建材、鋼鐵、有色、造紙、航空等行業(yè)。目前，企業(yè)碳排放配額采用基準(zhǔn)法設(shè)定，全國配額總量由各企業(yè)配額“自下而上”匯總確定，且配額實行免費分配，未來將適時引入有償分配。在履約方面，允許使用國家核證自愿減排量（CCER）抵消，抵消比例不超過5%。截至2021年12月31日，全國碳排放配額（CEA）收盤價為54.22 元/噸，較首個交易日開盤價上漲12.96%；累計成交量為1.79 億噸，較2020年9家地方碳交易所交易量多增1.01億噸；累計成交額76.61億元，較2020年9家地方碳交易所交易額多增54.59億元。

碳金融發(fā)揮其跨區(qū)域、跨時空資源配置等作用，有力地推動了碳市場建設(shè)[10]。目前，我國金融機構(gòu)尚無法直接參與全國碳市場交易，但部分金融機構(gòu)通過創(chuàng)新碳金融產(chǎn)品、提供碳交易中介服務(wù)等方式積極參與碳市場。一是碳金融產(chǎn)品創(chuàng)新日趨多元化。隨著國內(nèi)碳交易市場建設(shè)的穩(wěn)步推進，我國金融機構(gòu)陸續(xù)開發(fā)了碳金融理財、碳排放權(quán)質(zhì)押融資、碳債券、碳遠期、碳期權(quán)、碳基金等產(chǎn)品。截至2021年末，我國綠色貸款余額為15.9 萬億元，同比增長33%；綠色債券余額超過1萬億元，居世界前列。二是提供碳交易中介服務(wù)。部分銀行通過向其他實體提供交易平臺、根據(jù)客戶需求提供自愿減排交易咨詢、碳交易系統(tǒng)開發(fā)及交易資金清算存管等一攬子服務(wù)，為碳交易提供了服務(wù)中介。例如：興業(yè)銀行推出首個基于銀行系統(tǒng)的碳交易代理開戶系統(tǒng)，為重點排放單位在履約交易中提供交易主體對接、中介代理等服務(wù)。三是在貨幣政策推動下碳減排和綠色發(fā)展效果持續(xù)顯現(xiàn)。2021年11月，人民銀行創(chuàng)新推出碳減排支持工具和2000 億元煤炭清潔高效利用專項再貸款兩項政策工具。截至目前，已發(fā)放第一批碳減排支持工具資金855 億元，支持金融機構(gòu)為2817家企業(yè)發(fā)放符合要求的碳減排貸款1425億元，帶動碳減排約2876萬噸。

圖4 全國碳市場成交量及成交價格走勢圖

（二）存在的主要問題

我國碳市場穩(wěn)步發(fā)展的同時，也在制度安排及運行中存在一些不足：一是高階立法欠缺，部分業(yè)務(wù)的法律性質(zhì)暫不明確?！短寂欧艡?quán)交易管理辦法（實行）》確定了全國碳市場的基本框架，但普適的相關(guān)立法缺位，對碳交易的約束力不足。同時，少數(shù)金融機構(gòu)嘗試開展的碳排放權(quán)抵質(zhì)押業(yè)務(wù)也未明確其法律性質(zhì)，碳排放權(quán)是否屬于可抵質(zhì)押物尚不明晰。二是運行機制不成熟。一方面，總量管控較為寬松，尚未設(shè)定階段配額上限目標(biāo)，且“自下而上”的總量確定方式不利于從整體層面控制碳排放。另一方面，碳交易未配備適當(dāng)?shù)氖袌龇€(wěn)定條款，不利于防范碳價格的大幅波動。三是碳市場缺乏金融屬性。目前我國碳市場的參與主體單一，金融機構(gòu)及合格投資者未獲準(zhǔn)參與碳交易，無論在體量上還是活躍度上，我國碳市場都不及發(fā)達國家，還需要進一步推動碳市場高效發(fā)展。同時，碳市場交易產(chǎn)品以現(xiàn)貨為主，而碳期貨、碳遠期、碳期權(quán)等金融產(chǎn)品匱乏，未能形成現(xiàn)貨與衍生品相結(jié)合的多層次發(fā)展路徑，難以保證有效定價和充分發(fā)揮碳價對資源配置的引導(dǎo)作用。四是抵消機制尚不完善。一方面，由于存在溫室氣體自愿減排交易量小、個別項目不夠規(guī)范等問題，自2017年3月起，我國溫室氣體自愿減排相關(guān)備案事項已暫緩，現(xiàn)行可使用的CCER 均為2017年3月前產(chǎn)生的減排量，存量僅約0.5億噸，不利于活躍交易市場及調(diào)動參與者的積極性。當(dāng)前存量CCER僅在試點地區(qū)交易，且大宗交易以協(xié)議方式為主，成交價與成交量不完全透明。另一方面，目前國際信用暫不可用，履約方式靈活性稍有不足。與此同時，我國暫未創(chuàng)設(shè)具有本國特色的面向國際的信用抵消機制。在我國經(jīng)濟規(guī)模大、產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)復(fù)雜的國情下，由于受覆蓋面和調(diào)控范圍限制、碳市場價格形成機制構(gòu)建難度大等一系列因素影響，僅靠碳交易一種手段難以有效解決碳減排的所有問題。

四、進一步推動我國碳定價機制建設(shè)的對策建議

（一）健全相關(guān)法律法規(guī)及政策配套措施

完善頂層設(shè)計。在現(xiàn)有的《碳排放權(quán)交易管理辦法（試行）》基礎(chǔ)上，加快推進碳交易法、氣候變化法等一系列高階法律制度建設(shè)。在法律層面明確碳排放權(quán)的抵質(zhì)押屬性，進一步規(guī)范業(yè)務(wù)行為，為碳交易市場穩(wěn)健運行提供明確的法律依據(jù)和保障。同時，出臺細致、可操作、可執(zhí)行的政策配套措施，加強監(jiān)督管理，規(guī)范并強化信息披露制度，建立交易監(jiān)管機制、風(fēng)險管理機制，制定相應(yīng)的風(fēng)險管理預(yù)案。另一方面，加大對違法違規(guī)行為的懲處力度，建立有效的問責(zé)機制，為碳交易活動的有序開展提供強有力支持。

（二）進一步完善碳交易體系

一是合理確定碳排放總量并從嚴分配配額。結(jié)合我國雙碳目標(biāo)與發(fā)展實際，分階段設(shè)置清晰、明確的配額上限，并實現(xiàn)階段配額總量的逐步壓降。逐步提高有償分配比例，最終實現(xiàn)以有償競拍為主、免費發(fā)放為輔的配額分配方式。此外，制定并實施行業(yè)差異化配額分配方案，以便后續(xù)納入行業(yè)更好地落實碳減排政策。二是引入“市場穩(wěn)定儲備機制”。制定市場穩(wěn)定條款并配備市場穩(wěn)定儲備配額，強化對碳價的穩(wěn)定和調(diào)節(jié)作用。三是強化市場監(jiān)管。在市場準(zhǔn)入方面，遵循“嚴準(zhǔn)入、強監(jiān)管”原則，對參與主體的資質(zhì)進行嚴格審核，同時強化碳排放監(jiān)測、報告、核查等各個環(huán)節(jié)的監(jiān)管，保障碳排放數(shù)據(jù)的真實性。四是推進碳市場金融創(chuàng)新。進一步擴大碳市場參與主體，適時引入符合條件的金融機構(gòu)及合格投資者進入全國碳市場，為低碳發(fā)展提供更多的資金支持；全力構(gòu)建多要素、多層次的碳金融體系，注重碳金融產(chǎn)品創(chuàng)新，開發(fā)碳遠期、碳期貨、碳掉期等碳金融衍生產(chǎn)品，積極開展配額抵質(zhì)押融資、碳債券、碳基金、碳保險等金融創(chuàng)新業(yè)務(wù)。五是完善信用抵消機制。新修訂符合我國實際的CCER 管理辦法，簡化項目審批流程，縮短項目申報周期，進一步完善備案管理機制和交易機制，并將CCER 交易納入全國碳市場，提高交易的透明度，推動基于CCER的碳衍生品發(fā)展，同時，適時引入國際抵消信用，豐富履約方式。

（三）合理設(shè)計碳稅制度

一是加強制度設(shè)計，擇機征收碳稅。加大碳稅研究力度，立足實際，設(shè)計出符合我國國情的碳稅制度并擇機推出。在稅基的選擇上，為方便計算和管理，可以化石燃料消耗量折算的二氧化碳排放量為計稅依據(jù)；在碳稅稅率的設(shè)定上，借鑒國際經(jīng)驗，以低稅率起征再逐步提升到適宜的水平，給各行業(yè)充足的緩沖期進行調(diào)整；在征稅環(huán)節(jié)的考慮上，可在能源最終使用環(huán)節(jié)即消費側(cè)征收，根據(jù)“誰使用、誰排放、誰繳納”的原則計算消費者應(yīng)繳碳稅額度。二是制定適當(dāng)?shù)亩愂諆?yōu)惠政策。如在征收碳稅后，對部分稅費負擔(dān)較大的經(jīng)濟落后地區(qū)和關(guān)鍵、重要行業(yè)實施碳稅返還等措施，以減輕此類地區(qū)和行業(yè)的碳稅負擔(dān)。同時，對自愿簽訂減排協(xié)議并達到要求的企業(yè)、積極采用國家支持的減碳技術(shù)和節(jié)能減排設(shè)備的企業(yè)、新能源開發(fā)企業(yè)等主體適當(dāng)減免碳稅，以鼓勵該類企業(yè)更好完成綠色轉(zhuǎn)型。三是利用稅收收入投資綠色低碳技術(shù)。合理規(guī)劃稅收用途，充分利用該部分收入支持綠色項目發(fā)展，加大對節(jié)能減排技術(shù)研發(fā)的投資力度，同時，引進先進技術(shù)設(shè)備，助推碳密集型行業(yè)轉(zhuǎn)型升級。

（四）加強國際合作

加強與國際平臺的合作交流，借鑒國際先進經(jīng)驗，不斷完善我國碳交易機制。一是加強國內(nèi)外碳交易市場合作，擴展外部需求，吸引國際資本廣泛參與我國碳交易市場的投融資項目。二是加強相關(guān)技術(shù)標(biāo)準(zhǔn)、管理經(jīng)驗和人才的合作交流，為我國碳交易市場建設(shè)培養(yǎng)更多高水平的專業(yè)人才，為我國碳交易市場與國際碳交易市場順利接軌奠定基礎(chǔ)。三是探索建立面向國際的信用抵消機制，明確機制性質(zhì)、管理機構(gòu)、覆蓋范圍、計算方式、項目認證等細則，積極發(fā)揮機制作用，加強與周邊國家合作，拓展碳減排渠道?！?/p>

注 釋

①包括蒙古、孟加拉國、肯尼亞、埃塞俄比亞、印度尼西亞、越南、老撾、柬埔寨、馬爾代夫、帕勞、哥斯達黎加、墨西哥、智利、沙特阿拉伯、緬甸、泰國和菲律賓。

②1997年，日本開征石油煤炭稅，它是針對原油和石油產(chǎn)品、氣態(tài)烴類、煤炭三類化石燃料征收的獨立稅種。

③根據(jù)第二階段分配計劃，廢棄物處理進一步拆分為廢棄物和公共部門。