張玲 於霞 王智慧

（1.浙江福星環(huán)境發(fā)展有限公司 浙江臺州 318000；2.臺州市污染防治工程中心 浙江臺州 318000）

我國國民經(jīng)濟(jì)和社會發(fā)展第十四個(gè)五年規(guī)劃強(qiáng)調(diào)要“全面提高資源利用效率”，這是推動綠色發(fā)展、促進(jìn)民族永續(xù)發(fā)展的必然要求。大宗固體廢棄物（以下簡稱“大宗固廢”）產(chǎn)生量大、種類繁多，固廢堆積不僅占用土地和空間，還通過水、氣和土壤對環(huán)境造成污染。但大宗固廢中含有多種可再利用的物質(zhì)，利用前景廣闊，是資源品的重要補(bǔ)充渠道。加強(qiáng)大宗固廢綜合利用，對推動實(shí)現(xiàn)碳達(dá)峰、碳中和，促進(jìn)經(jīng)濟(jì)綠色、高效發(fā)展具有重要意義。

1 產(chǎn)業(yè)概覽

隨著我國固廢處置相關(guān)法律的健全和執(zhí)行，全社會對固廢處理的重視程度不斷提高，其對應(yīng)的產(chǎn)業(yè)發(fā)展也得到了快速發(fā)展。根據(jù)《中國環(huán)保產(chǎn)業(yè)發(fā)展?fàn)顩r報(bào)告（2021）》，2020年，固體廢物處理處置與資源化領(lǐng)域的企業(yè)有2313 個(gè)，占列入統(tǒng)計(jì)企業(yè)的比例為14.87%，從業(yè)人數(shù)達(dá)到829 701 人；固廢領(lǐng)域環(huán)保業(yè)務(wù)營業(yè)收入較2019年同比增長了10%。從企業(yè)規(guī)模來看，固體廢物處理處置與資源化領(lǐng)域的大、中型企業(yè)占分別為32.5%、24.5%，僅次于水污染防治企業(yè)。此外，在2020年成功完成A 股上市的21 家環(huán)保企業(yè)中，有8家屬于固體廢物領(lǐng)域，占比38.10%。

從產(chǎn)品市場方面來看，近年來大宗固廢綜合利用產(chǎn)品市場開始由低收益市場向高附加值市場轉(zhuǎn)變，利用工業(yè)固廢制作的裝配式建筑材料、藝術(shù)品、浮雕、仿古建筑、高檔裝飾材料和保溫巖棉等進(jìn)入主流市場，已有專業(yè)資本開始逐利［1］。

從產(chǎn)業(yè)鏈來看，固廢綜合利用產(chǎn)業(yè)可以分為上游的固廢處理設(shè)備制造、中游的固廢處理處置及下游的資源再生利用。

1.1 上游

固廢處理設(shè)備制造屬于機(jī)械制造業(yè)，行業(yè)內(nèi)企業(yè)眾多且產(chǎn)品差異度較小，除少數(shù)特殊產(chǎn)品外，大部分產(chǎn)品多數(shù)企業(yè)均可生產(chǎn)，行業(yè)進(jìn)入壁壘低，成長空間和盈利水平均有限。但成熟的固廢處理設(shè)備制造業(yè)為我國固廢處理產(chǎn)業(yè)打下了良好基礎(chǔ)。

1.2 中游

固廢處理處置行業(yè)內(nèi)項(xiàng)目屬于行政許可類，市場競爭者通常具有政府認(rèn)可度高、公司規(guī)模較大的特點(diǎn)，行業(yè)內(nèi)無絕對龍頭，多體現(xiàn)為區(qū)域集中性、細(xì)分行業(yè)成長性和盈利水平呈差異態(tài)勢。隨著固廢處置相關(guān)的法律法規(guī)等政策的完善，以及大量固廢收集轉(zhuǎn)運(yùn)與處置基礎(chǔ)設(shè)施的投資實(shí)施，“十四五”時(shí)期，我國固廢處置行業(yè)將從增量時(shí)代逐漸步入存量時(shí)代。

1.3 下游

資源再生利用已經(jīng)成為實(shí)施綠色、低碳、循環(huán)發(fā)展的重要內(nèi)容，從傳統(tǒng)的收舊收廢、加工處理行業(yè)逐漸轉(zhuǎn)向資源綜合利用，形成涵蓋環(huán)衛(wèi)、資源化利用、運(yùn)營服務(wù)等固廢處理全產(chǎn)業(yè)鏈的綜合解決方案，推動固廢處理與資源再利用一體化發(fā)展，成為行業(yè)未來創(chuàng)新發(fā)展的重要方向。目前，該領(lǐng)域的企業(yè)規(guī)模較小、整體技術(shù)能力仍然不足，且與產(chǎn)生工業(yè)固廢的上游企業(yè)缺乏緊密聯(lián)系，固廢綜合利用效率得不到有效提升［2］。

2 細(xì)分產(chǎn)業(yè)發(fā)展情況

在高投資的帶動下，固廢綜合利用產(chǎn)業(yè)整體高速增長有望一直持續(xù)到2030年。在此背景下，各細(xì)分行業(yè)規(guī)模將保持增長態(tài)勢，但由于所處發(fā)展階段、行業(yè)政策、行業(yè)自身屬性等驅(qū)動因素的不同，其增速及盈利性則呈差異態(tài)勢。

大宗工業(yè)固廢理論市場空間巨大，但由于年產(chǎn)生量和歷史堆存量大，存在綜合利用不充分、不均衡等問題，總體呈現(xiàn)出集約化水平低、工藝和設(shè)備能耗高、綜合盈利能力弱等特點(diǎn)，實(shí)際市場空間仍有待進(jìn)一步拓展。

2.1 一般工業(yè)固廢處理

一般工業(yè)固廢產(chǎn)量巨大，其中，以尾礦和采礦、燃煤產(chǎn)生的固廢量最大，包括粉煤灰、尾礦、爐渣、煤矸石、赤泥等，占總量的80%左右［3］。一般工業(yè)固廢包含多個(gè)細(xì)分市場，整體綜合利用率較高，發(fā)展呈現(xiàn)差異態(tài)勢。

2.2 市政污泥

結(jié)合我國市政污泥的特性，經(jīng)過不斷地創(chuàng)新和實(shí)踐，形成了4條主流處理處置技術(shù)路線，即“厭氧消化+土地利用”“好氧發(fā)酵+土地利用”“干化焚燒+灰渣填埋或建材利用”及“深度脫水+應(yīng)急填埋”，其中，干化焚燒和填埋比例較大，厭氧消化工藝普及率低。我國生活污水處理廠污泥產(chǎn)量已經(jīng)突破6000 萬t，污泥濃縮脫水的處理過程消耗大量的藥劑和能源，污泥焚燒和污泥填埋造成大量的溫室氣體排放，每噸污泥處理處置產(chǎn)生約0.5t的CO2當(dāng)量。在碳中和的背景下，污泥處理行業(yè)有望迎來更快發(fā)展，污泥處理處置節(jié)能降耗及能源資源回收是未來產(chǎn)業(yè)發(fā)展目標(biāo)［4］。

2.3 餐廚/廚余垃圾處理

“十三五”以來，我國餐廚垃圾產(chǎn)生量迅猛增長，各地餐廚垃圾處理項(xiàng)目如雨后春筍般涌現(xiàn)。通過對餐廚垃圾國家級試點(diǎn)項(xiàng)目統(tǒng)計(jì)分析，我國餐廚垃圾處理項(xiàng)目的建設(shè)規(guī)模以中規(guī)模（150～300t/d）為主，小規(guī)模（50～150t/d）次之，大規(guī)模項(xiàng)目很少，處理工藝較為單一，以厭氧發(fā)酵為主，占比93.1%，資金投入大［5］。垃圾分類的加速推廣將推動餐廚垃圾綜合處置需求上升，餐廚/廚余垃圾市場化項(xiàng)目逐年增加，市場空間有望進(jìn)一步釋放。

2.4 建筑固廢處理

我國建筑垃圾在城市垃圾中的占比達(dá)40%，但資源化利用率不高，僅為5%。2020年，新修訂的固廢法將建筑垃圾單獨(dú)作為一大類進(jìn)行獨(dú)立管理，推動建筑垃圾的分類處理、回收利用和全過程管理，監(jiān)管趨嚴(yán)，帶動建筑垃圾由普通的填埋處理轉(zhuǎn)向資源化利用，建筑垃圾減量化及資源化利用迎來契機(jī)。從存量來看，過去50年中國至少生產(chǎn)了300億m3的黏土磚，未來50年會轉(zhuǎn)化成為建筑垃圾；中國現(xiàn)有500億m2建筑，未來100年也將轉(zhuǎn)化為建筑垃圾；從增量來看，隨著我國建筑業(yè)房屋施工面積的不斷增加，未來建筑垃圾的產(chǎn)生量也將逐年增加。

2.5 危險(xiǎn)廢物處置

危險(xiǎn)廢物（以下簡稱危廢）是固廢管理工作的重中之重，有著環(huán)境風(fēng)險(xiǎn)大、問題突出的特點(diǎn)。近年來，隨著國家立法與監(jiān)管的進(jìn)一步趨嚴(yán)，危廢市場快速釋放。危廢處置行業(yè)的利潤率較高，龍頭優(yōu)勢突出，并購擴(kuò)張趨勢明顯，行業(yè)集中度高，危廢市場上的小企業(yè)面臨巨大的競爭壓力。危廢處置能力區(qū)域分布失衡，50%以上的危廢處置產(chǎn)能集中分布在我國沿海地區(qū)，而沿海地區(qū)各省危廢供需格局同樣存在明顯差異，在產(chǎn)銷不匹配的困境下，我國長三角已開展跨區(qū)域利用處置的研究［6］。隨著“無廢城市”建設(shè)的推進(jìn)，危廢無害化處置產(chǎn)能需求空間增大，危廢無害化處置和資源化利用技術(shù)的不斷進(jìn)步，將促進(jìn)危廢綜合利用效率提高，為行業(yè)的發(fā)展提供內(nèi)在動力。

2.6 農(nóng)林固廢處理

與發(fā)達(dá)國家相比，我國在農(nóng)林固廢分類資源化利用方面，市場化程度明顯不足，還處于初步探索階段。秸稈等農(nóng)林廢棄物的綜合利用包括“五化”，即肥料化、能源化、飼料化、原料化和基料化，其中，能源化和飼料化發(fā)展相對前衛(wèi)，肥料化應(yīng)用最廣，原料化是現(xiàn)階段國家主推，基料化研究尚淺［7］。近年來，國內(nèi)外農(nóng)業(yè)廢棄物資源化利用技術(shù)研究取得較大進(jìn)展，我國自2013年以來陸續(xù)出臺了一系列農(nóng)業(yè)廢棄物資源化利用的相關(guān)政策，采取試點(diǎn)先行、逐步推廣的實(shí)施路線，合理地推廣資源化技術(shù)，農(nóng)業(yè)資源化利用的成效初顯，產(chǎn)業(yè)鏈日趨完善。不少企業(yè)開始布局農(nóng)村生活垃圾資源化利用、生物質(zhì)能源化利用、畜禽糞便資源化利用，以及在秸稈、杏仁殼、椰子殼等農(nóng)業(yè)廢物分類資源化利用領(lǐng)域，未來經(jīng)濟(jì)效益有望逐步凸顯。

3 產(chǎn)業(yè)發(fā)展前景分析

大宗固廢的綜合利用是以市場為導(dǎo)向、以企業(yè)為主體、以資本為紐帶、以技術(shù)為支撐的跨學(xué)科、跨行業(yè)的固廢利用［1］。因此，政策的導(dǎo)向、投資與補(bǔ)貼力度、稅收優(yōu)惠、準(zhǔn)入和技術(shù)規(guī)范、監(jiān)管力度等均影響著固廢處理產(chǎn)業(yè)的發(fā)展路徑和成長速度。

3.1 政策環(huán)境持續(xù)利好

2021年3 月，國家發(fā)改委印發(fā)了《關(guān)于“十四五”大宗固體廢棄物綜合利用的指導(dǎo)意見》，吹響了大宗固廢綜合利用產(chǎn)業(yè)發(fā)展新征程的號角，對提高資源利用效率，有效減少開采原生礦產(chǎn)帶來的碳排放，具有重大意義和深遠(yuǎn)影響。2021年10月26日，國務(wù)院印發(fā)2030年前碳達(dá)峰行動方案，方案提出加強(qiáng)大宗固廢綜合利用，到2025年，大宗固廢年利用量達(dá)到40 億t 左右；到2030年，年利用量達(dá)到45 億t 左右。2021年12月10日，生態(tài)環(huán)境部等18 個(gè)部門聯(lián)合印發(fā)《“十四五”時(shí)期“無廢城市”建設(shè)工作方案》，方案提出要促進(jìn)農(nóng)業(yè)農(nóng)村綠色低碳發(fā)展，提升主要農(nóng)業(yè)固體廢物綜合利用水平；推動形成綠色低碳生活方式，促進(jìn)生活源固體廢物減量化、資源化。2021年12月27日，國家發(fā)改委印發(fā)《關(guān)于開展大宗固體廢棄物綜合利用示范的通知》，公布了40 個(gè)大宗固廢綜合利用示范基地和60 家大宗固廢綜合利用骨干企業(yè)。2022年2月10日，工信部等八部門發(fā)布《關(guān)于加快推動工業(yè)資源綜合利用的實(shí)施方案》，根據(jù)《方案》要求，到2025年，鋼鐵、有色、化工等重點(diǎn)行業(yè)工業(yè)固廢產(chǎn)生強(qiáng)度下降，大宗工業(yè)固廢資源化水平顯著提升，工業(yè)資源綜合利用效率明顯提升，利用率達(dá)到57%。

3.2 市場空間逐步釋放

垃圾分類壓實(shí)落地并加速城鄉(xiāng)統(tǒng)籌，打開固廢產(chǎn)業(yè)鏈整體市場空間。2020年4月，《固廢法》修訂通過，將垃圾分類提高到國家立法水平，推廣范圍從重點(diǎn)城市延伸至全國；同年5月，發(fā)改委發(fā)布關(guān)于推進(jìn)縣城垃圾分類的工作通知，垃圾分類制度及后端環(huán)保產(chǎn)業(yè)需求將逐步下沉縣城。截至2020年，近90%的地級市均啟動了垃圾分類工作，帶動產(chǎn)業(yè)鏈前端從過去的垃圾混合到干濕分類、中端運(yùn)輸端從過去統(tǒng)一運(yùn)輸裂化為“干濕專用車輛運(yùn)輸+再生資源回收體系”、末端處置從“焚燒+填埋擴(kuò)展至焚燒、濕垃圾處置”，并衍生出滲濾液處置需求，打開了固廢產(chǎn)業(yè)鏈的市場空間天花板。

大宗固廢存量巨大，綜合利用市場存在較大提升空間。目前，我國大宗固廢擁有600 億t 存量，并以每年近30億t的量逐年增加，其中，工業(yè)領(lǐng)域生產(chǎn)活動產(chǎn)生的尾礦、煤矸石、粉煤灰、爐渣、冶煉廢渣、脫硫石膏、磷石膏、赤泥等工業(yè)大宗固廢石最主要的來源，而磷石膏、赤泥、鋼渣等固廢利用率仍較低。通過技術(shù)手段，將回收的大宗工業(yè)固廢處理處置作為可替代的原材料，提升在建筑、金屬冶煉等行業(yè)的綜合資源化利用，在緩解累計(jì)堆存量和新增產(chǎn)生量對環(huán)境造成的巨大壓力的同時(shí)，將持續(xù)推動大宗固廢資源化利用產(chǎn)業(yè)更好地發(fā)展

3.3 產(chǎn)業(yè)有望長期保持高景氣發(fā)展

我國固廢處理行業(yè)具有顯著的資本密集型特征，存在前期投入較大、回報(bào)周期較長等特點(diǎn)，對資金的依賴程度高，高投資水平將帶動產(chǎn)業(yè)的快速發(fā)展。

從投資規(guī)模看，國家對固廢處理產(chǎn)業(yè)的投資規(guī)模逐期攀升?！笆濉逼陂g，我國固廢處理整體市場投資規(guī)模約為4.5 萬億元，相比“十五”期間增長超過6 倍，在環(huán)保投資總額中的占比從10%增至25%左右，預(yù)計(jì)“十四五”該比例將達(dá)到30%左右，固廢處理產(chǎn)業(yè)投資規(guī)模長期仍將處于高水平，推動市場景氣度延續(xù)。

從投資結(jié)構(gòu)看，主要集中在新建無害化處理處置設(shè)施投資，為提升固廢利用綜合服務(wù)能力奠定了良好基礎(chǔ)。以生活垃圾無害化處理為例，“十三五”期間，城鎮(zhèn)生活垃圾無害化處理設(shè)施建設(shè)投資總額為2518.4億元，分布在新建處理設(shè)施、轉(zhuǎn)運(yùn)設(shè)施、餐廚處理設(shè)施、存量治理、分類設(shè)施、監(jiān)管體系等六大領(lǐng)域，其中，無害化處理設(shè)施建設(shè)投資占比接近70%，處理設(shè)施建設(shè)及布局的改善將對城市固廢綜合利用能力的提升形成有力支撐。

4 結(jié)語

雖然大宗固廢綜合利用在我國開始時(shí)間較晚，但發(fā)展趨勢持續(xù)向好，細(xì)分產(chǎn)業(yè)發(fā)展差異化逐漸明顯。冶煉廢渣、粉煤灰等大宗工業(yè)固廢已得到較好的綜合利用，其他工業(yè)固廢的利用率有待提高；建筑固廢存量大，未來建筑垃圾的產(chǎn)生量也將逐年增加，建筑固廢處理市場蘊(yùn)藏巨大機(jī)遇；污泥產(chǎn)生基數(shù)巨大，是我國碳減排的重要發(fā)展領(lǐng)域之一，污泥低碳處置是未來的發(fā)展方向；危廢處理行業(yè)的資質(zhì)壁壘和區(qū)域壁壘較強(qiáng)，行業(yè)集中度不斷提高，危廢企業(yè)集團(tuán)化運(yùn)作、全國性布局是大勢所趨；餐廚/廚余廢棄物處置需求加速釋放，未來仍有較大市場空間。在不斷利好的政策環(huán)境下，加強(qiáng)技術(shù)和模式創(chuàng)新，不斷提高我國大宗固廢綜合利用水平。