“假如你有一萬(wàn)美元，會(huì)存在哪家銀行？”
　　這個(gè)問(wèn)題的提出與2006年12月11日有關(guān)——這一天，中國(guó)入世5年保護(hù)期結(jié)束，中國(guó)金融業(yè)全面開(kāi)放，中國(guó)向外資銀行全面開(kāi)放人民幣零售業(yè)務(wù)。
　　專(zhuān)家說(shuō)，這標(biāo)志著中國(guó)對(duì)WTO承諾的全面兌現(xiàn)，也代表平等國(guó)民待遇下的中國(guó)后金融時(shí)代已經(jīng)到來(lái)。
　　在過(guò)去的兩年間，“金融業(yè)開(kāi)放，狼來(lái)了??？”一度成為人們關(guān)注的熱點(diǎn)話(huà)題。期間，監(jiān)管層也頒布了一系列新的金融業(yè)監(jiān)管政策；而“國(guó)有銀行是否賤賣(mài)？”“保險(xiǎn)資金入市危險(xiǎn)”等更成為金融監(jiān)管層、金融從業(yè)者和媒體爭(zhēng)論的焦點(diǎn)。
　　不過(guò)，金融業(yè)開(kāi)放不單單是監(jiān)管層和媒體之間的爭(zhēng)論，也不僅僅是業(yè)界和學(xué)者們關(guān)注的焦點(diǎn)。
　　“金融業(yè)開(kāi)放和普通百姓的關(guān)系最大?！币晃粚W(xué)者明確指出。
　　事實(shí)也確實(shí)如此，近一段時(shí)間以來(lái)，凡是與金融業(yè)開(kāi)放有關(guān)的新聞都會(huì)登上各大網(wǎng)站的點(diǎn)擊排行榜，某門(mén)戶(hù)網(wǎng)站針對(duì)金融業(yè)開(kāi)放設(shè)置的專(zhuān)題，在幾天之內(nèi)就有近十萬(wàn)人參與投票調(diào)查。
　　“期待1211……”，這是一位叫磊子的程序員，在他MSN簽名檔的留言。
　　為什么像磊子這樣，工作與金融無(wú)太大關(guān)系，也“不夠資格”享受外資銀行服務(wù)的人也會(huì)如此關(guān)注“1211”？甚至還會(huì)在“期待”？
　　一項(xiàng)調(diào)查顯示，外資銀行進(jìn)入中國(guó)后，仍愿意選擇國(guó)內(nèi)銀行的人占72.7%，明確表示將選擇外資銀行的占10.8%，此外還有16.4%的人在觀望。
　　金融業(yè)的全面開(kāi)放，為普通百姓提供了更多選擇，而國(guó)內(nèi)的金融機(jī)構(gòu)面臨的則是更大的挑戰(zhàn)、競(jìng)爭(zhēng)和機(jī)遇。
　　
　　“狼”真的來(lái)了
　　★ 《中國(guó)經(jīng)濟(jì)周刊》記者孫冰/北京報(bào)道
　　
　　今天（2006年12月11日），作為WTO成員國(guó)， 中國(guó)按照入世承諾，取消外資銀行在中國(guó)經(jīng)營(yíng)人民幣業(yè)務(wù)的地域限制和客戶(hù)限制，在承諾基礎(chǔ)上對(duì)外資銀行實(shí)行國(guó)民待遇。
　　
　　“買(mǎi)者自負(fù)”成現(xiàn)實(shí)
　　12月6日， 中國(guó)銀行業(yè)監(jiān)督管理委員會(huì)（下稱(chēng)“銀監(jiān)會(huì)”）正式公布了《商業(yè)銀行金融創(chuàng)新指引》，其中規(guī)定銀監(jiān)會(huì)與商業(yè)銀行、銀行業(yè)協(xié)會(huì)有義務(wù)增進(jìn)公眾對(duì)金融創(chuàng)新的了解和對(duì)買(mǎi)者自負(fù)原則的認(rèn)識(shí)，不斷提高公眾的風(fēng)險(xiǎn)防范意識(shí)和風(fēng)險(xiǎn)承受能力。
　　
　　這是監(jiān)管機(jī)構(gòu)首次在正式文件中提及“買(mǎi)者自負(fù)”原則。 銀監(jiān)會(huì)副主席唐雙寧表示，“買(mǎi)者自負(fù)”應(yīng)該是市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的一個(gè)基本理念，其基本含義就是“買(mǎi)者在市場(chǎng)上通過(guò)自己的行為獲得收益，同時(shí)也要承擔(dān)相應(yīng)的風(fēng)險(xiǎn)。”
　　據(jù)唐副主席介紹，過(guò)去在計(jì)劃經(jīng)濟(jì)條件下銀行辦成了行政機(jī)關(guān)，所以老百姓十分相信銀行。雖然這也是好事，但是在現(xiàn)在市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的條件下，商業(yè)銀行都進(jìn)行了改革，成為了真正的金融企業(yè)，在這樣的情況下它和買(mǎi)者之間是市場(chǎng)中平等的主體，都應(yīng)該各自承擔(dān)相應(yīng)的收益，也各自承擔(dān)應(yīng)該承擔(dān)的風(fēng)險(xiǎn)。
　　在外資銀行全面進(jìn)入之后，“買(mǎi)者自負(fù)”原則已成為中國(guó)百姓面對(duì)的現(xiàn)實(shí)。
　　11月15日，國(guó)務(wù)院正式頒布《外資銀行管理?xiàng)l例》。 11月28日，銀監(jiān)會(huì)又頒布了《外資銀行管理?xiàng)l例實(shí)施細(xì)則》（下稱(chēng)“細(xì)則”），《細(xì)則》明確了外資銀行在設(shè)立機(jī)構(gòu)、開(kāi)展業(yè)務(wù)包括從事人民幣業(yè)務(wù)的條件、申請(qǐng)程序和審批時(shí)限。
　　根據(jù)《細(xì)則》規(guī)定，希望從事人民幣業(yè)務(wù)的外資銀行，在滿(mǎn)足“開(kāi)業(yè)三年、連續(xù)兩年盈利”的條件后，可以向中國(guó)銀監(jiān)會(huì)提出申請(qǐng)，在獲得相關(guān)批準(zhǔn)后，即可經(jīng)營(yíng)全面人民幣業(yè)務(wù)，包括允許外國(guó)銀行分行吸收中國(guó)境內(nèi)公民每筆不少于100萬(wàn)元人民幣的定期存款。
　　也就是說(shuō)，從12月11日算起的3個(gè)月內(nèi)，第一批對(duì)中國(guó)境內(nèi)公民全面辦理人民幣業(yè)務(wù)的外資銀行將會(huì)出爐，中國(guó)的老百姓將可以與外資銀行真正的“親密接觸”?！稐l例》發(fā)布后，英國(guó)渣打銀行（Standard Chartered Bank）第一時(shí)間向銀監(jiān)會(huì)提交了申請(qǐng)，成為首家申請(qǐng)籌建本地子銀行及人民幣零售業(yè)務(wù)牌照的外資銀行。
　　
　　外資銀行京城“要塞”扎寨
　　1865年，匯豐銀行開(kāi)始在中國(guó)國(guó)內(nèi)開(kāi)展業(yè)務(wù)；1902年，花旗銀行在上海設(shè)立分行……很多人都是從中國(guó)近代史課本上知道這些名字。
　　不過(guò)現(xiàn)在，在一些大城市的繁華地段常?？吹剿麄兊慕鹱终信?，以北京為例，在中糧廣場(chǎng)的匯豐、在長(zhǎng)安大戲院的花旗。
　　在北京還有一個(gè)有趣的現(xiàn)象，即西二環(huán)和東三環(huán)已分別成為中外資金融機(jī)構(gòu)的聚集地。
　　在北京的西二環(huán)邊上，幾乎匯集了所有中國(guó)最主要的金融機(jī)構(gòu)，包括眾多銀行總部、保險(xiǎn)公司總部、基金公司總部和其他大型的企業(yè)集團(tuán)總部，還有中國(guó)金融監(jiān)管機(jī)構(gòu)的最高決策層也匯集于此，這就是—金融街。
　　在東三環(huán)，以國(guó)貿(mào)為中心的CBD（Central Business District中央商務(wù)區(qū)）地區(qū)，則是眾多外資金融機(jī)構(gòu)聚集地，因?yàn)檫@些外資金融機(jī)構(gòu)剛進(jìn)入中國(guó)的時(shí)候，主要客戶(hù)是以外資企業(yè)為主，而在北京有一半多的大型外企選址在CBD附近。
　　不過(guò)，目前這種“涇渭分明”的格局正在被慢慢打破。隨著外資機(jī)構(gòu)業(yè)務(wù)的不斷發(fā)展，向中國(guó)本土客戶(hù)傾斜的趨勢(shì)也越來(lái)越明顯，因此從去年年底到今年年初，瑞銀、高盛、加拿大皇家銀行、美洲銀行、JP摩根五家外資銀行都已簽約金融街區(qū)域的英藍(lán)大廈。
　　外資金融機(jī)構(gòu)的辦公地點(diǎn)和它們?cè)谥袊?guó)金融市場(chǎng)的版圖都在發(fā)生著變化。
　　根據(jù)銀監(jiān)會(huì)最新發(fā)布的統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)顯示，截至今年9月末，在中國(guó)注冊(cè)的外商獨(dú)資和中外合資法人銀行業(yè)機(jī)構(gòu)共有14家，并下設(shè)17家分支行及附屬機(jī)構(gòu)；來(lái)自22個(gè)國(guó)家和地區(qū)的73家外資銀行在中國(guó)的24個(gè)城市設(shè)立了191家分行和61家支行；來(lái)自41個(gè)國(guó)家和地區(qū)的183家外國(guó)銀行在中國(guó)24個(gè)城市設(shè)立242家代表處。
　　數(shù)據(jù)還顯示，在華外資銀行的存款總額達(dá)到334億美元，貸款余額為549億美元，本外幣資產(chǎn)總額達(dá)到1051億美元，占中國(guó)銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)總資產(chǎn)的1.9%。
　　另外，外資銀行的人民幣業(yè)務(wù)發(fā)展迅速，2001年底以來(lái)增長(zhǎng)了4.6倍，年均增幅高達(dá)92%；中國(guó)對(duì)外資銀行開(kāi)放人民幣業(yè)務(wù)的城市已經(jīng)達(dá)到25個(gè)，其中5個(gè)城市屬提前開(kāi)放；獲準(zhǔn)經(jīng)營(yíng)人民幣業(yè)務(wù)的外資銀行機(jī)構(gòu)已達(dá)111家，獲準(zhǔn)經(jīng)營(yíng)的業(yè)務(wù)品種也超過(guò)100種。
　　
　　外資銀行的“戰(zhàn)略布局”
　　中國(guó)加入WTO的前三年中，外資銀行似乎沒(méi)有什么太大的動(dòng)作，而在最近兩年，花旗、匯豐、摩根等外資金融巨頭開(kāi)始了他們?cè)谥袊?guó)的戰(zhàn)略布局。他們并沒(méi)有如預(yù)計(jì)的那樣在搶客戶(hù)和搶人才，而是“搶”銀行，幾乎關(guān)于每家國(guó)內(nèi)銀行的融資傳聞里都會(huì)有它們的身影。
　　在五年之內(nèi)中國(guó)就將開(kāi)放銀行業(yè)的背景下，眾多外資銀行為何參股自己未來(lái)的“競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手”呢？為何會(huì)對(duì)當(dāng)中資銀行“洋股東”如此饒有興致呢？
　　根據(jù)銀監(jiān)會(huì)公布的數(shù)據(jù)，有18家外資銀行成為了25家中資銀行的境外戰(zhàn)略投資者，入股總金額達(dá)到181億美元。而且，他們選擇的對(duì)象也從地方商業(yè)銀行和規(guī)模較小的股份制銀行，迅速蔓延到包括上市銀行、全國(guó)性股份制銀行和國(guó)有銀行在內(nèi)的大型商業(yè)銀行。
　　很多業(yè)內(nèi)人士認(rèn)為，中資、外資銀行并非直接的競(jìng)爭(zhēng)關(guān)系。對(duì)此，中央財(cái)經(jīng)大學(xué)中國(guó)銀行業(yè)研究中心主任史建平教授對(duì)《中國(guó)經(jīng)濟(jì)周刊》表示：“外資銀行進(jìn)入中國(guó)不是搞社區(qū)銀行，不是到處鋪點(diǎn)的，主要是集中在某些領(lǐng)域。未來(lái)他們可能會(huì)處于中國(guó)市場(chǎng)產(chǎn)品價(jià)值鏈的高端，而國(guó)內(nèi)銀行淪為低端業(yè)務(wù)的一頭，做那些附加值比較低，利潤(rùn)也比較小的業(yè)務(wù)，因?yàn)槲覀儧](méi)有高素質(zhì)的人才和高品質(zhì)的業(yè)務(wù)去支撐這種競(jìng)爭(zhēng)力?！?br/>　　與外資銀行相比，中資銀行創(chuàng)新方面差距非常大，僅花旗銀行一家，從1996年起，已經(jīng)不動(dòng)聲色地在中國(guó)申請(qǐng)了19項(xiàng)金融產(chǎn)品的“商業(yè)方法類(lèi)”的發(fā)明專(zhuān)利。中資銀行幾乎沒(méi)有金融產(chǎn)品的發(fā)明專(zhuān)利，主要是一些 “實(shí)用新型”和“外觀專(zhuān)利”，如點(diǎn)鈔機(jī)、保險(xiǎn)柜等。
　　
　　各銀行的業(yè)務(wù)也都大同小異，只是名稱(chēng)不同?？蛻?hù)在選擇銀行的時(shí)候通常也只考慮銀行的地點(diǎn)，從沒(méi)意識(shí)到把錢(qián)存在工行和建行會(huì)有什么分別。
　　“我們國(guó)內(nèi)的銀行搞了很多產(chǎn)品和服務(wù)，但品質(zhì)還屬于低層次的，還處在簡(jiǎn)單模仿外資銀行的階段。另外，國(guó)內(nèi)的產(chǎn)品的同質(zhì)化也很?chē)?yán)重。各家銀行的服務(wù)基本上差不多，沒(méi)有個(gè)性化的、有特色的產(chǎn)品和服務(wù)?！笔方ㄆ秸f(shuō)。
　　“一些銀行的產(chǎn)品只是外資銀行的‘二道販子’，在設(shè)計(jì)和程序上都模仿外資銀行?！敝袊?guó)社會(huì)科學(xué)院金融所研究員、結(jié)構(gòu)金融研究室主任殷劍峰告訴《中國(guó)經(jīng)濟(jì)周刊》，國(guó)內(nèi)大多數(shù)商業(yè)銀行沒(méi)有專(zhuān)門(mén)機(jī)構(gòu)進(jìn)行創(chuàng)新產(chǎn)品的開(kāi)發(fā)、運(yùn)作以及長(zhǎng)遠(yuǎn)規(guī)劃和系統(tǒng)管理。
　　“國(guó)內(nèi)銀行植根于本土文化，這是很大的優(yōu)勢(shì)。而銀行服務(wù)與文化有很密切的聯(lián)系，金融產(chǎn)品是有濃厚文化色彩的產(chǎn)品，如果我們能開(kāi)發(fā)出真正滿(mǎn)足中國(guó)人需要、有濃厚中國(guó)文化色彩的產(chǎn)品和服務(wù)，在產(chǎn)品深度開(kāi)發(fā)上下功夫，搞一些中國(guó)原創(chuàng)性的金融產(chǎn)品和服務(wù)，外國(guó)人是競(jìng)爭(zhēng)不過(guò)我們的。”史建平建議說(shuō)。
　　中資銀行：如何接軌“國(guó)際慣例”
　　事實(shí)上，為了迎接金融業(yè)的全面開(kāi)放， 中資銀行做了不少努力，希望迅速地與國(guó)際接軌，如股份制改造、剝離不良資產(chǎn)、股權(quán)分置改革、高管持股、高管年薪制、引進(jìn)戰(zhàn)略投資者、A股上市、H股上市、A股H股同時(shí)上市……
　　顯然，中資銀行正在朝著國(guó)際化的方向邁進(jìn)，與此同時(shí)，消費(fèi)者對(duì)銀行服務(wù)的要求也越來(lái)越高，如一些消費(fèi)者批評(píng)說(shuō)，中資銀行進(jìn)行“國(guó)際慣例”改革中，只挑對(duì)自己有利的方面改，而忽略了其服務(wù)水平的提高。
　　
　　國(guó)際化“形似神不似”
　　在很多人眼里，中資銀行的國(guó)際化似乎只體現(xiàn)在頻繁出臺(tái)的各項(xiàng)符合“國(guó)際慣例”的收費(fèi)項(xiàng)目上：小額賬戶(hù)費(fèi)、輔幣兌換費(fèi)、清點(diǎn)零鈔費(fèi)、大額提現(xiàn)費(fèi)、電話(huà)銀行費(fèi)、網(wǎng)上銀行開(kāi)戶(hù)費(fèi)、借記卡年費(fèi)、跨行存取及查詢(xún)費(fèi)等等。據(jù)統(tǒng)計(jì)，從2003年以來(lái)，銀行的新增收費(fèi)項(xiàng)目有20余項(xiàng)之多。
　　“人們不一定是對(duì)這些措施本身不理解、不認(rèn)同，主要是消費(fèi)者在付出更高費(fèi)用的同時(shí)，并沒(méi)有得到的更加優(yōu)質(zhì)的服務(wù)質(zhì)量、服務(wù)態(tài)度和更高的服務(wù)效率?！敝醒胴?cái)經(jīng)大學(xué)中國(guó)銀行業(yè)研究中心主任史建平教授對(duì)《中國(guó)經(jīng)濟(jì)周刊》說(shuō)。
　　
　　中資銀行：如何接軌“國(guó)際慣例”
　　
　　史建平認(rèn)為，入世以后，國(guó)內(nèi)的銀行業(yè)有很大的改善和進(jìn)步，比如增加了很多金融產(chǎn)品、用卡的環(huán)境變化很大。但是，和國(guó)際上的大銀行相比，我們還存在很大差異。“這個(gè)差距不是在‘硬’的方面，因?yàn)槲覀兊漠a(chǎn)品并不
　　少，而是‘軟’的方面，也就是服務(wù)的品質(zhì)和深度不行。
　　
　　
　　“中資銀行的國(guó)際化是‘形似而神不似’?！?br/>　　 中國(guó)社會(huì)科學(xué)院金融研究所金融發(fā)展研究室主任易憲容對(duì)《中國(guó)經(jīng)濟(jì)周刊》表達(dá)了他的看法。
　　他認(rèn)為，國(guó)內(nèi)的銀行可以引入國(guó)際制度、國(guó)際規(guī)則，但是其實(shí)質(zhì)的東西，比如企業(yè)的運(yùn)作機(jī)制、文化理念、內(nèi)在的機(jī)理并沒(méi)有改變。
　　但是對(duì)于金融行業(yè)全面開(kāi)放，易憲容認(rèn)為這有利于國(guó)內(nèi)銀行的發(fā)展，“要讓國(guó)內(nèi)銀行真正的走出來(lái)，就像我們的汽車(chē)產(chǎn)業(yè)一樣，越保護(hù)越死，一放開(kāi)反而活了，而且活得越來(lái)越好?！?br/>　　
　　易憲容認(rèn)為，某些國(guó)有商業(yè)銀行“在技術(shù)層面早就已經(jīng)破產(chǎn)了”，要不讓市場(chǎng)慢慢淘汰掉，要不逼著它改進(jìn)產(chǎn)品和服務(wù)。
　　中國(guó)社會(huì)科學(xué)院金融所研究員、結(jié)構(gòu)金融研究室主任殷劍峰也認(rèn)為，國(guó)內(nèi)銀行的改革和國(guó)際化還處在表面，“公司化改革和推進(jìn)國(guó)際化的進(jìn)程也只是停留在總行的層面，這些要從總行傳達(dá)到分行，支行甚至窗口，還需要很多時(shí)間，我們應(yīng)該給銀行更多的時(shí)間。”殷劍峰告訴《中國(guó)經(jīng)濟(jì)周刊》。
　　
　　“中國(guó)式服務(wù)”官味濃
　　“現(xiàn)在國(guó)內(nèi)一些銀行的服務(wù)還是不錯(cuò)的，像民生銀行、招商銀行這些新興的、股份制的商業(yè)銀行，改善相當(dāng)大，但是國(guó)有銀行，原來(lái)傳統(tǒng)的那種‘官商’的味道還比較濃。員工整體素質(zhì)的提高還需要一個(gè)過(guò)程，并不是一天、兩天的事情?！笔方ㄆ秸f(shuō)。
　　史建平教授多年從事金融和銀行方面的研究，曾歷中央財(cái)經(jīng)大學(xué)金融學(xué)院院長(zhǎng)，現(xiàn)任中央財(cái)經(jīng)大學(xué)中國(guó)銀行業(yè)研究中心主任、中央財(cái)經(jīng)大學(xué)校長(zhǎng)助理。但史教授卻當(dāng)不好一名“合格”的銀行“上帝”。
　　“我去工行掛失存折，跑了三趟，排了三個(gè)一個(gè)多小時(shí)的隊(duì)，可還是沒(méi)有辦成?！笔方ㄆ接行o(wú)奈。
　　事情的經(jīng)過(guò)如下：第一次，史教授只帶了身份證，但是沒(méi)有準(zhǔn)備復(fù)印件，“我希望銀行能幫我印一下，但是業(yè)務(wù)員說(shuō)沒(méi)有復(fù)印機(jī)，一家銀行怎么可能沒(méi)有復(fù)印機(jī)呢！”
　　第二次，史教授準(zhǔn)備好了身份證原件和復(fù)印件，“你這是新版的身份證，要印正反面。”銀行工作人員說(shuō)。
　　由于掛失只能本人辦理，史教授第三次到了銀行，正反面復(fù)印好了身份證，在排過(guò)了近100多號(hào)、等待了一個(gè)多小時(shí)之后，史教授終于得到了和業(yè)務(wù)員面對(duì)面的機(jī)會(huì)，但業(yè)務(wù)員只扔出了一句話(huà)：“復(fù)印件要兩份?！?br/>　　
　　如何平衡高低端客戶(hù)
　　“像史教授這樣的小客戶(hù)，越來(lái)越不討銀行的喜歡了。所以，在國(guó)內(nèi)銀行的改革發(fā)展中，對(duì)這些低端客戶(hù)的服務(wù)水平和質(zhì)量的改進(jìn)根本提不到議程之上。”銀行業(yè)人士透露說(shuō)。
　　史教授認(rèn)為，銀行有自己的邏輯，80％的低端客戶(hù)只創(chuàng)造了20％利潤(rùn)，成本高利潤(rùn)小；既然我們已經(jīng)變?yōu)榱斯净纳虡I(yè)銀行就應(yīng)該從利潤(rùn)角度出發(fā)，主要抓住20％的高端客戶(hù)，而且這也是外資銀行同中資銀行爭(zhēng)斗的主要群體。
　　“高端客戶(hù)、企業(yè)客戶(hù)能夠帶來(lái)更多的利潤(rùn)，但是能夠因此忽略那些低端客戶(hù)？”一位網(wǎng)友發(fā)帖反問(wèn)。今年，窮人的銀行家尤努斯摘得了諾貝爾獎(jiǎng)，這讓國(guó)人開(kāi)始重新審視“銀行”這個(gè)角色，到底什么是真正的銀行？
　　“銀行的本質(zhì)應(yīng)該和餐飲行業(yè)一樣，是一個(gè)服務(wù)行業(yè)，所以最重要的是面向市場(chǎng)，服務(wù)老百姓。這既是眼前的目標(biāo)，又是最終的目標(biāo)，只有始終堅(jiān)持這個(gè)目標(biāo)，才能增強(qiáng)競(jìng)爭(zhēng)力?！币髣Ψ逭f(shuō)。
　　殷劍峰認(rèn)為，對(duì)于銀行來(lái)說(shuō)，給人于幫助和自身的做大做強(qiáng)進(jìn)而提升一個(gè)國(guó)家的金融實(shí)力，這兩個(gè)問(wèn)題不矛盾，“把金融行業(yè)做大最強(qiáng)，最終的目標(biāo)也是服務(wù)老百姓?！?br/>　　
　　“銀行就是一個(gè)中介機(jī)構(gòu)，把有錢(qián)的和需要錢(qián)的人溝通起來(lái)，并使溝通更經(jīng)濟(jì)、更有效，并且雙方都能夠得到益處?！?易憲容說(shuō)，“銀行的本質(zhì)就是如何風(fēng)險(xiǎn)定價(jià)，給信用、風(fēng)險(xiǎn)定價(jià)，進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)的買(mǎi)賣(mài)?！?br/>　　而對(duì)于尤努斯所做的東西，易憲容認(rèn)為不可能搬到中國(guó)，“中國(guó)并沒(méi)有可以自由進(jìn)入和有效競(jìng)爭(zhēng)的銀行體系，嚴(yán)格由政府管制?！?br/>　　專(zhuān)家認(rèn)為，中資銀行必須從公司治理結(jié)構(gòu)、財(cái)務(wù)狀況、人才儲(chǔ)備等方面分層次的逐步適應(yīng)，才能和“國(guó)際慣例”接軌。
　　
　　
　　開(kāi)放后的中國(guó)金融路線(xiàn)圖
　　★ 《中國(guó)經(jīng)濟(jì)周刊》記者談佳隆唐韻/廣東、上海報(bào)道
　　
　　事實(shí)上，作為開(kāi)放的重要一環(huán)，同時(shí)由于所負(fù)載的敏感和特殊含義，金融業(yè)的開(kāi)放一直是爭(zhēng)論最多的領(lǐng)域。
　　在過(guò)去的28年，中國(guó)經(jīng)濟(jì)一直運(yùn)行在改革、開(kāi)放和發(fā)展的軌道上。銀行體系不良資產(chǎn)不斷好轉(zhuǎn)；銀行業(yè)務(wù)不斷創(chuàng)新；中資銀行的治理結(jié)構(gòu)在不斷完善中。那么，后WTO時(shí)期，中國(guó)金融開(kāi)放的路線(xiàn)圖又將如何？
　　
　　區(qū)域金融：大有可為
　　 一家在上海設(shè)有廠房的外資企業(yè)欲收購(gòu)內(nèi)蒙古一家小廠，急需啟動(dòng)資金，企業(yè)拿廠房做擔(dān)保貸款。因?yàn)榈赜虻南拗?，中資銀行不肯貸款。由于中資銀行的分行之間關(guān)系相對(duì)獨(dú)立，一般情況下，上海的銀行是不愿意把錢(qián)貸到遙遠(yuǎn)的內(nèi)蒙古的。而對(duì)于外資銀行來(lái)說(shuō)，限制就不是那么嚴(yán)格了，只要這家企業(yè)的母公司能夠提供擔(dān)保就行。
　　“雖然目前我國(guó)金融領(lǐng)域還存在很多‘區(qū)域性壁壘’，行政劃分、金融監(jiān)管和金融機(jī)構(gòu)內(nèi)部垂直管理，使金融資源難以自由流動(dòng)，存在金融資本跨區(qū)斷裂的狀況”2006年11月，在首屆全國(guó)區(qū)域金融合作、金融市場(chǎng)創(chuàng)新與投資者保護(hù)研討會(huì)上，上海國(guó)際信托投資有限公司董事長(zhǎng)潘龍清明確表示。
　　
　　“業(yè)務(wù)越做越大，受區(qū)域制約的因素也越來(lái)越大?！庇袑?zhuān)業(yè)人員表示，目前“區(qū)域壁壘”已成為制約銀行發(fā)展的關(guān)鍵因素之一。
　　2006年4月，銀監(jiān)會(huì)下發(fā)的一紙《城市商業(yè)銀行異地分支機(jī)構(gòu)管理辦法》規(guī)定，只要符合相應(yīng)標(biāo)準(zhǔn)，銀監(jiān)會(huì)鼓勵(lì)各家城市商業(yè)銀行在市場(chǎng)和自愿的原則下，以聯(lián)合、重組為前提，在充分整合金融資源和化解金融風(fēng)險(xiǎn)的基礎(chǔ)上，設(shè)立異地分支機(jī)構(gòu)。
　　
　　
　　外資銀行：從分行注冊(cè)轉(zhuǎn)為法人子行
　　截至目前，全國(guó)已有匯豐、渣打、花旗、東亞等十幾家銀行明確表示將提交申請(qǐng)，由分行注冊(cè)為法人性質(zhì)的子行。據(jù)了解，那些將人民幣零售業(yè)務(wù)作為在中國(guó)發(fā)展主戰(zhàn)略的大型外資銀行包括主要發(fā)達(dá)國(guó)家和地區(qū)的主要外資銀行，都傾向于本地注冊(cè)，并且這些銀行已進(jìn)行了相應(yīng)準(zhǔn)備。
　　在采訪(fǎng)中多家銀行都明確表示，在新條例制定征求意見(jiàn)時(shí)就已對(duì)本地注冊(cè)有所準(zhǔn)備，并且此項(xiàng)措施也不會(huì)影響到銀行的經(jīng)營(yíng)與發(fā)展。“本地注冊(cè)將使我們能夠進(jìn)一步拓展網(wǎng)絡(luò)和服務(wù)范圍，尤其是增強(qiáng)人民幣融資能力，使客戶(hù)受益。”匯豐銀行一位負(fù)責(zé)人表示。
　　不過(guò)，因?yàn)檗D(zhuǎn)制為法人銀行涉及到充實(shí)資本金、補(bǔ)充管理人員等問(wèn)題，不是所有外資銀行都愿意馬上轉(zhuǎn)為法人銀行?！耙?guī)模較小的外資銀行則會(huì)根據(jù)自身在華發(fā)展戰(zhàn)略，來(lái)自主選擇一個(gè)合適定位?！蹦惩赓Y銀行上海分行行長(zhǎng)表示。銀監(jiān)會(huì)相關(guān)人士此前亦稱(chēng)，這完全是各家銀行自己的商業(yè)決定，取決于各家外資銀行對(duì)在華開(kāi)展人民幣零售業(yè)務(wù)的意愿，轉(zhuǎn)制申請(qǐng)是建立在完全自愿、自主、自由的基礎(chǔ)上的，外資銀行“可以在自愿原則的基礎(chǔ)上，再根據(jù)你的經(jīng)營(yíng)發(fā)展戰(zhàn)略，轉(zhuǎn)為本地注冊(cè)的法人機(jī)構(gòu)?！?br/>　　
　　保險(xiǎn)業(yè)：內(nèi)外資都信心十足
　　中國(guó)保監(jiān)會(huì)主席吳定富曾公開(kāi)表示：“到2006年底，中國(guó)金融業(yè)入世過(guò)渡期將全部結(jié)束，中國(guó)保險(xiǎn)業(yè)面臨更加嚴(yán)峻的國(guó)際競(jìng)爭(zhēng)形勢(shì)，突出表現(xiàn)為國(guó)際金融保險(xiǎn)集團(tuán)綜合經(jīng)營(yíng)的絕對(duì)優(yōu)勢(shì)與中國(guó)保險(xiǎn)業(yè)經(jīng)營(yíng)管理水平相對(duì)較低的矛盾?！?br/>　　今年6月，被譽(yù)為保險(xiǎn)業(yè)“國(guó)十條”的《國(guó)務(wù)院關(guān)于保險(xiǎn)業(yè)改革發(fā)展的若干意見(jiàn)》頒布實(shí)施后，保險(xiǎn)業(yè)便呈現(xiàn)出一種前所未有的發(fā)展契機(jī)。
　　永安財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)公司廣東分公司總經(jīng)理黃勇軍在《中國(guó)經(jīng)濟(jì)周刊》采訪(fǎng)時(shí)表示：“‘國(guó)十條’毫無(wú)疑問(wèn)是一個(gè)利好的消息，但畢竟是宏觀的東西，我們還需要通過(guò)相關(guān)政府機(jī)構(gòu)以及行業(yè)協(xié)會(huì)，針對(duì)不同的保險(xiǎn)類(lèi)別加以細(xì)化，真正建立一個(gè)良性有序的保險(xiǎn)市場(chǎng)。特別是像我們做車(chē)險(xiǎn)的，一個(gè)風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估體系的建立是財(cái)險(xiǎn)未來(lái)努力的方向?！?br/>　　記者在采訪(fǎng)中發(fā)現(xiàn)，相對(duì)而言，壽險(xiǎn)公司感覺(jué)到未來(lái)市場(chǎng)的蛋糕很大，需要有新思維把原本沒(méi)有的市場(chǎng)建立起來(lái)。
　　截至2006年10月，中國(guó)保險(xiǎn)業(yè)的資產(chǎn)總量為1.8萬(wàn)億，僅占中國(guó)金融資產(chǎn)的4%，而在海外成熟的金融市場(chǎng)，這一比例通常在20%左右。
　　新華人壽廣東分公司總經(jīng)理李源向《中國(guó)經(jīng)濟(jì)周刊》表示：“我們比較看好起源于法國(guó)，已經(jīng)風(fēng)靡全球的銀行保險(xiǎn)，從未來(lái)保險(xiǎn)銀行混業(yè)經(jīng)營(yíng)來(lái)看，這塊市場(chǎng)能夠讓保險(xiǎn)公司受益，更能讓銀行受益，從而把整個(gè)市場(chǎng)做興旺?！?br/>　　記者在采訪(fǎng)中發(fā)現(xiàn)，在“國(guó)十條”中就提出，穩(wěn)步擴(kuò)大保險(xiǎn)資金投資資產(chǎn)證券化產(chǎn)品的規(guī)模和品種，開(kāi)展保險(xiǎn)資金投資不動(dòng)產(chǎn)和創(chuàng)業(yè)投資企業(yè)試點(diǎn)，支持保險(xiǎn)資金參股商業(yè)銀行。
　　2003年，平安保險(xiǎn)收購(gòu)福建亞洲銀行（后更名為“平安銀行”），開(kāi)創(chuàng)保險(xiǎn)業(yè)收購(gòu)銀行先河。今年8月，平安保險(xiǎn)又以49億吃下深圳市商業(yè)銀行89.24%股權(quán)。
　　平安保險(xiǎn)廣州分公司的一位人士向《中國(guó)經(jīng)濟(jì)周刊》表示：“平安不但要做扎實(shí)原來(lái)的市場(chǎng)，更要做大沒(méi)有開(kāi)發(fā)的市場(chǎng)。外資進(jìn)來(lái)并不可怕，門(mén)檻還是存在，我們比他們更了解中國(guó)市場(chǎng)?！比欢驮诮衲?1月，平安保險(xiǎn)因?yàn)榭毓蓮V東發(fā)展銀行失利，導(dǎo)致平安的金融集團(tuán)戰(zhàn)略失去了銀行終端混業(yè)經(jīng)營(yíng)的全國(guó)布局。
　　事實(shí)上，除了目前國(guó)內(nèi)的保險(xiǎn)公司對(duì)于未來(lái)充滿(mǎn)信心之外，保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)公司和保險(xiǎn)公估公司也在迅速成長(zhǎng)企業(yè)。
　　韋萊保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)有限公司廣州分公司總經(jīng)理張利湘向《中國(guó)經(jīng)濟(jì)周刊》：“韋萊作為跨國(guó)的保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)公司，我們看準(zhǔn)的是大客戶(hù)，他們相信我們是因?yàn)槲覀冇袊?guó)際化背景，提供更為專(zhuān)業(yè)的空白，而保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)這塊在中國(guó)還剛剛起步?！?br/>　　深圳市信誠(chéng)聯(lián)合保險(xiǎn)公估有限公司是中國(guó)較早成立的保險(xiǎn)公估公司，執(zhí)行董事稂文仲向《中國(guó)經(jīng)濟(jì)周刊》表示：“當(dāng)時(shí)我們?nèi)スど叹肿?cè)，他們還不理解什么叫保險(xiǎn)公估，而目前在深圳在公估公司已經(jīng)很多家了。我相信金融業(yè)全面開(kāi)放之后，這塊的人才會(huì)更為緊缺?！?br/>　　在采訪(fǎng)中，也要不少業(yè)內(nèi)人士向記者表示：“目前，無(wú)論是壽險(xiǎn)還是財(cái)險(xiǎn)領(lǐng)域都存在市場(chǎng)混亂的困局，特別是廣東這一較早開(kāi)放的市場(chǎng)，競(jìng)爭(zhēng)可謂進(jìn)入白熱化，因此一些不規(guī)范的做法也難免出現(xiàn)，從而把這個(gè)業(yè)態(tài)做壞了。因此，進(jìn)一步引進(jìn)外資參股不失為一個(gè)好的選擇。”
　　
　　評(píng)論：金融改革堪堪上路
　　★《中國(guó)經(jīng)濟(jì)周刊》評(píng)論員 葛豐
　　
　　金融是現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)的核心。當(dāng)前，我國(guó)正處于完善社會(huì)主義市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的全面攻堅(jiān)期，在這一階段，保持金融穩(wěn)定與發(fā)展，事關(guān)經(jīng)濟(jì)發(fā)展、社會(huì)和諧大局。但在另一方面，嚴(yán)峻的事實(shí)擺在面前：對(duì)內(nèi)而言，低效率、高成本的金融體系已經(jīng)嚴(yán)重滯后于中國(guó)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的整體進(jìn)程；對(duì)外而言，全球經(jīng)濟(jì)、金融一體化的溢出效應(yīng)不斷放大，以美國(guó)為代表的發(fā)達(dá)國(guó)家加速推進(jìn)金融擴(kuò)張，發(fā)展中國(guó)家金融主權(quán)讓渡、金融危機(jī)頻發(fā)的風(fēng)險(xiǎn)持續(xù)放大。
　　因?yàn)樾蝿?shì)逼人，自2003年底起，以國(guó)有銀行股份制改造為標(biāo)志，金融企業(yè)改革的基本思路開(kāi)始發(fā)生重大轉(zhuǎn)變。通過(guò)企業(yè)改制，促成產(chǎn)權(quán)制度實(shí)質(zhì)性轉(zhuǎn)變，成為本輪改革的首要任務(wù)。盡管這一過(guò)程仍然存在大量根本性的難題需要克服，但最起碼，改革開(kāi)始逼近問(wèn)題的實(shí)質(zhì)。
　　眼下，“財(cái)務(wù)重組—引進(jìn)外資—公開(kāi)上市”之三步走戰(zhàn)略基本完成，除農(nóng)行以外的中資大型銀行均已改造為滬港兩地上市公司，且受到國(guó)際資本熱烈追捧。三年沖刺，境外機(jī)構(gòu)“短平快”地取得了進(jìn)軍中國(guó)的橋頭堡，國(guó)資部門(mén)大限度地實(shí)現(xiàn)了賬面資本增值保值，那些被投資的銀行則甩脫了沉重的壞賬包袱，開(kāi)始打造意圖中的國(guó)際競(jìng)爭(zhēng)力。這種多贏的局面，為下一步更為艱難的改革奠定了基礎(chǔ)。
　　生于憂(yōu)患死于安樂(lè)，當(dāng)此之時(shí)尤為重要的是保持一種清醒的態(tài)度，應(yīng)當(dāng)看到，中國(guó)金融業(yè)長(zhǎng)期封閉、長(zhǎng)期落后的局面不會(huì)僅僅因?yàn)榫揞~資金的投入而發(fā)生質(zhì)變。尤其是，在國(guó)有銀行這樣一個(gè)長(zhǎng)期為政策所庇佑、至今仍然享有市場(chǎng)壟斷及價(jià)格管制所帶來(lái)好處的半封閉部門(mén)，改革的難點(diǎn)并不僅僅在于“怎么改”，甚至還有“愿不愿意改”的問(wèn)題。
　　上市并非靈丹妙藥，看看Ａ股市場(chǎng)那些漠視游戲規(guī)則、漠視股東利益的公司就能知道，即使是在上市后，優(yōu)質(zhì)企業(yè)、甚至只是合規(guī)企業(yè)，并不必然就會(huì)隨之而來(lái)，徒有其表而無(wú)其實(shí)的危險(xiǎn)始終存在著。不久前，國(guó)際貨幣基金組織某報(bào)告毫不客氣地指出，“大型國(guó)有銀行的實(shí)際運(yùn)作幾乎沒(méi)有任何變化，許多銀行仍將大量資金貸給國(guó)有企業(yè)，貸款幾乎或完全沒(méi)有根據(jù)商業(yè)風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行定價(jià)。”
　　金融改革之所以至關(guān)重要，主要體現(xiàn)在兩方面：一、資金系現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)最核心資源，金融機(jī)構(gòu)配置效率的高低，直接決定總體經(jīng)濟(jì)健康與否；二、由于存在顯而易見(jiàn)的負(fù)外部性（經(jīng)濟(jì)學(xué)中將經(jīng)濟(jì)主體給他人造成的成本問(wèn)題稱(chēng)為“負(fù)外部性”），金融企業(yè)破產(chǎn)將會(huì)造成巨大的外部不經(jīng)濟(jì)。
　　一段時(shí)間以來(lái)，不少似是而非的言論喜歡很是喜歡“金融安全”這頂大帽子，但其實(shí)，安全不是紙面上的安全，不是空談中的安全，安全與否的標(biāo)準(zhǔn)應(yīng)該是該部門(mén)能否適應(yīng)經(jīng)濟(jì)社會(huì)發(fā)展所需，因此，嚴(yán)格管制絕非金融安全的充要條件。國(guó)際經(jīng)驗(yàn)表明，世界上最發(fā)達(dá)、最穩(wěn)健、最富效率的金融體系，恰恰正是那些開(kāi)放程度最高的金融體系，如中國(guó)香港、新加坡、英國(guó)、瑞士、盧森堡等，而大多數(shù)發(fā)生過(guò)金融危機(jī)的經(jīng)濟(jì)體，在此之前都曾經(jīng)長(zhǎng)時(shí)期維持金融管制。
　　在中國(guó)這樣一個(gè)長(zhǎng)期實(shí)行計(jì)劃經(jīng)濟(jì)的國(guó)家，觀念更新并非一蹴而就能夠完成。除此之外，中國(guó)經(jīng)濟(jì)社會(huì)日漸明晰的利益分野將會(huì)大大加劇后續(xù)改革推行的難度。這些問(wèn)題其實(shí)并不僅僅存在于金融部門(mén)，在很多所謂中的戰(zhàn)略性行業(yè)，上市之后的繼續(xù)改革其實(shí)都會(huì)遭遇類(lèi)似挑戰(zhàn)，即能否實(shí)現(xiàn)國(guó)資所有者的商業(yè)化運(yùn)作，以及如何構(gòu)建合理有序的競(jìng)爭(zhēng)格局。
　　當(dāng)然，即使沒(méi)有這些瓶頸制約，中國(guó)金融業(yè)的發(fā)展同樣困難重重。作為發(fā)展中國(guó)家，中國(guó)雖然在大量中低端行業(yè)構(gòu)建起了強(qiáng)有力的競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)，但在幾乎所有高端領(lǐng)域，“襯衫換飛機(jī)”的尷尬依然普遍存在，部分開(kāi)放的中國(guó)金融行業(yè)，已經(jīng)再現(xiàn)“貼牌生產(chǎn)”之虞。
　　目前，像匯豐、花旗之類(lèi)銀行的貸存比大約都在200%左右。今年1-9月，工、農(nóng)、中、建、交五大國(guó)有商業(yè)銀行的債券融出總筆數(shù)為24253筆，融入總筆數(shù)為853筆，外資銀行同期融入總筆數(shù)為3282筆，占到中資銀行融出總筆數(shù)的14%。這種局面的出現(xiàn)，雖然很重要的原因是，外資銀行吸收存款受到限制，但在另一方面，亦能看出某種不甚理想的分工正在形成，即，中資銀行以大量網(wǎng)點(diǎn)、人力成本吸收存款，轉(zhuǎn)而以較低利率拆出，外資銀行則通過(guò)資金拆入，繼而蠶食中資銀行在貸款市場(chǎng)的份額。
　　如何看待得失需要進(jìn)行通盤(pán)考量。退回封閉、維護(hù)壟斷只能導(dǎo)致弱者愈弱，中國(guó)金融業(yè)一路走過(guò)的歷程已經(jīng)反復(fù)說(shuō)明了這一點(diǎn)，因此，在當(dāng)前階段，惟有繼續(xù)以背水一戰(zhàn)之態(tài)勢(shì)，擴(kuò)大開(kāi)放、深化改革，將倒逼的壓力轉(zhuǎn)化為前進(jìn)的動(dòng)力，趟出一條未有前人之道路。