【摘要】筆者認(rèn)為，改革傳統(tǒng)的業(yè)績(jī)?cè)u(píng)價(jià)指標(biāo)體系，建立與企業(yè)經(jīng)營環(huán)境相適應(yīng)、體現(xiàn)企業(yè)持續(xù)發(fā)展要求的企業(yè)業(yè)績(jī)?cè)u(píng)價(jià)指標(biāo)體系已勢(shì)在必行。本文基于多層面與持續(xù)經(jīng)營的理念來構(gòu)建企業(yè)業(yè)績(jī)?cè)u(píng)價(jià)體系，既包括四個(gè)層面，又考慮了企業(yè)的持續(xù)發(fā)展能力。
　　
　　一、概述
　　
　　在當(dāng)今的經(jīng)營環(huán)境下，企業(yè)之間的競(jìng)爭(zhēng)表現(xiàn)為長(zhǎng)期的、綜合性的企業(yè)核心能力的競(jìng)爭(zhēng)。企業(yè)生存與發(fā)展的關(guān)鍵在于持續(xù)不斷的創(chuàng)新與核心競(jìng)爭(zhēng)力的形成和保持。企業(yè)的經(jīng)營目標(biāo)應(yīng)由原來的追求短期利益（投資報(bào)酬率）轉(zhuǎn)變?yōu)樽非箝L(zhǎng)遠(yuǎn)利益最大化。顯然，工業(yè)時(shí)代的許多基本概念已變得過時(shí)，重短期業(yè)績(jī)?cè)u(píng)價(jià)輕長(zhǎng)期業(yè)績(jī)?cè)u(píng)價(jià)、重過去業(yè)績(jī)?cè)u(píng)價(jià)輕未來業(yè)績(jī)?cè)u(píng)價(jià)的傳統(tǒng)觀念已遠(yuǎn)不能適應(yīng)知識(shí)經(jīng)濟(jì)條件下企業(yè)業(yè)績(jī)?cè)u(píng)價(jià)及其戰(zhàn)略經(jīng)營管理的要求。企業(yè)業(yè)績(jī)?nèi)绻麅H僅從財(cái)務(wù)層面進(jìn)行評(píng)價(jià)，顯然是不合理、不科學(xué)的。因?yàn)閭鹘y(tǒng)的財(cái)務(wù)指標(biāo)評(píng)價(jià)體系無法對(duì)知識(shí)、技術(shù)、創(chuàng)新、價(jià)值鏈等方面進(jìn)行有效的評(píng)價(jià)。更為嚴(yán)重的是，傳統(tǒng)的財(cái)務(wù)指標(biāo)評(píng)價(jià)體系與企業(yè)戰(zhàn)略脫節(jié)，使企業(yè)戰(zhàn)略的實(shí)施受到嚴(yán)重阻礙，對(duì)企業(yè)的生存與發(fā)展極為不利。
　　在國外，企業(yè)業(yè)績(jī)?cè)u(píng)價(jià)指標(biāo)是在不斷地進(jìn)行調(diào)整和補(bǔ)充，從單純的財(cái)務(wù)指標(biāo)到EVA，再到非財(cái)務(wù)指標(biāo)。而卡普蘭的平衡計(jì)分卡更是具有劃時(shí)代的意義。然而，這一評(píng)價(jià)指標(biāo)體系也有尚待拓展和完善之處，如體系中的財(cái)務(wù)層面業(yè)績(jī)?cè)u(píng)價(jià)指標(biāo)仍沿用傳統(tǒng)的評(píng)價(jià)指標(biāo)，指標(biāo)體系中缺乏對(duì)人力資源業(yè)績(jī)方面的評(píng)價(jià)指標(biāo)。而在國內(nèi)，研究企業(yè)業(yè)績(jī)?cè)u(píng)價(jià)的文章也越來越多，實(shí)務(wù)工作者結(jié)合企業(yè)自身實(shí)踐設(shè)計(jì)了各自的業(yè)績(jī)?cè)u(píng)價(jià)系統(tǒng)；政府頒布的《國有資本金效績(jī)?cè)u(píng)價(jià)規(guī)則》實(shí)現(xiàn)了財(cái)務(wù)指標(biāo)與非財(cái)務(wù)指標(biāo)、定量指標(biāo)與定性指標(biāo)的結(jié)合，但與卡普蘭的平衡計(jì)分卡相比，該指標(biāo)體系設(shè)計(jì)的指導(dǎo)思想偏重于政府管理要求，忽視了企業(yè)戰(zhàn)略經(jīng)營管理要求；偏重于企業(yè)經(jīng)營業(yè)績(jī)的評(píng)價(jià)和檔次劃分。該指標(biāo)體系還是以企業(yè)過去業(yè)績(jī)的評(píng)價(jià)為中心，很難反映企業(yè)的綜合競(jìng)爭(zhēng)能力，不能為企業(yè)持續(xù)發(fā)展提供有效的服務(wù)。
　　有鑒于此，筆者擬從多層面與持續(xù)經(jīng)營考慮構(gòu)建一種業(yè)績(jī)?cè)u(píng)價(jià)指標(biāo)體系。該指標(biāo)體系和企業(yè)持續(xù)經(jīng)營緊密相連，著眼于企業(yè)核心競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)的形成與保持，既注重財(cái)務(wù)指標(biāo)，又注重客戶滿意程度、產(chǎn)品生產(chǎn)過程及管理的創(chuàng)新、經(jīng)營效率的提高、職員滿意程度和職員綜合素質(zhì)的提高等非財(cái)務(wù)指標(biāo)，使業(yè)績(jī)?cè)u(píng)價(jià)和企業(yè)的長(zhǎng)久發(fā)展融為一體。
　　
　　二、基于多層面與持續(xù)經(jīng)營的企業(yè)業(yè)績(jī)?cè)u(píng)價(jià)指標(biāo)體系
　　
　　本指標(biāo)體系分四個(gè)層面：財(cái)務(wù)層面評(píng)價(jià)指標(biāo)、職員層面評(píng)價(jià)指標(biāo)、客戶層面評(píng)價(jià)指標(biāo)和業(yè)務(wù)流程層面評(píng)價(jià)指標(biāo)。
　　（一）財(cái)務(wù)層面評(píng)價(jià)指標(biāo)
　　在財(cái)務(wù)層面評(píng)價(jià)指標(biāo)中，主要考量企業(yè)的獲利能力（尤其是人力資源優(yōu)勢(shì)的獲利能力）和現(xiàn)金流量、資本保值增值、資產(chǎn)周轉(zhuǎn)速度和財(cái)務(wù)安全等指標(biāo)，具體有以下一些指標(biāo)。
　　1．企業(yè)貢獻(xiàn)
　　企業(yè)貢獻(xiàn)＝稅后凈利+利息+稅金+工資
　　該指標(biāo)不僅為投資者這一主體計(jì)算稅后凈利，而且考量企業(yè)為多元主體——投資者、債權(quán)人、國家、職工所作出的總的貢獻(xiàn)。
　　為了便于不同企業(yè)間的橫向比較，可引入一個(gè)相對(duì)量——企業(yè)貢獻(xiàn)率來進(jìn)行比較。
　　2．現(xiàn)金凈流量
　　企業(yè)貢獻(xiàn)是按照權(quán)責(zé)發(fā)生制原則確定的，而保證日常生產(chǎn)經(jīng)營活動(dòng)正常進(jìn)行和償還債務(wù)的是現(xiàn)金而不是企業(yè)貢獻(xiàn)，所以還需要考量現(xiàn)金凈流量。
　　為了便于不同企業(yè)間的橫向比較，可引入一個(gè)相對(duì)量——現(xiàn)金凈流量率來進(jìn)行比較。
　　3．人力資源優(yōu)勢(shì)貢獻(xiàn)
　　人力資源優(yōu)勢(shì)貢獻(xiàn)
　　該指標(biāo)反映了企業(yè)在人力資源方面與行業(yè)平均水平相比具有的競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)給企業(yè)帶來的經(jīng)濟(jì)利益。為了便于不同企業(yè)間的橫向比較，可引入一個(gè)相對(duì)量——人力資源優(yōu)勢(shì)貢獻(xiàn)率來進(jìn)行比較。
　　人力資源優(yōu)勢(shì)貢獻(xiàn)率這個(gè)指標(biāo)反應(yīng)人力資源優(yōu)勢(shì)貢獻(xiàn)占企業(yè)的全部貢獻(xiàn)的百分比。該指標(biāo)既適宜于不同企業(yè)的橫向比較，也可用于一個(gè)特定企業(yè)的前后各期的比較。該指標(biāo)越接近于100％，則表明企業(yè)在人力資源方面越具有明顯的競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)；該指標(biāo)如果為0，則表明該企業(yè)在人力資源方面只達(dá)到行業(yè)平均水平；如果該指標(biāo)為負(fù)數(shù)，則表明該企業(yè)在人力資源方面達(dá)不到行業(yè)平均水平，處于競(jìng)爭(zhēng)劣勢(shì)。
　　4．資本保值增值率
　　該指標(biāo)反映了資本保值增值的情況。資本保值增值率等于100％，則表明企業(yè)剛好實(shí)現(xiàn)保值；該指標(biāo)大于100％，則表明企業(yè)實(shí)現(xiàn)了增值；該指標(biāo)小于100％，則表明未能保值，即企業(yè)發(fā)生了虧損。
　　5．凈利潤(rùn)率
　　該指標(biāo)是站在企業(yè)投資者的角度，畢竟是投資者控制著企業(yè)，所以投資者不可能不關(guān)心自己的投資報(bào)酬率。
　　6．資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率
　　該指標(biāo)反映了企業(yè)資產(chǎn)的周轉(zhuǎn)速度，即一年內(nèi)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)次數(shù)。營業(yè)收入指主營業(yè)務(wù)收入和其他業(yè)務(wù)收入之和。該指標(biāo)越大，表明企業(yè)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)速度越快，越有利于企業(yè)。
　　企業(yè)在考量資產(chǎn)周轉(zhuǎn)速度時(shí)，有時(shí)需要進(jìn)一步分析各種資產(chǎn)的周轉(zhuǎn)速度，常用的有：流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率、固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率、應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率和存貨周轉(zhuǎn)率。
　　該指標(biāo)綜合地反映了企業(yè)的財(cái)務(wù)安全情況。公式中的速動(dòng)資產(chǎn)是流動(dòng)資產(chǎn)減去存貨后的余額。一般而言，該比率越大，表明企業(yè)財(cái)務(wù)越安全，風(fēng)險(xiǎn)越?。环粗?，該比率越小，表明企業(yè)財(cái)務(wù)越不安全，風(fēng)險(xiǎn)越大。
　　有時(shí)，企業(yè)需要進(jìn)一步考量企業(yè)的短期財(cái)務(wù)安全和長(zhǎng)期財(cái)務(wù)安全情況?？剂科髽I(yè)短期財(cái)務(wù)安全的指標(biāo)有：流動(dòng)比率、速動(dòng)比率和現(xiàn)金比率等；考量企業(yè)長(zhǎng)期財(cái)務(wù)安全的比率可以是所有者權(quán)益比率。
　　財(cái)務(wù)安全比率是一個(gè)相對(duì)量指標(biāo)，既適用于一個(gè)特定企業(yè)的前后各期的比較，也適宜于不同企業(yè)的橫向比較。
　　上述7個(gè)指標(biāo)中，企業(yè)貢獻(xiàn)（率）綜合反映了企業(yè)的獲利能力，而人力資源優(yōu)勢(shì)貢獻(xiàn)（率）則突出反映了企業(yè)人力資源的優(yōu)勢(shì)。現(xiàn)金凈流量（率）則又對(duì)企業(yè)獲利進(jìn)行了進(jìn)一步的詮釋。資本保值增值率和凈利潤(rùn)率從所有者角度反映了獲利情況。資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率則考量了資產(chǎn)周轉(zhuǎn)的速度。財(cái)務(wù)安全比率非常重要，它衡量企業(yè)財(cái)務(wù)安全情況。上述7個(gè)指標(biāo)綜合起來從財(cái)務(wù)層面反映了企業(yè)的業(yè)績(jī)。
　　
　?。ǘ┞殕T層面財(cái)務(wù)指標(biāo)
　　在職員層面指標(biāo)中，主要考量職員的創(chuàng)新能力、知識(shí)水平、溝通、培訓(xùn)和安定性等指標(biāo)，具體有以下一些指標(biāo)。
　　1．人均創(chuàng)新效益
　　該指標(biāo)反映了按企業(yè)全員人數(shù)平均計(jì)算的研究開發(fā)的凈收益。
　　2．職員生產(chǎn)效率
　　該指標(biāo)反映了按企業(yè)全員人數(shù)平均計(jì)算的企業(yè)的營業(yè)收入。
　　3．職員保持率
　　該指標(biāo)反映了企業(yè)人才的穩(wěn)定性。
　　4．溝通滿意度
　　該指標(biāo)反映了企業(yè)職員對(duì)于企業(yè)內(nèi)部溝通感到滿意的程度。該指標(biāo)可通過調(diào)查表方式取得。
　　5．職員培訓(xùn)強(qiáng)度
　　該指標(biāo)反映企業(yè)對(duì)職員培訓(xùn)的重視程度。該指標(biāo)的考量通過兩個(gè)方面：一個(gè)是一定時(shí)期內(nèi)的職員培訓(xùn)費(fèi)用；另一個(gè)是一定時(shí)期內(nèi)的職員培訓(xùn)次數(shù)。職員培訓(xùn)費(fèi)用反映的是企業(yè)在職員培訓(xùn)方面的財(cái)力支出的多少，較高的培訓(xùn)費(fèi)用支出比起較低的培訓(xùn)費(fèi)用支出來通常更有利于提高職工的素質(zhì)，有利于企業(yè)戰(zhàn)略的制定與實(shí)施。
　　用于橫向比較時(shí)，必須用培訓(xùn)費(fèi)用率來比較。培訓(xùn)費(fèi)用率可采用下式計(jì)算：
　　6．職員建議采納次數(shù)
　　該指標(biāo)反映一定時(shí)期內(nèi)職員建議被采納的數(shù)量。一般而言，該指標(biāo)越大越好，表明企業(yè)員工思維活躍，勇于提出合理化建議，并且合理化建議被采納，這對(duì)制定和實(shí)施企業(yè)戰(zhàn)略大有裨益。
　　為了橫向比較，可用職員人均建議采納次數(shù)，公式如下：
　　7．職員學(xué)歷（學(xué)位）比率
　　該指標(biāo)反映企業(yè)具有一定學(xué)歷（學(xué)位）的人數(shù)占企業(yè)全員人數(shù)的比例。該指標(biāo)越高，對(duì)提高勞動(dòng)生產(chǎn)率和產(chǎn)品質(zhì)量越有好處。但是，該指標(biāo)也不是越高越好。
　　該指標(biāo)既可用于一個(gè)特定企業(yè)的前后各期的比較，也可用于橫向比較。
　　
　　在上述7個(gè)指標(biāo)中，人均創(chuàng)新效益反映了創(chuàng)新效果，職員生產(chǎn)效率反映了生產(chǎn)的效率，職員保持率反映了企業(yè)人才的穩(wěn)定性，溝通滿意度、職員建議采納次數(shù)反映了職員信息溝通是否順暢，職員培訓(xùn)強(qiáng)度反映了培訓(xùn)投入力度，職員學(xué)歷（學(xué)位）比率反映了職員素質(zhì)。上述7個(gè)指標(biāo)綜合起來從職員層面反映了企業(yè)的業(yè)績(jī)。
　　
　?。ㄈ┛蛻魧用嬖u(píng)價(jià)指標(biāo)
　　客戶層面評(píng)價(jià)指標(biāo)考量了市場(chǎng)占有率、客戶滿意度、老客戶的保有和新客戶的獲得等指標(biāo)。具體有以下幾個(gè)指標(biāo)。
　　1．市場(chǎng)占有率
　　該指標(biāo)反映了企業(yè)某種產(chǎn)品的營業(yè)額占整個(gè)市場(chǎng)上該種產(chǎn)品的營業(yè)額的百分比。
　　2．客戶保持率
　　客戶保持率
　　該指標(biāo)反映了企業(yè)老客戶的保持程度，即本期老客戶的數(shù)量（業(yè)務(wù)量）與上期客戶的數(shù)量（業(yè)務(wù)量）之比。
　　3．客戶獲得率
　　該指標(biāo)反映了企業(yè)獲得新客戶的能力，即本期新客戶的數(shù)量（業(yè)務(wù)量）與上期客戶的數(shù)量（業(yè)務(wù)量）之比。該指標(biāo)越大，說明本企業(yè)獲得新客戶的能力越強(qiáng)，即有越來越多的新的客戶開始購買本企業(yè)的產(chǎn)品，表明本企業(yè)的產(chǎn)品對(duì)這些新的客戶有一定的吸引力。
　　4．客戶美譽(yù)率
　　該指標(biāo)反映了客戶對(duì)本企業(yè)所提供的產(chǎn)品和服務(wù)的總體評(píng)價(jià)。該指標(biāo)可通過調(diào)查表方式取得。該指標(biāo)越大，說明客戶對(duì)本企業(yè)越滿意，就能有較高的客戶保持率和客戶獲得率，市場(chǎng)占有率也會(huì)逐漸提高。
　　客戶層面的這4個(gè)指標(biāo)都既可用于一個(gè)特定企業(yè)的前后各期的比較，也可用于橫向比較。這幾個(gè)指標(biāo)越高，表明企業(yè)制定的戰(zhàn)略是正確的并且得到了有效的實(shí)施。
　　在上述4個(gè)指標(biāo)中，市場(chǎng)占有率反映了較競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手的相對(duì)強(qiáng)弱，客戶保持率反映了老客戶的保持程度，客戶獲得率反映了開發(fā)新客戶的能力，客戶美譽(yù)率反映了客戶的總體評(píng)價(jià)。上述4個(gè)指標(biāo)綜合起來從客戶層面反映了企業(yè)的業(yè)績(jī)。
　　
　?。ㄋ模I(yè)務(wù)流程層面評(píng)價(jià)指標(biāo)
　　業(yè)務(wù)流程層面指標(biāo)中考量?jī)r(jià)值鏈、研究開發(fā)投入與回報(bào)、產(chǎn)品質(zhì)量與售后服務(wù)、設(shè)備利用等指標(biāo)。具體有以下幾個(gè)指標(biāo)。
　　1．價(jià)值鏈效率
　　產(chǎn)品價(jià)值鏈效率
　　本指標(biāo)反映了企業(yè)組織生產(chǎn)經(jīng)營活動(dòng)在時(shí)間利用上的有效性。
　　2．新產(chǎn)品投資回報(bào)率
　　該指標(biāo)反映了企業(yè)新產(chǎn)品研究開發(fā)所帶來的收益與新產(chǎn)品研究開發(fā)費(fèi)用之比。
　　3．研發(fā)費(fèi)用率
　　該指標(biāo)反映了企業(yè)的研究開發(fā)支出占營業(yè)收入的百分比。該指標(biāo)越大，表明企業(yè)在研究開發(fā)方面的投入越多，越有利于創(chuàng)新，而創(chuàng)新有利于提高企業(yè)的競(jìng)爭(zhēng)力，取得有利的戰(zhàn)略地位。該指標(biāo)并非越大越好，超出企業(yè)自身的條件，盲目增加研究開發(fā)投入，反而會(huì)減少企業(yè)的經(jīng)濟(jì)利益。
　　4．新產(chǎn)品貢獻(xiàn)率
　　該指標(biāo)反映了企業(yè)全部收益當(dāng)中新產(chǎn)品帶來的收益所占的百分比。該指標(biāo)越高，表明新產(chǎn)品對(duì)企業(yè)的貢獻(xiàn)越大，意味著企業(yè)新產(chǎn)品更新?lián)Q代速度比較快，這往往會(huì)使企業(yè)的產(chǎn)品在市場(chǎng)上有更強(qiáng)的競(jìng)爭(zhēng)力。但過高的新產(chǎn)品貢獻(xiàn)率也是不正常的，這通常意味著企業(yè)的產(chǎn)品多是短命的。
　　5．產(chǎn)品達(dá)標(biāo)率
　　該指標(biāo)反映了企業(yè)本期產(chǎn)品的全部產(chǎn)品中符合規(guī)定標(biāo)準(zhǔn)的產(chǎn)品所占的百分比。
　　6．產(chǎn)品質(zhì)量效益率
　　該指標(biāo)反映了企業(yè)提高產(chǎn)品質(zhì)量增加的收入與提高產(chǎn)品質(zhì)量所增加的支出之比。該指標(biāo)越高，表明企業(yè)提高產(chǎn)品質(zhì)量越有利。
　　7．設(shè)備生產(chǎn)能力利用率
　　該指標(biāo)反映了企業(yè)實(shí)際生產(chǎn)能力與額定生產(chǎn)能力的比值。該指標(biāo)越大，表明企業(yè)的設(shè)備利用得越充分，設(shè)備的閑置浪費(fèi)少。一般而言，該指標(biāo)越大越好。但是，如果該指標(biāo)超過了100％，則表明企業(yè)的設(shè)備在超負(fù)荷運(yùn)轉(zhuǎn)，很容易引發(fā)各種問題。所以，設(shè)備生產(chǎn)能力利用率不宜超過100％。
　　8．設(shè)備完好率
　　該指標(biāo)反映了全部設(shè)備中完好設(shè)備所占的百分比。
　　9．售后服務(wù)效率
　　該指標(biāo)反映了企業(yè)售后服務(wù)的能力。該指標(biāo)越大，越接近于100％，表明企業(yè)的售后服務(wù)能力越強(qiáng)，而在競(jìng)爭(zhēng)日趨激烈的今天，這恰恰是提高企業(yè)競(jìng)爭(zhēng)力的關(guān)鍵。所以，一般而言，該指標(biāo)越大越好。
　　業(yè)務(wù)流程層面的這9個(gè)指標(biāo)既可用于一個(gè)特定企業(yè)前后各期的比較，也可用于橫向比較。
　　在這9個(gè)指標(biāo)中，價(jià)值鏈效率反映了日?；顒?dòng)安排的協(xié)調(diào)；新產(chǎn)品投資回報(bào)率、產(chǎn)品質(zhì)量效益率反映了新產(chǎn)品的研發(fā)及改進(jìn)產(chǎn)品質(zhì)量的效益；研發(fā)費(fèi)用率反映了研發(fā)投入力度；新產(chǎn)品貢獻(xiàn)率反映了全部收益中新產(chǎn)品的貢獻(xiàn)；產(chǎn)品達(dá)標(biāo)率反映了產(chǎn)品質(zhì)量控制工作；設(shè)備完好率、設(shè)備生產(chǎn)能力利用率反映了設(shè)備的使用與維修；售后服務(wù)效率反映了企業(yè)售后服務(wù)的及時(shí)性。上述9個(gè)指標(biāo)綜合起來從業(yè)務(wù)流程層面反映了企業(yè)的業(yè)績(jī)。
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