徐　虹

國(guó)際游資具有較強(qiáng)的流動(dòng)性和隱蔽性，在某個(gè)時(shí)刻，它會(huì)對(duì)一國(guó)經(jīng)濟(jì)的正常發(fā)展產(chǎn)生巨大的沖擊和影響，尤其對(duì)一國(guó)的國(guó)際收支、匯率、貨幣政策、金融市場(chǎng)、銀行體系等會(huì)產(chǎn)生極大的負(fù)面影響。國(guó)際游資十分注重其自身的安全性，一旦一國(guó)政治經(jīng)濟(jì)形勢(shì)稍有風(fēng)吹草動(dòng)，便會(huì)大量撤出，造成泡沫破裂，引發(fā)金融動(dòng)蕩和經(jīng)濟(jì)衰退，是各國(guó)政府較為棘手的問(wèn)題。

我國(guó)屬于發(fā)展中國(guó)家，市場(chǎng)發(fā)展不夠成熟，各種法規(guī)不夠健全，監(jiān)管措施沒(méi)有完全到位，是國(guó)際游資牟取暴利的重要目標(biāo)。加之我國(guó)的經(jīng)濟(jì)基礎(chǔ)又很薄弱，承受國(guó)際游資沖擊的能力較差，因此應(yīng)密切關(guān)注國(guó)際游資的動(dòng)向，增強(qiáng)防范意識(shí)，最大限度地降低國(guó)際游資對(duì)我國(guó)經(jīng)濟(jì)產(chǎn)生的負(fù)面影響。從外匯管理角度講，對(duì)國(guó)際游資防范需做好以下幾方面工作。

完善政策是前提

游資進(jìn)入我國(guó)后去向各異，因此有關(guān)外匯政策法規(guī)的制定要充分考慮對(duì)游資的防范。要密切結(jié)合各個(gè)行業(yè)的政策規(guī)定，重點(diǎn)關(guān)注有利于國(guó)際游資進(jìn)行投資操作、獲利較大的領(lǐng)域。相關(guān)部門應(yīng)加強(qiáng)協(xié)商溝通，聯(lián)合制定下發(fā)有關(guān)政策法規(guī)，建立應(yīng)急預(yù)案。外匯各部門之間建立密切的協(xié)作聯(lián)動(dòng)機(jī)制，實(shí)現(xiàn)資源共享和協(xié)同監(jiān)管。如資本項(xiàng)目與經(jīng)常項(xiàng)目、對(duì)公與對(duì)私、貿(mào)易與服務(wù)貿(mào)易政策在防范游資方面應(yīng)互為補(bǔ)充，盡量避免脫節(jié)，減少漏洞；在經(jīng)常項(xiàng)目下外匯管制取消后，要嚴(yán)格審批資本項(xiàng)目下的資金流動(dòng)。加大對(duì)非居民投資我國(guó)股票、證券市場(chǎng)、銀行業(yè)的管理等，在減緩游資流入的同時(shí)，防止已流入的游資大規(guī)模撤出。

系統(tǒng)建設(shè)是基礎(chǔ)

游資具有隱蔽性，因此分散性的工作很難全面、準(zhǔn)確地對(duì)其進(jìn)行監(jiān)測(cè)。目前的國(guó)際收支統(tǒng)計(jì)申報(bào)系統(tǒng)、外債統(tǒng)計(jì)監(jiān)測(cè)系統(tǒng)、外匯賬戶系統(tǒng)、進(jìn)出口貿(mào)易核銷系統(tǒng)、服務(wù)貿(mào)易監(jiān)測(cè)系統(tǒng)、個(gè)人結(jié)售匯系統(tǒng)等，都是圍繞自身的業(yè)務(wù)和政策而設(shè)計(jì)的，在監(jiān)測(cè)分析方面缺乏聯(lián)系互補(bǔ)，僅從單方面監(jiān)測(cè)的結(jié)果很難發(fā)現(xiàn)游資的蹤影。因此需要利用科技手段，將外匯管理的幾大業(yè)務(wù)系統(tǒng)的基礎(chǔ)數(shù)據(jù)進(jìn)行整合，并結(jié)合游資易出入的行業(yè)、領(lǐng)域的政策特點(diǎn)，開(kāi)發(fā)設(shè)計(jì)一套科學(xué)的國(guó)際游資監(jiān)測(cè)管理軟件系統(tǒng)，做到全面準(zhǔn)確地對(duì)比分析，以及時(shí)掌握國(guó)際游資的動(dòng)向，達(dá)到提前預(yù)警作用。

監(jiān)督銀行是關(guān)鍵

國(guó)際經(jīng)驗(yàn)表明，國(guó)際游資的跨境流動(dòng)一般都要通過(guò)銀行，因此阻擊游資投機(jī)需要加強(qiáng)金融監(jiān)管，而監(jiān)管的重點(diǎn)就是銀行。

分類管理，促進(jìn)銀行規(guī)范經(jīng)營(yíng)。對(duì)誠(chéng)實(shí)守信、合規(guī)經(jīng)營(yíng)的銀行，實(shí)行寬松的外匯管理政策；對(duì)信用等級(jí)較低的銀行采取嚴(yán)格的限制措施。定期公布轄區(qū)銀行的等級(jí)排名情況，促使銀行加強(qiáng)內(nèi)部管理，規(guī)范外匯業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)。

實(shí)行聯(lián)絡(luò)員和聯(lián)席會(huì)制度。按照國(guó)際慣例，銀行有義務(wù)向國(guó)家的有關(guān)部門提供信息。各外匯指定銀行掌握著企業(yè)和個(gè)人的外匯資金流向及使用狀況，因此，在一定金額以上的跨境資金往來(lái)中，銀行應(yīng)對(duì)資金的來(lái)龍去脈有所說(shuō)明，借助自身的優(yōu)勢(shì)掌握游資的流動(dòng)情況。銀行應(yīng)指派一名綜合業(yè)務(wù)水平高、責(zé)任心強(qiáng)的人員作為聯(lián)絡(luò)員，除了日常與外匯局溝通外，還應(yīng)定期撰寫(xiě)銀行外匯業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)情況分析報(bào)告，重點(diǎn)分析銀行在經(jīng)營(yíng)外匯業(yè)務(wù)中遇到的異常情況。外匯管理部門應(yīng)根據(jù)宏觀外匯形勢(shì)變化、政策調(diào)整情況以及轄區(qū)的實(shí)際，定期或不定期地召開(kāi)銀行聯(lián)席會(huì)，充分掌握轄區(qū)總體外匯金融形勢(shì)。

加大查處是保證

外匯管理部門應(yīng)加強(qiáng)對(duì)國(guó)際游資的檢查工作力度，成立專案組，與公安部門、反洗錢部門、海關(guān)等緊密配合，建立聯(lián)系檔案，把打擊國(guó)際游資違規(guī)操作列入日常重點(diǎn)檢查范圍，加大打擊力度，提高國(guó)際游資運(yùn)作風(fēng)險(xiǎn)和成本。（作者單位：人民銀行大連金州支行）