【摘要】 會計信息是利益相關(guān)者了解企業(yè)的主要途徑之一,也是保護(hù)利益相關(guān)者的重要手段,尤其是要求企業(yè)對外公布的會計報表要進(jìn)行獨立審計,更體現(xiàn)了對利益相關(guān)者的保護(hù)。現(xiàn)有的研究成果也都表明:會計信息影響產(chǎn)權(quán)保護(hù)。作為企業(yè)最重要的融資渠道,債權(quán)人(主要指銀行)無疑是企業(yè)的主要利益相關(guān)者之一。因此,研究中國的資本市場如何利用會計信息保護(hù)債權(quán)人的利益具有非常重要的意義。
【關(guān)鍵詞】 會計信息;穩(wěn)健性;債權(quán)人利益保護(hù)
會計信息影響債權(quán)人的決策和產(chǎn)權(quán)保護(hù)。與股東不同,債權(quán)人并不能享受企業(yè)快速增長所帶來的高收益,卻要承擔(dān)很大的風(fēng)險。因此,穩(wěn)健性就為保護(hù)債權(quán)人的利益提供了良好的保障。一般而言,會計準(zhǔn)則制訂中往往優(yōu)先考慮股東對會計信息的需要,而對債權(quán)人利益的保障有可能受到影響。但是,會計準(zhǔn)則是利益相關(guān)者相互妥協(xié)的結(jié)果,準(zhǔn)則的制定需要對各方利益進(jìn)行協(xié)調(diào),否則將面臨巨大的壓力和執(zhí)行阻力。但事實證明:我國自2007年1月1日起執(zhí)行的新會計準(zhǔn)則,在許多方面體現(xiàn)了對債權(quán)人利益的保護(hù)。尤其是,合并報表信息將變得對債權(quán)人更為有用。
一、引言
相比西方的資本市場,中國的債權(quán)人(本文的債權(quán)人主要是指銀行)在國民經(jīng)濟(jì)中發(fā)揮著無法替代的作用。Al