王鐵梅

摘要：改革開放以來，我國吸引的FDI穩(wěn)步增加，分析我國FDI迅速增長的文獻很多，但從馬克思相關(guān)經(jīng)濟理論如剩余價值理論和平均利潤理論角度分析中國FDI增加的文獻卻很少。本文試圖從馬克思經(jīng)濟學(xué)的相關(guān)理論出發(fā)分析我國FDI增加的根本原因及未來中國FDI的發(fā)展趨勢。

關(guān)鍵詞：FDI馬克思經(jīng)濟學(xué)國際投資

一、國際投資理論綜述

(一)西方學(xué)者的相關(guān)研究

二戰(zhàn)后，特別是20世紀(jì)50年代后期以來，跨國公司海外直接投資迅猛發(fā)展，日益成為國際投資的主流和世界經(jīng)濟發(fā)展的主導(dǎo)因素，引起了方學(xué)者的普遍關(guān)注。1960年，美國學(xué)者海默首次提出以“壟斷優(yōu)勢”解釋對外直接投資。壟斷優(yōu)勢指企業(yè)獨有的各種優(yōu)勢。如資本集約程度高，技術(shù)先進，能夠開發(fā)異質(zhì)產(chǎn)品，完善的銷售體系，較強的管理能力，雄厚的資金實力等。金德爾伯對海默的理論做了補充和發(fā)展。他認(rèn)為，一般說來?？鐕咀鳛橥鈦碚呶ㄓ袘{借勝過本地廠商的強有力的壟斷優(yōu)勢。才能成功地進行活動。1966年。弗農(nóng)在實證研究美國跨國公司對外直接投資行為的基礎(chǔ)上，提出了產(chǎn)品生命周期理論。他將產(chǎn)品生產(chǎn)期間劃分為創(chuàng)新、成熟和標(biāo)準(zhǔn)化三個階段。用來描述產(chǎn)業(yè)從工業(yè)發(fā)達國家到發(fā)展中國家順次轉(zhuǎn)移的現(xiàn)象。1976年，巴克利和卡森提出內(nèi)部化理論。他們認(rèn)為：企業(yè)在跨國性的投資活動中，面臨各種市場障礙。要實現(xiàn)利潤最大化，就必須使中間產(chǎn)品在企業(yè)內(nèi)部自由流動，形成一個內(nèi)部化的市場，通過“轉(zhuǎn)移價格(transfer pricing)”使稅收等支出最小化。并大大減少在質(zhì)量和定價等方面的風(fēng)險。

現(xiàn)有西方國際直接投資理論在一定程度上解釋了某些對外直接投資發(fā)生的直接原因和外部表現(xiàn)，然而，這些理論存在著一定程度的片面性，主要表現(xiàn)在以下幾方面：

1對特定時期、特定國家企業(yè)對外直接投資研究得出的結(jié)論，難以解釋不同時期、不同國家企業(yè)的對外直接投資活動及其發(fā)展的規(guī)律。例如，基于20世紀(jì)60年代美國跨國公司海外直接投資實踐而建立的產(chǎn)品生命周期理論，難以解釋20世紀(jì)70年代中期以后產(chǎn)生的新現(xiàn)象，如許多產(chǎn)品在創(chuàng)新階段就同時在國內(nèi)和國外生產(chǎn)。以及發(fā)達國家產(chǎn)業(yè)間的雙向直接投資等。

2從特定角度、對特定現(xiàn)象研究所得出的結(jié)論，難以解釋整個國際直接投資活動及其發(fā)展規(guī)律。例如，邊際產(chǎn)業(yè)擴張理論只能解釋發(fā)達國家與發(fā)展中國家之間以垂直分工為基礎(chǔ)的國際直接投資，難以解釋發(fā)達國家之間以水平分工為基礎(chǔ)的國際直接投資問題等。

(二)馬克思主義經(jīng)濟學(xué)學(xué)者的研究

馬克思、列寧雖然沒有創(chuàng)立獨立的國際直接投資理論，但他們的資本輸出理論為研究國際直接投資指明了方向，馬克思指出，資本主義積累規(guī)律的存在及其作用，必然會產(chǎn)生“過剩資本”。所謂過剩資本?！皩嵸|(zhì)上總是指利潤率的下降不能由利潤量的增加來抵消的那種資本”。只要為了資本主義生產(chǎn)目的即資本增值而增加的資本，同增加以前的資本相比，只生產(chǎn)了一樣多甚至更少的剩余價值量，就會發(fā)生資本的絕對生產(chǎn)過剩。為了追求更高的利潤率，資本經(jīng)常在國內(nèi)利潤率不同的部門間轉(zhuǎn)移，從利潤率低的部門流入利潤率高的部門。只要條件允許。這種轉(zhuǎn)移必然會突破地域和民族國家的界限，在世界范圍內(nèi)尋求更為有利的投資場所。列寧繼承了馬克思關(guān)于“過剩資本”的思想，并結(jié)合當(dāng)時的實際，發(fā)展了馬克思的資本輸出理論。列寧指出，在壟斷資本主義階段，壟斷資本家有可能在較長時期內(nèi)獲得高額壟斷利潤，從而加速了“過剩資本”的形成。為大規(guī)模的資本輸出奠定了物質(zhì)基礎(chǔ)。同時。落后國家必要的基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)為先進國家的資本輸出準(zhǔn)備了條件。

馬克思、列寧的資本輸出理論描述了他們所處時代資本輸出的實際情況，科學(xué)地揭示了資本輸出的物質(zhì)基礎(chǔ)、根本動因和必要條件。(1)大量產(chǎn)生的“過剩資本”是資本輸出的物質(zhì)基礎(chǔ)；(2)追求高額利潤是資本輸出的根本動因；(3)“有利的投資場所”是資本輸出的必要條件。

二、我國吸收外資的現(xiàn)狀

(一)吸收FDI總量概況

自改革開放以來，我國吸收的FDI迅速增長。1992年突破100億美元，1996年達到400億美元。之后雖然有所波動，但一直維持在400億美元以上。加入WTO以后，中國利用外資持續(xù)增長，2002年突破500億美元，成為世界上吸收FDI最多的國家。2004年中國吸引了約606.30億美元的FDI實際流入，到2.006年中國吸收的FDI達到630.21億美元。

通過對上表分析。我們發(fā)現(xiàn)外商直接投資大致呈現(xiàn)上升趨勢，各年增長率不一致。這與近年來我國經(jīng)濟保持高速增長與國外資本對經(jīng)濟樂觀增長預(yù)期有關(guān)。說明我國相對國外仍具有利潤率優(yōu)勢，國外資本對我國仍保持高的投資預(yù)期利潤率。

(二)FDI來源地

以2006年為例，對華投資前五位的國家或地區(qū)f以實際投入外資金額計)依次為香港(202.33億美元)、英屬維爾京群島(112.48億美元)、日本(45.98億美元)、韓國(38.95億美元)、美國(28.65億美元)，可見發(fā)達國家和地區(qū)是中國大陸的重要投資者。

(三)產(chǎn)業(yè)分布結(jié)構(gòu)

近年來。我國利用FDI的產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)發(fā)生了重要的變化。但第二產(chǎn)業(yè)即工業(yè)部門吸引外商直接投資一直保持較高比例。以2003年數(shù)據(jù)為例，當(dāng)年，我國制造業(yè)實際利用外資金額為369.14億美元，占總量的69％。這說明境外資本特別是來自發(fā)達國家和地區(qū)的資本日益把我國作為一個重要的加工制造業(yè)生產(chǎn)基地。

三、從馬克思經(jīng)濟理論分析我國吸收FDI增加的原因

(一)馬克思剩余價值理論對FDI增加的分析

馬克思剩余價值理論認(rèn)為，資本存在的目的就是取得剩余價值，追求更多剩余價值。我國作為一個開放的大國，具有強大的發(fā)展?jié)摿?，?jīng)濟發(fā)展整體水平相對發(fā)達國家還比較落后。剩余價值理論認(rèn)為：剩余價值是雇傭工人創(chuàng)造的被資本家無償占有的超過勞動力價值的價值。資本累積和轉(zhuǎn)移的本質(zhì)是追求更多的剩余價值。這雖是用來描述資本主義資本家剝削產(chǎn)業(yè)工人的理論，但對判斷國外資本投資我國取得投資收益多少也具有一定的意義。我國勞動力豐富，勞動力價值不高，勞動力平均工資水平普遍低于國外勞動力工資。除去勞動力成本，資本跨地區(qū)、跨部門轉(zhuǎn)移進入我國將可取得較資本在其本國更多的“剩余價值”。

(二)馬克思平均利潤理論對FDI增加的分析

馬克思認(rèn)為，由于各個生產(chǎn)部門的特點和技術(shù)水平不同，資本有機構(gòu)成和資本周轉(zhuǎn)速度在客觀上存在很大不同，有些部門資本有機構(gòu)成高，有些部門資本有機構(gòu)成低；有些部門資本周轉(zhuǎn)速度快，有些部門資本周轉(zhuǎn)速度慢。那么在其它條件都等同的情況下，同量資本在各部門就會有不同的利潤率。各部門的等量資本獲得的利潤率不同，就會引起部門之間資本對投資場所的競爭。這種競爭，既表現(xiàn)為資本從利潤率低的部門向利潤高的部門的轉(zhuǎn)移。也表現(xiàn)為新增資本向利潤率較高部門的投入。資本在備部門之間的自由轉(zhuǎn)移和投入，使各部門生產(chǎn)規(guī)模發(fā)生變化，不同的利潤率轉(zhuǎn)化成全社會一般的利潤率，即平均利潤率。平均利潤率的形成要求各生產(chǎn)要素在各地區(qū)和行業(yè)間能夠自由流動，必須具備兩個條件：第一個條件是資本有更大的活動性，也就是說。更容易從一個部門和一個地點轉(zhuǎn)移到另一個部門和另一個地點；第二個條件是勞動力能夠更迅速地從一個部門轉(zhuǎn)移到另一個部門，從一個生產(chǎn)地點轉(zhuǎn)移到另一個生產(chǎn)地點?？梢姡R克思平均利潤率理論描述的是資本從利潤率低向利潤率高的部門間轉(zhuǎn)移過程，最終使部門間利潤水平趨于平均化。外商直接投資是國際間產(chǎn)業(yè)資本的流動，實際上是從利潤率低的部門轉(zhuǎn)向國外“潛在利潤率”高的部門，是資本產(chǎn)業(yè)部門和地點的轉(zhuǎn)移過程。一般情況下，資本是從資本充足國向資本稀缺國轉(zhuǎn)移。攫取地區(qū)間利潤差價。隨著資本流入資本稀缺國。流入國相關(guān)產(chǎn)業(yè)資本越來越豐富，資本間競爭加劇。產(chǎn)業(yè)資本利潤有降低趨勢。從而與國際資本平均利潤差距越來越小，對國外資本的吸引力也將縮小。因此，外商直接投資的增加即國際間資本流動的加劇。使國際產(chǎn)業(yè)資本利潤率有平均化趨勢。近年來，我國積極鼓勵和吸引外資的政策，滿足馬克思平均利潤理論中平均利潤形成的這一條件，即資本從一個部門和地點到另一個部門和一個地點的流動更加自由，受到的限制越來越少。成為我國外商直接投資增加的重要原因之一。同時，從近十幾年來我國吸引和利用外資結(jié)構(gòu)來看，第二產(chǎn)業(yè)尤其是工業(yè)部門的比重很大，在第二產(chǎn)業(yè)內(nèi)部，外資主要投資于勞動密集型產(chǎn)業(yè)。尤其集中在紡織業(yè)、食品制造業(yè)。而外資集中的紡織業(yè)、食品制屬于典型的勞動密集型產(chǎn)業(yè)。

可見，外資充分利用了我國勞動力成本低的特點。我國相對于國外資本具有較大的成本優(yōu)勢，具有高的“潛在利潤率”。這種資本跨地區(qū)、跨部門的追求高“潛在利潤率”的流動進一步促使我國吸收的FDI居于很高的水平。