周先生 年齡：29歲，某IT企業(yè)程序設(shè)計員

夏女士 年齡：28歲，某大型國有企業(yè)財務(wù)人員

周先生與夏女士2010年結(jié)婚，尚未有小孩，在成都金沙有住房一套（購房款大部分為父母資助），目前市值110萬元，2012年購買轎車一輛，購買價格15萬元。此外，家庭還小有積蓄，擁有銀行存款18萬元。無按揭、無股票、無投資。

收入狀況：

周先生夫妻年收入約20萬元，均為工資收入。此外，擁有較好福利待遇。

開支情況：

周先生夫妻工作單位統(tǒng)一繳納了“三險一金”，每月平均總支出6000元。其中家庭生活費3000，養(yǎng)車費用1200元，其他消費1800元。

理財目標：

與大多數(shù)年輕人一樣，這對80后小夫妻懷揣投資理財夢想，但因受制于第一桶金缺乏或太少而始終難圓心愿。周先生夫妻的理財目標就是能夠參與高門檻、高收益的理財產(chǎn)品，實現(xiàn)財富理想增長。

理財市場嫌貧愛富，產(chǎn)品收益大不同

據(jù)了解，我國理財市場產(chǎn)品收益兩級分化情況較嚴重，認購門檻較高的理財產(chǎn)品年化收益率往往比認購門檻低的高出2～4個百分點。據(jù)悉，光大、民生等銀行近期發(fā)行的高門檻理財產(chǎn)品收益均在5.8%-6.8%之間，認購起點分別在100萬-500萬元之間；而中國銀行近期發(fā)售的一款96天理財產(chǎn)品，預(yù)期收益率4.4%，認購門檻卻在“200萬元”以上。此外，目前火爆的民間融資理財產(chǎn)品同樣存在“嫌貧愛富”的情況，資金需求量大的理財項目給出的利率普遍更具吸引力，但令普通百姓望“檻”興嘆。

“動輒幾百萬元的投入，根本就是有錢人的游戲?！敝芟壬侄视趾薜貙τ浾哒f。據(jù)記者采訪調(diào)查，普通百姓對于實現(xiàn)財富增長有著更強烈的需求，但由于市場“追高棄低”，導(dǎo)致他們難覓有效的投資途徑，走不出貧窮的怪圈。

資金抱團，小散戶享受高回報

《投資客》理財顧問在了解周先生的訴求后，為其算了一筆賬：“同樣的產(chǎn)品、相近的期限，高端理財品的收益要較一般產(chǎn)品高出2至4個百分點！以周先生18萬元存款做投資計算，一年要少賺7000元，所以干嗎要拒絕高端理財呢？”針對此情況，《投資客》為像周先生一樣的中小客戶推薦了“抱團投資”的理財思路。

今年3月，周先生在邦融P2P網(wǎng)絡(luò)互動平臺上發(fā)現(xiàn)一個理想的理財項目：成都某食品企業(yè)法人王總，急需周轉(zhuǎn)資金100萬元，使用期限3個月，以名下市區(qū)2套價值200萬元的房產(chǎn)作抵押，理財項目年華收益率15%。在周先生的勸說推薦下，另外4名親戚朋友加入到了周先生的抱團隊伍。

“我先以個人名義來購買高門檻的銀行理財產(chǎn)品，獲得收益后再根據(jù)投資比例分給大家。收益回本非?？?。”為了確保公平，周先生在投資前召開分析會，征求所有“投友”的意見，達成一致后就立即出手。同時，以手寫憑據(jù)方式來確認收到的來款，方便日后“明算賬”。周先生說，他們在短短3個月內(nèi)，人均獲得1萬元收益。

風(fēng)險提示：多人參與易生矛盾

《投資客》理財顧問張勛表示，雖然抱團理財可以獲得較滿意的收益，但如果處理不慎也容易引起許多不必要的糾紛。一方面，如果在抱團理財時有人急需資金，就會因提前將產(chǎn)品贖回而產(chǎn)生損失；另一方面，即使前期投資都沒問題，如果所投資的產(chǎn)品風(fēng)險較大，那在到期后收益萬一達不到預(yù)期甚至虧損，也很容易產(chǎn)生糾紛。

因此，張勛提醒，投資者在抱團理財前需謹慎考慮自身風(fēng)險承受能力，在認購者與銀行簽訂認購協(xié)議之前，其他出資人最好也要就資金投資用途、出資比例、盈利分配、虧損分攤等方面簽訂相關(guān)書面協(xié)議，并且每人一份，以免后患。