陳露瑤+歐庭偉

[提要] 本文在對廣西壯族自治區(qū)主要城市商業(yè)銀行對科技型中小企業(yè)的信貸政策進(jìn)行調(diào)研的基礎(chǔ)上，分析這些信貸政策對科技型中小企業(yè)融資需求的適應(yīng)性，并提出破解科技型中小企業(yè)融資難題的若干可行性建議。

關(guān)鍵詞：科技型中小企業(yè)；信貸支持政策；融資；創(chuàng)新

中圖分類號：F832 文獻(xiàn)標(biāo)識碼：A

收錄日期：2014年5月8日

在我國經(jīng)濟(jì)從粗放型向集約型轉(zhuǎn)型的大環(huán)境下，科技型中小企業(yè)在我國產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整與升級、技術(shù)創(chuàng)新以及解決就業(yè)問題的過程中扮演著不可或缺的角色，但銀行往往不愿意貸款給科技型中小企業(yè)，造成了其融資困難的狀況。據(jù)調(diào)查，廣西科技型中小企業(yè)中53.26%的企業(yè)認(rèn)為資金是制約其發(fā)展的首要因素。而廣西地區(qū)經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平在全國來說中等偏后，金融業(yè)發(fā)展速度較慢，除四大商業(yè)銀行和農(nóng)村信用社以外可提供信貸的股份制銀行及外資銀行較少，這對廣西的中小企業(yè)的融資來說更是一個艱難的問題。因此，如何為廣西的科技型中小型企業(yè)創(chuàng)造一個更好的融資環(huán)境，已成為迫切需要解決的問題。

一、基于問卷調(diào)查的廣西主要商業(yè)銀行金融支持科技型中小企業(yè)發(fā)展?fàn)顩r

為實際了解廣西各商業(yè)銀行對科技型中小企業(yè)金融支持情況，我們走訪了廣西玉林、南寧、桂林、柳州等四個具有代表性的城市共30多家商業(yè)銀行發(fā)放調(diào)查問卷并進(jìn)行了相關(guān)訪談，最后共收回了20份有效問卷。調(diào)查主要從兩個個方面展開，一是商業(yè)銀行對科技型中小企業(yè)的基本政策，二是銀行對科技型中小企業(yè)的貸款特征。

（一）商業(yè)銀行對科技型中小企業(yè)的基本政策。通過調(diào)查發(fā)現(xiàn)大部分銀行的放貸金額都是在100～1，000萬元之間，國有銀行實力雄厚，風(fēng)險抵抗能力比較強(qiáng)，可放貸款金額比較大，非國有銀行則相對遜色一些。國有銀行的貸款金額集中在500～1，000萬元，非國有銀行則集中在100～500萬元，非國有銀行對科技型中小企業(yè)的放貸金額低于100萬元的有北部灣銀行南寧分行和柳州銀行南寧分行，沒有超過1，000萬元的；國有銀行給予的貸款金額一般在1，000萬元以上的有3家，分別是工商銀行南寧分行、工商銀行玉林分行和建設(shè)銀行柳州分行。（圖1）

對于還款期限，國有銀行和非國有銀行對科技型中小企業(yè)的貸款都是在5年以內(nèi)收回，而且大部分是在1年以內(nèi)收回貸款。這是因為商業(yè)銀行都是風(fēng)險厭惡者，他們都不愿意接受長期貸款，長期貸款所要承擔(dān)的信用風(fēng)險、利率風(fēng)險、流動性風(fēng)險等要比短期貸款的大。信用風(fēng)險是商業(yè)銀行面臨的主要風(fēng)險之一。近年來，國內(nèi)經(jīng)濟(jì)進(jìn)行體制改革，一些科技型中小企業(yè)，由于長期運作不規(guī)范，造成企業(yè)嚴(yán)重虧損，以至于形成銀行有錢不敢貸款的局面，企業(yè)越早還款銀行面臨企業(yè)失信帶來的信用風(fēng)險就越少，因此貸款期限越長，利率的波動越難確定，商業(yè)銀行的風(fēng)險就越大；貸款期限越長，銀行可以支配的錢就越少，流動性就越差。因此，銀行不希望放貸時間過長。

調(diào)查發(fā)現(xiàn)國有銀行對科技型中小企業(yè)的貸款利率集中在5%～10%之間，非國有銀行則有些是在10%以上，而且有些高達(dá)15%以上，比如郵政儲蓄銀行柳州分行、興業(yè)銀行南寧分行和交通銀行南寧分行，見圖2。非國有銀行與國有銀行相比經(jīng)濟(jì)實力薄弱，競爭力不強(qiáng)，非國有銀行則通過降低放貸門檻以爭取客戶，有3家非國有銀行放貸不需要擔(dān)保品，因此客戶不按時還款的風(fēng)險比較大，容易產(chǎn)生不良貸款，所以非國有銀行的貸款利率一般比國有銀行高，以補(bǔ)償它們放貸要面臨的高風(fēng)險。（圖2）

科技型中小企業(yè)向國有商業(yè)銀行申請貸款的成功率比較高，向國有商業(yè)銀行申請貸款的成功率在75%～100%的有五家，占國有商業(yè)銀行的一半。而非國有商業(yè)銀行批準(zhǔn)貸款成功率低于50%和高于50%的各占一半，其中，招商銀行南寧分行是低于25%，只有兩家銀行的成功率是在75%～100%的，它們分別是郵政儲蓄銀行南寧分行和郵政儲蓄銀行柳州分行，見圖3。（圖3）

（二）銀行支持的科技型中小企業(yè)特征分析。國有商業(yè)銀行普遍對科技型中小企業(yè)建立有比較完善的信用記錄，而非國有銀行則有些記錄完善，有些不完善，其中對科技型中小企業(yè)的信用不作記錄的銀行有建設(shè)銀行桂林分行。20家商業(yè)銀行有18家認(rèn)為科技型中小企業(yè)的信用記錄中必要的內(nèi)容首先是是否曾經(jīng)有過不良信用記錄，其次是企業(yè)總資本和企業(yè)資金的流動性。

銀行衡量企業(yè)還款能力的標(biāo)準(zhǔn)主要是償債能力和企業(yè)的現(xiàn)金來源，在衡量企業(yè)還款能力的標(biāo)準(zhǔn)中，有18家銀行選擇了現(xiàn)金來源和償債能力。其次是資產(chǎn)結(jié)構(gòu)與周轉(zhuǎn)情況、貸款方對外債務(wù)擔(dān)保和擔(dān)保人情況。商業(yè)銀行比較看重企業(yè)的主營業(yè)務(wù)收入是否穩(wěn)定，因為主營業(yè)務(wù)收入是企業(yè)的主要現(xiàn)金來源，在很大程度是影響著企業(yè)的償債能力。在資產(chǎn)結(jié)構(gòu)與周轉(zhuǎn)情況方面，銀行喜歡支持流動資產(chǎn)比較多的科技型中小企業(yè)，而對于擔(dān)保，商業(yè)比較喜歡抵押擔(dān)保，其次是質(zhì)押擔(dān)保和擔(dān)保公司提供的擔(dān)保。國有銀行對科技型中小企業(yè)的采取的貸款形式主要是抵押貸款和擔(dān)保貸款，見圖4。（圖4）

有17家商業(yè)銀行要求科技型中小企業(yè)采取抵押貸款，14家商業(yè)銀行要求科技型中小企業(yè)采取擔(dān)保貸款。如果科技型中小企業(yè)缺乏質(zhì)押資產(chǎn)、擔(dān)保等條件，銀行普遍拒貸，原因是風(fēng)險太大，絕大部分銀行會要求企業(yè)找擔(dān)保公司擔(dān)保（如建設(shè)銀行柳州分行要求政府貼息參與，），不過即使給予貸款，貸款額度也不大，而且要求企業(yè)的信用好，如果是上下游供應(yīng)鏈企業(yè)，可以采取貿(mào)易融資方式。

銀行愿意貸款給科技型中小企業(yè)的因素取決于多個方面，主要有企業(yè)的發(fā)展前景、信用、按時還款率、資金流動性、固有資產(chǎn)和貸款的用途。其中最主要的因素是企業(yè)的信用。因為信用好的企業(yè)可以使銀行放貸所要承擔(dān)的風(fēng)險比較小，銀行給信用良好的企業(yè)放貸的成本也會相對信用不好的企業(yè)低。

商業(yè)銀行希望采取的還款方式一般有三種：一次還本分期付息、按月分期還本付息和按季分期還本付息。國有商業(yè)銀行希望采取的還款方式是一次還本分期付息，占國有商業(yè)銀行的43.75%；而非國有商業(yè)銀行則希望采取的還款方式是按月分期還本付息，占非國有商業(yè)銀行42.8%，見圖5。因為一次還本分期付息所要支付的利息比按月分期還本付息或者按季分期還本付息高。（圖5）

對于風(fēng)險控制方面，銀行對科技型中小企業(yè)信貸的風(fēng)險控制措施有：①安排專人客戶經(jīng)理對其經(jīng)營狀況進(jìn)行跟蹤監(jiān)督；②按期對企業(yè)進(jìn)行內(nèi)外情況分析；③落實合法、有效擔(dān)保，看企業(yè)的產(chǎn)品的銷路是否好，如果不理想，則要求企業(yè)提供抵押或者增加擔(dān)保和抵押額度；④視政府的支持力度而定。

二、商業(yè)銀行創(chuàng)新科技型中小企業(yè)金融服務(wù)的建議

（一）銀行加強(qiáng)與政府機(jī)構(gòu)、商業(yè)金融機(jī)構(gòu)合作，建立風(fēng)險共擔(dān)機(jī)制。一是獲得政府支持。財政資金通過直接投入、補(bǔ)貼、貸款貼息等多種方式，加大對科技型中小企業(yè)的扶持力度。通過財政專項基金的引導(dǎo)，吸納銀行貸款和民間資本投資科技產(chǎn)業(yè)。對一些缺乏抵押、擔(dān)保條件的科技型中小企業(yè)，但又具有一定成長發(fā)展?jié)摿?，或是符合國家政策方向的，政府?yīng)建立相關(guān)制度扶助這類企業(yè)，政府可通過貼息參與，來幫助中小企業(yè)獲取銀行的貸款；二是加強(qiáng)與廣西科技廳的合作。商業(yè)銀行可通過與廣西科技廳的合作來解決科技型中小企業(yè)的信貸問題。如科技廳有一筆資金（如2，000萬元）用于補(bǔ)貼科技型中小企業(yè)，銀行則建議科技廳把錢存到銀行作為保證金，銀行可以把這筆錢作為征信手段，通過這筆錢放大一定的倍數(shù)來給企業(yè)融資，以解決企業(yè)的融資難的問題。這時企業(yè)可以以少量擔(dān)保物（如貸款金額的40%）就可以獲得貸款，再加上政府或者科技廳提供的資金作為風(fēng)險補(bǔ)償金，剩下的貸款金額（如60%）就可以以信用的方式給予貸款。這一創(chuàng)舉始于建設(shè)銀行柳州分行，可以為其他商業(yè)銀行提供創(chuàng)新借鑒。

（二）加大金融產(chǎn)品創(chuàng)新力度。一是推出適合科技型中小企業(yè)的貸款產(chǎn)品。各銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)要根據(jù)科技型中小企業(yè)多樣化需求，加快業(yè)務(wù)創(chuàng)斷，努力為科技型中小企業(yè)量身定做信貸新品，要大力發(fā)展保理、保函、保兌、信托理財、貿(mào)易融資等表外融資業(yè)務(wù)；積極試辦股權(quán)質(zhì)押、知識產(chǎn)權(quán)質(zhì)押、水域使用權(quán)抵押、集體土地抵押等新型貸款業(yè)務(wù)；二是大力發(fā)展信用貸款。建設(shè)銀行柳州分行為科技型中小企業(yè)推出的一款融資產(chǎn)品“信用貸”。就是指建設(shè)銀行在綜合評價企業(yè)及企業(yè)主信用的基礎(chǔ)上，對資信好的科技型企業(yè)發(fā)放小額的、用于短期生產(chǎn)經(jīng)營周轉(zhuǎn)的信用貸款業(yè)務(wù)。該產(chǎn)品改變了銀行以往只注重抵質(zhì)押和法人擔(dān)保的風(fēng)險控制方法，注重對中小企業(yè)及企業(yè)主的信用累積，在企業(yè)主及其配偶作為共同借款人的前提下發(fā)放純信用貸款。

主要參考文獻(xiàn)：

[1]林樂芬，丁鵬.銀行科技金融創(chuàng)新現(xiàn)狀分析——基于江蘇八家銀行的問卷調(diào)查[J].學(xué)海，2012.

[2]應(yīng)瑛.國有商業(yè)銀行支持中小企業(yè)融資研究——以某市農(nóng)業(yè)銀行為例[D].碩士學(xué)位論文，2011.

對于風(fēng)險控制方面，銀行對科技型中小企業(yè)信貸的風(fēng)險控制措施有：①安排專人客戶經(jīng)理對其經(jīng)營狀況進(jìn)行跟蹤監(jiān)督；②按期對企業(yè)進(jìn)行內(nèi)外情況分析；③落實合法、有效擔(dān)保，看企業(yè)的產(chǎn)品的銷路是否好，如果不理想，則要求企業(yè)提供抵押或者增加擔(dān)保和抵押額度；④視政府的支持力度而定。

二、商業(yè)銀行創(chuàng)新科技型中小企業(yè)金融服務(wù)的建議

（一）銀行加強(qiáng)與政府機(jī)構(gòu)、商業(yè)金融機(jī)構(gòu)合作，建立風(fēng)險共擔(dān)機(jī)制。一是獲得政府支持。財政資金通過直接投入、補(bǔ)貼、貸款貼息等多種方式，加大對科技型中小企業(yè)的扶持力度。通過財政專項基金的引導(dǎo)，吸納銀行貸款和民間資本投資科技產(chǎn)業(yè)。對一些缺乏抵押、擔(dān)保條件的科技型中小企業(yè)，但又具有一定成長發(fā)展?jié)摿?，或是符合國家政策方向的，政府?yīng)建立相關(guān)制度扶助這類企業(yè)，政府可通過貼息參與，來幫助中小企業(yè)獲取銀行的貸款；二是加強(qiáng)與廣西科技廳的合作。商業(yè)銀行可通過與廣西科技廳的合作來解決科技型中小企業(yè)的信貸問題。如科技廳有一筆資金（如2，000萬元）用于補(bǔ)貼科技型中小企業(yè)，銀行則建議科技廳把錢存到銀行作為保證金，銀行可以把這筆錢作為征信手段，通過這筆錢放大一定的倍數(shù)來給企業(yè)融資，以解決企業(yè)的融資難的問題。這時企業(yè)可以以少量擔(dān)保物（如貸款金額的40%）就可以獲得貸款，再加上政府或者科技廳提供的資金作為風(fēng)險補(bǔ)償金，剩下的貸款金額（如60%）就可以以信用的方式給予貸款。這一創(chuàng)舉始于建設(shè)銀行柳州分行，可以為其他商業(yè)銀行提供創(chuàng)新借鑒。

（二）加大金融產(chǎn)品創(chuàng)新力度。一是推出適合科技型中小企業(yè)的貸款產(chǎn)品。各銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)要根據(jù)科技型中小企業(yè)多樣化需求，加快業(yè)務(wù)創(chuàng)斷，努力為科技型中小企業(yè)量身定做信貸新品，要大力發(fā)展保理、保函、保兌、信托理財、貿(mào)易融資等表外融資業(yè)務(wù)；積極試辦股權(quán)質(zhì)押、知識產(chǎn)權(quán)質(zhì)押、水域使用權(quán)抵押、集體土地抵押等新型貸款業(yè)務(wù)；二是大力發(fā)展信用貸款。建設(shè)銀行柳州分行為科技型中小企業(yè)推出的一款融資產(chǎn)品“信用貸”。就是指建設(shè)銀行在綜合評價企業(yè)及企業(yè)主信用的基礎(chǔ)上，對資信好的科技型企業(yè)發(fā)放小額的、用于短期生產(chǎn)經(jīng)營周轉(zhuǎn)的信用貸款業(yè)務(wù)。該產(chǎn)品改變了銀行以往只注重抵質(zhì)押和法人擔(dān)保的風(fēng)險控制方法，注重對中小企業(yè)及企業(yè)主的信用累積，在企業(yè)主及其配偶作為共同借款人的前提下發(fā)放純信用貸款。

主要參考文獻(xiàn)：

[1]林樂芬，丁鵬.銀行科技金融創(chuàng)新現(xiàn)狀分析——基于江蘇八家銀行的問卷調(diào)查[J].學(xué)海，2012.

[2]應(yīng)瑛.國有商業(yè)銀行支持中小企業(yè)融資研究——以某市農(nóng)業(yè)銀行為例[D].碩士學(xué)位論文，2011.

對于風(fēng)險控制方面，銀行對科技型中小企業(yè)信貸的風(fēng)險控制措施有：①安排專人客戶經(jīng)理對其經(jīng)營狀況進(jìn)行跟蹤監(jiān)督；②按期對企業(yè)進(jìn)行內(nèi)外情況分析；③落實合法、有效擔(dān)保，看企業(yè)的產(chǎn)品的銷路是否好，如果不理想，則要求企業(yè)提供抵押或者增加擔(dān)保和抵押額度；④視政府的支持力度而定。

二、商業(yè)銀行創(chuàng)新科技型中小企業(yè)金融服務(wù)的建議

（一）銀行加強(qiáng)與政府機(jī)構(gòu)、商業(yè)金融機(jī)構(gòu)合作，建立風(fēng)險共擔(dān)機(jī)制。一是獲得政府支持。財政資金通過直接投入、補(bǔ)貼、貸款貼息等多種方式，加大對科技型中小企業(yè)的扶持力度。通過財政專項基金的引導(dǎo)，吸納銀行貸款和民間資本投資科技產(chǎn)業(yè)。對一些缺乏抵押、擔(dān)保條件的科技型中小企業(yè)，但又具有一定成長發(fā)展?jié)摿Γ蚴欠蠂艺叻较虻?，政府?yīng)建立相關(guān)制度扶助這類企業(yè)，政府可通過貼息參與，來幫助中小企業(yè)獲取銀行的貸款；二是加強(qiáng)與廣西科技廳的合作。商業(yè)銀行可通過與廣西科技廳的合作來解決科技型中小企業(yè)的信貸問題。如科技廳有一筆資金（如2，000萬元）用于補(bǔ)貼科技型中小企業(yè)，銀行則建議科技廳把錢存到銀行作為保證金，銀行可以把這筆錢作為征信手段，通過這筆錢放大一定的倍數(shù)來給企業(yè)融資，以解決企業(yè)的融資難的問題。這時企業(yè)可以以少量擔(dān)保物（如貸款金額的40%）就可以獲得貸款，再加上政府或者科技廳提供的資金作為風(fēng)險補(bǔ)償金，剩下的貸款金額（如60%）就可以以信用的方式給予貸款。這一創(chuàng)舉始于建設(shè)銀行柳州分行，可以為其他商業(yè)銀行提供創(chuàng)新借鑒。

（二）加大金融產(chǎn)品創(chuàng)新力度。一是推出適合科技型中小企業(yè)的貸款產(chǎn)品。各銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)要根據(jù)科技型中小企業(yè)多樣化需求，加快業(yè)務(wù)創(chuàng)斷，努力為科技型中小企業(yè)量身定做信貸新品，要大力發(fā)展保理、保函、保兌、信托理財、貿(mào)易融資等表外融資業(yè)務(wù)；積極試辦股權(quán)質(zhì)押、知識產(chǎn)權(quán)質(zhì)押、水域使用權(quán)抵押、集體土地抵押等新型貸款業(yè)務(wù)；二是大力發(fā)展信用貸款。建設(shè)銀行柳州分行為科技型中小企業(yè)推出的一款融資產(chǎn)品“信用貸”。就是指建設(shè)銀行在綜合評價企業(yè)及企業(yè)主信用的基礎(chǔ)上，對資信好的科技型企業(yè)發(fā)放小額的、用于短期生產(chǎn)經(jīng)營周轉(zhuǎn)的信用貸款業(yè)務(wù)。該產(chǎn)品改變了銀行以往只注重抵質(zhì)押和法人擔(dān)保的風(fēng)險控制方法，注重對中小企業(yè)及企業(yè)主的信用累積，在企業(yè)主及其配偶作為共同借款人的前提下發(fā)放純信用貸款。

主要參考文獻(xiàn)：

[1]林樂芬，丁鵬.銀行科技金融創(chuàng)新現(xiàn)狀分析——基于江蘇八家銀行的問卷調(diào)查[J].學(xué)海，2012.

[2]應(yīng)瑛.國有商業(yè)銀行支持中小企業(yè)融資研究——以某市農(nóng)業(yè)銀行為例[D].碩士學(xué)位論文，2011.