河北省邢臺(tái)眼科醫(yī)院 李靜

美國(guó)金融危機(jī)已過去六年，作為一場(chǎng)世紀(jì)性危機(jī)，它給人們?cè)斐傻挠绊憛s遠(yuǎn)未消除。在時(shí)隔六年之后，再來探討金融危機(jī)產(chǎn)生的原因和它對(duì)財(cái)會(huì)工作帶來的啟示更有價(jià)值也更為準(zhǔn)確。本文將結(jié)合金融危機(jī)產(chǎn)生的原因來重點(diǎn)探討它給財(cái)會(huì)工作帶來的啟示。

1 金融危機(jī)產(chǎn)生原因

金融危機(jī)的產(chǎn)生是由多種因素造成的，詳細(xì)分析金融危機(jī)產(chǎn)生的深層次原因有助于人們更加深刻地了解美國(guó)乃至于全球經(jīng)濟(jì)，對(duì)于汲取其中的教訓(xùn)也是非常有幫助的。自金融危機(jī)爆發(fā)以來，社會(huì)各界對(duì)美國(guó)金融危機(jī)產(chǎn)生的原因進(jìn)行了深入分析，其中最具代表性的是以下幾個(gè)方面的原因。

1.1 過度金融創(chuàng)新和疏于監(jiān)管

金融創(chuàng)新對(duì)金融市場(chǎng)的發(fā)展具有重要意義，合理的金融創(chuàng)新能夠進(jìn)一步推動(dòng)市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的發(fā)展，但同時(shí)也要注意到金融創(chuàng)新也會(huì)帶來一定風(fēng)險(xiǎn)。這些風(fēng)險(xiǎn)會(huì)給金融危機(jī)的爆發(fā)帶來隱患。美國(guó)是一個(gè)金融創(chuàng)新能力非常強(qiáng)的國(guó)家，一系列衍生工具被發(fā)明出來，次級(jí)貸款就是其中最為典型的衍生工具。金融衍生工具如果得不到有效合理地使用的話就會(huì)推動(dòng)極度短期投機(jī)趨利化，從而最終會(huì)給金融市場(chǎng)帶來嚴(yán)重危機(jī)。

歐美國(guó)家長(zhǎng)期以來奉行自由主義原則，對(duì)于金融市缺乏科學(xué)監(jiān)管。在市場(chǎng)運(yùn)行過程中歐美國(guó)家是一味地放任自由，沒有進(jìn)行任何相關(guān)監(jiān)管。監(jiān)管制度不健全或者是監(jiān)管不力必然會(huì)導(dǎo)致市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的混亂，也最終會(huì)造成社會(huì)分配不公。金融危機(jī)的出現(xiàn)也將是不可避免的。

1.2 消費(fèi)模式存在問題

美國(guó)流行過度消費(fèi)和超前消費(fèi)，在日常生活中過度消費(fèi)與超前消費(fèi)已經(jīng)成為人們的日常習(xí)慣，為了維持這種習(xí)慣他們就不得不借債撈錢。在金融危機(jī)爆發(fā)之前美國(guó)的負(fù)債水平已經(jīng)相當(dāng)高了。撈錢心理的出現(xiàn)也必然會(huì)導(dǎo)致出現(xiàn)許多人的投機(jī)，這在一定程度上就會(huì)使得經(jīng)濟(jì)市場(chǎng)喪失穩(wěn)定的基礎(chǔ)，最終導(dǎo)致金融危機(jī)。

1.3 激勵(lì)機(jī)制的不合理以及數(shù)學(xué)模型的濫用

從金融危機(jī)之前的調(diào)查數(shù)據(jù)中可以看出，當(dāng)時(shí)美國(guó)大企業(yè)高管薪水水平是普通員工的27倍，金融機(jī)構(gòu)對(duì)高管的激勵(lì)往往是同短期證券交易收益掛鉤的，在誘人高薪驅(qū)動(dòng)下華爾街高官們逐漸開始金融冒險(xiǎn)。商業(yè)銀行、投資銀行經(jīng)常把貸款發(fā)放給那些沒有貸款能力的借款人，有的還把房貸資產(chǎn)打包賣給投資者。這樣一種激勵(lì)機(jī)制實(shí)際上早已脫離了合理邊界。激勵(lì)機(jī)制的不合理是此次金融危機(jī)產(chǎn)生的重要原因。

數(shù)學(xué)模型的濫用問題也是值得注意的。數(shù)學(xué)模型的應(yīng)用有助于人們科學(xué)地了解事物，但是數(shù)學(xué)模型本身卻還是存在著一系列問題的。數(shù)學(xué)模型是靜止的，而資本市場(chǎng)卻是瞬息萬變的，數(shù)學(xué)模型往往是依賴一系列假設(shè)及歷史數(shù)據(jù)來進(jìn)行計(jì)算的。數(shù)學(xué)模型本身能夠?yàn)橥顿Y決策提供參考，但是如果把數(shù)學(xué)模型當(dāng)作決策依據(jù)的話就會(huì)出問題。此次金融危機(jī)產(chǎn)生的一個(gè)重要原因就是華爾街分析師、精算師在忽略了系統(tǒng)性錯(cuò)誤之后通過各種手段來預(yù)測(cè)失誤，這樣一種過度依賴數(shù)學(xué)模型方法的應(yīng)用必然會(huì)產(chǎn)生一系列問題，這是需要人們高度重視的一點(diǎn)。

2 金融危機(jī)給財(cái)會(huì)工作帶來的啟示

財(cái)會(huì)工作在企業(yè)管理中占據(jù)著重要位置，財(cái)會(huì)工作水平直接影響著企業(yè)的經(jīng)濟(jì)效益。金融危機(jī)的爆發(fā)深刻地暴露出了傳統(tǒng)財(cái)會(huì)工作中存在的一系列問題。在今后工作過程中應(yīng)該從金融危機(jī)中深刻吸取教訓(xùn)，要不斷創(chuàng)新工作理念，提升財(cái)務(wù)管理和會(huì)計(jì)工作的水平。

2.1 企業(yè)要慎重選擇金融衍生產(chǎn)品

金融創(chuàng)新是金融市場(chǎng)實(shí)現(xiàn)長(zhǎng)遠(yuǎn)發(fā)展的必然條件，但是如果不能充分評(píng)估金融創(chuàng)新所帶來的風(fēng)險(xiǎn)就必然會(huì)影響到金融市場(chǎng)的穩(wěn)定。作為市場(chǎng)主體，企業(yè)在經(jīng)營(yíng)過程中應(yīng)該慎重選擇金融衍生工具，要堅(jiān)持科學(xué)的原則來選擇金融衍生工具。

在實(shí)際選擇過程中應(yīng)該堅(jiān)持以下原則：一是程序控制原則。在實(shí)際工作過程中對(duì)于金融衍生產(chǎn)品應(yīng)該有完備的內(nèi)控機(jī)制，對(duì)于那些無法控制的衍生工具則不能夠投資。二是總量適度原則。在總量上主要是要把規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)和套期保值作為重要的衡量標(biāo)準(zhǔn)，而非通過投資來獲利。如果抱著獲利的目的就極有可能產(chǎn)生不可抗拒的風(fēng)險(xiǎn)。這是需要注意的一點(diǎn)。三是穩(wěn)步推行原則。所謂穩(wěn)步推行就是先推行簡(jiǎn)單風(fēng)險(xiǎn)低的產(chǎn)品，等到水平提高之后再推行復(fù)雜的、風(fēng)險(xiǎn)較高的產(chǎn)品。通過這樣的手段能夠有效穩(wěn)妥地開展金融衍生工具的利用工作。

2.2 要把實(shí)業(yè)當(dāng)作著眼點(diǎn)和出發(fā)點(diǎn)

實(shí)業(yè)是企業(yè)的根本出發(fā)點(diǎn)和落腳點(diǎn)，企業(yè)應(yīng)該在保速度、保增長(zhǎng)的同時(shí)來不斷提升自身的自主創(chuàng)新能力，要逐步形成現(xiàn)代產(chǎn)業(yè)體系，只有這樣，才能培育出符合科學(xué)發(fā)展觀的新的經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)點(diǎn)，才能夠?qū)崿F(xiàn)企業(yè)的長(zhǎng)遠(yuǎn)發(fā)展。這是企業(yè)在風(fēng)云變幻的市場(chǎng)中長(zhǎng)久的治本之策。企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)應(yīng)該著重在實(shí)業(yè)上。融資問題的解決離不開資本市場(chǎng)，但是企業(yè)的長(zhǎng)遠(yuǎn)發(fā)展還是要放在實(shí)體上，如果單純地關(guān)注股票投資必然會(huì)出問題。這是需要高度重視的一點(diǎn)。

2.3 要牢固樹立現(xiàn)金為王的觀念

現(xiàn)金是企業(yè)的血液，現(xiàn)金對(duì)企業(yè)的經(jīng)營(yíng)生產(chǎn)具有十分重要的意義。在經(jīng)營(yíng)中，如果企業(yè)現(xiàn)金流動(dòng)性不足，就會(huì)出現(xiàn)不能償還到期債務(wù)而破產(chǎn)或者是出現(xiàn)盈利性破產(chǎn)。因而在預(yù)期融資困難的背景下，企業(yè)應(yīng)該盡可能多地儲(chǔ)備現(xiàn)金，這對(duì)于企業(yè)的生存發(fā)展是具有重要意義的。在實(shí)際現(xiàn)金管理過程中還要注重現(xiàn)金流量表的編制、分析以及應(yīng)用，企業(yè)財(cái)會(huì)工作應(yīng)該把現(xiàn)金流量表放在首位。

當(dāng)然在實(shí)際工作過程中也要注意到企業(yè)持有現(xiàn)金也不是多多益善的，必須要注意到收益與風(fēng)險(xiǎn)的匹配。資產(chǎn)的盈利性和流動(dòng)性兩者之間是具有替代關(guān)系的。當(dāng)現(xiàn)金流動(dòng)性過強(qiáng)的時(shí)候，盈利性就會(huì)受到影響。因而在實(shí)際工作過程中應(yīng)該正確處理兩者的關(guān)系。

2.4 重新認(rèn)識(shí)企業(yè)會(huì)計(jì)標(biāo)準(zhǔn)

當(dāng)前我國(guó)上市公司所依據(jù)的會(huì)計(jì)準(zhǔn)則引入了公允價(jià)值計(jì)量屬性。公允價(jià)值計(jì)量是一種專業(yè)的計(jì)算方法，這種方法的應(yīng)用有其優(yōu)勢(shì)，但是在實(shí)際工作過程中也會(huì)客觀上影響到企業(yè)的資產(chǎn)負(fù)債表以及利潤(rùn)表。這最終會(huì)使得企業(yè)經(jīng)營(yíng)者行為受到影響。這些問題一旦出現(xiàn)會(huì)嚴(yán)重影響到實(shí)際效果。今后要重新認(rèn)識(shí)會(huì)計(jì)標(biāo)準(zhǔn)，要加強(qiáng)流動(dòng)性管理。所謂流動(dòng)性可以看作是現(xiàn)金支付，流動(dòng)性是資本結(jié)構(gòu)和資產(chǎn)配置的結(jié)果。公允值的計(jì)算以流動(dòng)性作為目的就能夠保證合理地儲(chǔ)備現(xiàn)金。而后就是處理好與投資者之間的關(guān)系，應(yīng)該加強(qiáng)同投資者的溝通，當(dāng)財(cái)務(wù)指標(biāo)發(fā)生變動(dòng)之后必須要及時(shí)作出解釋，這樣做能夠使得投資者更加了解企業(yè)。最后就是在實(shí)際工作過程中要提倡交易對(duì)象管理。交易對(duì)象是用公允價(jià)值來計(jì)量的，因而在實(shí)際管理過程中也應(yīng)該運(yùn)用這種方法來獲得交易對(duì)象情況概要，要加強(qiáng)對(duì)各項(xiàng)財(cái)務(wù)指標(biāo)的判斷，要觀察各種指標(biāo)能否符合企業(yè)內(nèi)部控制標(biāo)準(zhǔn)。

2.5 加強(qiáng)內(nèi)部控制制度建設(shè)

在今后的工作過程中企業(yè)內(nèi)部控制制度建設(shè)應(yīng)該是以風(fēng)險(xiǎn)為導(dǎo)向來進(jìn)行制度建設(shè)。當(dāng)前不少企業(yè)還存在著不是內(nèi)部人控制就是外部人控制的問題，這些問題如果得不到妥善解決就必然會(huì)影響到企業(yè)的正常運(yùn)行。因而要建立起科學(xué)的權(quán)力制衡機(jī)制，必須要實(shí)現(xiàn)有效的授權(quán)及監(jiān)控。對(duì)于金融創(chuàng)新工具，工作人員應(yīng)該保持高度重視，必須要謹(jǐn)慎對(duì)待各種創(chuàng)新工具。要大力加強(qiáng)企業(yè)文化建設(shè)，要使企業(yè)員工都意識(shí)到財(cái)會(huì)工作的重要性，要增強(qiáng)員工的責(zé)任感，在授權(quán)以內(nèi)的行為必須要負(fù)責(zé)。

3 結(jié)語

金融危機(jī)自爆發(fā)以來給世界經(jīng)濟(jì)以及企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)造成了嚴(yán)重影響，深刻分析金融危機(jī)對(duì)企業(yè)財(cái)會(huì)工作的影響，帶來的啟示是實(shí)現(xiàn)企業(yè)長(zhǎng)遠(yuǎn)發(fā)展的必然選擇。在今后工作過程中，要高度重視企業(yè)財(cái)會(huì)工作，要從上文提到的各個(gè)方面來提升企業(yè)工作效率。

[1]吳水澎.金融危機(jī)形勢(shì)及其對(duì)財(cái)會(huì)工作的啟示[J].會(huì)計(jì)之友,2009(12).

[2]魏迎寧.深入貫徹落實(shí)科學(xué)發(fā)展觀實(shí)現(xiàn)保險(xiǎn)財(cái)會(huì)工作新跨越促進(jìn)行業(yè)共同成長(zhǎng)[J].金融會(huì)計(jì),2011(1).

[3]丁春芳.新形勢(shì)下再論企業(yè)財(cái)會(huì)管理人員素質(zhì)[J].現(xiàn)代商業(yè),2012(3).