亓文彪

近幾年，中國煤炭行業(yè)處于持續(xù)低潮，煤炭市場化競爭處于“白熱化”，供大于求、價格惡戰(zhàn)的霧霾不散，企業(yè)經(jīng)營陷入低谷。與此同時，煤炭企業(yè)“走出去”步伐加快，特別是2008年金融危機之后，神華集團、開灤集團、京煤集團、江西煤業(yè)等煤炭企業(yè)，在海外的煤炭開發(fā)項目增加明顯。

就如中國煤炭工業(yè)協(xié)會副會長趙岸青在4月份舉行的中國煤炭企業(yè)國際化研討會上說的那樣：“在繼續(xù)關(guān)注引進來的同時，中國煤炭企業(yè)紛紛到國外開發(fā)煤炭資源，煤機裝備也成功出口到一些主要產(chǎn)煤國家。”

煤礦業(yè)加速國際化

我國煤炭貿(mào)易政策有幾次大的調(diào)整，1999年國家鼓勵煤炭出口，到2003年，創(chuàng)下了9402萬噸的出口量記錄。2004年，國家轉(zhuǎn)為鼓勵煤炭進口，控制煤炭出口。之后煤炭出口量快速回落，煤炭進口量增加很快。

趙岸青介紹稱，2009年，我國煤炭進口量1.26億噸，出口量2240萬噸，煤炭凈進口量首次超過了1億噸。2013年，我國煤炭進口量達到3.27億噸，出口量751億萬噸，煤炭進出口貿(mào)易量約3.3億噸，幾乎是1977年的65倍。

據(jù)悉，2013年，我國對156個國家和地區(qū)進行了投資，增長16%，其中采礦業(yè)投資增長比例較大，為22.4%?！氨M管2013年國際煤炭市場低迷，我國煤炭企業(yè)對外投資步伐放緩，但是包括神華集團、山東能源等企業(yè)在海外依然有新動作?！?煤炭信息研究院院長黃盛初在該研討會上說。

以金融危機為契機，中國煤炭企業(yè)走出去步伐加快。對于中國煤炭企業(yè)的海外投資方式，黃盛初表示，主要包括直接投資開發(fā)煤礦、依靠核心技術(shù)在國外承包工程和技術(shù)改造，以及資源勘探。

舉例來說，神華集團、三農(nóng)集團、開灤集團、京煤集團等企業(yè)，在澳大利亞、加拿大、印尼、南非等國家開發(fā)了煤炭資源項目；中國煤炭地質(zhì)總局先后在澳大利亞、美國、俄羅斯、巴西、日本、印尼、蒙古等諸多國家和地區(qū)承擔(dān)了大批資源勘探國際工程項目。

煤炭企業(yè)海外動作不斷

中國煤炭科工集團董事長王金華在該研討會上介紹稱，中國煤炭科工集團在烏茲別克斯坦、越南、印尼、伊朗、土耳其和巴基斯坦等30多個國家和地區(qū)承擔(dān)了礦井、露天礦、選煤廠、水煤漿等40多項工程?！澳壳罢跒蹩颂m實施煤礦改造項目，在烏茲別克斯坦實施安格連煤礦和沙爾貢煤礦技術(shù)改造工程?！?/p>

盡管烏克蘭局勢出現(xiàn)動蕩，但該集團在烏克蘭的煤礦現(xiàn)代化技術(shù)改造項目進展并未受到影響?！安擅簷C仍在運轉(zhuǎn)，該收的資金已全部收回?！蓖踅鹑A說。

與此同時，烏茲別克斯坦安格連露天煤礦技術(shù)改造工程合同額1.2億美元，目前該項目進展順利，屆時年產(chǎn)煤量將由300萬噸提高到600萬噸，成為該國最大的煤礦。另外，中國煤炭科工集團還承擔(dān)了烏茲別克斯坦能源發(fā)展規(guī)劃和煤炭開發(fā)關(guān)鍵技術(shù)研究，為該國煤炭大規(guī)模開采和清潔利用提供技術(shù)支撐。

山東能源集團也很重視海外發(fā)展，制定了對外投資戰(zhàn)略，以投資境外優(yōu)質(zhì)礦產(chǎn)能源。該集團董事長卜昌森說，“我們基本鎖定以澳大利亞、加拿大、美國、歐洲、俄羅斯等國家和地區(qū)作為重點方向，以煤炭、鐵、銅、常規(guī)油氣、可再生能源作為主要合作領(lǐng)域?！?/p>

據(jù)他介紹，目前山東能源集團的海外項目主要集中在三個方面。第一個是資源開發(fā)，目前已在加拿大擁有20億噸的馬鹿河煤田優(yōu)質(zhì)資源。第二個是收購煤礦，目前已收購了澳大利亞羅克蘭公司40億噸以上的優(yōu)質(zhì)煤炭資源。第三個是國際貿(mào)易，已在中國香港和新加坡設(shè)立了物流貿(mào)易公司，下一步準(zhǔn)備在美國、俄羅斯、南非和智利等國家再增加物流貿(mào)易公司。

開灤集團在海外的主要方向是加拿大。其副董事長、總經(jīng)理裴華在該研討會上介紹稱，目前開灤集團在加拿大設(shè)立了1個全資子公司和2個合資公司，共有兩個投資項目，分別是蓋森煤田開發(fā)項目和布爾默斯煤田勘探項目。通過對兩個煤田的實際勘探結(jié)果，以及兩個項目的價值對比，開灤集團確定了優(yōu)先開發(fā)蓋森煤田項目的策略。

京煤集團有兩個海外項目，分別是收購非洲煤業(yè)23.6%的股份和蒙古國達瓦滿度拉公司49%的股權(quán)。據(jù)京煤集團總經(jīng)理闞興透露，目前這兩個項目均已投入運營。

2013年2月，京煤集團所屬子公司出資1億美元收購了非洲煤業(yè)23.6%的股份，從而成為該公司第一大股東。非洲煤業(yè)所屬煤炭資源全部位于南非，擁有1個在產(chǎn)煤礦，9個探礦權(quán)，煤種主要為焦煤、煉焦煤和電煤。煤炭總資源量約83.2億噸，可采資源量為23.30億噸。

同年8月份，京煤集團旗下化工公司以3750萬美元的價格，收購了蒙古民爆化工企業(yè)達瓦滿度拉公司49%的股權(quán)，成為第一大股東。據(jù)悉，蒙古民爆行業(yè)處于起步階段，民爆企業(yè)僅有6家，年產(chǎn)量不足10萬噸，雷管等產(chǎn)品均從中國及俄羅斯等國進口。闞興認(rèn)為，蒙古是一個缺少民爆化工產(chǎn)品的國家，其礦業(yè)擴張的前景非常廣闊。

兗礦集團在澳大利亞礦業(yè)擴張風(fēng)生水起。據(jù)報道，兗礦集團累計在澳大利亞投資440.3億元，擁有9座生產(chǎn)運營煤礦、6個在建及資源勘探項目，控制煤炭資源量53億噸，可采儲量14億噸，年設(shè)計產(chǎn)能4665萬噸。其中，包括以33.3億澳元并購菲利克斯公司，以2億澳元并購新泰克煤礦，以3億澳元并購普力馬煤礦。

另外，兗礦集團總經(jīng)理李希勇向媒體透露，2011年7月，兗州煤業(yè)出資2.6億美元收購俄羅斯阿康股份有限公司在加拿大薩斯喀徹溫省的19項鉀礦勘探許可權(quán)，目前正在前期開發(fā)階段，預(yù)計2016年將具備建礦條件，一期年產(chǎn)200萬噸氯化鉀礦將于2018年建成投產(chǎn)。

黃盛初認(rèn)為，兗礦集團在澳大利亞的投資是成功的?！坝捎诂F(xiàn)在煤炭價格下跌，兗礦集團的生產(chǎn)效益可能受到一定的影響，但增值空間還是可觀的。2013年，兗煤澳洲在澳大利亞的凈資產(chǎn)達到112億元，比原來增加了45億元?！?/p>

有得也有失

盡管我國煤炭企業(yè)積極參與國際市場競爭，并且取得了令人矚目的成績。但是，有得也有失，在走出去過程中也遇到水土不服的問題。

趙岸青分析稱，我國煤炭企業(yè)尚未徹底解決大而不強的問題。2012年以來，在產(chǎn)能建設(shè)超前、進口煤沖擊等多種因素的影響下，煤炭行業(yè)經(jīng)濟效益大幅度下滑，規(guī)模以上煤炭企業(yè)虧損面目前已經(jīng)接近了1/3。這對企業(yè)的海外戰(zhàn)略產(chǎn)生了消極影響。

他同時表示，走出去的煤礦企業(yè)對投資標(biāo)的國適應(yīng)能力還不足。數(shù)據(jù)顯示，我國海外并購的成功率只有40%左右?！昂Ｍ獠①徥〉脑颍饲捌诘臏?zhǔn)備工作和調(diào)研不足以外，最主要的是企業(yè)一時難以適應(yīng)國外的法律環(huán)境、文化氛圍和社會習(xí)俗等。”

卜昌森在思考山東能源集團之路時也有很多感悟。他說，不能為了走出去而走出去，要與企業(yè)的發(fā)展戰(zhàn)略高度契合。同時，還要明確重點國家或地區(qū)，不能遍地開花。應(yīng)該將目標(biāo)鎖定在法律健全、市場成熟度較高、政治環(huán)境相對穩(wěn)定、對話友好的國家和地區(qū)。

對此，黃盛初持相同的觀點。他認(rèn)為，“企業(yè)比較關(guān)注的澳大利亞、加拿大和印尼市場條件較好，俄羅斯、南非、蒙古、莫桑比克、坦桑尼亞這些國家也不錯?！?/p>

裴華也表示，開灤集團的海外之行“有經(jīng)驗，也有教訓(xùn)”。他認(rèn)為，礦業(yè)投資投入大，運作周期長，風(fēng)險高，走出去一定要立足自身的發(fā)展戰(zhàn)略。“要盡可能地實施屬地化管理，在勞動用工方面盡量本土化?！?/p>

京煤集團在收購非洲煤業(yè)后，也有一些思考和總結(jié)。闞興說，“項目的選擇和決定非常關(guān)鍵?！狈侵廾簶I(yè)投資收購一年多以來，還是出現(xiàn)一些問題。他表示，收購過程中缺少更詳細、更專業(yè)的分析論證，比如項目收購的最佳時點、收購價格、評估談判、處理不良資產(chǎn)導(dǎo)致的連續(xù)虧損等問題。

他認(rèn)為，要對投資項目所在國的制度、法律和文化進行深入的研究和了解，注重海外市場本土化。同時，應(yīng)有國際化的思想和管理理念，不忘履行社會責(zé)任。endprint