6月25日，首批試點的5家民營銀行已全部開業(yè)。而銀監(jiān)會《關(guān)于促進(jìn)民營銀行發(fā)展的指導(dǎo)意見》的獲批，也意味著民間資本進(jìn)入銀行業(yè)的渠道和機構(gòu)類型已經(jīng)全部打開，政策紅利釋放后，民間資本將完善補充多層次銀行體系。

在隨后舉辦的國務(wù)院新聞發(fā)布會上，銀監(jiān)會主席尚福林在介紹民間資本進(jìn)入銀行業(yè)的有關(guān)情況時指出，大中型企業(yè)融資渠道較為充分，而“三農(nóng)”和小微企業(yè)融資難、融資貴問題有待逐步通過金融改革予以解決。發(fā)展民營銀行，是希望利用其來自民間、熟悉民企、貼近民眾的特點，能夠補充銀行服務(wù)小微企業(yè)的不足，進(jìn)而逐步提升金融服務(wù)實體經(jīng)濟(jì)的能力。

民間資本進(jìn)入農(nóng)村的步伐加快也說明了這個問題。截至2015年5月末，全國已新設(shè)1263家村鎮(zhèn)銀行，其中93%的村鎮(zhèn)銀行引進(jìn)了民間資本，民間資本占比為73.4%；而民間資本參與組建農(nóng)村商業(yè)銀行758家，民間資本占比達(dá)8596；首批試點的5家民營銀行也將服務(wù)重心下沉于小微企業(yè)、“三農(nóng)”、社區(qū)和大眾創(chuàng)業(yè)、萬眾創(chuàng)新，與大中型銀行差異化經(jīng)營。

眾所周知，隨著民間資本進(jìn)入農(nóng)村金融市場的相關(guān)實施細(xì)則的頒布，監(jiān)管部門逐漸調(diào)整和放寬農(nóng)村地區(qū)銀行業(yè)金融機構(gòu)準(zhǔn)入政策，一批主要由民間資本注資的新型農(nóng)村金融機構(gòu)相繼誕生。去年末，《關(guān)于鼓勵和引導(dǎo)民間資本參與農(nóng)村信用社產(chǎn)權(quán)改革工作的通知》、《關(guān)于進(jìn)一步促進(jìn)村鎮(zhèn)銀行健康發(fā)展的指導(dǎo)意見》的下發(fā)，進(jìn)一步鼓勵了民間資本參與組建多層次農(nóng)村金融服務(wù)網(wǎng)絡(luò)。其中，以村鎮(zhèn)銀行、改制的農(nóng)商行為主的中長期金融服務(wù)體系，以小額貸款公司、融資擔(dān)保公司為主的短期金融服務(wù)平臺，以農(nóng)村資金互助社為主的合作金融服務(wù)渠道方興未艾。

其結(jié)果是，民間資本入股農(nóng)村金融機構(gòu)后，股權(quán)結(jié)構(gòu)顯著優(yōu)化，資本實力大幅提升，公司治理不斷完善，支農(nóng)服務(wù)主力軍地位和作用得到進(jìn)一步的鞏固和提升。由此可見，積極推動民間資本踴躍參與農(nóng)村金融市場，是解決我國農(nóng)村金融服務(wù)不足、農(nóng)村金融改革滯緩的有效途徑之一。

筆者曾深入河南蘭考的農(nóng)村合作社進(jìn)行調(diào)研，在豫西、豫北、豫東等地的農(nóng)村合作社負(fù)責(zé)人組織的內(nèi)部懇談會上了解到，這些本土的合作社對工商資本進(jìn)入農(nóng)村普遍存在質(zhì)疑，但對金融資本進(jìn)入農(nóng)村持歡迎態(tài)度。原因在于，雖然合作社內(nèi)部的資金互助社能滿足一部分農(nóng)民的資金需求，整個體量還是有限，亟須外部金融介入來扶持農(nóng)村經(jīng)濟(jì)發(fā)展。農(nóng)民對金融服務(wù)需求的激增和多元化，為民間資本參與農(nóng)村金融市場提供了契機。

而遠(yuǎn)在孟加拉國的鄉(xiāng)村銀行正在用自己的經(jīng)歷證明，“窮人銀行”也可以自給自足地存在。他們的成功經(jīng)驗告訴我們，在厘清了財政補貼、政策性金融和商業(yè)性金融的邊界，允許民間自下而上地創(chuàng)造并給予必要的環(huán)境條件后，農(nóng)村金融做到商業(yè)可持續(xù)并非遙不可及。這對意欲搭載農(nóng)村金融快車的民營投資者來說，不能不視為一個成功的典范。

從小額信貸案例中可以看出，中國的農(nóng)民是非常誠實的，但是他們對自己應(yīng)承擔(dān)的責(zé)任并不十分清楚。他們并不了解自己的資金到底能不能周轉(zhuǎn)回來，或者因為知識有限而造成他們所預(yù)期的與事實產(chǎn)生一定的差距，所以部分不還貸款的農(nóng)民其實不是有意不還貸，而是遇到天災(zāi)人禍沒有辦法去還。農(nóng)村貸款領(lǐng)域多為周期長、風(fēng)險大的種植業(yè)和養(yǎng)殖業(yè)，在農(nóng)村普遍缺乏信用評級及農(nóng)產(chǎn)品保險的背景下，民間投資風(fēng)險不言而喻。

因此，民間資本要想在農(nóng)村市場獲得像城市業(yè)務(wù)一樣的較高盈利，尋求立竿見影的效果是有一定困難的。但從另一個角度講，作為一項長期投入，隨著新農(nóng)村建設(shè)的進(jìn)一步發(fā)展，農(nóng)村金融市場能夠給那些有眼光并有足夠耐心的投資者帶來意想不到的收益。對于意欲大展身手的民間資本來說，防范金融風(fēng)險更要放在重中之重，除加強管理人員的操作風(fēng)險和道德風(fēng)險外，還要針對貸款人做好貸前調(diào)查，采取積極謹(jǐn)慎的態(tài)度去經(jīng)營銀行。

無論是引進(jìn)民間資本設(shè)立的村鎮(zhèn)銀行，還是其增資入股的農(nóng)商行這些銀行在傳統(tǒng)銀行經(jīng)營領(lǐng)域中沒有任何優(yōu)勢，一開始就必須尋求差異化、特色化發(fā)展，打造出具有鮮明自身特色的金融產(chǎn)品，發(fā)揮民間資本位處基層、熟悉客戶的優(yōu)勢，在政策允許和風(fēng)險可控的前提下開展信貸業(yè)務(wù)，避免做成重?fù)?dān)保、重抵押的“當(dāng)鋪”式經(jīng)營模式，減少貸款中間環(huán)節(jié)，縮短企業(yè)融資鏈條，實現(xiàn)融資時間和資金成本的“雙降低”。

此外，在當(dāng)前利率市場化的沖擊下，其未來服務(wù)模式也將由“信貸中介角色”向“服務(wù)中介角色”轉(zhuǎn)變，相應(yīng)的盈利模式也創(chuàng)新為“利差收益型”向“交易服務(wù)型”轉(zhuǎn)變。既要做好面向“三農(nóng)”、小微實體的融資服務(wù)，又要加大對縣域新興產(chǎn)業(yè)發(fā)展、農(nóng)村基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)的支持力度，還要提高面向農(nóng)村消費金融的服務(wù)能力。（文/謝晶晶）