伍思雪　孫靜怡

淺析新國際租賃準則的變化及影響

伍思雪孫靜怡

現(xiàn)行的《IAS17—租賃》對融資租賃與經(jīng)營租賃規(guī)定了不同的核算方式，但是由于全球租賃業(yè)不斷的發(fā)展，現(xiàn)行租賃會計準則在實施過程中存在的問題也隨之凸顯出來。很多企業(yè)將有些重大的租賃業(yè)務都以經(jīng)營租賃確認，只披露在附注中。這種做法讓廣大投資者無法獲得真實有效的會計信息，而在2016年1月7日新頒布的租賃準則《國際財務報告準則第16號——租賃》（IFRS16）中，租賃將采用在單一使用權模式，一般情況下，承租方應將租賃業(yè)務形成的資產(chǎn)和負債在資產(chǎn)負債表內確認。新的租賃準則將于2019年1月1日起生效，文章探討了即將實施的租賃準則所帶來的變化，同時也進一步分析了在實施新準則下對承租方、出租方以及投資者產(chǎn)生的影響。

經(jīng)營租賃；融資租賃；租賃準則；租賃行業(yè)

按照現(xiàn)行未更改的國際財務報告準則（IFRS）和美國會計準則（GAAP）下，只有融資租賃資產(chǎn)計入資產(chǎn)負債表中，經(jīng)營租賃只需要披露在會計報表附注中，租金被確認為當期損益。也就是說，如果承租方對一項資產(chǎn)并沒有擁有其特定的所有權的話，那么這項資產(chǎn)帶來的租賃開支都將不計入資產(chǎn)負債表之內。這種做法使得企業(yè)不僅僅能在租賃期內獲取到租賃資產(chǎn)的使用權，同時相比起融資租賃，限制了企業(yè)的負債率的提高，經(jīng)營租賃能讓企業(yè)在其他融資方面顯得更加靈活。

一、租賃準則修改的原因

（一）經(jīng)營租賃低估了承租方的資產(chǎn)和負債規(guī)模

在現(xiàn)在實行的準則中，將租賃分成為融資租賃和經(jīng)營租賃兩類，區(qū)分的依據(jù)為其所租賃資產(chǎn)的所有權（包含其相關的風險和報酬）能劃分為出租方和承租方的部分的占比。其中，經(jīng)營租賃模式下承租方不需要在資產(chǎn)負債表中確認該資產(chǎn)，只應當在附注中披露并將支付的租金計入當期損益，這樣的處理方式讓財務杠桿率更低，在這種模式下讓承租方下經(jīng)營租賃的資產(chǎn)的營運效率和盈利能力遠高于其融資租賃的資產(chǎn)和自身擁有的自有資產(chǎn)。根據(jù)IASB的統(tǒng)計數(shù)據(jù)，經(jīng)營租賃業(yè)務在全球范圍內已高達6400億美元。即使承租方仍需要將經(jīng)營租賃的資產(chǎn)在附注中說明，但這種處理方式下，在計算資產(chǎn)負債率、流動比率、息稅前利潤、凈利潤、每股收益和經(jīng)營活動現(xiàn)金流等其他財務分析指標時不可避免的受到影響，干擾投資者對企業(yè)真實財務狀況的判斷。

（二）同一項交易采用不同的會計處理方式使得財務報表的可比性下降

IASB認為，將租入資產(chǎn)使用權作為一項資產(chǎn)或負債還是一項執(zhí)行合同核算，采用不同的會計處理與當前資產(chǎn)和負債的定義相違背，也會使得財務報告的可比性下降?，F(xiàn)行租賃準則下，雖然兩種方式都為租賃交易事項，但由于融資租賃是體現(xiàn)在承租方資產(chǎn)負債表中，而經(jīng)營租賃資產(chǎn)則劃分在出租方資產(chǎn)負債表中，由此帶來的是完全不同兩種會計處理方式。現(xiàn)行的租賃準則雖然規(guī)定了區(qū)分融資租賃和經(jīng)營租賃的五項標準，但在實際的操作中不可避免的由于有主觀判斷的存在而導致差異。這種差異讓一些企業(yè)能夠進行結構化交易，例如進行混合租賃交易（即存在獨立第三方擔保資產(chǎn)余值），承租方和出租方都可以不用將資產(chǎn)列入資產(chǎn)負債表中。

（三）經(jīng)營租賃下的風險會計處理無法區(qū)分為信用或是資產(chǎn)風險

由于經(jīng)營租賃在實際上只是出租方移交給承租方一部分關于資產(chǎn)所有權的風險和收益，出租方保留的風險屬于其資產(chǎn)余值風險，而轉移的這一部分風險則是屬于出租方的債權類資產(chǎn)，應當計入信用風險之中。而在現(xiàn)行租賃準則下，經(jīng)營租賃的資產(chǎn)應當全部歸屬于出租方，并依照相關的準則計提折舊和進行減值測試，沒有體現(xiàn)出其中一部分是屬于對承租方的債權類資產(chǎn)，這也加大了未區(qū)分出其中出租方應當實際包含的資產(chǎn)余值風險?，F(xiàn)在多數(shù)國家都將租賃業(yè)務并入到金融機構的管制范圍內，但是現(xiàn)行的經(jīng)營租賃會計處理模式并不能滿足其對風險分類管理和信息披露的要求。

全球租賃業(yè)加速發(fā)展的趨勢越凸顯，現(xiàn)行租賃會計準則的問題也伴隨著深入的實踐而顯現(xiàn)出來。不斷發(fā)展變化的租賃業(yè)務更加需要明確租賃的界定，其分類也必須進行修訂來解決經(jīng)營租賃中不在資產(chǎn)負債表中披露的問題，這一些方面的調整也需要對出租方和承租方雙方會計處理方式進行調整。這些問題的存在都表明著租賃會計準則全面修訂的必要性。

二、新租賃會計準則的變化

與現(xiàn)行《國際會計準則第17號——租賃》規(guī)定不同，對于承租方而言，新的租賃準則不再區(qū)分經(jīng)營租賃和融資租賃。按照修訂后的IFRS 16，對承租方會計處理要求進行了本質上的變革，承租方的會計處理模式上主要區(qū)別如下：

1.在會計確認方面，租賃被界定為一項合同，該合同在要求客戶支付一定對價的同時，賦予承租方在特定某段時間內使用該項資產(chǎn)的權利。從實務中看，客戶控制了一項可辨認資產(chǎn)的使用權（具體表現(xiàn)為：客戶在特定時間段有權單獨使用該資產(chǎn)，且能夠決定如何使用），就說明客戶能夠控制該可辨認資產(chǎn)并有權利獲得和使用該項資產(chǎn)相關的幾乎所有的經(jīng)濟利益時，承租方可以根據(jù)IFRS16確認一項租賃安排。這一新租賃準則關鍵在于區(qū)分這一項交易是屬于服務還是租賃，標準在于，判斷客戶（即承租方或服務接受方）在資產(chǎn)使用期間是否可以控制該項資產(chǎn)、出租方（或者提供服務的一方）有沒有權利能用替代合同中的資產(chǎn)去承擔服務，如果客戶能夠控制資產(chǎn)，且出租方或者提供服務的一方?jīng)]有權利去替代資產(chǎn)，那這項合同則屬于資產(chǎn)租賃，相反的就是服務，這一判斷將直接影響到上表還是不上表，對應的資產(chǎn)租賃下承租方應當將其作為非金融資產(chǎn)處理，而對相應所確認的負債則作為金融負債處理，將直接影響財務指標的計算和財務分析的結果。

2.在初始計量方面，承租方應當依據(jù)付款現(xiàn)值來對資產(chǎn)和負債進行初始計量。

3.在后續(xù)計量方面，承租方選用租賃期和使用壽命中的較短者作為折舊年限且使用直線法對資產(chǎn)進行折舊計提；根據(jù)租賃期開始日確定折現(xiàn)率，在每個資產(chǎn)負債日中使用利率法確認的負債。

而對于低值租賃資產(chǎn)（價值低于5000美元的相關資產(chǎn)）和短期租賃（租賃期不超過12個月）資產(chǎn)，承租方可以選擇按照直線法直接確認租賃費用。

4.在新的列報和披露要求方面，在承租方的資產(chǎn)負債表列報中，該項租賃資產(chǎn)確認的資產(chǎn)與負債，可以與類似的相關資產(chǎn)與相關負債列報在一起，也可以與其他資產(chǎn)與負債分開列報，或者同時在類似的相關資產(chǎn)與負債的披露中單獨列報此項資產(chǎn)與負債的金額。而對承租方利潤表和現(xiàn)金流量表的列報要求，與現(xiàn)行融資租賃列報要求類似。

修訂后的IFRS 16對承租方會計處理的改變重大，概括來講，就是引入了單一使用權（Right of Use，ROU）模式。在ROU模式下，除去指低值資產(chǎn)租賃和短期租賃（承租方可以選擇較為簡化的會計處理），承租方應將租賃業(yè)務形成的資產(chǎn)和負債在表內確認。按現(xiàn)行租賃準則的要求，承租方應在開始承租日首先判斷此次租賃業(yè)務屬于融資租賃還是經(jīng)營租賃，再根據(jù)出具的結果分別進行會計處理。站在承租方的角度上看，承租方一般不希望將租賃業(yè)務劃分為融資租賃。因為如果分類為融資租賃，計入資產(chǎn)負債表中，則會讓財務分析后產(chǎn)生的財務指標狀況看起來不太樂觀，而且所帶來的會計處理相對比較復雜。而在ROU模式下，承租方不需要進行這樣的判斷，而是將租賃業(yè)務就當作為買入了一項使用權資產(chǎn)（即ROU資產(chǎn)）來進行后續(xù)的處理，新準則的這項改變對承租方來說，經(jīng)營租賃的上表使得最終的資產(chǎn)、負債都增加。同時也使得承租方在租賃期的前半段時間內的租賃費用（即資產(chǎn)折舊加上利息）要高于現(xiàn)行租賃準則下直線法確認的經(jīng)營租賃費用，但在這種處理方式下經(jīng)營租賃資產(chǎn)在表中得到了充分的體現(xiàn)，將不再是企業(yè)“看得見摸不著”的資產(chǎn)了，真正成為企業(yè)資產(chǎn)的一部分。

三、修訂后IFRS16的影響

（一）對承租方的影響

修改后的IFRS16要求承租方無論是經(jīng)營租賃還是融資租賃均需要在其資產(chǎn)負債表中得以反映，也就是說，新準則要求下的承租方的財務報表所反映信息更加接近企業(yè)的實際狀況?，F(xiàn)行國際租賃準則并不要求承租方反應經(jīng)營租賃的資產(chǎn)，但實際很多具有融資性質的資產(chǎn)只在其報表附注中得以反映。在新準則下的承租方的資產(chǎn)負債率會有重大變化；另外，按修訂后的IFRS16，租賃期間，租賃資產(chǎn)會比租賃負債攤銷的速度更快，造成期末股東權益的減少。承租方在租賃開始日所確認資產(chǎn)在租賃期內的攤銷速度，通常比相應租賃負債的減少速度要快，忽略其他因素的影響，這可能導致相關會計期期末股東權益的遞減承租方的經(jīng)營利潤等財務指標也會因此減少。自2019年1月1日實行新的租賃準則后，承租方需要權衡購買資產(chǎn)和租賃資產(chǎn)的利弊，選擇有利的獲取資產(chǎn)方式。

（二）對出租方的影響

新的租賃準則只是對承租方的會計處理做出了不同的要求，并沒有修改出租方的會計處理方式，但是通過影響承租方而間接影響出租方的租賃業(yè)務能否依然像以往那樣進行和發(fā)展。新的租賃準則實施后，出租方想要在出租行業(yè)仍然保持相對穩(wěn)定的市場份額，在于承租方交易時，需要考慮租賃交易對承租方會計處理、財務報表、財務指標等方面的影響。

（三）對投資者的影響

新的租賃準則規(guī)范了承租方在財務報表中對租賃資產(chǎn)的反映，投資者在使用財務報表時，能夠獲取更加真實的財務信息?，F(xiàn)行租賃準則下，承租方將經(jīng)營租賃資產(chǎn)反映在附注中，有效規(guī)避了對資產(chǎn)負債率等財務指標的影響，由此形成的相關財務信息并不具備真實性和公允性，無法幫助投資者做出正確的決策。修訂后的IFRS16，規(guī)定承租方需要將經(jīng)營租賃和融資租賃的資產(chǎn)在租賃日都納入資產(chǎn)負債表范圍，這樣一來，以往承租方利用準則模糊地帶進行表外融資的操作都能夠得到修正。

［1］孫磊.國際租賃會計準則改革內容以及影響［J］.金融會計，2011.

［2］朱海林.租賃會計國際準則的新變化及其影響分析［J］.會計之友，2016-03-01.

［3］國際租賃會計規(guī)則的變革與影響［N］.中國會計報，2015-09-18.

（作者單位：長沙理工大學經(jīng)濟與管理學院）