文/張青青 編輯/靖立坤

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我國居民境外刷卡支出分析

文/張青青 編輯/靖立坤

國家外匯管理局涉外銀行卡統(tǒng)計數據顯示，2015年1～10月，我國居民境外刷卡支出1095億美元。如按前10個月的平均支出水平計算，2015年我國居民境外刷卡支出規(guī)模將超過1300億美元。

境外刷卡支出特點分析

我國居民境外刷卡支出呈以下幾個特點：

一是月度支出具有明顯季節(jié)性。從銀行卡跨境支出各月數據來看，2月、5月、8月、10月是持卡境外消費的高峰，這與公安部按出境人次統(tǒng)計的我國傳統(tǒng)出境旅游高峰期相吻合。另外，走勢圖（見圖1）顯示，2015年9月，境外刷卡支出122億美元，高于8月，打破了季節(jié)性趨勢。其主要原因是境外刷卡提現下半年以來持續(xù)增長，而9月份提現增長對境外刷卡支出增長的貢獻達70%。相比上年同期，2015年9月刷卡支出增長40%，其中提現增長貢獻度為32%。

二是境外刷卡支出高度集中于周邊及發(fā)達國家和地區(qū)。由于我國居民出境集中于港、澳、臺、日、韓、泰周邊國家和地區(qū)，以及美國、法國、英國等發(fā)達國家和地區(qū)，因此，我國居民境外刷卡支出國家和地區(qū)集中度較高。2015年1～10月，前十位國家和地區(qū)支出占總支出的比重高達80%。其中赴港、澳、臺支出合計占45%，日、韓、泰、俄羅斯占20%，發(fā)達國家和地區(qū)占15%（見圖2）。

三是購物是境外刷卡支出的主流，提現位居其次。從境外刷卡交易的類型看（見圖3），購物消費占比最大。2015年1～10月，購物消費691億美元，占境外刷卡支出總額的比重為63%。主要集中在香港（占26%）、澳門（18%）、日本（8%）、美國（8%）、韓國、俄羅斯、法國、泰國、臺灣和意大利十個國家和地區(qū)。前十位國家和地區(qū)購物消費集中度為83%。排在第二位的交易類型是提現。2015年1～10月，我國居民境外刷卡提現199億美元，占境外刷卡支出總額的18%。從提現地區(qū)看，前十位國家和地區(qū)提現集中度為90%，其中澳門提現支出69億美元，占35%，排在第一位。從提現幣種看，港元、新臺幣、日元提現需求旺盛。數據顯示（見圖4），2015 年1～10月份，境外刷卡提現港元折85億美元，占43%；提現新臺幣折33億美元，占16%；提現日元折24億美元，占12%。三者合計占總提現金額的71%。

四是“8·11”匯改后境外提現意愿明顯增強。2015年9月，境外刷卡支出同比增長40%，其中占比最高的購物消費僅增長3%，32%的境外刷卡支出增長由提現帶動。2015年9月，境內銀行卡境外提現25億美元，增長77%，占當月境外支出總額的21%，為2015年以來各月最高水平。尤其是澳門，9月提現高達10億美元，增長1.8倍。這主要是由于“8·11”匯改以來，市場對人民幣持續(xù)貶值預期增強，國內購匯意愿提升，導致境外刷卡提現增多。澳門是博彩旅游之地，但境內卡因政策不允許發(fā)展博彩類商戶，不能在澳門賭場刷卡買籌碼，導致提現成為在澳門參與賭博的重要資金來源方式。

五是銀聯是境外刷卡支付的主要清算渠道。從境內銀行卡境外支付的清算渠道看（見圖5），2015年1～10月，通過銀聯渠道進行清算的境外支付占境外支付總額的70%以上；其中在港、澳、臺等周邊市場，銀聯占比超過90%。通過Visa和萬事達渠道清算的境外支付占比在20%和10%左右，主要集中在美國、英國、加拿大等發(fā)達國家和地區(qū)。在這些國家和地區(qū)，使用visa和萬事達清算渠道的占比高于60%。其他渠道，如美國運通、大來等，占比則非常小。

銀行卡跨境消費的影響分析

蓬勃的海外購物大潮一定程度上替代了國內消費需求，可能影響我國現階段的經濟轉型升級

購物是我國居民跨境支付的主要項目，占據相當高的比重。這一方面反映出隨著我國經濟實力的增強，我國居民個人生活水平提升，出境旅游消費能力增強；另一方面，也反映出國外商品憑借低價格、高質量的競爭優(yōu)勢，與國內市場爭奪消費能力較高的中高端收入者。后一種情況將在一定程度上造成國內消費需求的流失。

在目前我國穩(wěn)增長、調結構、促消費的改革攻堅階段，我們應重點關注國外購物潮對國內消費需求的替代效應，尤其是密切跟蹤國民“跟風效應”和國內銀行“激勵效應”（為在日益蓬勃的海外購物大潮中獲取服務收益，不少銀行推出一系列便利境外支付的卡產品，鼓勵海外消費）的影響并采取相應措施，以減少其對我國經濟轉型產生的不利影響。

圖1　我國居民持卡跨境支出月度走勢圖（單位：億美元）

圖2　2015年1～10月我國居民境外刷卡支出國家和地區(qū)分布

圖3　2015年1～10月我國居民境外刷卡支出交易類型分布

來華旅行刷卡占比較低，顯示我國在商品競爭力、刷卡環(huán)境等軟實力方面與國外存在較大差距

2015年1～9月，我國居民境外刷卡支出976億美元，占同期我國旅行支出的比重為52%；而非居民境內刷卡支出則為101億美元，占我國旅行收入的比重僅為24%（見圖6）。境內外刷卡支出逆差為875億美元，對同期我國旅行收支逆差（1463億美元）的貢獻度高達60%。

從國家旅游局公布的數據看，居民出境和非居民入境人次相差無幾，這表明，巨大逆差主要是由于非居民境內旅游消費遠低于居民境外旅游消費。由于國內商品在品牌知名度、質量等方面的競爭力低于國外，外國人來我國旅游主要是觀光和商務，購物也主要以價格較低的國內手工藝品為主（2015 年1～10月，非居民境內刷卡購物消費僅占30%，遠低于居民境外購物占比，但其住宿占比16%，高于居民境外住宿4%的占比）。同時，相比國外，國內POS機普及程度、刷卡手續(xù)費、刷卡安全性等刷卡消費環(huán)境存在很大差距，也一定程度上影響了外國人境內刷卡消費的積極性。

如果我們能進一步提高我國旅游市場的軟實力，可能會促進非居民境內消費，進而增加我國旅行收入。

外匯局發(fā)文規(guī)范境外刷卡

從2015年前十個月的數據看，我國居民境外刷卡提現成為除購物以外的第二大交易項目。如果按前十個月的平均水平計算，今年刷卡提現導致的資本流出達240億美元。尤其是“8·11”匯改以后，境外刷卡提現金額大幅提升。監(jiān)測發(fā)現，存在部分持卡人在境外頻繁、大額提現等異常現象。在我國居民攜帶現金出境原則上不得超過1萬美金的管理規(guī)定下，銀行卡提現可為境外博彩提供資金支持，并可能為境外轉移資金、洗錢等行為提供便利。

圖4　2015年1～10月我國居民境外刷卡支出提現幣種分布

圖5　2015年1～10月我國居民境外刷卡支付清算渠道分布

圖6　2015年1～9月我國居民境外刷卡支出與非居民境內刷卡支出對比

為防范洗錢風險，維持我國金融市場穩(wěn)定，維護中國刷卡人形象，國家外匯管理局于2015年9月30日向中國銀聯股份有限公司發(fā)文，要求加強銀聯人民幣卡境外提現管理，增設境外提取現鈔年度限額。

主要內容包括：銀聯人民幣卡在境外提取現鈔，除每卡每日不超過等值1萬元人民幣外，增設年度限額。自2016年1月1日起，每卡每年累計不得超過等值10萬元人民幣；2015年10月1日至12月31日期間，每卡累計不得超過等值5萬元人民幣。超過上述年度限額的，由中國銀聯將該卡列入關注名單，并禁止其在境外繼續(xù)提取現鈔。上述限額由中國銀聯通過技術手段控制，不增加發(fā)卡行和持卡人的成本。持有維薩（VISA）、萬事達（MASTER）等國際卡組織外幣卡的境內持卡人，在境外提現時，也會受到上述日限額、年限額的限制。銀聯卡持卡人在境外的正常消費需求，可以通過刷銀聯卡的方式支付。

隨著該政策的推出，我國境外刷卡提現正在逐步得到控制，境外刷卡提現占比由9月份的21%下降到10月份的15%。居民跨境刷卡支出開始回歸正常消費需求。

作者單位：國家外匯管理局國際收支司