Peter Orlay

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國(guó)際車險(xiǎn)市場(chǎng)的最新定價(jià)趨勢(shì)

Peter Orlay

（作者系律商聯(lián)訊國(guó)際保險(xiǎn)業(yè)務(wù)高級(jí)副總裁，本文系作者在車險(xiǎn)定價(jià)國(guó)際研討會(huì)上的演講，轉(zhuǎn)自《中國(guó)保險(xiǎn)市場(chǎng)》）

美國(guó)保險(xiǎn)行業(yè)的費(fèi)率市場(chǎng)化歷程

在19世紀(jì)中前期，美國(guó)的保險(xiǎn)費(fèi)率基本上不受任何監(jiān)管，惡性價(jià)格競(jìng)爭(zhēng)是市場(chǎng)的主流，行業(yè)的經(jīng)濟(jì)效益體現(xiàn)了很強(qiáng)的周期性。從1866年起，保險(xiǎn)公司從全國(guó)和地區(qū)的層面開始在定價(jià)上展開合作。然而，為了保護(hù)消費(fèi)者的利益，這種價(jià)格操縱行為很快就被監(jiān)管機(jī)構(gòu)所取締。從20世紀(jì)初開始，監(jiān)管方開始逐步加強(qiáng)對(duì)于保險(xiǎn)價(jià)格的管理，主要體現(xiàn)為：1）私營(yíng)的保險(xiǎn)費(fèi)率局獨(dú)立地代為成員保險(xiǎn)公司指定統(tǒng)一費(fèi)率；2）這些費(fèi)率必須在各州保險(xiǎn)監(jiān)管機(jī)構(gòu)審核批準(zhǔn)后保險(xiǎn)公司才能夠在各州的市場(chǎng)上采用。

在1945年，美國(guó)保險(xiǎn)監(jiān)督官協(xié)會(huì)推出模板法規(guī)供各州采納，提出房屋險(xiǎn)和車險(xiǎn)公司直接向各州保險(xiǎn)監(jiān)管機(jī)構(gòu)申報(bào)它們將要采用的費(fèi)率的要求。各保險(xiǎn)公司利用這個(gè)機(jī)會(huì)，向監(jiān)管機(jī)構(gòu)申報(bào)對(duì)于保險(xiǎn)費(fèi)率局統(tǒng)一費(fèi)率的各種調(diào)整，開始有限度的價(jià)格差異化競(jìng)爭(zhēng)。從20世紀(jì)60年代開始，美國(guó)保險(xiǎn)監(jiān)督官協(xié)會(huì)通過逐步調(diào)整模板法，推動(dòng)費(fèi)率市場(chǎng)化。在1980年，美國(guó)保險(xiǎn)監(jiān)督官協(xié)會(huì)采納了限制性更低的模板法，允許“即報(bào)即用”“先用后報(bào)”“有限浮動(dòng)”等定價(jià)流程，使得保險(xiǎn)公司可以在費(fèi)率上快速對(duì)市場(chǎng)作出反應(yīng)。

貫穿美國(guó)保險(xiǎn)行業(yè)費(fèi)率市場(chǎng)的演變歷程，美國(guó)的保險(xiǎn)監(jiān)管機(jī)構(gòu)始終追求著一致的目標(biāo)：確保保費(fèi)充足而不過高，公平而不具有歧視性。

作為美國(guó)車險(xiǎn)費(fèi)率市場(chǎng)化的最新案例，馬薩諸塞州2008年啟動(dòng)了進(jìn)一步的車險(xiǎn)費(fèi)率市場(chǎng)化改革。開始的時(shí)候，由于新進(jìn)入的保險(xiǎn)公司迫切希望搶占市場(chǎng)份額，平均車險(xiǎn)保費(fèi)顯著降低。然而，在兩三年之內(nèi)，這些新進(jìn)入市場(chǎng)的保險(xiǎn)公司積累了足夠多的經(jīng)驗(yàn)數(shù)據(jù)，開始合理地設(shè)定保費(fèi)，平均車險(xiǎn)保費(fèi)又基本回到了費(fèi)改前的水平。

馬薩諸塞州的消費(fèi)者對(duì)于車險(xiǎn)費(fèi)改后他們所能購(gòu)買到的車險(xiǎn)產(chǎn)品還是更為滿意的。消費(fèi)者可以從兩倍于費(fèi)改前數(shù)量的保險(xiǎn)公司中挑選更多種類的產(chǎn)品。他們還可以直接從網(wǎng)上購(gòu)買保險(xiǎn)，并享受多樣化的折扣。結(jié)果是消費(fèi)者比以前抱怨少了，因?yàn)橐坏┧麄儗?duì)于現(xiàn)有的車險(xiǎn)產(chǎn)品不滿意，完全可以在市場(chǎng)上另找更好的產(chǎn)品和價(jià)格。費(fèi)率市場(chǎng)化為馬薩諸塞州創(chuàng)造了一個(gè)更加健康的車險(xiǎn)市場(chǎng)。

車險(xiǎn)費(fèi)率市場(chǎng)化帶來(lái)的影響

根據(jù)我們以往的經(jīng)驗(yàn)，在定價(jià)時(shí)更好地細(xì)分風(fēng)險(xiǎn)有助于避免低風(fēng)險(xiǎn)人群補(bǔ)貼高風(fēng)險(xiǎn)人群的現(xiàn)象。部分高風(fēng)險(xiǎn)客戶（一般情況下30%或更少）的車險(xiǎn)價(jià)格會(huì)上漲，這使他們更有動(dòng)力提高安全駕駛能力，從而降低保費(fèi)；而那些低風(fēng)險(xiǎn)客戶則可以享受更低的價(jià)格，不再為高風(fēng)險(xiǎn)的人群買單。充分利用行業(yè)內(nèi)外的更多數(shù)據(jù)使得車險(xiǎn)行業(yè)可以更準(zhǔn)確地根據(jù)風(fēng)險(xiǎn)定價(jià)。

車險(xiǎn)費(fèi)率市場(chǎng)化可以帶來(lái)三方面的好處：1）從消費(fèi)者的角度來(lái)看，低風(fēng)險(xiǎn)的消費(fèi)者將被回報(bào)以更低的保費(fèi)，高風(fēng)險(xiǎn)的消費(fèi)者在支付合適的保費(fèi)后仍然可以購(gòu)買到合適的保險(xiǎn)產(chǎn)品。2）從保險(xiǎn)行業(yè)的角度來(lái)看，保險(xiǎn)公司可以通過風(fēng)險(xiǎn)細(xì)分和風(fēng)險(xiǎn)管理，而不是簡(jiǎn)單的價(jià)格折扣和銷售傭金，來(lái)進(jìn)行競(jìng)爭(zhēng)；鼓勵(lì)保險(xiǎn)公司通過產(chǎn)品創(chuàng)新更好地滿足消費(fèi)者多樣的需求，從而在市場(chǎng)上找到自身的獨(dú)特定位。3）從社會(huì)整體的角度來(lái)講，車險(xiǎn)費(fèi)率市場(chǎng)化可以幫助保險(xiǎn)行業(yè)降低成本、提升效率、更好地為消費(fèi)者提供服務(wù)；還能通過有效的經(jīng)濟(jì)杠桿鼓勵(lì)駕駛員安全駕駛，并有助于社會(huì)公平。

國(guó)際市場(chǎng)車險(xiǎn)費(fèi)率市場(chǎng)化的現(xiàn)狀

車險(xiǎn)費(fèi)率市場(chǎng)化的狀況可以從兩個(gè)維度來(lái)描述：保險(xiǎn)公司選擇定價(jià)因子的自由度，厘定每個(gè)定價(jià)因子的費(fèi)率系數(shù)的自由度。英國(guó)、澳大利亞以及美國(guó)的伊利諾州、俄亥俄州的保險(xiǎn)公司在上述兩個(gè)維度都有很高的自由度；美國(guó)的加利福利亞州、馬薩諸塞州的保險(xiǎn)公司則在選擇定價(jià)因子上自由度相對(duì)較低，但在允許使用的定價(jià)因子的費(fèi)率系數(shù)的厘定上的自由度還是很高的。巴西和印度的保險(xiǎn)公司則反過來(lái)在定價(jià)因子的選擇上自由度相對(duì)較高，但在費(fèi)率系數(shù)的厘定上則受到監(jiān)管方的限制。車險(xiǎn)費(fèi)率市場(chǎng)化使得中國(guó)的車險(xiǎn)公司在上述兩個(gè)維度的自由度都得到提升。

在美國(guó)市場(chǎng)，很多風(fēng)險(xiǎn)變量都可被應(yīng)用于車險(xiǎn)定價(jià)。這些定價(jià)因子可以籠統(tǒng)地劃分為三類：從車因子、從人因子和從路因子。

部分定價(jià)因子在車險(xiǎn)定價(jià)中的應(yīng)用

我們想為大家推薦一些適合當(dāng)今中國(guó)車險(xiǎn)市場(chǎng)的定價(jià)因子。它們是：1）安全裝置、駕駛支持裝置、穩(wěn)定度（毛重/底盤面積）、靈活度（毛重/發(fā)動(dòng)機(jī)馬力）、車型系數(shù)等從車因子；2）性別、婚姻狀況、投保歷史、索賠歷史、個(gè)人信用記錄、駕駛違規(guī)記錄、車聯(lián)網(wǎng)等從人因子；3）居住區(qū)域、城市、街區(qū)等從路因子。下面讓我們就部分定價(jià)因子展開來(lái)討論一下。

首先，讓我們來(lái)看一下行業(yè)共享的投保和索賠歷史數(shù)據(jù)庫(kù)。我們可以從這些數(shù)據(jù)庫(kù)中衍生出一系列豐富的風(fēng)險(xiǎn)變量，應(yīng)用于車險(xiǎn)定價(jià)，例如：之前4到6年中發(fā)生的不同類型的索賠案件的數(shù)目、最近賠案的嚴(yán)重度、逃保行為、僅購(gòu)買強(qiáng)制責(zé)任險(xiǎn)，等等。行業(yè)共享數(shù)據(jù)庫(kù)中的數(shù)據(jù)越全、質(zhì)量越高，就能夠給保險(xiǎn)公司帶來(lái)價(jià)值越高、范圍越廣的應(yīng)用，也使得參與共享的保險(xiǎn)公司越有動(dòng)力向行業(yè)數(shù)據(jù)庫(kù)上傳更多、質(zhì)量更高的數(shù)據(jù)。這就形成了一個(gè)良性循環(huán)，使得行業(yè)共享數(shù)據(jù)庫(kù)可以逐步得到完善。大數(shù)據(jù)關(guān)聯(lián)技術(shù)是支持實(shí)現(xiàn)這樣一個(gè)良性循環(huán)的核心技術(shù)，可以將來(lái)自于多個(gè)保險(xiǎn)公司的零散的數(shù)據(jù)整合成為完整、準(zhǔn)確的消費(fèi)者報(bào)告。

來(lái)自行業(yè)理賠歷史共享數(shù)據(jù)庫(kù)的一個(gè)消費(fèi)者的完整索賠歷史與其賠付風(fēng)險(xiǎn)以及保費(fèi)都有很強(qiáng)的關(guān)聯(lián)。例如，根據(jù)各家保險(xiǎn)公司向美國(guó)伊利諾州和俄亥俄州的保險(xiǎn)監(jiān)管機(jī)構(gòu)報(bào)備的費(fèi)率，我們觀察到，各家保險(xiǎn)公司的平均保費(fèi)隨著有責(zé)任賠案的數(shù)目線性增長(zhǎng)，但僅在無(wú)責(zé)賠案的數(shù)目達(dá)到三個(gè)以上時(shí)才會(huì)明顯增長(zhǎng)，并且基本不受綜合險(xiǎn)賠案數(shù)目的影響。

我們還觀察到，其他的風(fēng)險(xiǎn)變量，例如逃保歷史、僅購(gòu)買強(qiáng)制責(zé)任險(xiǎn)、以往保單的賠付限額，都會(huì)對(duì)保費(fèi)產(chǎn)生不同程度的影響。我們還觀察到，對(duì)于某一定價(jià)因子，各個(gè)保險(xiǎn)公司賦予它的費(fèi)率系數(shù)差異很大。這主要是因?yàn)槊總€(gè)保險(xiǎn)公司在定價(jià)中使用了不同的定價(jià)因子，且對(duì)于每個(gè)因子也賦予了不同的費(fèi)率系數(shù)。

其次，個(gè)人信用記錄也被美國(guó)保險(xiǎn)行業(yè)在很多州的市場(chǎng)里非常有效地用于車險(xiǎn)風(fēng)險(xiǎn)細(xì)分。我們用一個(gè)基于個(gè)人信用記錄的保險(xiǎn)評(píng)分模型來(lái)給保單打分，典型情況下得分最低的10%的保單的平均賠付率比得分最高的10%的保單的平均賠付率要高出一倍有余。在監(jiān)管許可的前提下，美國(guó)基本上所有的財(cái)產(chǎn)險(xiǎn)公司都已經(jīng)將采用基于個(gè)人信用記錄的保險(xiǎn)評(píng)分用于定價(jià)。那些先于他人將個(gè)人信用記錄用于定價(jià)的保險(xiǎn)公司，至今還在市場(chǎng)上享有競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)。

最后，諸如車聯(lián)網(wǎng)這樣的新技術(shù)也驅(qū)動(dòng)著保險(xiǎn)定價(jià)的創(chuàng)新。根據(jù)處理海量車聯(lián)網(wǎng)數(shù)據(jù)的經(jīng)驗(yàn)，我們找到了從車聯(lián)網(wǎng)數(shù)據(jù)中提煉出準(zhǔn)確描述一個(gè)消費(fèi)者駕駛行為的變量的方法。根據(jù)這些數(shù)據(jù)提煉出來(lái)的駕駛行為變量開發(fā)的評(píng)分模型可以非常有效地細(xì)分賠付風(fēng)險(xiǎn)。我們的分析表明，駕駛行為評(píng)分比諸如年齡、性別、駕齡、年里程數(shù)等傳統(tǒng)的定價(jià)因子更能細(xì)分賠付風(fēng)險(xiǎn)。

借助第三方數(shù)據(jù)、分析和技術(shù)，更好地參與市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)

在保險(xiǎn)行業(yè)對(duì)于更好的風(fēng)險(xiǎn)細(xì)分能力的不斷追求中，大數(shù)據(jù)技術(shù)是一個(gè)必要的工具。這一技術(shù)可以有效地支持保險(xiǎn)公司內(nèi)部數(shù)據(jù)的動(dòng)員、保險(xiǎn)行業(yè)數(shù)據(jù)的聚合和關(guān)聯(lián)、行業(yè)外部數(shù)據(jù)的集成和向行業(yè)內(nèi)的輸送。

第三方專業(yè)公司可以通過提供專業(yè)的數(shù)據(jù)和分析服務(wù)，來(lái)幫助保險(xiǎn)公司更有效地參與市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)。第三方專業(yè)公司對(duì)于保險(xiǎn)行業(yè)的價(jià)值體現(xiàn)在三個(gè)方面：1）專業(yè)地收集、整合、提煉行業(yè)內(nèi)外的數(shù)據(jù)；2）提供在諸如車聯(lián)網(wǎng)和信用記錄領(lǐng)域的專業(yè)建模、分析能力，可以幫助保險(xiǎn)行業(yè)更快地采用這些有價(jià)值的技術(shù)和數(shù)據(jù)；3）通過穩(wěn)定可靠的平臺(tái)技術(shù)，將關(guān)鍵的數(shù)據(jù)和分析結(jié)果實(shí)時(shí)地輸送到保險(xiǎn)公司的工作流程中的決策步驟中去，提升工作效率。

結(jié)論

車險(xiǎn)費(fèi)率市場(chǎng)化可以為消費(fèi)者、保險(xiǎn)行業(yè)以及社會(huì)帶來(lái)顯著的好處。在費(fèi)率市場(chǎng)化后，中國(guó)車險(xiǎn)公司可以借助從行業(yè)車險(xiǎn)共享平臺(tái)獲得的投保和索賠歷史信息、基于個(gè)人信用記錄的保險(xiǎn)評(píng)分以及基于車聯(lián)網(wǎng)的駕駛行為評(píng)分等諸多定價(jià)因子來(lái)更好地細(xì)分風(fēng)險(xiǎn)。第三方的數(shù)據(jù)、分析和技術(shù)能夠幫助車險(xiǎn)公司更好地參與市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)。