吳春梅

摘要：財(cái)務(wù)分析在預(yù)警風(fēng)險(xiǎn)、評價(jià)企業(yè)經(jīng)營狀況并提供決策依據(jù)等方面發(fā)揮著巨大的作用，是企業(yè)財(cái)管管理的重要組成部分。本文通過對企業(yè)財(cái)務(wù)分析內(nèi)容、作用進(jìn)行分析的基礎(chǔ)上，提出進(jìn)一步強(qiáng)化企業(yè)財(cái)務(wù)分析手段的途徑。

關(guān)鍵詞：企業(yè)；財(cái)務(wù)分析；財(cái)務(wù)管理

中圖分類號：F275 文獻(xiàn)識別碼：A 文章編號：1001-828X（2016）022-000-01

一、概述

所謂財(cái)務(wù)分析是指企業(yè)財(cái)務(wù)人員根據(jù)一定會計(jì)期間核算及財(cái)務(wù)報(bào)表數(shù)據(jù)，在采用專門的分析方法后，對企業(yè)以往在籌資、投資等生產(chǎn)經(jīng)營活動中的償債、運(yùn)營、使用效率等能力方面進(jìn)行評價(jià)及管理的活動。財(cái)務(wù)分析通過將企業(yè)會計(jì)數(shù)據(jù)進(jìn)行對比及計(jì)算后，為會計(jì)報(bào)表使用人預(yù)測未來企業(yè)財(cái)務(wù)狀況及管理層決策提供依據(jù)。例如，投資報(bào)酬分析是指企業(yè)投入資本后所獲得的回報(bào)，常用資本金報(bào)酬率、股東權(quán)益報(bào)酬率、總資產(chǎn)報(bào)酬率和凈資產(chǎn)報(bào)酬率等指標(biāo)來衡量；現(xiàn)金流量分析是通過現(xiàn)金流量比率分析對企業(yè)的償債能力、獲利能力以及財(cái)務(wù)需求能力進(jìn)行財(cái)務(wù)評價(jià)，通常用銷售現(xiàn)金比率、現(xiàn)金債務(wù)比率、現(xiàn)金再投資比率和現(xiàn)金滿足內(nèi)部需要率等指標(biāo)來衡量；盈利能力分析中主要的分析指標(biāo)是銷售利潤率指標(biāo)，該指標(biāo)是企業(yè)一定時期的利潤總額與產(chǎn)品銷售凈收入的比值，其反映的是企業(yè)一定時期的獲利能力等。

二、財(cái)務(wù)分析在企業(yè)財(cái)務(wù)管理中發(fā)揮的作用

（一）評價(jià)企業(yè)以往經(jīng)營業(yè)績以及財(cái)務(wù)收支情況

企業(yè)通過對資產(chǎn)負(fù)債率、現(xiàn)金比率等分析指標(biāo)的計(jì)算后，可以直觀的評價(jià)會計(jì)主體在一個會計(jì)期間的現(xiàn)金流狀況、資本保值增值及資產(chǎn)周轉(zhuǎn)情況，為企業(yè)管理層尋找經(jīng)營管理漏洞及考核部門、員工業(yè)績提供數(shù)據(jù)支持，同時，會計(jì)報(bào)表使用人可以利用財(cái)務(wù)分析結(jié)果，清楚地了解被投資企業(yè)經(jīng)營業(yè)績，并為下一步投資日期、金額的選擇提供參考依據(jù)。

（二）財(cái)務(wù)分析可以有效降低經(jīng)營及財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)

一是降低經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)。企業(yè)可以通過對成本利潤率、應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率等財(cái)務(wù)指標(biāo)的計(jì)算與分析，及時發(fā)現(xiàn)企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營中降低資金成本及提高產(chǎn)品收益的途徑。例如，通過將當(dāng)期“凈利潤”與“主營業(yè)務(wù)成本”當(dāng)期發(fā)生額進(jìn)行對比，可以計(jì)算得出企業(yè)每付出一元成本所得到的回報(bào)額，并將該指標(biāo)與其他同行業(yè)企業(yè)進(jìn)行橫向?qū)Ρ?，可為企業(yè)尋找降低產(chǎn)品成本途徑提供線索。二是降低財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。企業(yè)當(dāng)期收入及利潤均大幅度提高時，并不代表企業(yè)擁有可以隨時變現(xiàn)的資金可以清償即將到期債務(wù)，通過將“現(xiàn)金”、“銀行存款”等貨幣資金年末余額與當(dāng)期“主營業(yè)務(wù)收入”發(fā)生額及“長短期借款”、“應(yīng)付賬款”等債務(wù)余額進(jìn)行對比，可以及時了解企業(yè)真實(shí)的償債能力，進(jìn)而為管理層選擇內(nèi)、外部融資提供參考依據(jù)，并督促企業(yè)及時采取措施以降低財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，保證企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營順利開展。

（三）財(cái)務(wù)分析幫助企業(yè)改進(jìn)生產(chǎn)工藝、降低產(chǎn)品成本

企業(yè)最終經(jīng)營目標(biāo)是追求經(jīng)濟(jì)利益最大化，通過財(cái)務(wù)分析手段，及時發(fā)現(xiàn)企業(yè)在材料采購、產(chǎn)品制造及銷售等過程中出現(xiàn)的問題，以便企業(yè)管理層可以有的放矢地提出整改意見，促使企業(yè)健康、有序發(fā)展，最終實(shí)現(xiàn)經(jīng)營目標(biāo)。例如，將“主營業(yè)務(wù)成本”科目當(dāng)期發(fā)生額與平均“存貨”進(jìn)行對比，可以計(jì)算得出企業(yè)存貨資金是否被過多占用，促使企業(yè)采取最佳訂貨量等手段降低存貨占用資金，提高存貨周轉(zhuǎn)率。

（四）企業(yè)財(cái)務(wù)分析為金融機(jī)構(gòu)及潛在投資人提供決策參考依據(jù)

首先，金融機(jī)構(gòu)及其他債權(quán)人在向企業(yè)提供貸款時，可通過對企業(yè)資產(chǎn)負(fù)債率、現(xiàn)金比例等財(cái)務(wù)指標(biāo)的計(jì)算，充分了解企業(yè)償債能力，以保障債權(quán)人合法利益，降低貸款風(fēng)險(xiǎn)。其次，廣大投資者可以通過對每股凈利潤、股利支付率、固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率等指標(biāo)的計(jì)算與分析，進(jìn)一步了解企業(yè)獲得能力及股利支付政策，為投資人對投資項(xiàng)目進(jìn)行可行性分析提供依據(jù)。

三、進(jìn)一步提高企業(yè)財(cái)務(wù)分析水平的途徑

（一）保證財(cái)務(wù)分析基礎(chǔ)數(shù)據(jù)準(zhǔn)確性、及時性

一是建立內(nèi)部會計(jì)控制制度，提高會計(jì)信息質(zhì)量。企業(yè)應(yīng)按照《企業(yè)內(nèi)部控制規(guī)范》要求，建立符合自身經(jīng)營特點(diǎn)、組織結(jié)構(gòu)的內(nèi)部會計(jì)控制制度。通過建立不相容職位分離、審批授權(quán)、復(fù)核、內(nèi)審等制度，提高企業(yè)會計(jì)核算規(guī)范性，并保證企業(yè)資產(chǎn)安全、完整，提高企業(yè)資產(chǎn)使用效率及降低人為貪污舞弊行為發(fā)生的機(jī)率。二是運(yùn)用網(wǎng)絡(luò)計(jì)算機(jī)技術(shù)，提高會計(jì)信息及時性、準(zhǔn)確性。具備條件的企業(yè)應(yīng)聘請軟件公司設(shè)計(jì)財(cái)務(wù)核算系統(tǒng)，充分利用電子計(jì)算機(jī)及網(wǎng)絡(luò)在提高會計(jì)核算準(zhǔn)確性、及時性等方面所發(fā)揮的作用，擺脫傳統(tǒng)會計(jì)手工核算在準(zhǔn)確度、及時性方面的束縛，提高會計(jì)核算效率，為財(cái)務(wù)分析提供及時、可靠數(shù)據(jù)。三是加強(qiáng)內(nèi)外部審計(jì)。首先，企業(yè)應(yīng)成立內(nèi)部審計(jì)部門，定期對內(nèi)部控制制度設(shè)計(jì)的合理性、執(zhí)行情況及企業(yè)會計(jì)核算質(zhì)量進(jìn)行審計(jì)，在及時提出整改意見的同時督促各部門落實(shí)整改意見。其次，各地財(cái)政、審計(jì)部門應(yīng)抽查轄區(qū)內(nèi)具有代表性的企業(yè)作為會計(jì)信息質(zhì)量檢查的對象，對于檢查中發(fā)現(xiàn)的虛假會計(jì)處理、記賬不及時等違規(guī)行為給予嚴(yán)厲的處罰，提高企業(yè)遵守相關(guān)財(cái)經(jīng)法規(guī)意識，督促企業(yè)進(jìn)一步提升財(cái)務(wù)管理水平及保證會計(jì)信息質(zhì)量。

（二）建立科學(xué)、有效的財(cái)務(wù)分析指標(biāo)體系

企業(yè)應(yīng)根據(jù)《會計(jì)法》、《企業(yè)會計(jì)準(zhǔn)則》等相關(guān)法律法規(guī)，結(jié)合自身行業(yè)類型及經(jīng)營特點(diǎn)，設(shè)計(jì)具有可操作性的財(cái)務(wù)分析指標(biāo)，指標(biāo)不但應(yīng)對現(xiàn)金流量、經(jīng)營業(yè)績等財(cái)務(wù)情況進(jìn)行分析，而且還應(yīng)對客戶滿意度、應(yīng)收賬款催收等非財(cái)務(wù)情況進(jìn)行分析，以便財(cái)務(wù)人員為企業(yè)決策者提供全面的財(cái)務(wù)分析數(shù)據(jù)。同時，為徹底解決企業(yè)財(cái)務(wù)分析方法落后、單一等問題，企業(yè)應(yīng)針對各種財(cái)務(wù)分析指標(biāo)制定不同分析方法，以提高財(cái)務(wù)分析效率及準(zhǔn)確性。

（三）提高企業(yè)財(cái)務(wù)人員綜合業(yè)務(wù)能力

財(cái)務(wù)分析指標(biāo)能否作為企業(yè)領(lǐng)導(dǎo)者決策依據(jù)，取決于企業(yè)財(cái)務(wù)人員專業(yè)勝任能力。一是企業(yè)應(yīng)定期對財(cái)務(wù)人員進(jìn)行財(cái)經(jīng)法規(guī)、財(cái)務(wù)管理及稅收政策等方面相關(guān)知識進(jìn)行培訓(xùn)，以提高企業(yè)財(cái)務(wù)分析人員運(yùn)用分析方法的能力。同時，企業(yè)應(yīng)鼓勵財(cái)務(wù)人員到基層生產(chǎn)車間、銷售及倉儲部門鍛煉學(xué)習(xí)，以便其掌握企業(yè)生產(chǎn)工藝流程，提高財(cái)務(wù)分析準(zhǔn)確性。二是企業(yè)內(nèi)部應(yīng)建立業(yè)績考核制度。對于在日常財(cái)務(wù)分析工作中表現(xiàn)突出及通過自我學(xué)習(xí)創(chuàng)新分析方法的員工給予精神、物質(zhì)方面的獎勵，并將財(cái)務(wù)分析工作成果作為部門業(yè)績考核及員工晉升參考依據(jù)，以鼓勵財(cái)務(wù)人員樹立正確的財(cái)務(wù)分析觀，提高其工作積極性，促使企業(yè)內(nèi)部形成良好的財(cái)務(wù)管理氛圍。

參考文獻(xiàn)：

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