南京郵電大學(xué)管理學(xué)院 祁雨秋 雷藝琳 蔣銘為

隨著企業(yè)競爭的不斷激烈，研發(fā)支出在企業(yè)日常經(jīng)營活動開支中的占比逐漸增大，企業(yè)對于研發(fā)支出所采用的不同會計處理方式，直接關(guān)系到企業(yè)所有者和投資者對于企業(yè)的價值判斷。我國自2007年開始實(shí)施新型會計準(zhǔn)則，首次引入研發(fā)支出有條件資本化這一概念，逐漸與國際準(zhǔn)則接軌。新型準(zhǔn)則的實(shí)施，一方面能夠使企業(yè)的研發(fā)過程更加具體，提高無形資產(chǎn)價值的真實(shí)性，進(jìn)而推動企業(yè)的持續(xù)發(fā)展；但另一方面由于忽視了我國實(shí)際環(huán)境的復(fù)雜性，該項修訂也存在一定的缺陷，導(dǎo)致企業(yè)經(jīng)營者會利用新型準(zhǔn)則進(jìn)行盈余管理，實(shí)現(xiàn)自身利益最大化，破壞市場環(huán)境的良性發(fā)展。因此，對研發(fā)支出資本化與盈余管理的研究十分重要?；谝陨媳尘?，本文主要采用文獻(xiàn)綜述的研究方法，整理出國內(nèi)外現(xiàn)有研究中有關(guān)研發(fā)支出資本化與盈余管理的相關(guān)內(nèi)容。同時針對現(xiàn)有研究，找出其主要貢獻(xiàn)與不足之處，并對此提出展望。

1 研發(fā)支出的概念及會計處理方法

1.1 研發(fā)支出相關(guān)定義

研發(fā)即研究與開發(fā)，英文為Research and Development，簡稱R&D。各組織對研發(fā)的定義不盡相同。聯(lián)合國相關(guān)權(quán)威組織將研發(fā)定義為一種科學(xué)的具有創(chuàng)新性的活動，可以創(chuàng)造新的領(lǐng)域，并運(yùn)用新領(lǐng)域來發(fā)展新的技術(shù)。經(jīng)合組織對研發(fā)的定義是一種為了豐富和拓展人類知識儲備以創(chuàng)造新應(yīng)用品而進(jìn)行的具有系統(tǒng)性和先進(jìn)性的創(chuàng)造性活動。

研發(fā)支出是指企業(yè)在研究與開發(fā)階段發(fā)生的所有費(fèi)用，包括資產(chǎn)的折舊和攤銷、直接材料和直接人工費(fèi)用以及租金和借款等。企業(yè)研發(fā)活動的具體內(nèi)容包括對已有產(chǎn)品或服務(wù)進(jìn)行根本性改進(jìn)，或創(chuàng)造出全新的產(chǎn)品或服務(wù)，以此來優(yōu)化產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)，提升核心競爭力。

1.2 研發(fā)支出會計處理方法

胡夢穎[1](2015)、王亞田[2](2017)、白玉夢[3](2017)、陳衛(wèi)紅(2018)[4]對國際上現(xiàn)有研發(fā)支出會計處理方法進(jìn)行歸納總結(jié)，并將其分為完全費(fèi)用化、完全資本化和有條件資本化三種形式。

1.2.1 完全費(fèi)用化

完全費(fèi)用化是指將所有研發(fā)支出視為費(fèi)用，計入當(dāng)期損益。由于資產(chǎn)具有預(yù)期收益不確定性這一特征，出于謹(jǐn)慎性原則，將研發(fā)支出全部費(fèi)用化可減少人為操縱的成分，降低財務(wù)風(fēng)險。而石瑾(2011)[5]認(rèn)為，這會造成企業(yè)盈利過少，企業(yè)經(jīng)營者缺乏研發(fā)動力，不利于企業(yè)的持續(xù)發(fā)展。采用該方法的代表國家為美國、德國、加拿大等。

1.2.2 完全資本化

完全資本化是指將所有研發(fā)支出視為資產(chǎn)，并進(jìn)行相應(yīng)攤銷。研發(fā)活動必然會產(chǎn)生某些無形資產(chǎn)，如專利權(quán)、專有技術(shù)等，并能夠獲取未來的經(jīng)濟(jì)利益，即使某些研發(fā)失敗也能夠?yàn)橐院蟮难邪l(fā)積累經(jīng)驗(yàn)，增加現(xiàn)實(shí)價值和企業(yè)整體價值。因此，完全資本化有利于提升財務(wù)報表的可觀性以及企業(yè)整體形象，推動企業(yè)長期發(fā)展。但若該資產(chǎn)預(yù)期無法為企業(yè)盈利，完全資本化則會虛增企業(yè)資產(chǎn)和收益，不利于企業(yè)利益相關(guān)者對企業(yè)進(jìn)行客觀的判斷。采用該方法的代表國家為荷蘭、瑞士等。

1.2.3 有條件資本化

2007年，我國開始實(shí)施《企業(yè)會計準(zhǔn)則第6號—無形資產(chǎn)》新型規(guī)定[6]，內(nèi)容主要包括將企業(yè)的研發(fā)活動分為研究和開發(fā)兩個階段，其中研究階段的支出以費(fèi)用形式入賬，并計入當(dāng)期損益；而開發(fā)階段的支出按具體內(nèi)容進(jìn)行評定，符合資本化條件的計入無形資產(chǎn)，其余作費(fèi)用化處理。該處理方法真實(shí)反映了企業(yè)研發(fā)的具體過程，提升了財務(wù)信息的可讀性和可靠性，但朱紅軍[7](2016)認(rèn)為，新會計準(zhǔn)則存在界定不明、監(jiān)管不嚴(yán)等問題，缺乏可操作性。采用該方法的代表國家有法國、英國、中國等，國際會計準(zhǔn)則[8]也同樣采用該方法。

2 盈余管理的概念及范疇

2.1 盈余管理定義

相關(guān)學(xué)者對于盈余管理的定義和態(tài)度大致分為兩種。一種以Schipper[9](1989)和Healy(1999)[10]為代表，認(rèn)為盈余管理是企業(yè)經(jīng)營者為滿足利益最大化，而對財務(wù)盈余進(jìn)行的人為操縱，具有欺詐性質(zhì)。另一種以美國學(xué)者Scott[11]為代表，認(rèn)為盈余管理是企業(yè)在政策范圍內(nèi)對會計信息進(jìn)行的合理調(diào)整。國內(nèi)學(xué)者大多認(rèn)為盈余管理屬于欺詐性行為，并以減少企業(yè)盈余管理為研究目的。

根據(jù)企業(yè)處理盈余方式的不同，盈余管理可分為真實(shí)盈余管理和應(yīng)計盈余管理。Degeorge[12](1999)、魏明海[13](2000)認(rèn)為，應(yīng)計盈余管理是在不影響企業(yè)現(xiàn)金流量水平的前提下，在財務(wù)披露前更改固定資產(chǎn)折舊年限和折舊方法等會計處理政策，實(shí)現(xiàn)盈余管理。Graham[14](2005)、Roychowdh ury[15](2006)認(rèn)為，真實(shí)盈余管理是企業(yè)更改實(shí)際發(fā)生的經(jīng)營活動內(nèi)容，如各期經(jīng)營成本和交易時間，以此來控制企業(yè)的財務(wù)盈余。不同于應(yīng)計盈余管理的是，真實(shí)盈余管理會對企業(yè)各期的現(xiàn)金流量水平造成影響。

2.2 盈余管理動機(jī)

現(xiàn)有文獻(xiàn)中對于盈余管理動機(jī)的研究，以陳曉紅[16](2011)、王瑛、段美麗[17](2013)、許敏[18](2015)陳衛(wèi)紅(2018)為代表，他們將盈余管理動機(jī)分為資本市場動機(jī)、平滑動機(jī)和契約動機(jī)三大類。

(1)資本市場動機(jī)。

資本市場動機(jī)主要包括企業(yè)上市前的籌備、上市后的再融資以及持續(xù)上市三個過程?；谏鐣髁x市場經(jīng)濟(jì)體制，我國對企業(yè)上市、再融資以及上市后的維持狀況都設(shè)置了較為嚴(yán)格的限制要求。比如上市前要求企業(yè)三年連續(xù)盈利、再融資時要求企業(yè)近三年應(yīng)有分紅，以及上市后對經(jīng)營狀況不佳的企業(yè)實(shí)行“ST”特別處理制度等。章衛(wèi)東[19](2010)認(rèn)為，為達(dá)到這些要求，一些企業(yè)會采取盈余管理的手段來調(diào)整企業(yè)財務(wù)信息，美化財務(wù)報表，以此來獲取企業(yè)利益的最大化。

(2)平滑收益動機(jī)。

我國對上市公司維持上市有一定的盈利要求，盈余波動較大不利于投資者對企業(yè)的持續(xù)投資，對企業(yè)平穩(wěn)發(fā)展具有較大威脅。因此，為達(dá)到企業(yè)盈利水平趨于平穩(wěn)這一目標(biāo)，轉(zhuǎn)移政府和投資者對企業(yè)盈余波動的關(guān)注，企業(yè)管理者會操縱研發(fā)支出會計政策來平滑各會計期間的收益盈余。如在當(dāng)期盈余較多時提高費(fèi)用化支出金額，而在當(dāng)期盈余不理想時減少費(fèi)用化支出金額。

(3)債務(wù)契約動機(jī)。

企業(yè)在日常經(jīng)營和投資活動中需要大量資金，而取得資金的方式除了依靠自身盈利和投資者的投資以外，主要依賴于金融機(jī)構(gòu)的信貸資金。隨著我國信貸機(jī)構(gòu)在企業(yè)債務(wù)融資方面占比逐漸增大，信貸機(jī)構(gòu)為降低貸款風(fēng)險，對企業(yè)盈利能力和償債能力的要求不斷加強(qiáng)，對企業(yè)的違約行為也要求更高的賠償。因此，企業(yè)為順利籌資及避免違約，往往會利用盈余管理來優(yōu)化財務(wù)指標(biāo)，提升企業(yè)形象。

2.3 盈余管理手段

我國監(jiān)管機(jī)構(gòu)對企業(yè)會計處理的監(jiān)管十分嚴(yán)格，企業(yè)進(jìn)行盈余管理的范圍較為有限，李琴[20](2010)、陳云[21](2017)將盈余管理手段分為利用應(yīng)計項目和利用真實(shí)交易兩種。

2.3.1 利用應(yīng)計項目進(jìn)行盈余管理

改變資產(chǎn)折舊內(nèi)容。該方法通過改變原有的折舊要素及規(guī)則，如折舊方法、折舊年限和預(yù)計凈殘值等，調(diào)整企業(yè)的經(jīng)營成本和費(fèi)用進(jìn)而實(shí)現(xiàn)盈余管理。我國會計準(zhǔn)則規(guī)定企業(yè)會計處理方式不得隨意變更，但企業(yè)可根據(jù)具體業(yè)務(wù)選擇適當(dāng)?shù)臅嬏幚矸绞健Ｒ虼?，企業(yè)會借此進(jìn)行盈余管理，實(shí)現(xiàn)利益最大化。

調(diào)整計提壞賬準(zhǔn)備。計提壞賬準(zhǔn)備包括計提存貨跌價準(zhǔn)備和壞賬準(zhǔn)備、資產(chǎn)減值準(zhǔn)備等。企業(yè)在經(jīng)營時通常會為了促銷而形成大量的應(yīng)收賬款，而不同企業(yè)對應(yīng)收賬款執(zhí)行的壞賬準(zhǔn)備政策有所不同。因此，企業(yè)會通過調(diào)整計提壞賬準(zhǔn)備政策實(shí)現(xiàn)盈余管理。

2.3.2 利用真實(shí)交易進(jìn)行盈余管理

關(guān)聯(lián)方交易。關(guān)聯(lián)方交易是指企業(yè)與關(guān)聯(lián)方進(jìn)行交易，將資產(chǎn)或負(fù)債轉(zhuǎn)移至關(guān)聯(lián)方名下。通常情況下，上市公司在即將被列入ST板塊時，會與其母公司或其他關(guān)聯(lián)公司進(jìn)行“空交易”。以此來提高股票價格，美化企業(yè)運(yùn)營狀況。

資產(chǎn)重組。資產(chǎn)重組是指置換或轉(zhuǎn)讓企業(yè)的不良資產(chǎn)，同時注入優(yōu)良資產(chǎn)。當(dāng)上市公司處于困境、面臨退市的風(fēng)險時,往往會以資產(chǎn)或債務(wù)重組的名義，以自身的不良資產(chǎn)換取其他公司的優(yōu)質(zhì)資產(chǎn)，從而改善企業(yè)的資產(chǎn)狀況。

2.4 盈余管理識別方法

綜上所述，盈余管理是把“雙刃劍”，適度的盈余管理能夠提高企業(yè)運(yùn)營的穩(wěn)定性，推動企業(yè)的健康發(fā)展。但過度操控企業(yè)盈余，會使企業(yè)財務(wù)信息失真，造成整個市場環(huán)境的惡化。因此，掌握識別盈余管理的方法尤為重要，常用的識別方法為計量模型法和經(jīng)驗(yàn)識別法。

2.4.1 計量模型法

賈莎[22](2015)認(rèn)為，應(yīng)計利潤分離法是盈余管理識別方法中研究時間最長、運(yùn)用最為廣泛的一種方法。該方法的假設(shè)前提是企業(yè)經(jīng)營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量無法被操縱，所以將會計盈余中不可操縱的現(xiàn)金流量剔除后的剩余部分即為應(yīng)計利潤?；趹?yīng)計利潤的可操縱性，又可將其分為操縱性應(yīng)計利潤和非操縱性應(yīng)計利潤，其中，盈余管理以可操縱性應(yīng)計利潤來衡量?，F(xiàn)有國內(nèi)外經(jīng)典模型主要包括Healy模型(1985)、Deangelo模型(1986)、Jones模型(1991)、陸建橋模型[23](1999)等。

2.4.2 經(jīng)驗(yàn)識別法

王芳(2010)[24]認(rèn)為，經(jīng)驗(yàn)識別法是指會計信息使用者通過對會計報表及企業(yè)年報等披露的關(guān)注，以及對關(guān)鍵財務(wù)指標(biāo)的分析來判斷企業(yè)是否進(jìn)行盈余管理行為。具體內(nèi)容包括注冊會計師的審計報告、公司管理者對審計報告解釋說明或保留意見的說明、會計政策和會計估計變更、會計報表中的重要項目等。與計量模型法相比，該方法操作簡單，但對識別者的專業(yè)能力要求較高。

3 研發(fā)支出資本化與盈余管理

3.1 研發(fā)支出資本化與盈余管理存在的問題

白云夢[3](2017)將現(xiàn)階段我國研發(fā)支出資本化與盈余管理存在的問題主要分為三點(diǎn)，即界定存在主觀性、相關(guān)數(shù)據(jù)披露不充分以及相關(guān)科目不夠細(xì)化。

3.1.1 研發(fā)支出資本化界定存在主觀性

由于不同行業(yè)間差異顯著，行業(yè)內(nèi)部不同項目的開發(fā)進(jìn)度也不盡相同，導(dǎo)致我國現(xiàn)行準(zhǔn)則對研發(fā)支出研究和開發(fā)階段的劃分存在一定主觀性，相關(guān)會計人員存在較大的自主操縱空間。在一些研發(fā)支出占比較大的行業(yè)中，會計人員需要結(jié)合自身判斷對研究與開發(fā)階段劃定界限，這對會計人員的專業(yè)素養(yǎng)和知識領(lǐng)域提出了非常高的要求，也對會計人員職能的發(fā)揮以及會計信息的真實(shí)性與完整性帶來極大的挑戰(zhàn)。

3.1.2 研發(fā)支出相關(guān)數(shù)據(jù)披露不充分

我國現(xiàn)行準(zhǔn)則規(guī)定企業(yè)應(yīng)當(dāng)對研究開發(fā)活動中計入當(dāng)期損益以及確認(rèn)為無形資產(chǎn)的金額進(jìn)行披露，但在實(shí)務(wù)操作中缺乏對企業(yè)披露的明確要求，加之相關(guān)競爭企業(yè)會利用披露了解企業(yè)戰(zhàn)略規(guī)劃，導(dǎo)致目前大多上市公司存在研發(fā)支出數(shù)據(jù)披露不充分、披露口徑不一致以及缺乏對披露信息的有效分析等問題。企業(yè)擁有較大操縱空間的同時，增加了財務(wù)報告使用者獲取有效信息的難度。

3.1.3 研發(fā)支出相關(guān)科目不夠細(xì)化

我國現(xiàn)行準(zhǔn)則中對研發(fā)支出的會計處理仍依賴管理費(fèi)用、開發(fā)支出以及無形資產(chǎn)等科目，并未進(jìn)一步細(xì)化相關(guān)科目，只是規(guī)定企業(yè)在進(jìn)行具體核算處理時可以依據(jù)企業(yè)實(shí)際設(shè)置相應(yīng)明細(xì)科目，這就造成了企業(yè)之間科目核算口徑不統(tǒng)一的問題。比如研究階段的支出與開發(fā)階段的費(fèi)用化支出都在管理費(fèi)用科目進(jìn)行反映，而由開發(fā)階段的資本化支出所形成的無形資產(chǎn)攤銷費(fèi)用同樣在管理費(fèi)用科目列示，倘若不加以細(xì)分，就無法掌握兩者所歸集的準(zhǔn)確金額。導(dǎo)致企業(yè)在管理費(fèi)用的明細(xì)科目設(shè)置及研發(fā)支出減值準(zhǔn)備的測量上存在較大的操縱空間。

3.2 研發(fā)支出資本化與盈余管理的應(yīng)對措施

3.2.1 對研究和開發(fā)階段進(jìn)行合理劃分

由于行業(yè)之間具有差異性，實(shí)施統(tǒng)一的劃分標(biāo)準(zhǔn)具有較大難度，所以應(yīng)將會計準(zhǔn)則的劃分標(biāo)準(zhǔn)與行業(yè)的自身特點(diǎn)有機(jī)結(jié)合，進(jìn)行合理明確的劃分，規(guī)定資本化率的大體程度。這樣才能夠加強(qiáng)研發(fā)支出會計處理的可靠性和真實(shí)性，減少盈余管理。

3.2.2 注重對研發(fā)支出相關(guān)披露的監(jiān)管

針對披露不充分導(dǎo)致會計信息失真的問題，企業(yè)應(yīng)加強(qiáng)會計科目之間的勾稽關(guān)系，提升財務(wù)信息的可讀性。同時，基于企業(yè)對自身研發(fā)成果的保密行為，國家相關(guān)部門應(yīng)制定合理的披露規(guī)定，以保護(hù)企業(yè)的研發(fā)信息。

3.2.3 加強(qiáng)對研發(fā)支出的審查

審查研發(fā)支出可從企業(yè)內(nèi)外部同時進(jìn)行。企業(yè)內(nèi)部，應(yīng)注重提高會計處理人員的專業(yè)水平，提高會計信息質(zhì)量，減少盈余管理的行為。企業(yè)外部，應(yīng)注重培養(yǎng)會計信息審核者及相關(guān)使用者的專業(yè)素養(yǎng)和職業(yè)道德；對于虛假信息和違規(guī)操作，相關(guān)部門應(yīng)加大處罰力度，做到及時曝光、及時處理[4]。

4 文獻(xiàn)述評

4.1 研究總結(jié)

通過對國內(nèi)外文獻(xiàn)進(jìn)行歸納總結(jié)，可得出現(xiàn)有研究的主要貢獻(xiàn)有以下幾點(diǎn)。

(1)現(xiàn)有研究中通過對比分析，從研究方向和主要觀點(diǎn)等方面，較為詳細(xì)的總結(jié)出國內(nèi)外學(xué)者對于研發(fā)支出資本化與盈余管理研究的異同之處，使讀者能夠十分清晰的掌握國內(nèi)外研究的發(fā)展現(xiàn)狀。

(2)現(xiàn)有研究中對研發(fā)支出不同會計處理方式的定義十分明確、詳細(xì)，針對不同國家的具體情況總結(jié)出其研發(fā)支出處理方式存在的優(yōu)勢和不足。同時，對我國新會計準(zhǔn)則下研發(fā)支出條件資本化的優(yōu)劣勢分析也十分客觀。

(3)國內(nèi)現(xiàn)有研究中主要采用假設(shè)法，對我國企業(yè)利用研發(fā)支出資本化進(jìn)行盈余管理的具體方式進(jìn)行假設(shè)分析。然后對企業(yè)的具體數(shù)據(jù)進(jìn)行驗(yàn)證，能夠客觀明確地總結(jié)出企業(yè)盈余管理的具體手段。

4.2 研究不足

通過對現(xiàn)有文獻(xiàn)的梳理可發(fā)現(xiàn)，當(dāng)前研究仍存在一些不足，主要包括以下幾點(diǎn)。

(1)現(xiàn)有文獻(xiàn)中對實(shí)際案例的研究仍然較少，主要停留在對研發(fā)支出資本化與盈余管理的理論闡述階段，缺少與具體企業(yè)的實(shí)際情況進(jìn)行有機(jī)結(jié)合。這不利于讀者快速掌握相關(guān)概念的實(shí)際應(yīng)用，實(shí)用性有待加強(qiáng)。

(2)對于盈余管理的現(xiàn)有文獻(xiàn)中，大多研究主體為上市公司，而忽視了非上市公司的盈余管理，缺乏全面性。由于我國各行業(yè)之間存在很多差異性，若統(tǒng)一考慮其盈余管理的相關(guān)問題，往往不具有針對性和實(shí)際應(yīng)用價值。

(3)現(xiàn)有文獻(xiàn)中雖對研發(fā)支出資本化與盈余管理存在的問題提出了相應(yīng)的應(yīng)對措施，但不夠具體，無法為政府、投資者等提供直接有效的提升路徑，仍需對其進(jìn)行深入的研究。

5 展望

本文采用文獻(xiàn)綜述法，歸納總結(jié)出國內(nèi)外學(xué)者對于研發(fā)支出資本化與盈余管理的研究現(xiàn)狀。同時，對相關(guān)學(xué)者今后的深入研究提出以下幾點(diǎn)展望。

(1)在分析企業(yè)利用研發(fā)支出資本化這一盈余管理手段時，應(yīng)充分考慮行業(yè)差異性這一重要影響因素，更有針對性地分析出當(dāng)前我國不同行業(yè)的企業(yè)在研發(fā)支出資本化與盈余管理方面存在的問題，并對此提出相應(yīng)的整改措施。

(2)在識別企業(yè)盈余管理手段時，需要注重模型計量法和經(jīng)驗(yàn)識別法的有機(jī)結(jié)合，更加客觀、全面地判斷出其盈余管理的手段，為監(jiān)管部門和其他財務(wù)信息使用者提供更加真實(shí)可靠的信息。

(3)在對具體行業(yè)和代表性企業(yè)進(jìn)行深入分析后，應(yīng)對政府監(jiān)管部門、投資者和企業(yè)內(nèi)部財務(wù)信息使用者分別提出更加詳細(xì)的措施，并進(jìn)行跟蹤研究，以了解其實(shí)際效果。