拉卡拉（300773） 申購代碼300773 申購日期4.16

發(fā)行概覽：拉卡拉是國內(nèi)知名的第三方支付公司，本次擬向社會公眾公開發(fā)行人民幣普通股不超過4，001萬股，用于第三方支付產(chǎn)業(yè)升級項目。

基本面介紹：拉卡拉成立之初專注于便民支付服務(wù)，為解決銀行排隊難問題，拉卡拉在全國便利店布放了十余萬臺拉卡拉自助終端，為廣大個人用戶提供信用卡還款、公用事業(yè)繳費(fèi)、轉(zhuǎn)賬等民生類日常支付服務(wù)，是國內(nèi)最大的線下便民支付服務(wù)商之一，專注于為實體小微企業(yè)提供收單服務(wù)和為個人用戶提供個人支付服務(wù)，此外拉卡拉還以積累的豐富第三方支付運(yùn)營經(jīng)驗，向客戶提供第三方支付增值服務(wù)。

借助拉卡拉智能POS機(jī)以及拉卡拉開放式服務(wù)平臺，拉卡拉正將服務(wù)從“幫助中國實體小微企業(yè)收單”擴(kuò)展到“幫助中國實體小微企業(yè)做生意”。公司大力推廣的拉卡拉智能POS終端，通過幫助商戶實現(xiàn)收單業(yè)務(wù)的互聯(lián)網(wǎng)化，滿足企業(yè)商戶全支付（刷卡、閃付、掃碼）、權(quán)益營銷等需要，成為企業(yè)商戶支付管理終端、金融服務(wù)電子柜臺、經(jīng)營管理電子商務(wù)平臺。

核心競爭力：拉卡拉作為一家具有創(chuàng)新基因的第三方支付公司，始終將創(chuàng)新作為企業(yè)發(fā)展的原動力，在業(yè)務(wù)模式和產(chǎn)品服務(wù)上均走在市場的前列。在經(jīng)營銀行卡收單業(yè)務(wù)前，拉卡拉即建立起布局全國的線下個人支付終端網(wǎng)絡(luò)，為從事收單業(yè)務(wù)打下了良好的基礎(chǔ);拉卡拉領(lǐng)先于市場推出的mPOS產(chǎn)品，降低了商戶的收單成本，擴(kuò)大了自身用戶群體。

拉卡拉按照高并發(fā)、高可靠、高一致、高復(fù)雜度、低成本的理念，打造了一套業(yè)內(nèi)領(lǐng)先的支付業(yè)務(wù)信息系統(tǒng)。為了保證承載千萬級的商戶、每天處理數(shù)千萬筆交易、7×24運(yùn)行、99.9%的系統(tǒng)可靠性，符合監(jiān)管的業(yè)務(wù)規(guī)范和等級保護(hù)規(guī)范的基礎(chǔ)上，拉卡拉建立了多個數(shù)據(jù)中心，進(jìn)行了大量的服務(wù)器、網(wǎng)絡(luò)及安全設(shè)備和系統(tǒng)軟件投資。

募投項目匹配性：本次募集資金投資項目系利用綜合服務(wù)平臺構(gòu)建線上+線下一體化的智能POS終端服務(wù)體系，以滿足未來更高層次的商戶需求，同時增強(qiáng)拉卡拉用戶黏性和活躍度，從而實現(xiàn)拉卡拉未來第三方支付規(guī)模持續(xù)增長。本次募投項目也正是建立在公司現(xiàn)有技術(shù)和商業(yè)模式之上，立足于公司的戰(zhàn)略定位，緊密圍繞市場未來發(fā)展方向而展開，符合公司長遠(yuǎn)發(fā)展目標(biāo)。

風(fēng)險因素：行業(yè)風(fēng)險、經(jīng)營風(fēng)險、財務(wù)風(fēng)險、募投項目風(fēng)險、稅收優(yōu)惠、政府補(bǔ)助等政策變化的風(fēng)險、社會保險及住房公積金繳納不規(guī)范的相關(guān)風(fēng)險、無實際控制人的風(fēng)險。

中創(chuàng)物流（603967） 申購代碼732967 申購日期4.17

發(fā)行概覽：本公司主營綜合性現(xiàn)代物流業(yè)務(wù)，扣除發(fā)行費(fèi)用后，本次A股發(fā)行募集資金將用于投資以下項目：沿海運(yùn)輸集散兩用船舶購置項目、散貨船購置項目、跨境電商物流分撥中心項目（天津東疆堆場）、物流信息化建設(shè)項目、大件運(yùn)輸設(shè)備購置項目。

基本面介紹：本公司為進(jìn)出口貿(mào)易參與主體提供基于國內(nèi)沿海港口集裝箱及干散貨等多種貨物貿(mào)易的一站式跨境綜合物流服務(wù)。通過整合貨物進(jìn)出口物流鏈條上的各個環(huán)節(jié)，為客戶提供全方位服務(wù)，根據(jù)客戶個性化需求制定全程物流解決方案。公司的具體業(yè)務(wù)包括市場營銷、詢價報價、方案設(shè)計、成本核算等物流咨詢服務(wù)，箱務(wù)管理、輔助備貨、訂艙代理、單證操作等物流過程服務(wù)，以及沿海運(yùn)輸、工程物流、大件運(yùn)輸?shù)任锪鬟\(yùn)輸服務(wù)。根據(jù)跨境綜合物流鏈條上各個不同的服務(wù)環(huán)節(jié)及業(yè)務(wù)性質(zhì)，本公司的主營業(yè)務(wù)可劃分為五大板塊，分別為貨運(yùn)代理、場站、船舶代理、沿海運(yùn)輸及項目大件物流。

核心競爭力：通過船舶代理和貨運(yùn)代理長時間的發(fā)展，積累了豐富的業(yè)務(wù)及管理經(jīng)驗，并培養(yǎng)了一批行業(yè)經(jīng)驗豐富、專業(yè)水平較高的管理層和骨干人才隊伍。公司通過在青島等口岸多年的業(yè)務(wù)積累，擁有雄厚的資金實力，確保能夠準(zhǔn)確、及時地按協(xié)議要求支付船舶經(jīng)營人各種費(fèi)用，通過對資金支付周期的嚴(yán)格控制形成了較為穩(wěn)定的資金鏈，資金的良性循環(huán)使得公司既滿足了開展兩項代理業(yè)務(wù)的基本需求，又憑借良好的結(jié)算信譽(yù)在船舶經(jīng)營人中獲得了良好的口碑。公司通過信息化手段實現(xiàn)了內(nèi)部有秩序、低成本的管理，外部差異化、高效率的服務(wù)，有效地建立起競爭對手無法復(fù)制的優(yōu)勢，進(jìn)一步夯實了中創(chuàng)物流在行業(yè)中的競爭力。

經(jīng)過近十年的發(fā)展，已建立起良好的品牌優(yōu)勢，與物流鏈上國內(nèi)、國外知名的上下游產(chǎn)業(yè)的公司均建立了良好的業(yè)務(wù)關(guān)系。與眾多知名客戶及同行業(yè)其他物流公司均保持了良好的業(yè)務(wù)往來，長年累積的品牌優(yōu)勢與穩(wěn)定的供應(yīng)商和客戶合作關(guān)系，為中創(chuàng)物流的經(jīng)營提供了有力的業(yè)務(wù)保障。

募投項目匹配性：本次發(fā)行募集資金運(yùn)用將緊密圍繞公司主營業(yè)務(wù)，投資項目建成將解決資金配套能力不足的問題，公司生產(chǎn)運(yùn)營能力將得以優(yōu)化，公司競爭力和市場影響力得到全面提升，公司可持續(xù)發(fā)展能力和盈利能力將得到增強(qiáng)。

風(fēng)險因素：市場風(fēng)險、經(jīng)營風(fēng)險、財務(wù)風(fēng)險、募集資金有關(guān)風(fēng)險、政策性風(fēng)險、管理風(fēng)險、其他風(fēng)險。

運(yùn)達(dá)股份（300772） 申購代碼300772 申購日期4.17

發(fā)行概覽：公司擬在境內(nèi)首次公開發(fā)行7，349萬股A股，用于投資以下項目：生產(chǎn)基地智能化改造項目、風(fēng)能數(shù)據(jù)平臺及新機(jī)型研發(fā)項目、昔陽縣皋落一期（50MW）風(fēng)電項目、補(bǔ)充流動資金。

基本面介紹：公司的主營業(yè)務(wù)為大型風(fēng)力發(fā)電機(jī)組的研發(fā)、生產(chǎn)和銷售。隨著客戶要求的不斷提高，公司的業(yè)務(wù)逐步從單一的風(fēng)電機(jī)組研制與銷售，轉(zhuǎn)向提供風(fēng)電機(jī)組與風(fēng)電場勘測、風(fēng)電場運(yùn)維的一體化服務(wù)，并在此基礎(chǔ)上，將業(yè)務(wù)鏈延伸至風(fēng)電場的投資運(yùn)營。

公司目前產(chǎn)品主要為1.5MW、2.XMW系列、3.XMW系列產(chǎn)品風(fēng)電機(jī)組。公司產(chǎn)品除了不斷提升單體容量外，還根據(jù)不同的地理和氣候條件，進(jìn)行差異化設(shè)計，同一型號的產(chǎn)品，形成了分別適用于高溫、低溫、高海拔、低風(fēng)速、沿海臺風(fēng)等不同自然環(huán)境的風(fēng)電機(jī)組系列。

核心競爭力：作為國內(nèi)最早從事大型風(fēng)力發(fā)電機(jī)組研制的機(jī)構(gòu)，該所從人員和技術(shù)積累方面給公司打下了良好基礎(chǔ)，并影響公司形成了注重技術(shù)的經(jīng)營作風(fēng)。公司始終把研究和技術(shù)擺在首要位置，建成了設(shè)施先進(jìn)的風(fēng)力發(fā)電系統(tǒng)專業(yè)實驗室。在國家科研經(jīng)費(fèi)的資助下，公司開展了超低風(fēng)速風(fēng)電機(jī)組、海上風(fēng)電機(jī)組、風(fēng)電控制技術(shù)和并網(wǎng)技術(shù)的基礎(chǔ)理論與運(yùn)用技術(shù)研究，公司的系列研究活動在推動我國風(fēng)電行業(yè)技術(shù)發(fā)展的同時，也助推公司成為行業(yè)技術(shù)的領(lǐng)導(dǎo)者之一。

公司產(chǎn)品已遍及全國二十余個省市200多個風(fēng)電場。在多年的穩(wěn)健經(jīng)營中，公司憑借可靠的產(chǎn)品質(zhì)量、領(lǐng)先的技術(shù)優(yōu)勢、及時的售前售后服務(wù)，在行業(yè)內(nèi)樹立了良好的品牌形象和市場口碑，積累了一批主流的風(fēng)電場投資商客戶。公司的客戶主要為內(nèi)部考核程序嚴(yán)格的央企，并且這些企業(yè)一旦成為公司的客戶，后續(xù)訂單將逐年增加。

募投項目匹配性：生產(chǎn)基地智能化改造項目將提高公司的生產(chǎn)技術(shù)水平和生產(chǎn)效率，增強(qiáng)生產(chǎn)線對擴(kuò)產(chǎn)新產(chǎn)品的適應(yīng)能力，減少對生產(chǎn)人員的依賴，并擴(kuò)大公司的生產(chǎn)規(guī)模，為未來若干年的發(fā)展儲備一定產(chǎn)能。研發(fā)項目提升公司研發(fā)實力，收集公司生產(chǎn)的風(fēng)電機(jī)組的運(yùn)營數(shù)據(jù)、提升公司運(yùn)維服務(wù)能力，更好地滿足開發(fā)新產(chǎn)品的需要。昔陽縣皋落一期（50MW）風(fēng)電項目為公司業(yè)務(wù)鏈的自然延伸，將擴(kuò)大公司的綜合毛利空間，使公司的業(yè)務(wù)模式與行業(yè)內(nèi)主要企業(yè)的業(yè)務(wù)模式一致，并為公司新產(chǎn)品的研發(fā)提供了試驗、檢測的場所。補(bǔ)充流動資金項目將增加公司業(yè)務(wù)發(fā)展所需的營運(yùn)資金，有助于公司擴(kuò)大業(yè)務(wù)規(guī)模，優(yōu)化資本結(jié)構(gòu)，降低財務(wù)風(fēng)險。

風(fēng)險因素：政策性風(fēng)險、行業(yè)風(fēng)險、經(jīng)營風(fēng)險、財務(wù)風(fēng)險、控股股東控制風(fēng)險。

泉峰汽車（603982） 申購代碼732982 申購日期4.19

發(fā)行概覽：公司本次實際募集資金扣除發(fā)行費(fèi)用后的凈額為 45，243.58萬元，根據(jù)經(jīng)營發(fā)展需要，用于年產(chǎn)150萬套汽車零部件項目和補(bǔ)充流動資金。

基本面介紹：公司主要從事汽車關(guān)鍵零部件的研發(fā)、生產(chǎn)、銷售，逐步形成了以汽車熱交換零部件、汽車傳動零部件和汽車引擎零部件為核心的產(chǎn)品體系，公司產(chǎn)品主要應(yīng)用于中高端汽車。此外，公司還生產(chǎn)部分洗衣機(jī)零部件產(chǎn)品。

公司產(chǎn)品種類眾多，重點專注于技術(shù)含量較高的汽車熱交換系統(tǒng)、汽車傳動系統(tǒng)和汽車引擎系統(tǒng)零部件的研發(fā)與制造。依托在壓鑄、模具設(shè)計、機(jī)加工領(lǐng)域先進(jìn)的生產(chǎn)技術(shù)和制造工藝，公司在汽車空調(diào)壓縮機(jī)缸體、傳動花鍵軸、發(fā)動機(jī)鋼制正時鏈輪等系列產(chǎn)品上具備較強(qiáng)的市場競爭力。

核心競爭力：公司擁有壓鑄、注塑、有限元分析等多個CAE工作站和130多位工藝工程師，致力于模具設(shè)計、壓鑄工藝設(shè)計、機(jī)加工藝設(shè)計等工藝的改進(jìn)和研發(fā)，在真空壓鑄、齒輪成型和液壓閥板領(lǐng)域具有較高的行業(yè)地位。公司在壓鑄領(lǐng)域擁有先進(jìn)的真空壓鑄技術(shù)，并掌握低速層流鑄造工藝。基于真空壓鑄的高密封性能以及低速層流鑄造工藝帶來的成本優(yōu)勢，公司年產(chǎn)汽車空調(diào)壓縮機(jī)組件可裝配的壓縮機(jī)缸體超過300萬套，在國內(nèi)非整車制造商中排名領(lǐng)先;公司生產(chǎn)的高精密變速箱控制閥體可裝備長城全系列自動變速箱，并為VOLVO、北汽、長城等整車廠商生產(chǎn)全系列電動汽車水冷殼體和變速箱。

公司擁有專業(yè)的模具開發(fā)設(shè)計團(tuán)隊，采用CAD、CAE、CAM等設(shè)計軟件，應(yīng)用“模流分析”“翹曲變形預(yù)先控制”等技術(shù)開發(fā)模具，通過計算機(jī)仿真模擬分析壓鑄的充型狀態(tài)。公司模具開發(fā)設(shè)計團(tuán)隊由具有專業(yè)背景且行業(yè)經(jīng)驗豐富的工程師和技術(shù)人員組成。經(jīng)驗豐富的專業(yè)化開發(fā)設(shè)計團(tuán)隊是公司模具設(shè)計開發(fā)南京泉峰汽車精密技術(shù)股份有限公司招股意向書178的保證。突出的模具設(shè)計能力使得公司能夠滿足客戶多樣化的需求，尤其在結(jié)構(gòu)較為復(fù)雜的精密零部件制造上具備較強(qiáng)競爭力。

募投項目匹配性：本次發(fā)行募集資金投資于“年產(chǎn) 150萬套汽車零部件項目”，是公司為實現(xiàn)發(fā)展戰(zhàn)略目標(biāo)在現(xiàn)有業(yè)務(wù)規(guī)?；A(chǔ)上的提升和擴(kuò)大，符合公司主營業(yè)務(wù)的發(fā)展方向，是公司適應(yīng)市場發(fā)展的戰(zhàn)略選擇，也是公司開拓市場提高市占率的重要基礎(chǔ)。

風(fēng)險因素：行業(yè)和市場風(fēng)險、經(jīng)營風(fēng)險、財務(wù)風(fēng)險、稅收政策變動的風(fēng)險、募集資金投資項目風(fēng)險、其他風(fēng)險。