據(jù)中國人民銀行網(wǎng)站，央行會同相關(guān)部門起草了《金融控股公司監(jiān)督管理試行辦法（征求意見稿）》（以下簡稱《辦法》）。日前，正式向社會公開征求意見。

該《辦法》共七章、五十六條，主要內(nèi)容包括：

一是明確監(jiān)管范圍，即符合一定條件且實際控制人為境內(nèi)非金融企業(yè)和自然人的金融控股公司，由中國人民銀行實施監(jiān)管。對于金融機構(gòu)跨業(yè)投資其他類型金融機構(gòu)形成的綜合化金融集團，由相關(guān)金融監(jiān)管部門根據(jù)《辦法》實施監(jiān)管，并負責制定具體實施細則。

二是將市場準入作為防控風險的第一道門檻，明確董事、監(jiān)事、高管人員的任職條件，對金融控股公司實施事中、事后的持續(xù)監(jiān)管。其中涉及的行政許可事項，將依法由國務(wù)院作出決定。

三是嚴格股東資質(zhì)監(jiān)管，通過正面清單和負面清單的方式，規(guī)定成為金融控股公司股東的條件及禁止行為。金融控股公司主要股東、控股股東或?qū)嶋H控制人應(yīng)當核心主業(yè)突出、公司治理規(guī)范、股權(quán)結(jié)構(gòu)清晰、財務(wù)狀況良好。

四是強化資本來源真實性和資金運用合規(guī)性監(jiān)管。資金來源應(yīng)真實可靠，不得以委托資金等非自有資金投資金融控股公司。金融控股公司對金融機構(gòu)不得虛假注資、循環(huán)注資。

五是強化公司治理和關(guān)聯(lián)交易監(jiān)管。金融控股公司應(yīng)具有簡明、清晰、可穿透的股權(quán)結(jié)構(gòu)，依法參與所控股金融機構(gòu)的公司治理，不得濫用實質(zhì)控制權(quán)。不得隱匿關(guān)聯(lián)交易和資金真實去向。

六是完善風險“防火墻”制度。金融控股公司應(yīng)建立統(tǒng)一的全面風險管理體系，對內(nèi)部的交叉任職、信息共享等進行合理隔離。

七是合理設(shè)置過渡期。允許已存在的、尚不符合《辦法》要求的企業(yè)集團在一定期限內(nèi)進行整改，以促進平穩(wěn)過渡。

中國人民銀行有關(guān)負責人就《辦法》有關(guān)問題回答了記者提問：

為什么要制定《辦法》？

我國金融控股公司發(fā)展較快，有利于滿足各類企業(yè)和消費者對多元化金融服務(wù)的需求，提升服務(wù)經(jīng)濟高質(zhì)量發(fā)展的能力。但實踐中有一些金融控股公司，主要是非金融企業(yè)投資形成的金融控股公司盲目向金融業(yè)擴張，存在監(jiān)管真空，風險不斷累積和暴露。主要表現(xiàn)為：一是風險隔離機制缺失，金融業(yè)風險和實業(yè)風險交叉?zhèn)鬟f。二是部分企業(yè)控制關(guān)系或受益關(guān)系復(fù)雜，風險隱蔽性強。三是缺少整體資本約束，部分集團整體缺乏能夠抵御風險的真實資本。四是部分企業(yè)不當干預(yù)金融機構(gòu)經(jīng)營，利用關(guān)聯(lián)交易隱蔽輸送利益，損害金融機構(gòu)和投資者的權(quán)益。

根據(jù)黨中央、國務(wù)院關(guān)于盡快將金融控股公司納入監(jiān)管、補齊監(jiān)管短板的決策部署，人民銀行牽頭起草了《辦法》，加強對非金融企業(yè)投資形成的金融控股公司的監(jiān)督管理。

金融控股公司監(jiān)管的原則是什么？

針對金融控股集團所涉及業(yè)務(wù)種類多、股權(quán)結(jié)構(gòu)復(fù)雜、關(guān)聯(lián)交易風險高等特點，《辦法》確立了宏觀審慎管理、穿透監(jiān)管、協(xié)調(diào)監(jiān)管的原則。一是宏觀審慎管理。遵循宏觀審慎管理理念，將金融控股集團視為一個整體實施監(jiān)管，對并表范圍內(nèi)的公司治理結(jié)構(gòu)、整體資本和杠桿水平、關(guān)聯(lián)交易、整體風險敞口等方面進行全面持續(xù)管控，有效識別、計量、監(jiān)測和控制金融控股集團的總體風險狀況。二是穿透監(jiān)管。針對金融控股公司結(jié)構(gòu)復(fù)雜的特點，強調(diào)對股權(quán)和資金等的穿透監(jiān)管，準確識別實際控制人和最終受益人，防止隱匿真實的控制關(guān)系；穿透核查資金來源真實性，包括投資金融控股公司的資金來源，以及投資金融機構(gòu)的資金來源，防止虛假注資、循環(huán)注資。三是協(xié)調(diào)監(jiān)管。人民銀行對符合《辦法》設(shè)立條件的金融控股公司實施監(jiān)管，金融監(jiān)管部門對金融控股公司所控股的金融機構(gòu)實施監(jiān)管。金融監(jiān)管部門對金融機構(gòu)跨業(yè)投資控股形成的金融集團實施監(jiān)管。在風險發(fā)生時，按照“誰監(jiān)管、誰負責”原則，由相應(yīng)的監(jiān)管主體牽頭開展風險處置工作。各部門之間加強監(jiān)管合作和信息共享，共同防范好金融控股集團和金融集團的風險。

《辦法》的適用范圍是什么？

《辦法》借鑒國際經(jīng)驗，立足我國實際，將金融控股公司定義為依法設(shè)立，對兩個或兩個以上不同類型金融機構(gòu)擁有實質(zhì)控制權(quán)，自身僅開展股權(quán)投資管理，不直接從事商業(yè)性經(jīng)營活動的有限責任公司或者股份有限公司?！掇k法》適用于實際控制人為境內(nèi)非金融企業(yè)和自然人的金融控股公司，對于金融機構(gòu)跨業(yè)投資控股形成的金融集團，由金融監(jiān)管部門根據(jù)《辦法》實施監(jiān)管，并制定具體實施細則。

《辦法》從規(guī)模、風險外溢程度等系統(tǒng)重要性角度考慮，要求投資控股兩類或兩類以上金融機構(gòu)且達到一定規(guī)模的企業(yè)集團，應(yīng)當向人民銀行申請設(shè)立金融控股公司，由人民銀行依法對金融控股公司實施監(jiān)管。其中，按照業(yè)務(wù)功能屬性劃分，金融機構(gòu)包括以下六種類型：商業(yè)銀行（不含村鎮(zhèn)銀行）、金融租賃公司，信托公司，金融資產(chǎn)管理公司，證券公司、基金管理公司、期貨公司，人身保險公司、財產(chǎn)保險公司、再保險公司、保險資產(chǎn)管理公司，金融管理部門認定的其他金融機構(gòu)。對于非金融企業(yè)控股的由地方政府依法批設(shè)或監(jiān)管的從事金融活動的機構(gòu)，不作為金融控股公司的認定條件，但應(yīng)被納入金融控股公司全面風險管理體系。對于尚未達到這一標準的，雖然不按照《辦法》進行監(jiān)管，但仍須符合金融監(jiān)管部門對金融機構(gòu)股東的相關(guān)規(guī)定，由金融監(jiān)管部門進行監(jiān)管。按照國家有關(guān)規(guī)定受托管理國有金融資本的中央級投資運營機構(gòu)，不適用《辦法》。

為什么對金融控股公司要嚴把市場準入關(guān)？

對金融控股公司嚴把市場準入關(guān)十分必要和迫切，主要原因在于：第一，這是加強金融風險源頭管控的重要舉措。嚴把市場準入，尤其是設(shè)立金融控股公司行政許可，使經(jīng)營狀況良好、公司治理規(guī)范、杠桿率水平適度、投資動機純正等符合條件的市場主體可以設(shè)立金融控股公司，依法合規(guī)開展經(jīng)營；同時，嚴格市場準入，也使那些股權(quán)關(guān)系復(fù)雜且不透明、進行高杠桿投資、風險管控薄弱、擾亂金融秩序的違法違規(guī)者無法將金融控股公司作為平臺，干預(yù)金融機構(gòu)經(jīng)營，套取金融機構(gòu)資金，積累金融風險隱患。第二，對金融控股公司依法實施監(jiān)管，需要嚴格市場準入，設(shè)立明確的行政許可，這樣才能提高監(jiān)管的權(quán)威性和有效性，嚴格規(guī)范金融控股公司發(fā)展，及時糾正違法違規(guī)行為。第三，這也符合國際通行做法和監(jiān)管改革趨勢。從國際監(jiān)管實踐看，美國、日本、韓國等國家和地區(qū)都有金融控股公司的專門立法，明確要求對金融控股公司實施市場準入監(jiān)管，這體現(xiàn)了金融業(yè)是特許行業(yè)的理念。關(guān)于金融控股公司行政許可事項，將依法由國務(wù)院作出決定。

非金融企業(yè)設(shè)立金融控股公司需符合哪些要求？

非金融企業(yè)、自然人實質(zhì)控制兩個或兩個以上不同類型金融機構(gòu)，并達到一定資產(chǎn)門檻的，應(yīng)當設(shè)立金融控股公司，將所有從事金融業(yè)務(wù)的機構(gòu)股權(quán)都歸于該公司下，以保持清晰透明的金融股權(quán)架構(gòu)，有效隔離金融風險和實體風險。在該模式下，金融控股公司及其所控股機構(gòu)共同構(gòu)成金融控股集團。其中，對于金融資產(chǎn)在集團總資產(chǎn)占比達到或超過85%的企業(yè)集團，也可根據(jù)自身情況，按照《辦法》規(guī)定的設(shè)立金融控股公司的同等條件，由企業(yè)集團母公司申請作為金融控股公司，企業(yè)集團整體被認定為金融控股集團。

金融控股公司的設(shè)立程序有哪些？

非金融企業(yè)、自然人符合《辦法》第六條規(guī)定條件的，應(yīng)當向人民銀行申請設(shè)立金融控股公司或者申請將集團母公司作為金融控股公司。其中，對于《辦法》實施前已符合第六條要求的，應(yīng)當在《辦法》實施之日起6個月內(nèi)向人民銀行提出申請。對《辦法》實施后，擬實質(zhì)控制兩個或者兩個以上不同類型金融機構(gòu)，并具有《辦法》第六條規(guī)定情形的，也應(yīng)當向人民銀行申請。相關(guān)實施細則將另行制定。

符合金融控股公司設(shè)立要求的機構(gòu)，如果未按《辦法》規(guī)定向人民銀行申請，或雖申請但未獲許可的，人民銀行可會同相關(guān)金融監(jiān)管部門責令其改正，逾期不改的，責令其轉(zhuǎn)讓所持有的金融機構(gòu)股權(quán)。未經(jīng)人民銀行批準為金融控股公司的，不得注冊登記為金融控股公司，名稱中也不得使用“金融控股”、“金控”、“金融集團”等字樣。

金融控股公司的業(yè)務(wù)范圍有哪些？

金融控股公司的主要業(yè)務(wù)是對所投資的金融機構(gòu)進行股權(quán)管理。此外，為促使金融控股公司加強集團整體的流動性管理和風險管控，使其有能力對所控股金融機構(gòu)進行流動性支持，或?qū)Τ霈F(xiàn)風險的所控股金融機構(gòu)發(fā)揮自救作用，《辦法》允許金融控股公司在獲得人民銀行批準的前提下，開展除股權(quán)管理外的其他金融業(yè)務(wù)。

是否允許金融控股公司投資非金融業(yè)務(wù)？

從立足主業(yè)、防范風險的角度看，金融控股公司是專門從事金融機構(gòu)股權(quán)投資和管理的企業(yè)，不得從事非金融業(yè)務(wù)，以嚴格隔離金融板塊與實業(yè)板塊，有效防止風險交叉?zhèn)魅尽嵺`中，一些企業(yè)集團從事的非金融業(yè)務(wù)與集團及所控股金融機構(gòu)緊密相關(guān)，如金融科技對于輔助金融業(yè)務(wù)發(fā)展十分重要，國際監(jiān)管實踐也普遍允許金融控股公司在一定限額下對輔助金融業(yè)務(wù)的活動進行投資。為此，在嚴格隔離風險的前提下，對于企業(yè)集團設(shè)立的金融控股公司，允許其投資經(jīng)金融管理部門認定與金融業(yè)務(wù)相關(guān)的機構(gòu)，但投資總額賬面價值原則上不得超過金融控股公司凈資產(chǎn)的15%。對于現(xiàn)有不符合要求的企業(yè)，允許其在過渡期內(nèi)逐步調(diào)整投資非金融企業(yè)的比重。對于企業(yè)集團整體被認定為金融控股集團的，其非金融總資產(chǎn)不得高于集團總資產(chǎn)的15%。

《辦法》對金融控股公司的股東資質(zhì)提出哪些要求？

金融控股公司控制多類金融機構(gòu)，體量大、業(yè)務(wù)雜、關(guān)聯(lián)風險高，具有較大的社會影響力。而一些企業(yè)實力不強、投資動機不純、風險管控能力及合規(guī)經(jīng)營理念不強，設(shè)立或入股金融控股公司只為獲取更多金融牌照，甚至利用金融控股公司開展不當關(guān)聯(lián)交易，套取金融機構(gòu)資金，給金融機構(gòu)和金融控股公司都帶來較大風險。因此，對金融控股公司的股東應(yīng)有嚴格的要求，《辦法》通過正面清單和負面清單的方式，明確了成為金融控股公司股東的條件。從正面清單看，金融控股公司的主要股東、控股股東或?qū)嶋H控制人應(yīng)當核心主業(yè)突出，投資動機純正，制定合理的金融投資商業(yè)計劃，不盲目向金融業(yè)擴張，并且法人治理結(jié)構(gòu)完善，股權(quán)結(jié)構(gòu)和組織架構(gòu)清晰，股東、受益所有人結(jié)構(gòu)透明，經(jīng)營管理能力較強，風險管理和內(nèi)部控制機制有效、財務(wù)狀況良好。從負面清單看，明確了禁止金融控股公司控股股東從事的行為，以及不得成為金融控股公司主要股東、控股股東或?qū)嶋H控制人的情形，例如，曾經(jīng)虛假投資、循環(huán)注資金融機構(gòu)，曾對金融控股公司或金融機構(gòu)經(jīng)營失敗或者重大違規(guī)行為負有重大責任。

如何強化金融控股公司的資金來源監(jiān)管？

近年來，一些企業(yè)通過層層控股、交叉持股金融機構(gòu)，以負債資金出資，推升整體杠桿率，操控殼公司進行虛假注資、循環(huán)注資，導(dǎo)致整個集團沒有多少能夠抵御風險的真實資本。為此，金融控股公司的資金來源監(jiān)管強調(diào)真實性：一是資金來源真實可靠。金融控股公司股東應(yīng)當以合法自有資金投資金融控股公司，不得以委托資金、債務(wù)資金等非自有資金以及投資基金等方式投資金融控股公司，不得委托他人或者接受他人委托持有金融控股公司的股權(quán)。二是金融控股公司應(yīng)當以合法自有資金投資控股金融機構(gòu)，不得對金融機構(gòu)進行虛假注資、循環(huán)注資，不得抽逃金融機構(gòu)資金。三是對金融控股公司的資本合規(guī)性實施穿透管理，向上核查投資控股金融控股公司的資金來源，向下核查金融控股公司投資控股金融機構(gòu)的資金來源。四是建立資本充足性監(jiān)管制度?！掇k法》要求金融控股集團應(yīng)當具備與其資產(chǎn)規(guī)模和風險水平相適應(yīng)的資本。下一步將以并表管理為基礎(chǔ)，制定金融控股集團資本充足性監(jiān)管的具體細則。

對金融控股公司的股權(quán)結(jié)構(gòu)有何要求？

針對一些企業(yè)集團存在的股權(quán)結(jié)構(gòu)復(fù)雜、交叉持股、多層持股、信息披露不足、受益所有人不明確、集團內(nèi)又嵌套集團等情況，《辦法》規(guī)定，金融控股公司應(yīng)當具有簡明、清晰、可穿透的股權(quán)結(jié)構(gòu)，實際控制人和最終受益人可識別，法人層級合理，與自身資本規(guī)模、經(jīng)營管理能力和風險管控水平相適應(yīng)，其所控股金融機構(gòu)不得反向持股、交叉持股。對于近年來已經(jīng)形成的企業(yè)集團所控股金融機構(gòu)下又控股多類金融機構(gòu)問題，按照兼顧發(fā)揮協(xié)同效應(yīng)和防范風險的思路，金融控股公司直接控股的金融機構(gòu)不得再成為其他類型金融機構(gòu)的主要股東，但該金融機構(gòu)控股與自身同類型的或者屬業(yè)務(wù)延伸的金融機構(gòu)并經(jīng)金融管理部門認可的除外，如商業(yè)銀行控股村鎮(zhèn)銀行或開展資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的理財子公司等。

在《辦法》實施之日起應(yīng)申請設(shè)立金融控股公司，但股權(quán)結(jié)構(gòu)不符合要求的企業(yè)集團，應(yīng)當制定股權(quán)整改計劃，經(jīng)金融管理部門認可后，在過渡期內(nèi)降低組織架構(gòu)復(fù)雜程度，簡化法人層級。股權(quán)轉(zhuǎn)讓過程中，企業(yè)集團內(nèi)部的股權(quán)整合、劃轉(zhuǎn)、轉(zhuǎn)讓涉及的資產(chǎn)評估增值等，符合稅收政策規(guī)定的，可以享受相應(yīng)的稅收優(yōu)惠政策；涉及股東資格核準的，金融管理部門應(yīng)當適用與金融控股公司相適應(yīng)的股東資格條件。對于《辦法》實施后，新增的金融控股公司，金融控股公司股東、金融控股公司和所控股金融機構(gòu)法人層級原則上不得超過三級。

對金融控股公司的公司治理有何要求？

良好的公司治理是金融控股集團及其所控股機構(gòu)穩(wěn)健經(jīng)營的前提。為此，《辦法》規(guī)定，一是金融控股公司應(yīng)當完善公司治理結(jié)構(gòu)，依法參與所控股機構(gòu)的法人治理，促進所控股機構(gòu)安全穩(wěn)健運行。二是金融控股公司不得濫用實質(zhì)控制權(quán)，干預(yù)所控股機構(gòu)的獨立自主經(jīng)營，損害所控股機構(gòu)以及其相關(guān)利益人的合法權(quán)益。三是建立金融控股公司的董事、監(jiān)事和高級管理人員任職資格備案制度，金融控股公司的高級管理人員原則上可以兼任所控股機構(gòu)的董事，但不能兼任所控股機構(gòu)的高級管理人員，所控股機構(gòu)的高級管理人員不得相互兼任。四是金融控股公司在嚴格風險隔離的基礎(chǔ)上，可以規(guī)范發(fā)揮協(xié)同效應(yīng)，同時應(yīng)當注重客戶信息保護。

對金融控股公司的關(guān)聯(lián)交易有何要求？

強化關(guān)聯(lián)交易管理是嚴格風險隔離的一項重要措施。實踐中，有個別企業(yè)借助隱匿的股權(quán)架構(gòu)，通過不當關(guān)聯(lián)交易進行利益輸送，將金融機構(gòu)作為“提款機”，嚴重損害金融機構(gòu)和投資者的合法權(quán)益。為此，《辦法》明確金融控股公司關(guān)聯(lián)交易管理的基本要求，并建立禁止關(guān)聯(lián)交易的負面清單。一是金融控股公司應(yīng)加強關(guān)聯(lián)交易管理，其與所控股金融機構(gòu)之間、所控股金融機構(gòu)之間以及所控股金融機構(gòu)與集團內(nèi)其他機構(gòu)之間的集團內(nèi)部交易，以及與其他關(guān)聯(lián)方發(fā)生的關(guān)聯(lián)交易，應(yīng)當依法合規(guī)。與其他關(guān)聯(lián)方發(fā)生的關(guān)聯(lián)交易應(yīng)當遵循市場原則，不得違背公平競爭和反壟斷規(guī)則。二是金融控股公司與其所控股金融機構(gòu)、其他關(guān)聯(lián)方不得隱匿關(guān)聯(lián)交易和資金真實去向，不得通過關(guān)聯(lián)交易進行利益輸送、規(guī)避監(jiān)管或監(jiān)管套利、損害他人合法權(quán)益、損害金融控股公司穩(wěn)健性等。三是除財務(wù)公司外，禁止金融控股公司所控股金融機構(gòu)向金融控股公司提供融資、向其他關(guān)聯(lián)方提供無擔保融資，向關(guān)聯(lián)方提供融資或擔保不得超過該金融機構(gòu)注冊資本的10%或該關(guān)聯(lián)方注冊資本的20%，禁止金融控股公司所控股金融機構(gòu)和非金融機構(gòu)接受金融控股公司的股權(quán)作為質(zhì)押標的，金融控股公司對金融控股集團外的擔保余額不得超過金融控股公司凈資產(chǎn)的10%。

對金融控股公司有哪些監(jiān)管手段和措施？

為規(guī)范金融控股公司行為，強化金融控股公司監(jiān)管，防范系統(tǒng)性金融風險，人民銀行會同相關(guān)部門在并表的基礎(chǔ)上，通過以下方式對金融控股集團的資本、行為及風險進行全面、持續(xù)、穿透監(jiān)管。一是建立統(tǒng)一的金融控股公司監(jiān)管信息平臺，要求金融控股公司按規(guī)定進行信息報告和信息披露。二是建立和完善金融控股集團的風險評估體系，綜合運用宏觀審慎政策、金融機構(gòu)評級等政策工具，評估金融控股集團的經(jīng)營管理與風險狀況。三是根據(jù)履職需要，對相關(guān)責任人進行監(jiān)管談話，對金融控股公司進行現(xiàn)場檢查，必要時經(jīng)國務(wù)院批準，在監(jiān)管協(xié)作的基礎(chǔ)上，對金融控股公司所控股金融機構(gòu)進行現(xiàn)場檢查。四是要求金融控股公司制定金融控股集團整體恢復(fù)和處置計劃。五是金融控股公司違反《辦法》或發(fā)生重大風險時，視情形對其采取限制經(jīng)營活動、限制分紅或相關(guān)權(quán)利、責令限期補充資本、責令轉(zhuǎn)讓股權(quán)等監(jiān)管措施，給予警告、罰款等處罰。六是金融控股公司難以持續(xù)經(jīng)營，將嚴重危害金融秩序、損害公眾利益的，應(yīng)當依法進行市場退出。相關(guān)實施細則由人民銀行會同相關(guān)部門另行制定。

《辦法》的過渡期如何設(shè)置？

實踐中已經(jīng)形成一定數(shù)量的企業(yè)集團，需要按照《辦法》進行整改或新設(shè)金融控股公司，但在短期內(nèi)難以達標。為確?！掇k法》穩(wěn)步實施，引導(dǎo)企業(yè)有序整改，在充分考慮市場承受能力的基礎(chǔ)上，設(shè)置過渡期。對于存量，即《辦法》實施前存在的、符合金融控股公司設(shè)立條件的企業(yè)集團，如果在股權(quán)結(jié)構(gòu)、投資與金融業(yè)務(wù)相關(guān)的機構(gòu)的比例、高級管理人員兼職等方面未達到《辦法》規(guī)定的監(jiān)管要求，經(jīng)金融管理部門同意，在一定期限內(nèi)進行整改，具體期限由金融管理部門根據(jù)企業(yè)集團的實際情況予以確定。過渡期結(jié)束時，這些企業(yè)應(yīng)達到《辦法》的監(jiān)管要求，并由金融管理部門進行驗收。對于增量，將嚴格按照《辦法》要求執(zhí)行。

《辦法》對金融市場有何影響？

總體看，《辦法》對金融機構(gòu)、非金融企業(yè)和金融市場的影響正面，風險可控。對金融機構(gòu)而言，由股權(quán)架構(gòu)清晰、風險隔離機制健全的金融控股公司作為控股股東，有助于整合金融資源，提升經(jīng)營穩(wěn)健性和競爭力。按照《辦法》要求，一些不符合要求的企業(yè)集團需要進行股權(quán)整合，但股權(quán)轉(zhuǎn)讓在集團內(nèi)部開展且實際控制人未發(fā)生改變，金融機構(gòu)所受影響有限。對非金融企業(yè)而言，管理相對規(guī)范的企業(yè)總體符合《辦法》要求。而那些通過違法違規(guī)手段快速擴張的金融控股集團，往往體量大、業(yè)務(wù)雜、關(guān)聯(lián)風險高，有必要通過嚴格監(jiān)管糾正其行為。從長期看，《辦法》有利于治理金融亂象、整頓金融秩序，最終防范系統(tǒng)性金融風險。對金融市場而言，黨的十九大、全國金融工作會議明確提出，未經(jīng)許可不得從事金融業(yè)務(wù)。出臺《辦法》有利于建立一個規(guī)范的市場，促進各類機構(gòu)有序競爭、良性發(fā)展。