袁孚勝

（中國(guó)瑞林工程技術(shù)股份有限公司，江西南昌 330038）

電解銅箔是我國(guó)電子信息產(chǎn)業(yè)重要的基礎(chǔ)材料之一。根據(jù)產(chǎn)品質(zhì)量和應(yīng)用領(lǐng)域的要求不同，可以將電解銅箔分成普通電解銅箔和高端（高性能）電解銅箔。普通電解銅箔主要應(yīng)用于普通的印制電路板和覆銅板內(nèi)；高端（高性能）電解銅箔主要為鋰離子電池用電解銅箔、撓性板用電解銅箔、低輪廓度高頻電路用電解銅箔、HDI板用電解銅箔、汽車板用電解銅箔、高溫延伸性電解銅箔（HTE箔）、低輪廓電解銅箔（LP箔）、極低輪廓電解銅箔（VLP箔）、9μm及以下附載體電解銅箔等。經(jīng)過幾十年的發(fā)展，尤其最近幾年的快速發(fā)展，我國(guó)電解銅箔企業(yè)的生產(chǎn)能力和產(chǎn)品質(zhì)量均取得了進(jìn)步。其中，標(biāo)準(zhǔn)電解銅箔的產(chǎn)銷量已趨向穩(wěn)定平衡。隨著第五代移動(dòng)通信技術(shù)、大數(shù)據(jù)、物聯(lián)網(wǎng)、汽車電子智能化/自動(dòng)化、工業(yè)智能化及新能源汽車等行業(yè)的發(fā)展迅猛，市場(chǎng)對(duì)電解銅箔的需求更大，且對(duì)產(chǎn)品種類、品質(zhì)、性能及規(guī)格等各個(gè)方面均有了更高的要求。本文擬對(duì)中國(guó)電解銅箔市場(chǎng)現(xiàn)狀及發(fā)展趨勢(shì)作簡(jiǎn)要分析，以期為電解銅箔生產(chǎn)企業(yè)提供參考。

1 國(guó)際電解銅箔行業(yè)背景

目前，全球生產(chǎn)銅箔的主要國(guó)家包括中國(guó)、日本、韓國(guó)、美國(guó)等其他國(guó)家，世界具有年產(chǎn)萬噸生產(chǎn)能力、可實(shí)現(xiàn)大批量生產(chǎn)的電解銅箔企業(yè)約有22家，其中在中國(guó)大陸的電解銅箔生產(chǎn)企業(yè)約有11家。但是高端電解銅箔的生產(chǎn)技術(shù)、設(shè)備制造技術(shù)以及市場(chǎng)份額仍被日本壟斷。全球高檔電解銅箔供應(yīng)商主要有古河電氣工業(yè)株式會(huì)社、三井金屬礦業(yè)株式會(huì)社、日本福田金屬箔粉工業(yè)株式會(huì)社、日本電解以及日本能源公司等5大公司[1]。

我國(guó)電解銅箔企業(yè)經(jīng)過幾十年的發(fā)展，無論是企業(yè)數(shù)量還是產(chǎn)量等方面均有大幅提高，特別是最近年電解銅箔企業(yè)產(chǎn)能擴(kuò)張得非?？臁５珖?guó)內(nèi)企業(yè)產(chǎn)品與韓國(guó)、日本等國(guó)外企業(yè)產(chǎn)品相比無論在制造技術(shù)還是在產(chǎn)品質(zhì)量、性能等方面差距仍很大。

近年來，隨著全球鋰電產(chǎn)業(yè)及新能源汽車產(chǎn)業(yè)火爆，鋰電池用電解銅箔需求也隨之呈現(xiàn)爆發(fā)趨勢(shì)。全球電解銅箔行業(yè)的產(chǎn)能利用率逐年增加，行業(yè)供給從過剩轉(zhuǎn)向供不應(yīng)求。在這種國(guó)際行業(yè)大背景下，給我國(guó)電解銅箔產(chǎn)業(yè)帶來了機(jī)遇與挑戰(zhàn)。

我國(guó)銅加工材行業(yè)的迅速發(fā)展，也帶動(dòng)了我國(guó)電解銅箔行業(yè)整體規(guī)模的迅猛增長(zhǎng)，尤其是2013～2018年間，我國(guó)電解銅箔行業(yè)發(fā)展十分迅速。2013年～2018年全國(guó)電解銅箔產(chǎn)能、產(chǎn)量變化統(tǒng)計(jì)見圖1。

2 國(guó)內(nèi)電解銅箔生產(chǎn)供應(yīng)分析

近年來，隨著我國(guó)社會(huì)經(jīng)濟(jì)的快速發(fā)展，對(duì)導(dǎo)電銅材的需求不斷增加，導(dǎo)致我國(guó)銅加工行業(yè)進(jìn)入了快速擴(kuò)產(chǎn)期。我國(guó)銅加工材產(chǎn)量從1990年的451.8 kt，迅速增到2018年的17 810 kt，平均年復(fù)合增長(zhǎng)率為32.40%，占世界銅加工材的67%。雖然我國(guó)仍有不少高精度銅材的生產(chǎn)加工技術(shù)仍被歐美等發(fā)達(dá)國(guó)家壟斷，但國(guó)內(nèi)銅材的產(chǎn)能基本可以滿足國(guó)內(nèi)對(duì)銅材的需求。

圖1 2013年～2018年全國(guó)電解銅箔產(chǎn)能、產(chǎn)量變化統(tǒng)計(jì)

由圖1可以看出，我國(guó)電解銅箔產(chǎn)量由2013年的194.6 kt增加到2018年的395.7 kt，年均復(fù)合增長(zhǎng)率達(dá)到14.7%，同比增速居世界首位，是全球電解銅箔產(chǎn)量增速最快的市場(chǎng)。2017年國(guó)內(nèi)年產(chǎn)萬噸規(guī)模的電解銅箔企業(yè)產(chǎn)量排名及其產(chǎn)量統(tǒng)計(jì)見表1。

表1 2017年國(guó)內(nèi)年產(chǎn)萬噸規(guī)模的電解銅箔企業(yè)產(chǎn)量排名及其產(chǎn)量統(tǒng)計(jì)

從表1可知，2017年，國(guó)內(nèi)有10家銅箔企業(yè)（包括臺(tái)資、外資企業(yè)）年產(chǎn)量達(dá)到10 kt規(guī)模以上，并且這10家企業(yè)的產(chǎn)量共計(jì)超過了260 kt，占國(guó)內(nèi)銅箔總產(chǎn)量的82.5%。其中，這10家企業(yè)的電子電路銅箔的產(chǎn)量，占2017年國(guó)內(nèi)電子電路銅箔總產(chǎn)量的85.4%，同時(shí)這10家企業(yè)的鋰離子電池用銅箔產(chǎn)量占總產(chǎn)量的71.5%，產(chǎn)能集中度較高。

2017年國(guó)內(nèi)生產(chǎn)的電子電路銅箔產(chǎn)品中，18μm、35μm兩種規(guī)格的銅箔品種仍占主導(dǎo)地位。其中18μm銅箔占比為32.3%，35μm銅箔占比為46.0%。但2017年，國(guó)內(nèi)企業(yè)生產(chǎn)的12μm及其以下規(guī)格的銅箔和70μm的銅箔等的總產(chǎn)量，相比于2016年產(chǎn)量顯著增長(zhǎng)。

3 國(guó)內(nèi)電解銅箔貿(mào)易狀況分析

我國(guó)銅加工材消費(fèi)種類主要是銅板帶、銅箔、銅線桿、銅管棒等。銅箔占我國(guó)銅加工材消費(fèi)占比不大。但隨著我國(guó)新能源汽車產(chǎn)業(yè)的快速發(fā)展，鋰離子電池用銅箔的用量迅猛增加，導(dǎo)致近幾年高性能電解銅箔一直供不應(yīng)求，處于短缺的局面。中國(guó)電子材料行業(yè)協(xié)會(huì)電子銅箔材料分會(huì)對(duì)國(guó)內(nèi)銅箔企業(yè)2017年經(jīng)營(yíng)情況所作的調(diào)查統(tǒng)計(jì)見表2。

表2 我國(guó)電解銅箔行業(yè)在2017年的主要經(jīng)營(yíng)情況的統(tǒng)計(jì)

由表2可知，2017年我國(guó)電解銅箔的銷售量同比增加45.2 kt，年增長(zhǎng)率為15.3%，達(dá)到335.4 kt。其中，電子電路銅箔的銷售量為265.2 kt，鋰電池銅箔的銷售量為70.2 kt。2017年我國(guó)電解銅箔的銷售收入大幅增加，達(dá)到了265.33億元人民幣，比2016年的銷售收入增加了30.9%?？梢钥闯?，我國(guó)電解銅箔的銷售量和銷售收入近幾年來連年增長(zhǎng)。

2017年，國(guó)內(nèi)銷售收入3億元以上電解銅箔企業(yè)有16家（包括外資企業(yè)）。年銷售收入3億元以上的企業(yè)數(shù)量，比2016年又增加了3家。2017年國(guó)內(nèi)16家銷售收入達(dá)到3億元的銅箔企業(yè)中，絕大多數(shù)的比2017年銅箔銷售收入為兩位數(shù)的同比增長(zhǎng)。

雖然國(guó)內(nèi)電子電路銅箔全行業(yè)技術(shù)進(jìn)步很大，但國(guó)內(nèi)企業(yè)與海外先進(jìn)企業(yè)相比，無論是生產(chǎn)規(guī)模，還是產(chǎn)品水平上，都存在著很大的差別。當(dāng)前，國(guó)內(nèi)CCL、PCB制造需求的一些高檔、高性能、特殊性能銅箔品種仍依賴海外企業(yè)提供[2]。在當(dāng)前國(guó)際政治、經(jīng)濟(jì)形勢(shì)復(fù)雜多變的形勢(shì)下，電子產(chǎn)品核心零部件的國(guó)產(chǎn)化以及電子電路銅箔市場(chǎng)國(guó)產(chǎn)化配套問題仍重任在肩。表3所示為我國(guó)目前高性能電解銅箔的市場(chǎng)國(guó)外企業(yè)產(chǎn)品占有率統(tǒng)計(jì)表。

表3目前我國(guó)高性能電解銅箔的市場(chǎng)國(guó)外企業(yè)占有率統(tǒng)計(jì)

4 電解銅箔發(fā)展趨勢(shì)分析

4.1 高端（高性能）電解銅箔的市場(chǎng)需求

國(guó)內(nèi)對(duì)于高端（高性能）銅箔的需求，尤其是鋰離子電池用銅箔的需求還是以進(jìn)口為主，因此，預(yù)計(jì)未來國(guó)內(nèi)具備較強(qiáng)技術(shù)實(shí)力的銅箔企業(yè)有望逐步搶占國(guó)內(nèi)的高端銅箔市場(chǎng)，實(shí)現(xiàn)進(jìn)口替代。未來向鋰離子電池用電解銅箔及撓性板用電解銅箔、低輪廓度高頻電路用電解銅箔、HDI板用電解銅箔、汽車板用電解銅箔、極低輪廓電解銅箔、高溫延伸性電解銅箔、低輪廓電解銅箔、9μm及以下附載體電解銅箔等高端（高性能）電解銅箔市場(chǎng)需求強(qiáng)勁。

1）新能源汽車用電解銅箔市場(chǎng)需求。銅箔是鋰電池的關(guān)鍵材料，作為電池負(fù)極須滿足耐高溫性、一致性、輕量化等要求，其工藝和標(biāo)準(zhǔn)較為嚴(yán)格。鋰離子電池用銅箔僅占電池成本的5%，與其他材料相比，其盈利空間很小。然而，近年來隨著新能源汽車的發(fā)展，帶動(dòng)動(dòng)力鋰電池行業(yè)的需求也快速增長(zhǎng)。根據(jù)中國(guó)產(chǎn)業(yè)信息網(wǎng)相關(guān)數(shù)據(jù)，預(yù)計(jì)到2020年我國(guó)新能源汽車銷量達(dá)到200萬輛。根據(jù)相關(guān)機(jī)構(gòu)報(bào)道，1臺(tái)新能源汽車電池配套電量30 kWh，并且電池配套中鋰電池的占比為48%，則到2020年我國(guó)對(duì)鋰電池的需求量約為288 GWh[3]。根據(jù)電子銅箔協(xié)會(huì)測(cè)算，我國(guó)鋰離子電池用銅箔需求2019~2020年將達(dá)121 kt和 150 kt。

2）3C及消費(fèi)類電子產(chǎn)品對(duì)電解銅箔市場(chǎng)的需求。2016年前，我國(guó)只有少數(shù)幾家銅箔企業(yè)可生產(chǎn)高精度、高性能要求的6μm鋰離子電池用銅箔。平板電腦、智能手機(jī)、IPAD、游戲機(jī)等均是3C電子產(chǎn)品的范疇，單體負(fù)荷大于1 500mAh，也為鋰電池市場(chǎng)規(guī)模的進(jìn)一步擴(kuò)大注入了強(qiáng)勁的動(dòng)力。據(jù)國(guó)際顧問機(jī)構(gòu)Gartner預(yù)測(cè)，2019年全球PC、平板與手機(jī)等電子設(shè)備的總出貨數(shù)量將維持在25億臺(tái)。并且截至2018年底，全球手機(jī)、平板與PC的使用量高達(dá)70多億臺(tái)。

3）其他。隨著技術(shù)與認(rèn)知進(jìn)展，鋰電池應(yīng)用范圍不斷拓展，如航海航模、飛行航模、電動(dòng)工具、儲(chǔ)能電站（風(fēng)能與光伏儲(chǔ)能）、家庭應(yīng)急電源、軍事用途（潛艇、無人飛機(jī)等），這些用途已經(jīng)達(dá)到總用量的10%以上。隨著時(shí)間的推移，預(yù)計(jì)增幅還將加大。預(yù)計(jì)到2020年，其他用途將占鋰電池總用量的15%左右。

據(jù)相關(guān)市場(chǎng)分析，18μm以下的高性能電解銅箔市場(chǎng)前景廣闊，附加值高。未來每年國(guó)內(nèi)電解銅箔市場(chǎng)每年均超過100 kt的進(jìn)口，而同期電解銅箔市場(chǎng)需求增長(zhǎng)率為9.3%，市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)與機(jī)遇同在，關(guān)鍵在于制造出18μm以下的高檔電解銅箔替代進(jìn)口和滿足鋰離子電池用電解銅箔及未來CCL的電子電路銅箔市場(chǎng)增長(zhǎng)的需求。

4.2 電解銅箔市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)分析

據(jù)相關(guān)機(jī)構(gòu)推估，國(guó)內(nèi)在“十三五”期間計(jì)劃新增鋰離子電池用銅箔產(chǎn)能將超過200 kt，到 “十三五”末國(guó)內(nèi)鋰離子電池用銅箔產(chǎn)能將達(dá)250～300 kt。隨著國(guó)內(nèi)外企業(yè)不斷去爭(zhēng)搶鋰離子電池用銅箔這塊“蛋糕”，同時(shí)國(guó)內(nèi)電解銅箔生產(chǎn)企業(yè)產(chǎn)能的盲目擴(kuò)張，未來一定會(huì)促使行業(yè)內(nèi)產(chǎn)能過剩更加嚴(yán)重、經(jīng)營(yíng)效益更加下降的潛在危機(jī)。

1）下游需求動(dòng)態(tài)變化帶來的風(fēng)險(xiǎn)。由于5G、物聯(lián)網(wǎng)、大數(shù)據(jù)、汽車電子智能化/自動(dòng)化、工業(yè)智能化及新能源汽車等迅速的發(fā)展對(duì)電解銅箔的品質(zhì)、高性能、特殊性能都提出更高的要求，項(xiàng)目建設(shè)期長(zhǎng)，如果待產(chǎn)品達(dá)產(chǎn)后市場(chǎng)需求對(duì)產(chǎn)品帶來的變化對(duì)本項(xiàng)目來說也具有一定的風(fēng)險(xiǎn)，應(yīng)加強(qiáng)對(duì)市場(chǎng)變化的信息收集，加大研發(fā)力度，保證產(chǎn)品在行業(yè)的競(jìng)爭(zhēng)能力。

2）進(jìn)口替代量的動(dòng)態(tài)變化帶來的風(fēng)險(xiǎn)。按照當(dāng)前國(guó)內(nèi)電解銅箔行業(yè)的發(fā)展?fàn)顩r，預(yù)計(jì)未來幾年內(nèi)高性能電解銅箔市場(chǎng)缺口依然維持100 kt左右，因此未來游用戶對(duì)高性能電解銅箔的要求會(huì)不斷提供，因而銅箔企業(yè)的制造技術(shù)必將不斷進(jìn)行研發(fā)、改造、升級(jí)，因此這為高性能電解銅箔生產(chǎn)企業(yè)提供了一個(gè)更加廣闊的市場(chǎng)。但是，由于新材料的開發(fā)以及產(chǎn)品應(yīng)用的變化，導(dǎo)致國(guó)產(chǎn)電解銅銅箔對(duì)進(jìn)口電解銅箔的替代量發(fā)生動(dòng)態(tài)變化，對(duì)國(guó)產(chǎn)電解銅箔今后的市場(chǎng)產(chǎn)生風(fēng)險(xiǎn)。

3）國(guó)際貿(mào)易爭(zhēng)端帶來的風(fēng)險(xiǎn)?，F(xiàn)階段以美國(guó)為首的國(guó)際貿(mào)易保護(hù)主義勢(shì)力抬頭，自特朗普當(dāng)選美國(guó)總統(tǒng)后，他把所有貿(mào)易協(xié)定斥責(zé)為“災(zāi)難”，隨著有關(guān)北美自由貿(mào)易協(xié)定、韓美自由貿(mào)易協(xié)定以及現(xiàn)由日本主導(dǎo)的跨太平洋伙伴關(guān)系協(xié)定的決定即將作廢。國(guó)際貿(mào)易戰(zhàn)將給國(guó)際貿(mào)易市場(chǎng)造成嚴(yán)重恐慌，同時(shí)由于關(guān)稅的提高，將嚴(yán)重影響我國(guó)的出口貿(mào)易量，給中國(guó)電解銅箔的出口帶來風(fēng)險(xiǎn)。

4）生產(chǎn)管理帶來的風(fēng)險(xiǎn)。和國(guó)際頂尖銅加工企業(yè)相比，我國(guó)的生產(chǎn)管理水平還有很大的不足，電解銅箔對(duì)生產(chǎn)管控要求較嚴(yán)，每個(gè)工序都需要高水平的技術(shù)人員，管控不好，會(huì)帶來產(chǎn)品質(zhì)量下降，成品率低下的風(fēng)險(xiǎn)。

5 結(jié)論

通過對(duì)我國(guó)電解銅箔市場(chǎng)現(xiàn)狀及發(fā)展趨勢(shì)詳細(xì)分析，得出以下結(jié)論：1）盡管我國(guó)電解銅箔產(chǎn)能基本滿足國(guó)內(nèi)市場(chǎng)的需求，但是仍有部分高性能銅箔產(chǎn)品難以完全實(shí)現(xiàn)國(guó)產(chǎn)化。因此，未來幾年內(nèi)，我國(guó)電解銅箔凈進(jìn)口狀況的貿(mào)易格局不會(huì)發(fā)生根本性改變。2）隨著5G、物聯(lián)網(wǎng)、大數(shù)據(jù)、汽車電子智能化/自動(dòng)化、工業(yè)智能化及新能源汽車等行業(yè)的進(jìn)一步發(fā)展，電解銅箔應(yīng)用市場(chǎng)容量將會(huì)進(jìn)一步擴(kuò)大，尤其是鋰電池用電解銅箔市場(chǎng)前景非常樂觀。3）目前國(guó)內(nèi)電解銅箔整體產(chǎn)能大，并且未來兩年內(nèi)還有將近200 kt產(chǎn)能釋放，并且同時(shí)整個(gè)產(chǎn)業(yè)集中度不高，如何減少同質(zhì)化競(jìng)爭(zhēng)和提供產(chǎn)品質(zhì)量及企業(yè)管理水平，是未來相關(guān)銅箔企業(yè)需要高度重視的問題，否則整個(gè)電解銅箔行業(yè)又會(huì)面臨嚴(yán)重的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)。