郝素利，李夢琪

（中國礦業(yè)大學(xué)（北京）管理學(xué)院，北京100083）

一、引言

在信息不對稱的環(huán)境下，股東與公眾無法對管理層的行為進(jìn)行有效監(jiān)督和約束，國有企業(yè)管理層通常會(huì)為了追尋短期利益而進(jìn)行盈余管理，從而侵害股東、公眾與國家的利益。國有企業(yè)的盈余管理行為會(huì)造成國有資產(chǎn)的流失，給我國國民經(jīng)濟(jì)、證券市場帶來很大的負(fù)面影響［1］。2015年12月8日，中共中央與國務(wù)院辦公廳印發(fā)的《關(guān)于完善審計(jì)制度若干重大問題的框架意見》中明確提出對公共資金、國有資產(chǎn)、國有資源和領(lǐng)導(dǎo)干部履行經(jīng)濟(jì)責(zé)任情況實(shí)行審計(jì)全覆蓋，到2020年，基本形成與國家治理體系和治理能力現(xiàn)代化相適應(yīng)的審計(jì)監(jiān)督機(jī)制，更好地發(fā)揮審計(jì)的監(jiān)督作用。國家審計(jì)是實(shí)現(xiàn)國家現(xiàn)代化治理進(jìn)程的重要要素，對實(shí)現(xiàn)多層次立體化監(jiān)管具有重要保障作用［2］。有關(guān)國家審計(jì)對盈余管理抑制作用的研究，Dechow研究發(fā)現(xiàn)，一般情況下，對盈余的正向操控可能是企業(yè)進(jìn)行違規(guī)活動(dòng)的信號［3］。陳宋生在對國有企業(yè)財(cái)務(wù)收支審計(jì)公告進(jìn)行分析時(shí)，發(fā)現(xiàn)上市公司在接受國家審計(jì)后盈余管理程度會(huì)降低［4］。陳海紅基于市場感知的角度，對國家審計(jì)質(zhì)量進(jìn)行了檢驗(yàn)，表明在審計(jì)結(jié)果公告后，企業(yè)的盈余反應(yīng)系數(shù)會(huì)增強(qiáng)［5］。黃艷玲在研究中通過對2007—2015年國有上市公司進(jìn)行實(shí)證分析，得出我國國有上市企業(yè)存在較多的盈余管理的結(jié)論［6］。通過以上文獻(xiàn)可以發(fā)現(xiàn)，國家審計(jì)對國企盈余管理有抑制作用，但盈余管理行為依舊普遍，說明目前國有企業(yè)具有強(qiáng)有力的動(dòng)機(jī)進(jìn)行盈余管理，國家審計(jì)需改進(jìn)優(yōu)化。為此，學(xué)者們對優(yōu)化審計(jì)監(jiān)督策略進(jìn)行了探索，典型文獻(xiàn)有魏明基于信號傳遞機(jī)制，構(gòu)建了國家審計(jì)參與國家治理的博弈模型，提出國家審計(jì)要將“免疫系統(tǒng)”的功能充分發(fā)揮出來，從而提高國家治理的效率［7］。趙華通過描繪能力結(jié)構(gòu)圖譜，指出政府審計(jì)系統(tǒng)柔性是在實(shí)現(xiàn)國家治理效能中可持續(xù)性的架構(gòu)［8］。趙琛將審計(jì)與數(shù)學(xué)聯(lián)系起來，對審計(jì)機(jī)構(gòu)、人員和審計(jì)對象之間的網(wǎng)絡(luò)進(jìn)行分析［9］。戚振東在分權(quán)、制約監(jiān)督的基礎(chǔ)上分析治理體系，得出國家審計(jì)是現(xiàn)代化重要監(jiān)督機(jī)制［10］。陳塵肇等運(yùn)用完全信息動(dòng)態(tài)博弈和不完全信息動(dòng)態(tài)博弈理論，分析了審計(jì)結(jié)果公告方面存在的問題，并給出了建議。以上文獻(xiàn)研究為提高國家審計(jì)監(jiān)督效率提供了參考。

2017年的諾貝爾經(jīng)濟(jì)學(xué)獎(jiǎng)獲得者理查德·塞勒教授，一直致力將經(jīng)濟(jì)學(xué)與心理學(xué)進(jìn)行整合［11］，在分析經(jīng)濟(jì)時(shí)融入有限理性、有限自利以及有限意志力這三個(gè)心理特征，極大地促進(jìn)了行為經(jīng)濟(jì)學(xué)領(lǐng)域的發(fā)展。基于行為經(jīng)濟(jì)學(xué)的有限理性假設(shè)，國有企業(yè)管理者會(huì)為了其自身的利益，普遍性地進(jìn)行盈余管理行為，有意地對國家審計(jì)部門隱瞞其操縱盈余的行為。同時(shí)國家審計(jì)部門也是有限理性的，國家審計(jì)也面臨著審計(jì)成本以及審計(jì)對象選擇方面的壓力。由于雙方的有限理性，雙方不能夠在博弈初期確定最適合自己的行為，所以雙方的行為選擇就變成長期的動(dòng)態(tài)博弈過程。而演化博弈理論的基本假設(shè)是有限理性，研究不同群體之間，隨著時(shí)間的變化選擇不同的行為策略的動(dòng)態(tài)過程。參與博弈的各方主體都是有限理性的，在進(jìn)行決策選擇的過程中是會(huì)犯錯(cuò)誤的，但參與博弈的各方主體也同時(shí)具有模仿能力、學(xué)習(xí)能力以及修正的能力，隨著時(shí)間的推移，在無限次的重復(fù)博弈過程中，參與博弈的各方主體會(huì)不斷調(diào)整自己的行為策略，以達(dá)到雙方的均衡策略狀態(tài)。目前演化博弈理論主要運(yùn)用于污染治理、食品安全監(jiān)管、復(fù)雜網(wǎng)絡(luò)構(gòu)建、財(cái)務(wù)行為與監(jiān)管等方面。典型文獻(xiàn)包括薄瀾在不完全信息視角的基礎(chǔ)上構(gòu)建監(jiān)管部門和審計(jì)師之間的動(dòng)態(tài)博弈模型，得到進(jìn)行多次博弈后可能出現(xiàn)的最終結(jié)果以及博弈雙方的最優(yōu)策略［12］。陳佳聲根據(jù)財(cái)務(wù)舞弊理論，利用相關(guān)數(shù)據(jù)分別對內(nèi)外部審計(jì)與監(jiān)管機(jī)構(gòu)進(jìn)行博弈驗(yàn)證，表明監(jiān)管可以有效減少持續(xù)舞弊；自利行為會(huì)促使財(cái)務(wù)舞弊的發(fā)生［13］。彭紅楓、秦建文在研究激勵(lì)型監(jiān)管和金融創(chuàng)新之間的博弈時(shí)，將監(jiān)管機(jī)構(gòu)的激勵(lì)機(jī)制作為分析因素，借助數(shù)值模擬以及理論建模對演化穩(wěn)定策略進(jìn)行分析，提出政府要加大違規(guī)處罰成本，降低地方監(jiān)管合作成本并規(guī)避監(jiān)管真空的出現(xiàn)［14-15］。孟冰嵐根據(jù)動(dòng)態(tài)博弈論，研究怎樣降低企業(yè)的機(jī)會(huì)主義行為，結(jié)果表明，企業(yè)和監(jiān)管機(jī)構(gòu)長期動(dòng)態(tài)博弈會(huì)造成會(huì)計(jì)舞弊的發(fā)生，動(dòng)態(tài)博弈均衡點(diǎn)決定著兩者的決策行為［16］。王秋洋、趙海燕建立三方博弈模型，分析得出企業(yè)自主披露、政府強(qiáng)監(jiān)管、社會(huì)審計(jì)獨(dú)立能提升環(huán)境信息披露質(zhì)量［17-18］。以上文獻(xiàn)研究為演化博弈論在國家審計(jì)監(jiān)督中的應(yīng)用奠定了基礎(chǔ)。

本文以央企的相關(guān)數(shù)據(jù)為例，以此代表目前國企的整體水平進(jìn)行分析，以審計(jì)署每年對中央企業(yè)進(jìn)行財(cái)務(wù)收支審計(jì)結(jié)果為基礎(chǔ)，2010—2018年審計(jì)署分別公布了6、13、15、10、11、14、10、20、35家央企財(cái)務(wù)收支審計(jì)結(jié)果，審計(jì)企業(yè)數(shù)量整體呈上升趨勢，體現(xiàn)出國家對審計(jì)全覆蓋目標(biāo)的貫徹與落實(shí)。但截至2018年6月，歸屬于我國國務(wù)院國資委管理的中央企業(yè)共有96家，審計(jì)央企數(shù)量最高占比僅為36.4%，說明目前我國距離實(shí)現(xiàn)“對國有資產(chǎn)、國有資源實(shí)行審計(jì)全覆蓋”的目標(biāo)還有很長的路要走，不僅要面對目前國家有限的審計(jì)資源以及復(fù)雜的現(xiàn)實(shí)環(huán)境，而且需要一定的時(shí)間進(jìn)行合理的規(guī)劃與落實(shí)。因此，本文用行為經(jīng)濟(jì)學(xué)有限理性理論，從源頭對我國國有企業(yè)盈余管理行為動(dòng)機(jī)進(jìn)行分析，構(gòu)建國家審計(jì)部門與國有企業(yè)之間的演化博弈模型，通過數(shù)值仿真分析雙方策略選擇的有效因素，為優(yōu)化我國國家審計(jì)監(jiān)管策略提供建議。

二、基于行為經(jīng)濟(jì)學(xué)的國企盈余管理動(dòng)機(jī)分析

有限理性是我國國有企業(yè)盈余管理行為產(chǎn)生的起點(diǎn)［19-20］，在有限理性的思維導(dǎo)向下，由于稟賦效應(yīng)與錨定效應(yīng)的存在，使得國有企業(yè)管理者在思維方面具有進(jìn)行盈余管理行為的動(dòng)機(jī)。目前,我國國有企業(yè)的內(nèi)部管理機(jī)制及外部監(jiān)管機(jī)制尚不健全，這使得國有企業(yè)在決策中具有進(jìn)行盈余管理的動(dòng)機(jī)。

（一）有限理性導(dǎo)致國企盈余管理行為

（1）任務(wù)指標(biāo)的驅(qū)動(dòng)導(dǎo)致國企盈余管理行為。國有企業(yè)的所有者是國家，在作為企業(yè)追求利益、承擔(dān)經(jīng)濟(jì)責(zé)任的同時(shí)，國有企業(yè)也承擔(dān)著穩(wěn)定國計(jì)民生的社會(huì)責(zé)任以及政治責(zé)任。國有企業(yè)的管理者作為有限理性的自然人，在進(jìn)行決策時(shí)并不是完全理智的。在企業(yè)經(jīng)營指標(biāo)完成情況的壓力下、目標(biāo)報(bào)告盈余的誘惑下，為了企業(yè)整體的報(bào)表水平，對社會(huì)大眾展示出良好經(jīng)營的形象，達(dá)到“滿意”狀態(tài)，管理者會(huì)在經(jīng)濟(jì)活動(dòng)中進(jìn)行盈余管理。（2）個(gè)人經(jīng)濟(jì)利益的驅(qū)動(dòng)導(dǎo)致國企盈余管理行為。目前，企業(yè)對管理層的薪酬激勵(lì)及股權(quán)激勵(lì)大多與企業(yè)收益性財(cái)務(wù)指標(biāo)相聯(lián)系，由于管理者是有限理性的，不但不會(huì)權(quán)衡企業(yè)的整體長期發(fā)展，反而會(huì)追求“最優(yōu)”狀態(tài)，所以國有企業(yè)管理者為了自己的個(gè)人物質(zhì)利益，會(huì)采取手段進(jìn)行盈余管理，危害股東與社會(huì)公眾的利益。（3）個(gè)人發(fā)展的驅(qū)動(dòng)導(dǎo)致國企盈余管理行為。我國大型國有企業(yè)的高級管理層經(jīng)常會(huì)進(jìn)行崗位輪換，或者也可能會(huì)根據(jù)政治需要進(jìn)入政府部門任職。在經(jīng)營活動(dòng)中，管理者擁有一定的職務(wù)以及一定的社會(huì)地位與影響力的時(shí)候，由于稟賦效應(yīng)，有限理性的管理者會(huì)更加看重自己已經(jīng)擁有的東西，當(dāng)企業(yè)的報(bào)告盈余對自身已擁有的利益產(chǎn)生影響時(shí)，管理者會(huì)在經(jīng)營管理活動(dòng)中進(jìn)行操控。

（二）缺乏自我控制導(dǎo)致國企盈余管理行為

1.內(nèi)部管理機(jī)制缺乏導(dǎo)致國企盈余管理行為

在我國，國有企業(yè)存在所有權(quán)缺位以及明顯的內(nèi)部人控制的現(xiàn)象，國有企業(yè)管理層手中掌握著極大的運(yùn)營權(quán)，在日常經(jīng)營活動(dòng)的決策、企業(yè)發(fā)展戰(zhàn)略的制定上擁有幾乎絕對的主導(dǎo)權(quán)。在內(nèi)部管理與治理機(jī)制缺失的情況下，當(dāng)管理層認(rèn)為有需要時(shí)，會(huì)為了追尋短期的利益而不考慮長期的影響，對企業(yè)的經(jīng)濟(jì)活動(dòng)進(jìn)行干預(yù)與操控，進(jìn)行盈余管理，導(dǎo)致股東權(quán)益受損。

2.外部監(jiān)管機(jī)制缺乏導(dǎo)致國企盈余管理行為

由于進(jìn)行盈余管理行為而被處罰的現(xiàn)象并不普遍，進(jìn)行嚴(yán)格查處并公開公示的狀況更是罕見。這就導(dǎo)致我國國有企業(yè)管理者普遍將盈余管理這一錯(cuò)誤行為視為正常經(jīng)營管理手段，意識不到所犯錯(cuò)誤的嚴(yán)重性，從而導(dǎo)致有限理性的管理者在面臨眼前的短期利益誘惑時(shí)更加容易失去自我控制能力，較為輕易地選擇通過進(jìn)行盈余管理來操縱會(huì)計(jì)盈余。

三、國家審計(jì)與國有企業(yè)盈余管理演化博弈分析

根據(jù)行為經(jīng)濟(jì)學(xué)視角下國有企業(yè)盈余管理的動(dòng)機(jī)，我們對國家審計(jì)與國有企業(yè)盈余管理之間演化博弈模型的參數(shù)進(jìn)行假設(shè)，并計(jì)算求解穩(wěn)定策略組合。

（一）演化博弈模型的前提假設(shè)

假設(shè)1：國有企業(yè)管理者與國家審計(jì)部門是兩個(gè)有限理性主體，由于雙方的利益目標(biāo)不一致，雙方會(huì)以一定的概率選擇自己的行為。由于目前國有企業(yè)普遍性地進(jìn)行盈余管理行為，只是在程度高低上的選擇不同，本章假設(shè)國有企業(yè)管理者策略集合為{低盈余管理，高盈余管理}，假設(shè)國家審計(jì)部門的策略集合為{審計(jì)，不審計(jì)}。

假設(shè)2：對于國有企業(yè)，低盈余管理的收益為M，高盈余管理行為的額外收益為N。

假設(shè)3：國有企業(yè)低盈余管理被審計(jì)公告后獲得的獎(jiǎng)勵(lì)為E。為了改善目前我國國有企業(yè)由于有限理性在思維方面具有強(qiáng)有力動(dòng)機(jī)進(jìn)行盈余管理的現(xiàn)狀，本文假設(shè)低盈余管理的國有企業(yè)被審計(jì)公告后會(huì)獲得獎(jiǎng)勵(lì)。

假設(shè)4：會(huì)計(jì)信息失真對國有企業(yè)自身產(chǎn)生的損失為H。為了改善目前我國國有企業(yè)由于缺乏自我控制、在內(nèi)部管理機(jī)制不完善的情況下具有強(qiáng)有力動(dòng)機(jī)進(jìn)行高程度盈余管理行為的現(xiàn)狀，本文假設(shè)國有企業(yè)高盈余管理導(dǎo)致的會(huì)計(jì)信息失真后果會(huì)降低其進(jìn)行盈余管理產(chǎn)生的額外收益，即H=（1-a）N，其中a為損失系數(shù)，且0＜a＜1。

假設(shè)5：損害社會(huì)公眾利益對國有企業(yè)自身產(chǎn)生的損失為D。為了改善目前我國國有企業(yè)由于缺乏自我控制，在外部監(jiān)管機(jī)制不完善的情況下具有強(qiáng)有力動(dòng)機(jī)進(jìn)行高程度盈余管理行為的現(xiàn)狀，本階段假設(shè)國家審計(jì)部門會(huì)采取措施，使國有企業(yè)自身承擔(dān)損害社會(huì)公眾利益的損失，降低其預(yù)期高盈余管理產(chǎn)生的額外收益。

假設(shè)6：高盈余管理行為被發(fā)現(xiàn)后的處罰為R。

假設(shè)7：國家審計(jì)部門進(jìn)行國家審計(jì)的成本為C。

假設(shè)8：社會(huì)公眾利益被損害，則國家審計(jì)部門產(chǎn)生的損失為L。本階段假設(shè)社會(huì)公眾利益被損害后，國家審計(jì)部門為了重新獲取社會(huì)公眾的信任,需要擴(kuò)大審計(jì)范圍，提高審計(jì)質(zhì)量，同時(shí)進(jìn)行全面問責(zé)，并將審計(jì)過程與信息公開透明化，這將大大增加國家審計(jì)的各項(xiàng)成本。

假設(shè)9：公告挽回社會(huì)公眾利益，國家審計(jì)部門獲得的收益為K。本階段假設(shè)當(dāng)國家審計(jì)部門通過對外公告挽回社會(huì)公眾利益時(shí)，能夠挽回經(jīng)濟(jì)損失，同時(shí)獲得社會(huì)公眾的信任。依據(jù)目前審計(jì)全覆蓋的戰(zhàn)略目標(biāo)，政府對全部國有資產(chǎn)進(jìn)行審計(jì)，即在國企選擇“低盈余管理”時(shí)，國家選擇“審計(jì)”行為的收益大于“不審計(jì)”的收益，此時(shí)K-C＞0。

綜上所述，演化博弈模型參數(shù)及其含義如表1所示。

表1 博弈模型的參數(shù)及其含義

（二）博弈支付矩陣

根據(jù)上述演化博弈模型前提假設(shè)，國家審計(jì)與國有企業(yè)之間的博弈支付矩陣如表2所示。

假設(shè)國有企業(yè)進(jìn)行低盈余管理行為的概率為x，進(jìn)行高盈余管理行為的概率為1-x；國家審計(jì)部門進(jìn)行國家審計(jì)的概率為y，不進(jìn)行國家審計(jì)的概率為1-y。

表2 國家審計(jì)與國有企業(yè)盈余管理之間的博弈支付矩陣

（三）期望收益函數(shù)與復(fù)制動(dòng)態(tài)方程

（1）國有企業(yè)的期望收益函數(shù)與復(fù)制動(dòng)態(tài)方程

國有企業(yè)選擇進(jìn)行低盈余管理的期望收益函數(shù)為：

國有企業(yè)選擇進(jìn)行高盈余管理行為的期望收益函數(shù)為：

國有企業(yè)的平均期望收益函數(shù)為：

復(fù)制動(dòng)態(tài)方程是用來描述參與方策略選擇過程的微分方程，當(dāng)參與方采取某一策略的收益高于平均收益時(shí)，選擇此策略的概率會(huì)增加。

國有企業(yè)的復(fù)制動(dòng)態(tài)方程為：

根據(jù)演化博弈理論，復(fù)制動(dòng)態(tài)方程代表著各參與方改變其選擇的方向與快慢，當(dāng)方程等于0的時(shí)候，說明參與方不再調(diào)整所做的選擇，則此時(shí)就達(dá)到了博弈穩(wěn)定的狀態(tài)。

通過求解F(x)=0，可得國有企業(yè)可能存在的三種穩(wěn)定的情形：

根據(jù)微分方程的穩(wěn)定性原理可知，在博弈穩(wěn)定點(diǎn)，復(fù)制動(dòng)態(tài)方程的一階導(dǎo)數(shù)須小于0，也就是說，對于一些較為微小的干擾與波動(dòng)，要求演化穩(wěn)定策略保持穩(wěn)定狀態(tài)，即F’（x）＜0。

國有企業(yè)復(fù)制動(dòng)態(tài)方程的一階導(dǎo)數(shù)為：

（2）國家審計(jì)部門的期望收益函數(shù)與復(fù)制動(dòng)態(tài)方程

國家審計(jì)部門進(jìn)行國家審計(jì)的期望收益函數(shù)為：

國家審計(jì)部門不進(jìn)行國家審計(jì)的期望收益函數(shù)為：

國家審計(jì)部門的平均期望收益函數(shù)為：

國家審計(jì)部門的復(fù)制動(dòng)態(tài)方程為：

通過求解G(y)=0，可得到國家審計(jì)部門可能存在的三種穩(wěn)定的情形：

國家審計(jì)部門復(fù)制動(dòng)態(tài)方程的一階導(dǎo)數(shù)為：

（四）演化博弈穩(wěn)定策略分析

根據(jù)上文的復(fù)制動(dòng)態(tài)方程，我們令F（x）=0、G（y）=0，可以得到5個(gè)可能的復(fù)制動(dòng)態(tài)穩(wěn)定點(diǎn)A（0，0）、B（0，1）、

本文借鑒由FriedMan提出的演化穩(wěn)定策略的計(jì)算方法，利用博弈系統(tǒng)的Jacobi矩陣的局部穩(wěn)定性來計(jì)算演化穩(wěn)定策略（ESS）。根據(jù)上文國有企業(yè)與國家審計(jì)部門的復(fù)制動(dòng)態(tài)方程可知：

由此可得，雅可比矩陣為：

其中，行列式的值Det J的值為：

其中，矩陣的跡的值TrJ的值為：

根據(jù)演化穩(wěn)定策略的判定條件，當(dāng)可能的局部穩(wěn)定點(diǎn)對應(yīng)的雅可比矩陣的行列式DetJ＞0，同時(shí)雅可比矩陣的跡TrJ＜0時(shí)，該點(diǎn)是漸進(jìn)穩(wěn)定的。

通過上文得出5個(gè)可能的復(fù)制動(dòng)態(tài)穩(wěn)定點(diǎn)：A（0，0）、B（0，1）、C（1，1）、D（1，0）、E（x*，y*），其中x*=計(jì)算其對應(yīng)的行列式DetJ與跡TrJ。利用5個(gè)點(diǎn)的行列式DetJ與跡TrJ值，對其進(jìn)行穩(wěn)定性分析。對A、B、C、D、E5個(gè)點(diǎn)的穩(wěn)定性分析結(jié)果如表3所示。

由表3可知，優(yōu)化的演化博弈系統(tǒng)中點(diǎn)C（1，1）對應(yīng)的雅可比矩陣行列式DetJ＞0，跡TrJ＜0，即點(diǎn)C（1，1）為穩(wěn)定點(diǎn)；點(diǎn)陣的行列式DetJ＜0、跡TrJ=0，即點(diǎn)E（x*，y*）為中心點(diǎn)。

點(diǎn)C（1，1）表示在優(yōu)化的演化博弈系統(tǒng)中，國有企業(yè)選擇“低盈余管理”行為策略，國家審計(jì)部門選擇“審計(jì)”的行為策略，即演化博弈模型的穩(wěn)定策略為（低盈余管理，審計(jì)），此策略組合是符合國有企業(yè)利益最大化原則與國家審計(jì)部門效益最大化原則的，是合理的。

表3 演化博弈模型中均衡點(diǎn)的穩(wěn)定性分析

四、演化博弈的數(shù)值仿真分析

中共中央辦公廳、國務(wù)院辦公廳在2015年發(fā)布《關(guān)于實(shí)行審計(jì)全覆蓋的實(shí)施意見》，自此我國明確以審計(jì)全覆蓋作為首要任務(wù)進(jìn)行審計(jì)工作，所以本文利用2015—2017年《審計(jì)年鑒》中的相關(guān)數(shù)據(jù)，以中央企業(yè)數(shù)據(jù)代表國有企業(yè)總體情況進(jìn)行分析。本文通過對數(shù)據(jù)取平均值，計(jì)算數(shù)據(jù)之間的比例關(guān)系，從而對支付矩陣中的參數(shù)進(jìn)行初始賦值。

對于參數(shù)N、H、D、K，本文利用《審計(jì)結(jié)果公告》中的數(shù)據(jù)關(guān)系進(jìn)行賦值，對于主要參數(shù)N，以“資產(chǎn)不實(shí)”“決策不規(guī)范損失”之和進(jìn)行賦值；對于E，由于目前國家審計(jì)公式中不存在獎(jiǎng)勵(lì)項(xiàng)，本文假設(shè)國有企業(yè)低盈余管理被審計(jì)公告后獲得的獎(jiǎng)勵(lì)E初始值為0；對于H，以“決策不規(guī)范損失”進(jìn)行賦值；對于D，以“資產(chǎn)不實(shí)”進(jìn)行賦值；對于K，由于僅選取“收入、利潤、資產(chǎn)”三項(xiàng)中的“資產(chǎn)不實(shí)”項(xiàng)作為收益賦值參考，故取“挽回（避免）損失”總金額的三分之一作為挽回“資產(chǎn)不實(shí)”的金額，因此對于K，本文以“挽回（避免）損失/3”進(jìn)行賦值。

對于R，本文利用《審計(jì)工作綜合情況統(tǒng)計(jì)表》中“罰沒金額”占“損益（收支）不實(shí)”的比例，將其作為目前國企高盈余管理行為的懲罰率，對R進(jìn)行賦值；對于C，由于目前我國對審計(jì)成本的披露極為缺少，本文依據(jù)《審計(jì)署2015年度績效報(bào)告》中公布的審計(jì)支出值，將其與該年度審計(jì)央企數(shù)量之比作為基礎(chǔ)，計(jì)算出2015—2017三年平均“審計(jì)支出”金額，對C進(jìn)行賦值。

為了清晰觀察數(shù)值仿真過程，我們在假設(shè)賦值的過程中，依據(jù)參數(shù)之間的數(shù)量關(guān)系，取其最小公倍數(shù)作為N的初始值，本章假設(shè)各參數(shù)統(tǒng)一單位為億元。參數(shù)賦值情況表如表4所示。

對于國有企業(yè)進(jìn)行低盈余管理行為的概率x，進(jìn)行高盈余管理行為的概率為1-x。由于真實(shí)盈余管理的隱蔽性較高，本文以2015—2017年審計(jì)署公布的進(jìn)行財(cái)務(wù)收支審計(jì)的央企集團(tuán)的上市公司為樣本，利用真實(shí)盈余管理度量模型——Roychowdhury模型計(jì)算真實(shí)盈余管理水平REM，當(dāng)REM≥0時(shí)取值為1，即視其進(jìn)行高程度盈余管理，反之取值為0，視其進(jìn)行低程度盈余管理。本文進(jìn)行描述性統(tǒng)計(jì)分析得平均數(shù)為0.592，即有59.2%的中央企業(yè)進(jìn)行高盈余管理行為。因此，本文假設(shè)國有企業(yè)進(jìn)行低盈余管理行為的概率x的初始值為0.4。

表4 參數(shù)賦值情況表

國家審計(jì)部門進(jìn)行國家審計(jì)的概率y，不進(jìn)行國家審計(jì)的概率為1-y。本文計(jì)算近三年審計(jì)署對中央企業(yè)進(jìn)行審計(jì)的比例的均值為25.1%。因此，本文假設(shè)國家審計(jì)部門進(jìn)行國家審計(jì)的概率y的初始值為0.3。

（一）國家審計(jì)部門策略仿真分析

根據(jù)前文假設(shè)，y的初始值為0.3，在仿真分析中，假設(shè)y的初始值變化區(qū)間為［0.3，1］，每變化0.1單位的幅度進(jìn)行一次演化模擬分析，得到的演化結(jié)果如圖1所示。

圖1 國家審計(jì)概率仿真圖

圖2高盈余管理額外收益仿真圖

圖1 是在其他參數(shù)不變的情況下，國家審計(jì)概率y的變化對國有企業(yè)盈余管理行為策略影響的仿真演化結(jié)果。由圖可以看出，當(dāng)y的初始值處于區(qū)間［0.43，1］時(shí)，x趨于1，國有企業(yè)最終選擇“低盈余管理”策略；當(dāng)y的初始值處于區(qū)間［0.43，0.6］時(shí)，x變化的跨度最大最明顯。y=0.43是影響國有企業(yè)策略選擇轉(zhuǎn)變的臨界值，即在目前我國的大環(huán)境下，當(dāng)國家審計(jì)概率增加至區(qū)間［0.43，0.6］時(shí)，能夠較為有效地抑制國有企業(yè)高盈余管理行為。

（二）國有企業(yè)策略仿真分析

（1）國有企業(yè)進(jìn)行高盈余管理行為的額外收益N的影響

由圖2可以看出，當(dāng)N的初始值處于區(qū)間［5，11］時(shí)，x趨于1，國有企業(yè)最終選擇“低盈余管理”策略；當(dāng)N的初始值處于區(qū)間［10，11］時(shí)，x變化的跨度最大最明顯。即在目前狀態(tài)下，將N由12降低至10時(shí)，對國有企業(yè)行為策略選擇影響最為明顯，能夠較為有效地降低國有企業(yè)高盈余管理行為的概率。

（2）國有企業(yè)低盈余管理被審計(jì)公告后獲得獎(jiǎng)勵(lì)E的影響

根據(jù)前文假設(shè)，E的初始值為0，在仿真分析中，我們假設(shè)E的初始值變化區(qū)間為［0，6］，每變化2單位的幅度進(jìn)行一次演化模擬分析，得到的演化結(jié)果如圖3所示。

圖3 國有企業(yè)低盈余管理獎(jiǎng)勵(lì)仿真圖

圖4 會(huì)計(jì)信息失真仿真圖

由圖3可以看出，當(dāng)E的初始值處于區(qū)間［4，6］時(shí)，x趨于1，國有企業(yè)最終選擇“低盈余管理”策略。為了觀察E的初始值處于區(qū)間［4，6］時(shí)x的變化跨度，圖中增加了E=5時(shí)的演化結(jié)果。根據(jù)圖中線條變化趨勢可知，E的初始值處于區(qū)間［4，5］時(shí)，x變化的跨度最大最明顯。即在目前現(xiàn)狀下，當(dāng)E處于區(qū)間［4，5］時(shí)，對國有企業(yè)行為策略選擇影響最為明顯，能夠較為有效地降低國有企業(yè)高盈余管理行為的概率。

（3）會(huì)計(jì)信息失真對國有企業(yè)自身產(chǎn)生損失H的影響

根據(jù)前文假設(shè)，H的初始值為9，在仿真分析中，假設(shè)H的初始值變化區(qū)間為［9，13］，每變化1單位的幅度進(jìn)行一次演化模擬分析，得到的演化結(jié)果如圖4所示。

由圖4可以看出，當(dāng)H的初始值處于區(qū)間［10，13］時(shí)，x趨于1，國有企業(yè)最終選擇“低盈余管理”策略；當(dāng)H的初始值處于區(qū)間［10，11］時(shí)，x變化的跨度最大最明顯。即在目前現(xiàn)狀下，當(dāng)H處于區(qū)間［10，11］時(shí)，對國有企業(yè)行為策略選擇影響最為明顯，能夠較為有效地降低國有企業(yè)高盈余管理行為的概率。

（4）損害社會(huì)公眾利益對國有企業(yè)自身產(chǎn)生損失D的影響

根據(jù)前文假設(shè)，D的初始值為3，在仿真分析中，假設(shè)D的初始值變化區(qū)間為［3，9］，每變化1單位的幅度進(jìn)行一次演化模擬分析，得到的演化結(jié)果如圖5所示。

圖5 國有企業(yè)自身損失仿真圖

圖6 處罰仿真圖

由圖5可以看出，當(dāng)D的初始值處于區(qū)間［7，9］時(shí)，x趨于1，國有企業(yè)最終選擇“低盈余管理”策略；當(dāng)D的初始值處于區(qū)間［7，8］時(shí)，x變化的跨度最大最明顯。即在目前狀況下，當(dāng)D處于區(qū)間［7，8］時(shí)，對國有企業(yè)行為策略選擇的影響最為明顯，能夠較為有效地降低國有企業(yè)高盈余管理行為的概率。

（5）國有企業(yè)盈余管理行為被發(fā)現(xiàn)后的處罰R對x的影響

根據(jù)前文假設(shè)，R的初始值為4，在仿真分析中，假設(shè)R的初始值變化區(qū)間為［4，60］，每變化2單位的幅度進(jìn)行一次演化模擬分析，得到的演化結(jié)果如圖6所示。

由圖6可以看出，當(dāng)R的初始值處于區(qū)間［7，9］時(shí)，x趨于1，國有企業(yè)最終選擇“低盈余管理”策略。為了觀察當(dāng)R的初始值大幅度高于盈余管理額外收益N時(shí)x的變化跨度，圖中增加了R=20與R=60時(shí)的演化結(jié)果。根據(jù)圖中線條變化趨勢可知，當(dāng)R的初始值處于區(qū)間［8，60］時(shí)，隨著R的增大，x趨于1的速度越來越快，即在目前狀態(tài)下，國有企業(yè)高盈余管理行為被發(fā)現(xiàn)后的處罰R處于區(qū)間［8，10］時(shí)，對國有企業(yè)行為策略選擇的影響最為明顯，能夠較為有效地降低國有企業(yè)高盈余管理行為的概率。

五、國家審計(jì)監(jiān)督策略優(yōu)化建議

本文通過對目前我國國有企業(yè)盈余管理行為與國家審計(jì)行為構(gòu)建演化博弈模型，并進(jìn)行數(shù)值仿真分析，分析得出盈余管理額外收益、損失及處罰、國家審計(jì)成本、收益等因素能夠有效作用于目前我國國有企業(yè)與國家審計(jì)之間博弈的策略選擇路徑。依據(jù)以上分析結(jié)果，基于我國國有企業(yè)盈余管理行為動(dòng)機(jī)，本文提出國家審計(jì)監(jiān)管策略的優(yōu)化。

（1）完善國有企業(yè)治理機(jī)制

為了改善目前我國國有企業(yè)由于有限理性而具有的進(jìn)行盈余管理行為的強(qiáng)有力動(dòng)機(jī)，國家審計(jì)部門要協(xié)同國有企業(yè)治理工作的運(yùn)行，在進(jìn)行財(cái)務(wù)收支審計(jì)的過程中，協(xié)同其擁有的國有重點(diǎn)大型企業(yè)監(jiān)事會(huì)的職責(zé)，改善目前單一的經(jīng)營任務(wù)指標(biāo)考核現(xiàn)狀，削弱高級管理層的政治仕途與經(jīng)營管理指標(biāo)間的聯(lián)系，降低國企進(jìn)行高盈余管理行為可獲得的額外收益N。

（2）建立誠信與檢查備案系統(tǒng)

對于進(jìn)行高盈余管理行為的國有企業(yè)，國家審計(jì)要豐富完善其揭示功能手段，對國有企業(yè)管理層合理運(yùn)用約談、警告、提請罷免等手段，以提高其在經(jīng)營管理中的自覺性。在進(jìn)行財(cái)務(wù)收支審計(jì)的過程中，協(xié)同對國企領(lǐng)導(dǎo)干部經(jīng)濟(jì)責(zé)任進(jìn)行審計(jì)的職責(zé)與權(quán)利。運(yùn)用計(jì)算機(jī)技術(shù)，建立國有企業(yè)管理者誠信管理系統(tǒng)與檢查備案系統(tǒng)。對于進(jìn)行高盈余管理行為的管理者記入誠信管理系統(tǒng)，作為其日后薪酬、政治仕途考核以及經(jīng)濟(jì)責(zé)任審計(jì)的依據(jù)；對于進(jìn)行高盈余管理行為的國有企業(yè)記入檢查備案系統(tǒng)，增大對進(jìn)行高盈余管理企業(yè)審計(jì)的頻率與力度，并以此作為日后是否為其發(fā)展提供政府支持的參考依據(jù)。

（3）加強(qiáng)對國有企業(yè)會(huì)計(jì)信息質(zhì)量的監(jiān)管

為了改善目前我國國有企業(yè)由于缺乏自我控制，在內(nèi)部管理機(jī)制不完善的情況下具有強(qiáng)有力動(dòng)機(jī)進(jìn)行盈余管理行為的現(xiàn)狀，國家審計(jì)需要制定系統(tǒng)的監(jiān)管體系，對于進(jìn)行高盈余管理行為而導(dǎo)致會(huì)計(jì)信息失真的企業(yè)，進(jìn)行嚴(yán)格的懲罰，增加國有企業(yè)進(jìn)行高盈余管理的成本。

（4）完善公眾參與的審計(jì)結(jié)果公告機(jī)制

國家審計(jì)要完善審計(jì)結(jié)果公告機(jī)制，通過增大國家審計(jì)的跟蹤整改力度，提升社會(huì)公眾的參與度，能夠增大國有企業(yè)進(jìn)行高盈余管理損害社會(huì)公眾利益對自身產(chǎn)生的損失D與國有企業(yè)低盈余管理被審計(jì)公告后獲得的獎(jiǎng)勵(lì)E，促使國有企業(yè)選擇低盈余管理的行為策略。

（5）確定合理的審計(jì)概率

由于在面臨著有限的審計(jì)資源與龐大任務(wù)量之間的矛盾，在推進(jìn)審計(jì)全覆蓋的過程中，雖然離實(shí)現(xiàn)審計(jì)全覆蓋的大目標(biāo)還有很長的距離，但在短期內(nèi)將國家審計(jì)概率增至0.43—0.6，能夠有效地抑制國有企業(yè)高盈余管理行為。

（6）落實(shí)審計(jì)處罰與責(zé)任追究

對于國有企業(yè)的高盈余管理行為，國家審計(jì)部門要形成系統(tǒng)的處罰程序與方式，加大處罰的力度，如：拓寬審計(jì)結(jié)果公告渠道，將審計(jì)處罰進(jìn)行大范圍公告，使社會(huì)公眾參與到落實(shí)審計(jì)處罰中來，以此來增加審計(jì)處罰的震懾力；協(xié)同對國企領(lǐng)導(dǎo)干部經(jīng)濟(jì)責(zé)任進(jìn)行審計(jì)的職責(zé)與權(quán)利，對于相關(guān)責(zé)任人的責(zé)任要進(jìn)行嚴(yán)格追究，將國有企業(yè)管理者的行為作為干部考核、任免的重要依據(jù)。國家審計(jì)通過落實(shí)審計(jì)處罰與責(zé)任追究，增大國有企業(yè)高盈余管理行為被發(fā)現(xiàn)后的處罰R，促使國家增大審計(jì)的概率，國有企業(yè)選擇低盈余管理的行為策略。