中汽研（天津）汽車信息咨詢有限公司 戴淼 丁倩 李玓

2020年初，一場(chǎng)新冠疫情讓本該在春節(jié)過后開始活躍的專用市場(chǎng)驟然“剎車”。而隨著國(guó)內(nèi)疫情防控形勢(shì)向著好的方向發(fā)展，各地區(qū)紛紛下調(diào)疫情防控應(yīng)急響應(yīng)級(jí)別，大部分企業(yè)也逐漸實(shí)現(xiàn)了有序復(fù)工復(fù)產(chǎn)。在積極準(zhǔn)備疫情過后“小高潮”的同時(shí)，我們或許也應(yīng)該冷靜梳理一下，這場(chǎng)突如其來的疫情將會(huì)給專用車行業(yè)帶來哪些調(diào)整和潛在機(jī)遇。

國(guó)內(nèi)經(jīng)濟(jì)具有內(nèi)

圖1 三大需求對(duì)國(guó)內(nèi)生產(chǎn)總值的貢獻(xiàn)率（單位：%）

在韌性，整體向好的基本面沒有改變

2020年是全面建成小康社會(huì)和“十三五”規(guī)劃收官之年。疫情的爆發(fā)雖然對(duì)經(jīng)濟(jì)發(fā)展造成了一定干擾，但由于國(guó)內(nèi)經(jīng)濟(jì)的內(nèi)在韌性，整體向好的基本面沒有改變。

從拉動(dòng)經(jīng)濟(jì)的“三駕馬車”來看：

（1）消費(fèi)：目前已成為國(guó)內(nèi)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)第一驅(qū)動(dòng)力，對(duì)國(guó)內(nèi)經(jīng)濟(jì)貢獻(xiàn)率超過60%；疫情爆發(fā)于傳統(tǒng)消費(fèi)旺季，消費(fèi)短期內(nèi)受到抑制，但蓄積的消費(fèi)需求會(huì)在疫情結(jié)束后逐步釋放；

（2）投資：疫情爆發(fā)導(dǎo)致企業(yè)生產(chǎn)及工程項(xiàng)目復(fù)工延遲，中小型企業(yè)經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)增加；但同時(shí)政府對(duì)于投資的扶持期望增加，會(huì)采取擴(kuò)積極的財(cái)政扶持政策；

（3）凈出口：目前海外疫情仍然在持續(xù)蔓延，對(duì)世界經(jīng)濟(jì)與貿(mào)易將產(chǎn)生較大負(fù)面影響；但是凈出口對(duì)國(guó)內(nèi)生產(chǎn)總值的貢獻(xiàn)度相對(duì)較低，因此對(duì)國(guó)內(nèi)經(jīng)濟(jì)的影響有限。

政策調(diào)控手段釋放利好信號(hào)

專用車市場(chǎng)在市場(chǎng)與政策雙重影響因素下發(fā)展，近幾年來以超載超限治理趨嚴(yán)和排放標(biāo)準(zhǔn)升級(jí)為代表的政策因素正成為驅(qū)動(dòng)專用車市場(chǎng)的重要因素。為應(yīng)對(duì)本次疫情對(duì)國(guó)內(nèi)經(jīng)濟(jì)產(chǎn)生的負(fù)面影響，國(guó)家預(yù)計(jì)將采取積極的財(cái)政貨幣政策和行業(yè)扶持手段，部分領(lǐng)域的商用車將直接受益。

截至目前，相關(guān)管理部門已出臺(tái)包括免征交通運(yùn)輸企業(yè)增值稅、免收高速公路車輛通行費(fèi)和對(duì)農(nóng)產(chǎn)品供應(yīng)鏈提供資金支持在內(nèi)的一系列應(yīng)對(duì)措施，加之“三大攻堅(jiān)戰(zhàn)”的持續(xù)推進(jìn)和基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)投資規(guī)模的擴(kuò)大，預(yù)計(jì)2020年政策對(duì)市場(chǎng)的回拉作用將比較明顯。

專用車市場(chǎng)面臨的發(fā)展機(jī)遇

（1）基建投資規(guī)模擴(kuò)大，拉動(dòng)工程類專用車需求提升。

2020年2月24日，統(tǒng)籌推進(jìn)新冠肺炎疫情防控和經(jīng)濟(jì)社會(huì)發(fā)展工作部署會(huì)議提出：要積極擴(kuò)大國(guó)內(nèi)有效需求，加快在建和新開工項(xiàng)目建設(shè)進(jìn)度，加強(qiáng)用工、用地、資金等要素保障，用好中央預(yù)算內(nèi)投資、專項(xiàng)債券資金和政策性金融，優(yōu)化投向結(jié)構(gòu)。

在此背景下，基建投資規(guī)模擴(kuò)大。據(jù)不完全統(tǒng)計(jì)，截止目前2020年基建投資額相比2019年增幅已超過10%，以能源、交通、醫(yī)療、5G為重點(diǎn)領(lǐng)域的傳統(tǒng)基建和“新基建”更加突出?；ㄍ顿Y規(guī)模的擴(kuò)大必然將帶動(dòng)工程類車輛需求的增長(zhǎng)。

（2）公共衛(wèi)生管理投入增加，市政環(huán)衛(wèi)類專用車數(shù)量及品類需求將提升。

在疫情期間，直接用于防疫作業(yè)的市政環(huán)衛(wèi)類專用車需求激增，車輛生產(chǎn)企業(yè)克服重重困難保障了裝備供應(yīng)，為抗擊疫情作出了巨大貢獻(xiàn)。短期來看，這些需求是為應(yīng)對(duì)突發(fā)狀況而形成的臨時(shí)性需求，不具有持續(xù)性；但從長(zhǎng)期來看，疫情會(huì)倒逼各級(jí)管理部門加強(qiáng)對(duì)公共環(huán)境衛(wèi)生管理的重視程度，各地公共衛(wèi)生管理標(biāo)準(zhǔn)和相應(yīng)預(yù)算將大幅提高，對(duì)市政環(huán)衛(wèi)類專用車市場(chǎng)形成長(zhǎng)期利好，這種利好不僅體現(xiàn)在數(shù)量需求增長(zhǎng)上，還會(huì)體現(xiàn)在質(zhì)量及產(chǎn)品品類的豐富性上。

圖2 貨車銷量與人均GDP增速對(duì)比

表 貨車市場(chǎng)利好及利空因素對(duì)比

（3）畜禽產(chǎn)品加快向冷鏈運(yùn)輸轉(zhuǎn)化，冷藏車市場(chǎng)將維持快速增長(zhǎng)。

自2018年8月起，國(guó)內(nèi)爆發(fā)非洲豬瘟疫情，活畜禽運(yùn)輸車輛通行高速公路不再免費(fèi)，同時(shí)鼓勵(lì)畜禽產(chǎn)品冷鏈運(yùn)輸、冷鮮上市。此事件成為肉類運(yùn)輸市場(chǎng)變革的導(dǎo)火線，對(duì)冷鏈運(yùn)輸車輛、畜禽運(yùn)輸車市場(chǎng)都產(chǎn)生了深遠(yuǎn)影響。近期新冠肺炎情爆發(fā)，出于防控需要，各地紛紛關(guān)閉活禽交易市場(chǎng)，導(dǎo)致出欄的活禽無法銷售，家禽業(yè)損失慘重，此次事件再次突出了冷鏈運(yùn)輸運(yùn)能的強(qiáng)烈需求。

目前國(guó)內(nèi)冷鏈技術(shù)設(shè)施、運(yùn)輸體系、消費(fèi)市場(chǎng)均存在較大的增長(zhǎng)空間，以肉類消費(fèi)為例，目前我國(guó)居民冷鮮肉消費(fèi)比例僅為20%，遠(yuǎn)低于發(fā)達(dá)國(guó)家水平。但隨著政策及市場(chǎng)需求的推動(dòng)，國(guó)內(nèi)冷鏈運(yùn)輸市場(chǎng)迅速發(fā)展，冷藏車市場(chǎng)也隨之快速增長(zhǎng)，冷藏車輛近3年平均增速接近30%，2020年預(yù)計(jì)將維持高增長(zhǎng)，年需求量預(yù)計(jì)為5.8～6萬(wàn)輛。目前我國(guó)冷藏車保有量占貨車總量遠(yuǎn)低于冷鏈運(yùn)輸業(yè)發(fā)達(dá)的國(guó)家，冷藏車市場(chǎng)仍存在較大的增長(zhǎng)空間。

（2）末端配送模式加速變革，輕微型卡車組織化程度提升。

在應(yīng)對(duì)疫情的特殊要求下，由于外出不便，消費(fèi)者選擇電商生鮮配送作為當(dāng)下的權(quán)宜之計(jì)，導(dǎo)致短期內(nèi)相關(guān)業(yè)務(wù)“井噴式增長(zhǎng)”；從長(zhǎng)期來看，生鮮電商借此機(jī)會(huì)迅速擴(kuò)大規(guī)模，消費(fèi)者通過體驗(yàn)形成認(rèn)可，滲透率將大幅提升。

大型商超和電商渠道中間環(huán)節(jié)更少，電商渠道能直接避免聚集，在疫情期間快速增長(zhǎng)。在疫情影響下，傳統(tǒng)農(nóng)貿(mào)市場(chǎng)及傳統(tǒng)門店向商超和電商轉(zhuǎn)化“提速”，受此影響，輕微型卡車用戶中自備車用戶減少，組織用戶比例將繼續(xù)提升。

圖3 畜禽運(yùn)輸車與冷藏車銷量變化趨勢(shì)（單位：輛）

圖4 農(nóng)產(chǎn)品供應(yīng)鏈?zhǔn)疽鈭D

緊跟形勢(shì)，化“危”為“機(jī)”

截至發(fā)稿前，國(guó)際疫情仍在持續(xù)蔓延中，世界經(jīng)濟(jì)下行的風(fēng)險(xiǎn)仍在加劇。我們?cè)谧龊瞄L(zhǎng)期應(yīng)對(duì)外部環(huán)境變化準(zhǔn)備的同時(shí)，也應(yīng)該積極著眼于國(guó)內(nèi)需求。作為與交通運(yùn)輸業(yè)密切相關(guān)的專用車行業(yè)，相信只要對(duì)形勢(shì)做好充分研判，就一定能夠在危機(jī)中尋找到新的發(fā)展機(jī)遇。