趙靚琳

2020年，銀保監(jiān)將中小農(nóng)商行和農(nóng)信社的改革列為的重點(diǎn)改革內(nèi)容。另?yè)?jù)數(shù)據(jù)顯示，截止至2019年年底，在全國(guó)30家省級(jí)聯(lián)社中，北京等4個(gè)直轄市和江蘇、湖南等8個(gè)省已實(shí)現(xiàn)轄區(qū)縣聯(lián)社全部改制為農(nóng)商行，其余省、區(qū)轄內(nèi)多數(shù)縣聯(lián)社亦改制為農(nóng)商行。而對(duì)于省級(jí)聯(lián)社改革，政策層面主要給出五種模式供各省選擇，具體如下。

1.統(tǒng)一法人模式

即參與聯(lián)合的各農(nóng)商行進(jìn)行深度融合，在股權(quán)結(jié)構(gòu)上實(shí)現(xiàn)統(tǒng)一，對(duì)外形成一個(gè)法人主體。該模式要求參與融合的各機(jī)構(gòu)放棄自主經(jīng)營(yíng)策略，成為聯(lián)合后法人的一部分，因此要求一個(gè)強(qiáng)有力的聯(lián)合方主導(dǎo)聯(lián)合行為，且聯(lián)合過(guò)程中要很好地解決不同聯(lián)合部分的企業(yè)文化和歷史資產(chǎn)定價(jià)等問(wèn)題。該模式更適合于管理水平領(lǐng)先的聯(lián)合主體之間，能夠以市場(chǎng)化的手段指導(dǎo)聯(lián)合。但需要注意的是，該模式形成的聯(lián)合體深度融合，需要應(yīng)對(duì)聯(lián)合后的管理、資源分配等問(wèn)題。同時(shí)，站在監(jiān)管的角度，需要注意去農(nóng)的可能性，因此，該模式的融合難度較大。

2.金融控股模式

該模式可由省級(jí)政府出資建立金融控股公司或依托現(xiàn)有金控公司進(jìn)行。該模式可形成具有多個(gè)法人主體的金融集團(tuán)，風(fēng)險(xiǎn)管理難度相對(duì)較低，且集團(tuán)內(nèi)可以產(chǎn)生協(xié)同效應(yīng)，規(guī)模能力增強(qiáng)。但該模式需要省級(jí)政府有相對(duì)充足的資金或者可依托的現(xiàn)有金控集團(tuán)，因此較為依賴現(xiàn)有資源。

3.聯(lián)合銀行

與金融控股模式具有反向的股權(quán)結(jié)構(gòu)安排，即參與聯(lián)合的各農(nóng)商行出資成立新的聯(lián)合銀行，各農(nóng)商行因?yàn)槁?lián)合經(jīng)營(yíng)形成一定的協(xié)作。該模式的聯(lián)合更多的是表面意義上的聯(lián)合，對(duì)各參與行并無(wú)實(shí)質(zhì)性約束，因此僅限于政策推進(jìn)難度較大的地區(qū)。

4.金融服務(wù)公司

建立服務(wù)于各農(nóng)商行的獨(dú)立機(jī)構(gòu)，為各農(nóng)商行提供產(chǎn)品研發(fā)、戰(zhàn)略咨詢、信息系統(tǒng)搭建等咨詢服務(wù)。該模式強(qiáng)調(diào)省聯(lián)社的服務(wù)職能，弱化行政職能，能夠更好、更大化地發(fā)揮金服公司的市場(chǎng)主體地位。但同時(shí)應(yīng)該注意的是，金服公司作為市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)主體，就需要保持其競(jìng)爭(zhēng)力，如若能力不足，將會(huì)被市場(chǎng)淘汰。因此，該模式適用于市場(chǎng)化水平較高，且改革決心較堅(jiān)定的地區(qū)。

5.完善的省級(jí)聯(lián)社模式

服務(wù)與行政管理職能并舉，局部調(diào)整省級(jí)聯(lián)社職能，列出服務(wù)項(xiàng)目與權(quán)利清單，并對(duì)兩方面分別設(shè)立評(píng)價(jià)指標(biāo)。該模式可以一定程度上規(guī)避省聯(lián)社建立初期的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)問(wèn)題，依托行政管理職能快速破除改革阻力。但行政權(quán)力與服務(wù)項(xiàng)目的劃分以及相應(yīng)評(píng)價(jià)體系的建立是該模式的核心問(wèn)題，行政權(quán)力如何規(guī)范，服務(wù)項(xiàng)目的市場(chǎng)化競(jìng)爭(zhēng)力如何培育，將成為該模式是否成功的關(guān)鍵。

以上為各模式的分析，當(dāng)前從各省的選擇來(lái)看，大體遵循越發(fā)達(dá)的地區(qū)越傾向于選擇更加市場(chǎng)化的方式，而越欠發(fā)達(dá)的地區(qū)則越傾向于選擇行政的手段。但可以看到的是，無(wú)論何種模式，都需要因地制宜，量力而行。