褚茂康 左天燕 王帆

一、引言

隨著資本市場的不斷發(fā)展和擴大，上市公司數(shù)量激增。然而，伴隨著監(jiān)管趨嚴，經(jīng)濟下行，上市公司為了達到上市或增加投資者信心以便吸收外部投資等目的，通過粉飾報表的方式向外界傳遞公司發(fā)展向好的信息。由于信息的不對稱，投資者轉(zhuǎn)而相信獨立第三方機構，即注冊會計師簽署的審計報告。注冊會計師依照審計準則規(guī)定，堅持獨立、客觀和公正的原則，出具合理保證的審計報告。因此，注冊會計師的審計質(zhì)量越高，其出具的審計報告可靠性越高，越能向外界傳遞真實可靠的信息。根據(jù)2014-2019年證監(jiān)會已披露的處罰公告顯示，審計失敗的原因主要分為注冊會計師未勤勉盡責和事務所內(nèi)部控制薄弱兩個方面。注冊會計師發(fā)表不恰當?shù)膶徲嬕庖妼е聦徲嬍。粌H使投資者無法準確對公司的生產(chǎn)經(jīng)營情況作出正確的判斷，給投資者帶來損失，還會對中介機構以及相關注冊會計師的發(fā)展造成了不利的聲譽影響。因此，本文從注冊會計師勤勉盡責概率等六個指標構建注冊會計師勤勉盡責凈收益模型和注冊會計師勤勉盡責收益變化模型，以華澤鈷鎳審計失敗為例應用上述模型，最后提出防止審計失敗的相應對策。

二、文獻回顧

在目前的研究中，對勤勉盡責概念界定主要從注冊會計師的獨立性、注冊會計師應有的職業(yè)懷疑等方面展開。鄭朝輝（2001）在勤勉盡責界定中，所采用的是注冊會計師應有的職業(yè)關注，即該職業(yè)關注的標準應從“人”和“事”兩方面進行把握。劉明輝等（2007）認為注冊會計師的職業(yè)關注是由職業(yè)懷疑所導致，該職業(yè)懷疑是對未確定事項的暫定存疑。此外，美國的《職業(yè)行為準則》中認為應有謹慎的實質(zhì)為追求卓越。因此，本文沿用現(xiàn)行對勤勉盡責概念界定的內(nèi)容。

在審計與被審計之間，始終存在公司管理者與外部審計人員的博弈：管理者為了個人或者集體利益有進行財務舞弊的動機，而審計人員的經(jīng)驗、技能和努力水平又會影響到審計的質(zhì)量，進而影響到管理者行為（薄瀾等，2013）。在上市公司層面，王建新（2008）結(jié)合舞弊三角理論，指出中國國有上市公司管理層存在薪酬與在職消費不匹配、未來職業(yè)升遷等財務報告舞弊的內(nèi)部動機和外界行業(yè)大環(huán)境低迷等財務報告舞弊的外部壓力。李洪（2019）認為上市公司財務舞弊的根源為公司治理存在缺陷，其中最突出的問題是關鍵管理人員缺乏誠信意識和社會責任。鄒晶等（2007）指出絕大多數(shù)存在舞弊的被審計單位，其單位內(nèi)部制約系統(tǒng)均存在一定缺陷，即缺乏對高層人員和經(jīng)營管理層的有效監(jiān)督。在注冊會計師層面，注冊會計師的專業(yè)勝任能力和注冊會計師的獨立性直接決定審計質(zhì)量的高低。審計質(zhì)量的高低又決定著審計行業(yè)被社會認可程度及審計行業(yè)的健康發(fā)展（李雪等，2007）。從注冊會計師獨立性角度，劉啟云（2015）指出當前注冊會計師獨立性缺失是導致注冊會計師審計失敗的重要原因之一。獨立性缺失會增加審計風險，從而不能達到可接受的水平（吉永芳，2014）。從注冊會計師專業(yè)勝任能力角度，謝榮（2003）認為當前被審計單位經(jīng)營業(yè)務活動的日趨復雜對注冊會計師的勝任能力提出新的挑戰(zhàn)。因此，通過發(fā)揮注冊會計師的行業(yè)專長能有效提高其專業(yè)勝任能力（夏立軍，2004）。除此之外，在審計過程中，注冊會計師未實施必要的審計程序、未搜集充分、恰當?shù)膶徲嬜C據(jù)會提高出具錯誤審計意見的可能性（鄒晶等，2007）。

關于審計定價方面，按照Simunic（1980）的審計定價模型可得，審計高風險會體現(xiàn)在審計收費上，當被審計單位所處地區(qū)的法律環(huán)境越完善，其審計失敗被發(fā)現(xiàn)的概率會越高，同時高額的罰款和賠償金額會增加注冊會計師的法律成本。因此，注冊會計師一方面會為避免或降低審計風險帶來的損失而加大審計投入從而提高審計收費，另一方面會為了抵消未來可能出現(xiàn)的高法律成本而提高審計收費。在該模型的基礎上，Seetharaman等（2002）提出法律環(huán)境越好的國家其注冊會計師收費也越高。

此外，為防止審計失敗需充分發(fā)揮內(nèi)外部監(jiān)督的作用。從內(nèi)部監(jiān)督角度，薄瀾等（2013）認為上市公司要充分發(fā)揮其公司董事會監(jiān)督作用并建立健全公司內(nèi)部審計和內(nèi)部控制制度，從根源上防止上市公司管理者實施財務舞弊；從外部監(jiān)督角度，薄瀾等（2013）指出政府監(jiān)管部門一方面要從多方面（如行政約束、法律懲戒等）加大對管理者造假的處罰力度，另一方面既要加大對審計人員發(fā)現(xiàn)并報告管理者造假行為的獎勵程度，也要加大對審計失職者的處罰力度。

綜上不難發(fā)現(xiàn)，有關上市公司及注冊會計師審計失敗的理論研究并未將各項影響審計失敗的因素與注冊會計師勤勉盡責相結(jié)合進行研究。因此，本文通過構建注冊會計師勤勉盡責凈收益模型和收益變化模型，研究影響注冊會計師勤勉盡責的因素。

表1 模型指標與說明

表2 注冊會計師在不同策略選擇的凈收益

表3 不同情況下注冊會計師所能夠?qū)崿F(xiàn)的收益變化

表4 注冊會計師在不同情況下策略選擇的期望收益變化

表5 不同策略下注冊會計師審計華澤鈷鎳所獲取的收益情況

三、注冊會計師勤勉盡責凈收益模型構建

本文借鑒經(jīng)典博弈模型和高闖等（2012）構建的經(jīng)理人決策模型，從注冊會計師勤勉盡責概率、被審計單位財務舞弊的概率、對抗審計失敗的努力成本、審計失敗被發(fā)現(xiàn)的概率、審計收費及社會聲譽收益等六個方面構建注冊會計師勤勉盡責凈收益模型。模型指標如表1所示。

（一）模型的建立

3.注冊會計師及事務所會先考慮能否承受對抗審計失敗的努力成本，包括積累職業(yè)認同、聲譽、互信等社會資本等所付出的資金、時間、精力等。因此也可以理解為注冊會計師勤勉盡責查出被審計單位舞弊后，利用“社會關系”網(wǎng)絡中的社會資本支持避免審計失敗所付出的代價，即內(nèi)外部相關支持，函數(shù)形式為：其中，表示注冊會計師能得到社會資本支持的能力系數(shù)。

4.對于上市公司的監(jiān)管來說，主要分為內(nèi)部外監(jiān)督，具體表現(xiàn)為：（1）受股東大會、監(jiān)事會等內(nèi)部監(jiān)督；（2）受證監(jiān)會、外部投資者等外部監(jiān)督。那么，就會存在發(fā)現(xiàn)審計失敗的概率L。假設監(jiān)管人通過公開披露信息發(fā)現(xiàn)的概率是。如果注冊會計師勤勉盡責，在審計過程中對重大風險等事項實施相應的審計程序，此時發(fā)現(xiàn)的概率為即可防止審計失敗的發(fā)生。

5.針對注冊會計師是否勤勉盡責，需要分別對審計收費a、社會聲譽收益R進行分析，且將從被審計單位財務報表是否存在舞弊兩種情況展開：（1）當被審計單位財務報表不存在舞弊時，盡管注冊會計師是否勤勉盡責均不影響兩種收益，但注冊會計師為保持自身職業(yè)道德會選擇勤勉盡責。（2）當被審計單位財務報表存在舞弊時，則需要從注冊會計師是否勤勉盡責、該舞弊是否能由注冊會計師查出和該舞弊是否會被證監(jiān)會等監(jiān)管部門或人員發(fā)現(xiàn)三方面進行探討。具體為：⑴當注冊會計師履行勤勉盡責并查出舞弊，就存在破壞與被審計單位之間關系的可能，但當年度審計收費a不會受到影響；⑵當注冊會計師履行勤勉盡責但未查出舞弊，則審計收費a不會受到影響，一旦該舞弊被證監(jiān)會等監(jiān)管部門或人員發(fā)現(xiàn)，會一定程度上降低社會聲譽收益R；⑶當注冊會計師未履行勤勉盡責，則審計收費a不會受到影響，一旦該舞弊被證監(jiān)會等監(jiān)管部門或人員所發(fā)現(xiàn)，將較大程度降低社會聲譽收益R，且原有的審計收費a也會被罰沒。

（二）模型的求解

該模型求解將需滿足以下三個假定：（1）假定當被審計單位存在舞弊行為時，注冊會計師勤勉盡責必發(fā)現(xiàn)被審計單位的舞弊行為，且注冊會計師將損失該審計費用，即-a；（2）假定注冊會計師勤勉盡責和未勤勉盡責所獲取或失去的社會聲譽收益的值均為R；（3）將不考慮注冊會計師因未勤勉盡責而被罰款的金額。

1.注冊會計師勤勉盡責選擇。由于注冊會計師的選擇直接影響審計收費與社會聲譽的增減，因此，注冊會計師會通過評估各項結(jié)果的優(yōu)劣進行選擇。當被審計單位不存在財務舞弊時，注冊會計師盡管可以通過選擇不勤勉盡責來以最小成本獲得收益，但注冊會計師為遵循職業(yè)道德會選擇勤勉盡責來充分了解被審計單位的整體情況并出具適當?shù)膶徲嬕庖?。而當被審計單位存在財務舞弊的行為時，注冊會計師做出不同策略所實現(xiàn)的凈收益變動幅度通常是巨大的，而該凈收益變動幅度會影響到注冊會計師是否遵循職業(yè)道德，因此，注冊會計師在做出選擇時就會比較“勤勉盡責”和“未勤勉盡責”兩種策略賦予其期望凈收益的大小。注冊會計師對被審計單位存在舞弊行為采取“未勤勉盡責”策略的期望收益：注冊會計師對被審計單位存在舞弊行為采取“勤勉盡責”策略的期望收益：。

圖1 注冊會計師防止審計失敗的努力程度

圖2 審查力度對信息質(zhì)量的影響

圖3 瑞華審計華澤鈷鎳為防止審計失敗所做的努力

需要說明的是：一般情況下，注冊會計師在任職期間不論是否勤勉盡責，基本工資W在短期內(nèi)固定不變。即使事務所要調(diào)整工資發(fā)放，也需根據(jù)行業(yè)形勢和聽取多方意見，不是短期內(nèi)可以改變的。另外，事務所及注冊會計師對抗被審計單位的“實力來源”就是從外部獲得支持，這是積累職業(yè)認同、聲譽等社會資本所付出的資金、時間等努力成本交換來的。綜上所述，注冊會計師無論是否勤勉盡責都不會影響已經(jīng)付出的努力成本，以及任職期間的基本工資W。所以，在注冊會計師策略選擇模型計算過程中，我們只需要考慮審計收費a、社會聲譽收益R對注冊會計師收益變化的影響。由此可以得出注冊會計師決策函數(shù)：

2.注冊會計師的最優(yōu)努力程度。注冊會計師選擇勤勉盡責，可以說在心理上是期望保持審計獨立性，履行“經(jīng)濟警察”的職責。因此，我們需要在“不能擺脫審計失敗的資本控制和“能擺脫審計失敗的資本控制兩種情況下分別討論注冊會計師需要付出的努力成本。

對于“不能夠擺脫審計失敗資本控制”的注冊會計師來說，即使知道會發(fā)生審計失敗，但是其他收益足以彌補其損失。這時，注冊會計師通常會選擇不勤勉盡責。由此可將注冊會計師期望凈收益最大化：

對于“能擺脫審計失敗的資本控制”的注冊會計師來說，如果發(fā)現(xiàn)了被審計單位存在財務舞弊行為，且其他收益不足以替代因?qū)徲嬍ψ詴嫀煄淼纳鐣Y本損失。此時，注冊會計師是否會選擇勤勉盡責，還要衡量所需的努力程度是否超出了注冊會計師的承受能力。見表2。

上述計算結(jié)果表明：“能擺脫審計失敗的資本控制”的注冊會計師與選擇勤勉盡責的努力程度受到社會資本支持的能力系數(shù)的影響。這里存在一個臨界值：。

3.注冊會計師努力程度的分布區(qū)間。注冊會計師是否勤勉盡責，主要有以下考慮：一方面，被審計單位聘用事務所為本公司財務報表進行審計，支付相應審計費用，兩者之間存在著“私人關系”，所以，被審計單位對注冊會計師實施資本支持控制，讓其選擇不勤勉盡責；另一方面，注冊會計師選擇履行勤勉盡責需要得到資本支持，并承擔努力成本，當然也面臨著兩者“私人關系”的破裂。如上，審計收費與資本支持之間存在負相關。

當被審計單位對舞弊信息故意隱瞞，或者增加了審計失敗的可能性時，即H↑UP0↑。這就需要注冊會計師及事務所在與被審計單位相關的關系中不斷走動，增加交流，擴大對被審計單位財務信息的外圍了解程度。只有承擔更多的努力成本，才能夠獲得足以應對被審計單位的社會資本支持。如圖2所示，分界線向外移動，滿足區(qū)域面積由于縱截距增加而擴大。當審查力度提高時，這就意味著會計師事務所與被審計單位面臨的監(jiān)管環(huán)境發(fā)生了整體變化。此時，注冊會計師應對被審計單位的風險進行深化評估，增強社會資本的支持力度，使臨界點與此同時，注冊會計師抵抗審計失敗所需社會資本支持的支付成本也會相應提高，由提高到，該現(xiàn)象于圖中表現(xiàn)為分界線水平向外移動，滿足區(qū)域面積也隨之擴大。

四、注冊會計師勤勉盡責收益變化模型構建

基于前文注冊會計師勤勉盡責凈收益模型進行進一步研究。因所選取的指標保持不變，則該部分的模型建立將不再贅述。

（一）模型的求解

1.注冊會計師勤勉盡責選擇。如上文所述，會計師事務所與注冊會計師遵循的是成本效益原則。因此，需比較注冊會計師選擇勤勉盡責和未勤勉盡責兩種策略下所呈現(xiàn)的收益變化情況，以此做出策略選擇。如表3所示，表中的變化收益均以被審計單位不存在舞弊行為且注冊會計師勤勉盡責作為參照標準（該表僅對當被審計單位存在舞弊時，注冊會計師是否勤勉盡責產(chǎn)生的收益變化進行探討）。

注冊會計師對被審計單位存在舞弊行為采取“未勤勉盡責”策略的收益變化為：

注冊會計師對被審計單位存在舞弊行為采取“勤勉盡責”策略的收益變化存在兩種情況：（1）注冊會計師查出舞弊，則收益變化為：

同樣，根據(jù)上文所述的原因，注冊會計師無論是否勤勉盡責都不會影響已經(jīng)付出的努力成本，以及任職期間的基本工資W，即保持和W不變。由此可以得出注冊會計師決策函數(shù)：。

2.注冊會計師的最優(yōu)努力程度。注冊會計師選擇勤勉盡責，可以說在心理上是期望保持審計獨立性，做好“經(jīng)濟警察”的職責。因此，我們需要在“不能擺脫審計失敗的資本控制”和“能擺脫審計失敗的資本控制”兩種情況下分別討論注冊會計師需要付出的努力成本。

注冊會計師是否會選擇勤勉盡責，要衡量所需的努力程度是否超出了注冊會計師的承受能力。根據(jù)表4所示，注冊會計師期望收益變化的最大值為：。

（二）模型求解結(jié)果

根據(jù)前文模型求解可得，當被審計單位存在財務舞弊，注冊會計師選擇勤勉盡責所產(chǎn)生的期望收益變化為正，反之則為負。此外，當和W恒定不變的時候，該收益的變化受審計收費a、社會聲譽收益R、被審計單位財務舞弊概率 和注冊會計師勤勉盡責概率的影響。

五、模型的應用：以瑞華審計華澤鈷鎳為例

（一）瑞華會計師事務所起訴證監(jiān)會案件始末

2013-2014年，瑞華會計師事務所接受華澤鈷鎳委托，對其2013年度、2014年度財務報表進行審計，瑞華會計師事務所通過審計后出具了標準無保留的審計意見。

2018年12月，證監(jiān)會向瑞華、王曉江、劉少鋒、張富平下發(fā)行政處罰決定書，決定書中指出瑞華在對華澤鈷鎳2013年度、2014年度財務報表審計過程中未勤勉盡責，出具了存在虛假記載的審計報告，證監(jiān)會依法對其沒收業(yè)務收入130萬元，并處以390萬元的罰款；對王曉江等3人給予警告，并分別處以10萬元的罰款。證監(jiān)會在通報中指出，華澤鈷鎳在2013年至2015年上半年，累計發(fā)生向關聯(lián)方提供資金的關聯(lián)交易8.9億元、30.4億元、14.9億元，關聯(lián)方資金占用余額達13.3億元。公司實控人王濤等人將37.8億元無效票據(jù)入賬充當還款。但瑞華在審計過程中并未執(zhí)行相關的審計準則，導致華澤鈷鎳的相關風險事務未能在審計報告中有所體現(xiàn)，從而對瑞華會計師事務所處以沒收業(yè)務收入130萬元，并處以390萬元罰款。

2019年6月，瑞華就該案起訴證監(jiān)會，要求法院撤銷證監(jiān)會關于華澤鈷鎳案對瑞華作出的行政處罰決定書。2019年8月27日，原告瑞華及會計師狀告證監(jiān)會一案，在北京市第一中級人民法院公開開庭審理。在庭審現(xiàn)場，雙方的爭議焦點是瑞華是否勤勉盡責。而勤勉盡責也是證監(jiān)會對瑞華及其會計師做出處罰決定的主要依據(jù)。瑞華方稱，事務所已經(jīng)履行相應責任，審計是相對真實，不能事后諸葛亮，在當時條件下發(fā)現(xiàn)不了這么多問題。證監(jiān)會則稱，處罰是基于瑞華所并未執(zhí)行相應的審計程序，華澤鈷鎳的相關風險并未在審計報告中體現(xiàn)。此外，北京市高級人民法院的一份行政判決書中表明，在該案中存在多項事件是利益相關人封閉運作的情況，相關銀行本票批閱單簽字人員只能作形式檢查。最終，庭審現(xiàn)場未作出判決，合議庭于休庭后對該案進行評議。

（二）應用模型進行分析

1.注冊會計師勤勉盡責選擇。華澤鈷鎳存在財務舞弊行為，根據(jù)成本效益原則，注冊會計師選擇是否勤勉盡責直接影響其審計收費與社會聲譽的增減?！扒诿惚M責”和“未勤勉盡責”兩種策略賦予其期望凈收益的大小是注冊會計師策略選擇的依據(jù)，經(jīng)查詢?yōu)?0萬元，具體內(nèi)容見表5。

根據(jù)上述模型中所示內(nèi)容，即注冊會計師是否勤勉盡責都不會影響當前年度的基本工資W和為積累職業(yè)認同、聲譽等社會資本所付出的資金、時間等努力成本。因此，根據(jù)上表審計華澤鈷鎳所收取的審計費用及社會聲譽收益對注冊會計師期望收益的影響，結(jié)合注冊會計師決策函數(shù)：

2.注冊會計師的最優(yōu)努力程度。根據(jù)上述分析，華澤鈷鎳顯然不能擺脫審計失敗的資本控制，即且預期認為一旦發(fā)生審計失敗，其他收益足以彌補審計失敗所帶來的損失。因此，注冊會計師未勤勉盡責，其期望凈收益為但從實際情況可得，此事件所產(chǎn)生的負面影響遠遠超過其事前預期。究其原因，主要為注冊會計師低估了負面事件導致社會聲譽收益降低對注冊會計師期望收益的影響，且華澤鈷鎳審計失敗所造成的社會負面影響遠遠超過瑞華會計師事務所及注冊會計師的預期。另外，證監(jiān)會的監(jiān)督力度較以前逐漸加大。一旦發(fā)生審計失敗，證監(jiān)會對事務所及注冊會計師采取“零容忍”態(tài)度。

3.注冊會計師努力程度的分布區(qū)間。在該案中，瑞華會計師事務所的注冊會計師屬于前文所闡述的第三類注冊會計師，具體表現(xiàn)為：（1）審計收費大于臨界值，即華澤鈷鎳所支付的給瑞華會計師事務所的審計費用是較高的，高于平均水平；（2）注冊會計師能得到社會資本支持的能力系數(shù)大于臨界值，即華澤鈷鎳作為瑞華會計師事務所的長期客戶，瑞華會計師事務所預期認為對抗審計失敗所需要動用的社會資本支持不在其可承受的成本支付能力范圍之內(nèi)，如果瑞華會計師事務所勤勉盡責，可能會面臨丟失該客戶的風險。因此，當注冊會計師選擇未勤勉盡責。如圖3所示。

六、完善注冊會計師勤勉盡責的建議

1.加大監(jiān)管和處理力度。證監(jiān)會應加大監(jiān)管力度。針對財務指標明顯高于同行業(yè)的上市公司應進行重點檢查，堅持以問題和風險為導向，將資源用于檢查公司是否存在造假行為上，有效防范舞弊的發(fā)生。其次，基于區(qū)塊鏈技術建立企業(yè)信用體系，完善社會監(jiān)督機制。將曾經(jīng)發(fā)生過問題的公司和事務所作為重點的考察對象，在全社會范圍內(nèi)，建立企業(yè)信用評分機制，客觀打分，記錄并上傳至系統(tǒng)。最后，社會媒體和公眾的監(jiān)督也至關重要，監(jiān)管部門應開辟特殊渠道，利于信息反饋。

2.不斷完善審計準則。清晰的審計準則有利于注冊會計師保持應有的職業(yè)關注。因此，需要細化當前的審計準則，保證注冊會計師有理可依。在修訂準則的過程中需重點明確注冊會計師的責任，從根源上杜絕其僥幸心理。

3.注冊會計師提高職業(yè)素養(yǎng)，謹慎承接審計業(yè)務。在華澤鈷鎳審計失敗的案例中，瑞華會計師事務所并未充分了解被審計單位的運營情況和行業(yè)現(xiàn)狀，且企業(yè)實際控制人缺乏誠信，造成內(nèi)控失效。因此，會計師事務所與注冊會計師要堅持以風險為導向的審計思路，謹慎承接業(yè)務。

會計師事務所在承接業(yè)務時應當考慮以下三個方面：（1）全方面了解客戶信息，從公司運營、業(yè)務范圍、股權結(jié)構和同行業(yè)發(fā)展概況等多個方面進行了解和評估。對于超出事務所風險承受能力的項目，需審慎考慮是否承接業(yè)務。（2）會計師事務所承接業(yè)務時應充分考慮審計人員的執(zhí)業(yè)能力，崗前培訓必不可少，后期繼續(xù)教育也應落實到位。（3）承接業(yè)務前需與前任注冊會計師進行溝通，了解被審計單位存在的潛在風險。

4.審計過程中實施有效的審計程序。審計人員應運用多項審計程序?qū)Ρ粚徲媶挝坏呢攧招畔⑴c非財務信息進行全面了解，將收入、成本、應收賬款等財務指標與行業(yè)平均數(shù)據(jù)進行對比，觀察審計單位的財務數(shù)據(jù)是否符合市場變化趨勢。此外，注冊會計師應當根據(jù)被審計單位實際業(yè)務情況謹慎選擇審計重點關注對象，執(zhí)行充分有效的審計程序，不可以因時間或成本等問題而簡化審計程序。