鄧成龍 南開大學

2005年10月，我國在山西、陜西、四川、貴州、內蒙古進行了小額貸款公司試點，取得了一定的經驗和成果。為了規(guī)范民間借貸行為，將其引入到合規(guī)合法的途徑上來，更好的配置金融資源，引導資金流向農村及欠發(fā)達地區(qū)，2008年5月，中國人民銀行和中國銀監(jiān)會出臺了《關于小額貸款公司試點的指導意見》，全國各地根據當?shù)氐膶嶋H情況陸續(xù)成立小額貸款公司，進行只貸不存的貸款經營活動。同時地方金融監(jiān)管部門為小額貸款公司設立了不允許放高利貸、不允許非法集資、不允許吸收存款、不允許暴力催收的四條法律紅線，以保證小額貸款公司風險在可控范圍內。

一、小貸公司的分布與規(guī)模

據中央人民銀行統(tǒng)計（附表1），截至2020年6月末，全國共有小額貸款公司7333家。貸款余額8841億元，上半年減少249億元。從統(tǒng)計表中可以看出從業(yè)人員最多的三個地區(qū)分別是：廣東省7471人、江蘇省4916人、重慶市4512人；貸款余額最多的三個地區(qū)分別是：重慶市1526.53億元，江蘇省786.75億元，廣東省723.67億元。

小額貸款公司在經濟發(fā)達地區(qū)是比較活躍的，他們?yōu)楫數(shù)氐膶嶓w經濟貢獻力量，為企業(yè)的資金融通起到了積極作用，在社會上的口碑也是不錯的，取得了大眾的認可。本人有幸在江蘇的小貸行業(yè)有過交流，當?shù)匦≠J公司在省金融局的大力支持下，在江蘇省金農公司的系統(tǒng)整合下，形成了融資渠道規(guī)范，融資規(guī)模較大的金融體系，為合理利用小貸公司的資金提供了樣板模式。重慶作為西南地區(qū)的經濟重心，在金融方面自然走在了前頭，在黃奇帆市長主政重慶時，主動作為，把網貸公司及小額貸款公司得到了長足的發(fā)展。河北省、四川省的從業(yè)人數(shù)都超過了4000人，但貸款余額不高，在這些地區(qū)主要以個體工商戶及農戶的小微貸為主，為改善當?shù)氐呢毨顩r起到一定作用。浙江省雖然從業(yè)人員不多，但經營水平、管理水平較高，貸款規(guī)模在各地區(qū)中排第四，取得了很好的經濟效益。

二、小額貸款公司的經營情況及特征

1.小額貸款公司自身內部的經營管理是小貸公司能否做好的主動力。大多數(shù)的小貸公司是在2008年-2010年左右成立的，當時中國經濟隨時四萬億經濟刺激計劃的落地，各地投資規(guī)模迅速提升，經濟形勢持續(xù)向好，借貸市場日趨活躍，不良率普遍偏低，小貸公司效益普遍好于預期，小貸公司成立之初小貸公司成立之初一般配備10人左右，成員構成為聘請具有資深金融行業(yè)背景的經理人為小額貸款公司的高級管理人，配備財務崗、風控崗及業(yè)務崗，普通員工則是股東推薦或者是進行社會招聘。實收資本到位之后，公司面臨的問題是如何把資金放出去、能夠穩(wěn)健的把資本金投放到實體經濟中。這時期大部分公司放款的特征是放款額度大，放款傾向于當?shù)氐拇笾行推髽I(yè)。作為企業(yè)融資渠道的有益補充。

2.2014年前后隨著四萬億投資進入尾聲，實體經濟增長乏力，小貸公司開始轉向，小貸公司的管理層也在考慮轉型的問題，從粗放型向精細型轉變，從大額放款向小微額度放款。國際上也出現(xiàn)了以德國IPC和法國沛豐等成熟的小微信貸技術，國內小額貸款公司紛紛效仿學習，不斷拓展各種形式的小微貸業(yè)務，為小貸公司打開了新的突破口。所謂小微信貸即小微企業(yè)的信貸業(yè)務。因為小微企業(yè)的信貸需求具有用款時間短、用款額度小、用款頻率高、用款急的特點，其小額、短期、分散的特征更類似于零售貸款。他們對資金流動性的要求更高。小微貸技術這里我們主要對德國IPC技術進行分析。

IPC 信貸技術的主要內容是對客戶的還款能力和還款意愿進行有效的評估以及規(guī)范公司內部的操作流程。使得每個客戶的情況指標化、數(shù)量化，以便公司管理曾最后給出精準的判斷。

在評估客戶的還款能力方面，業(yè)務人員通過考察客戶，了解客戶的資產負債情況，生產、經營、資金流水等狀況，自主為客戶編撰資產負債表、利潤表、現(xiàn)金流量表，從而達到了解客戶真實情況的目的，綜合分析客戶的還款能力，為發(fā)放貸款提供整體決策信息。

在評估客戶的還款意愿方面，業(yè)務人員要了解客戶的信用狀況，包括個人的社會口碑、歷史貸款信用以及所處的社會環(huán)境等。接可能要求能夠足額抵押的抵押物，增加客戶處置貸款的壓力，以保證客戶及時還款。對與積極還款的客戶，要給予一定的正面激勵，包括增加貸款額度，加大貸款優(yōu)惠條件，拓寬客戶的融資途徑等以增加客戶粘性。

在控制內部操作風險方面，IPC 技術強調各種制度的建設。健全的人事及業(yè)務管理制度，能夠留住成熟的小微貸團隊，使客戶經理全身心的投入到相關工作中去，有利于疏通客戶經理的上升渠道，增強客戶經理的干勁；有利于提高客戶經理的收入，調高客戶經理的積極性。要出臺相應的貸后監(jiān)督管理辦法，為客戶積極的出謀劃策，改善客戶的經營情況，實時掌握客戶情況，做到問題早發(fā)現(xiàn)、早匯報、早處置。要有恰當?shù)挠馄谫J款催收管理辦法，以便及時找到合適的處置辦法，消化不良貸款，增加貸款資金的使用效率，使得公司能夠達到良性的循環(huán)。

IPC微貸技術概括總結為四個要點：1通過搜集軟硬信息作為分析的基礎；2.信息要進行交叉驗證，保證信息真實度；3.主要考量客戶的還款意愿和還款能力；4.主要針對小微實體企業(yè)。

IPC微貸技術在中國有廣大的小微實體企業(yè)作為支持，有著廣闊的發(fā)展空間。只要小額貸款公司本著“以人為本”的精神，以為小微企業(yè)服務的態(tài)度，同時不忘增強內控機制，提高公司的效益，就能夠找到合適的土壤。以上是對IPC技術的簡單概括。

在各種小微信貸技術的支持下，小貸公司走上了健康成熟的行業(yè)發(fā)展之路，在植根大地，服務三農以及小微企業(yè)的道路上踐行著金融服務實體的本真使命。

三、小額貸款公司的發(fā)展前景以及如何在日趨激勵的金融行業(yè)競爭中獲得一席之地

隨著《民法典》的出臺及實施、《非存款類放貸組織條例》的即將出臺以及最近最高人民法院關于新民間借貸司法解釋適用范圍問題的批復中明確了小額貸款公司的金融身份，小貸公司將朝著合規(guī)化經營的方向發(fā)展，未來在國家支持小微企業(yè)融資的大背景下，隨之小貸公司業(yè)務規(guī)模不斷壯大，通過發(fā)行私募債和實施資產證券化是小額貸款公司進入資本市場尋求融資的一種新型手段，為繁榮金融業(yè)的發(fā)展以及拓寬小貸公司的融資渠道大有裨益。

現(xiàn)階段在江蘇、浙江等地區(qū)這些融資工具都已經在實踐中取得了很好的經濟效應和社會效益，下一步也可在全國進一步拓展開來。小額信貸風險的控制最重要的是一線信貸員，包括信貸員的貸前調查、貸中審查及貸后管理。小額貸款公司的業(yè)務大多屬于次級貸，所以信貸員在風險控制中顯得尤為重要，不是光靠高管的人脈和認知就可以控制住每筆貸款的風險的。小額貸款公司只有真正下到田間地頭，去挖掘細分市場，以產業(yè)鏈帶動實體經濟。真正支持小微企業(yè)及三農的小額貸款公司將會成為主流。小貸人只有保持職業(yè)操守，不斷探索新的方式方法，才能會在未來的競爭中取得不錯的成績。同時小額貸款公司的經營者同時要提高警惕，警惕來自市場的風險以及政策性風險，及時調整公司的經營策略，讓公司在文件中得到成長。