摘 要：20世紀50年代，日本豐田公司的精益管理方式在經(jīng)過麻省理工學院的研究后，被認為是當時工業(yè)界最佳的一種管理方式。20世紀末，國內(nèi)開始引進這種管理方式，且隨著經(jīng)濟全球化的發(fā)展，越來越多的企業(yè)開始采用這種方式進行管理運營，但在實際運營過程中，企業(yè)實施精益管理所帶來的影響卻不盡相同。為此，本文通過對已有的相關(guān)文獻進行梳理與分析，研究發(fā)現(xiàn)精益庫存管理與企業(yè)績效之間存在倒U型關(guān)系。

關(guān)鍵詞：精益管理;精益庫存管理;財務(wù)績效;運營績效;企業(yè)成本

中圖分類號：F274 文獻標識碼：A

DOI：10.12245/j.issn.2096-6776.2021.04.40

20世紀初，第一條汽車生產(chǎn)的流水線由福特公司創(chuàng)立，它通過標準化的管理方式來降低企業(yè)的成本，提高企業(yè)的效率。第二次世界大戰(zhàn)以后，市場的需求開始向多元化的方向發(fā)展，這就要求企業(yè)的供給向多品種、小批量的方向轉(zhuǎn)變，而單品種和大批量的特點使得流水線的管理方式開始處于劣勢。1950年，豐田根據(jù)日本國情首創(chuàng)了精益管理方式。20世紀末，國內(nèi)開始引進精益管理方式，現(xiàn)在已經(jīng)有越來越多的制造業(yè)企業(yè)實施精益庫存策略。

精益管理認為庫存是企業(yè)的禍根，是一種浪費，企業(yè)應(yīng)該盡可能降低庫存水平。一方面，企業(yè)庫存管理水平提高，企業(yè)的產(chǎn)品和資金就會得到快速周轉(zhuǎn)，從而會對企業(yè)績效產(chǎn)生積極的影響;另一方面，精益庫存管理要求企業(yè)投入更多的資源，而企業(yè)追求的是整體效益的最大化，所以企業(yè)管理者需要在精益庫存帶來的效益和成本增加之間做出合理的選擇。截至目前，學者們對精益庫存管理與企業(yè)績效的影響并未形成統(tǒng)一的定論。據(jù)此，本文通過對之前的相關(guān)文獻進行梳理與分析，來研究精益庫存管理與企業(yè)績效之間的關(guān)系。

1 文獻綜述

1.1 精益管理方式文獻綜述

學者們從不同角度出發(fā)對精益管理方式給企業(yè)帶來的影響進行了研究。

有學者認為精益管理可改善企業(yè)的運營狀況，如Norris和Swanson等（1994）經(jīng)研究發(fā)現(xiàn)實施精益策略的企業(yè)擁有更低的制造成本和更高的產(chǎn)品質(zhì)量。Vaidyanathan和Devaraj（2008）認為采取精益策略的企業(yè)可以利用其伙伴企業(yè)的資源，如模塊化的制造設(shè)計和電子采購的基礎(chǔ)設(shè)施來簡化客戶訂單，提高對客戶的服務(wù)質(zhì)量，并消除不必要的浪費。Calantone和Di Benedetto（2012）提出精益策略減少了企業(yè)對安全庫存的需求，縮短了企業(yè)產(chǎn)品的交付周期。Prajogo（2016）認為精益管理可以通過改善企業(yè)產(chǎn)出的設(shè)計，提高企業(yè)的產(chǎn)品質(zhì)量，簡化企業(yè)的需求等方法來提高企業(yè)的運營效率。

有學者研究發(fā)現(xiàn)精益管理方式確實可以降低企業(yè)成本，提高企業(yè)的財務(wù)表現(xiàn)，如Callen等（2000）經(jīng)研究發(fā)現(xiàn)，精益管理策略能夠促使企業(yè)有效地管理庫存水平，最小化企業(yè)的緩沖庫存，從而提高企業(yè)財務(wù)績效。Fullerton和McWatters等（2004）發(fā)現(xiàn)實施準時制（JIT）策略的企業(yè)具有更高的ROA和更加優(yōu)質(zhì)的現(xiàn)金流。Rai和Patnayakuni等（2006）發(fā)現(xiàn)實施精益策略的企業(yè)具有更加高效的運作，并且可以對信息、產(chǎn)品和資金流所產(chǎn)生的成本進行全局的優(yōu)化。

但也有學者認為精益管理方式與企業(yè)績效并非簡單的線性關(guān)系，如錢彬（2017）以2011—2015年我國制造業(yè)上市企業(yè)為研究樣本，發(fā)現(xiàn)精益管理與企業(yè)盈利能力之間存在倒U型關(guān)系，且存在行業(yè)差異。

1.2 精益庫存管理文獻綜述

學者們對精益庫存管理和企業(yè)績效之間的關(guān)系進行了多項研究，大部分學者認為精益庫存對企業(yè)有顯著的積極影響。如Capkun和Hameri等（2009）發(fā)現(xiàn)通過精益庫存管理降低庫存水平的企業(yè)具有更高的盈利能力。Mishra等（2013）發(fā)現(xiàn)上市公司較高的庫存效率在降低企業(yè)股票市場風險的同時，還可提高企業(yè)的股票市場回報率。Isakson和Seifert等（2014）經(jīng)研究發(fā)現(xiàn)精益庫存策略會對企業(yè)績效產(chǎn)生正向影響。Erfan和Mehrdad等（2014）、Tanuj和Vikas（2019）分別以伊朗德黑蘭股票交易所上市公司和522家印度制造企業(yè)2002—2012年的財務(wù)數(shù)據(jù)為研究對象，發(fā)現(xiàn)了企業(yè)的庫存，如原材料、在制品和制成品均與企業(yè)的財務(wù)績效之間存在顯著的正向關(guān)系。

也有學者提出了不同的見解。Vastag和Whybark（2005）研究發(fā)現(xiàn)企業(yè)的庫存周轉(zhuǎn)率和績效之間并無顯著的關(guān)系。Chambers和Lacey（2011）認為企業(yè)需要在精益庫存管理帶來的效益和成本之間做出合理的決策。陳國卿和李曉宇（2019）對中國汽車制造業(yè)上市公司進行了實證研究，研究發(fā)現(xiàn)精益庫存管理與企業(yè)績效之間存在倒U型關(guān)系。

1.3 文獻述評

通過梳理國內(nèi)外相關(guān)文獻可以發(fā)現(xiàn)，目前關(guān)于企業(yè)精益庫存管理與績效之間關(guān)系的研究已有一定基礎(chǔ)，大部分研究都認為精益庫存管理對企業(yè)績效產(chǎn)生正向影響，只有少部分研究結(jié)果表明該影響并不顯著或者應(yīng)該是負向影響。近年來，逐漸有學者發(fā)現(xiàn)精益庫存管理與企業(yè)績效之間存在顯著的非線性關(guān)系，且兩者之間的關(guān)系存在行業(yè)差異。

2 理論分析與研究假設(shè)

2.1 精益管理理論

1985年，美國麻省理工學院對豐田等汽車制造方式進行了研究，總結(jié)出了一種適用于現(xiàn)代制造業(yè)企業(yè)的管理方式，并把這種方式概括為精益生產(chǎn)管理。“精益”中的“精”表示簡化的、高質(zhì)量的，更有精益求精的意思;“益”即利益、效益等，它是一種以最大限度地減少企業(yè)所占用的資源與降低企業(yè)的管理成本和運營成本為目標的管理方式，通過持續(xù)改進，它可以識別和消除所有產(chǎn)品和服務(wù)中的浪費，并實現(xiàn)產(chǎn)品的高質(zhì)量和多樣化。

2.2 精益庫存管理與企業(yè)績效

很多管理方式由于運行的不穩(wěn)定、工序的不合理、較高的廢品率等問題而持有較多的庫存，以便應(yīng)對供貨不及時等問題，把庫存看作企業(yè)不可或缺的“緩沖劑”。但是精益管理理論認為庫存是企業(yè)的禍根，庫存的浪費是企業(yè)最大的浪費，庫存制約著企業(yè)的發(fā)展。一方面，庫存以實物的形式存在，不可以為企業(yè)增加產(chǎn)出，反而給企業(yè)帶來了各種費用支出，提高了企業(yè)的經(jīng)營成本;另一方面，進行大批量生產(chǎn)的企業(yè)，其過程缺乏靈活性，由于設(shè)備的不足和人員安排的不合理等問題，產(chǎn)品的廢品率較高，產(chǎn)量波動較大。為解決上述問題，一段時間內(nèi)企業(yè)無法正常運行，此時企業(yè)就會把庫存當作解決問題的方法，庫存越多，問題就越容易得到解決，因此，庫存掩蓋了企業(yè)的諸多問題，阻礙了企業(yè)的改進。

在精益管理方式下，企業(yè)實施準時化采購，依靠與供應(yīng)商的密切合作，實現(xiàn)原材料及時、精準的送達，使企業(yè)的緩沖庫存達到最低。在生產(chǎn)過程中，企業(yè)采取準時化的方式，將場地、員工和設(shè)備等合理配置，盡量降低原材料、在制品、外購件和產(chǎn)成品的庫存水平。最后，產(chǎn)品不需要經(jīng)過長時間的倉儲，而是直接運輸給客戶，即越庫作業(yè)，該種方式使得貨物可以在最短的時間內(nèi)流向最終客戶。實施精益庫存管理，企業(yè)可消除浪費，降低庫存水平，產(chǎn)品和資金可以得到快速的周轉(zhuǎn)，從而企業(yè)在市場中的競爭優(yōu)勢得以提升，企業(yè)利潤可以實現(xiàn)最大化。但是精益庫存管理的實施也必然要求企業(yè)投入更多的資源，如為實施準時化采購，企業(yè)的缺貨成本會大幅增加，而企業(yè)追求的是整體效益的最大化，所以企業(yè)的精益庫存管理水平存在一個最佳的節(jié)點。綜上所述，可以發(fā)現(xiàn)精益庫存管理與企業(yè)績效之間存在倒U型關(guān)系。

3 結(jié)語

根據(jù)本文的分析結(jié)果提出相關(guān)建議，即精益庫存管理與企業(yè)績效之間顯著的倒U型關(guān)系表明，雖然精益管理理論強調(diào)零庫存，認為庫存是企業(yè)最大的浪費，但企業(yè)的庫存水平并非簡單地越低越好，而是存在一個最優(yōu)點，這就要求企業(yè)根據(jù)自身情況，在精益庫存所帶的績效與成本增加之間做出合理的選擇，最大化企業(yè)的整體效益。

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山西財經(jīng)大學? 郝瑞瑞