趙健兵　周繼耀　董峰

脫貧攻堅取得全面勝利后，做好脫貧攻堅同鄉(xiāng)村振興有效銜接需要大量資金投入，僅僅依賴財政投入和三農自身積累難以滿足鄉(xiāng)村振興建設中的資金需求，因此需要更好地發(fā)揮金融的支撐作用。金融支持鄉(xiāng)村振興也需要遵循客觀金融規(guī)律，要正確認識并處理好金融服務的廣度和深度、業(yè)務發(fā)展和金融風險防范、社會責任和經濟效益、政府引導和市場運作“四對關系”，更好地激發(fā)金融機構積極性和內生動力，以提升金融機構服務能力，不斷完善鄉(xiāng)村振興金融服務體系。

金融服務廣度和深度的關系

鄉(xiāng)村振興戰(zhàn)略是黨的十九大作出的重大決策部署，是實現中華民族偉大復興的一項歷史性任務，《中共中央國務院關于實施鄉(xiāng)村振興戰(zhàn)略的意見》提出“把更多金融資源配置到農村經濟社會發(fā)展的重點領域和薄弱環(huán)節(jié)，更好滿足鄉(xiāng)村振興多樣化金融需求”。2020年，我國現行標準下農村貧困人口全部實現脫貧、貧困縣全部摘帽、區(qū)域性整體貧困得到解決，鄉(xiāng)村振興實現良好開局。金融支持鄉(xiāng)村振興不是簡單地支持加快鄉(xiāng)村發(fā)展，還承載著保障國家糧食安全、筑牢生態(tài)屏障、提升鄉(xiāng)村善治等功能。在支持對象上，不僅要面對經營規(guī)模大、服務成本低的農業(yè)產業(yè)化龍頭企業(yè)、新型農業(yè)經營主體，還要面對生產經營模式落后、抗風險能力弱的廣大中小農戶。在支持重點上，則涵蓋了保障糧食安全、構建現代鄉(xiāng)村產業(yè)體系、鄉(xiāng)村建設等黨中央確定的農業(yè)農村發(fā)展重點任務，其深度、廣度、難度都不亞于金融精準扶貧。只注重“撒花椒面”式的金融支持以提升金融覆蓋面，而不深入解決降低涉農貸款利率、完善農業(yè)貸款擔保、健全涉農風險防控體系等難點堵點問題，則難以實現農村金融從特惠向普惠發(fā)展。不加快健全大型銀行和農村中小金融機構鄉(xiāng)村振興金融服務體系建設，難以提升鄉(xiāng)村振興金融供給能力。不對金融資源配置、績效考核、盡職免責、內部授權等配套政策進行優(yōu)化調整，則難以激發(fā)金融機構動力適應鄉(xiāng)村振興的新要求。

金融服務的廣度，就是要圍繞黨中央確定的農業(yè)、農村發(fā)展的重點任務，加大金融支持力度。一是做好糧食安全的金融服務，要建立健全現代種業(yè)發(fā)展金融支持體系，按照糧食全產業(yè)鏈融資需求特點，加大對高標準農田、農機裝備和糧食流通收購等環(huán)節(jié)的金融支持。二是構建現代鄉(xiāng)村產業(yè)體系，助推農村一二三產業(yè)融合發(fā)展。加大對農業(yè)與旅游、養(yǎng)老、健康等產業(yè)融合發(fā)展的信貸支持，依托“公司+基地+農戶”“公司+合作社+農戶”等模式，強化利益聯結機制，提高小農戶和新型農業(yè)經營主體融資可得性。加大新型農業(yè)經營主體綜合金融服務，支持新型農業(yè)經營主體通過土地流轉、土地入股、生產性托管服務等多種形式實現規(guī)?；洜I。聚焦鄉(xiāng)村建設行動，提升農村道路、垃圾污水處理、能源供應等基礎設施建設支持力度。三是綠色金融支持。圍繞碳達峰、碳中和目標，積極創(chuàng)新綠色信貸產品，探索降低低碳農業(yè)貸款成本，通過農業(yè)低碳綠色發(fā)展，在鄉(xiāng)村振興中筑牢我國綠色生態(tài)屏障。

金融服務的深度，就是要改革與鄉(xiāng)村振興需求不相適應的金融服務組織體系，加強農村金融供給側改革，提升鄉(xiāng)村振興金融供給能力。一是構建鄉(xiāng)村振興金融服務體系。優(yōu)化金融機構內部管理，嚴格落實盡職免責考核機制，營造“敢貸、會貸、能貸、愿貸”氛圍。一方面，要加快推進國有大行建立金融支持鄉(xiāng)村振興內設機構，適度下放鄉(xiāng)村振興領域信貸審批權限、簡化信貸審批流程，增強基層網點鄉(xiāng)村振興業(yè)務自主性;另一方面，要按照市場化、法治化原則深化省聯社改革，保持縣域法人金融機構總體穩(wěn)定，農村商業(yè)銀行、農村信用社、村鎮(zhèn)銀行等中小金融機構要堅持服務縣域、服務小微、服務城鄉(xiāng)的經營定位，發(fā)揮好支農支小主力軍作用。二是拓寬融資渠道，推進直接融資發(fā)展。一方面，加強鄉(xiāng)村振興中優(yōu)質企業(yè)、項目直接融資培育和輔導，支持有條件的涉農企業(yè)在主板、中小板、創(chuàng)業(yè)板、科創(chuàng)板、新三板和區(qū)域性股權交易中心掛牌融資，引導風投資金投早投小，加大對初創(chuàng)期涉農企業(yè)的支持力度;另一方面，通過發(fā)行一般債券及專項債券，支持收益能夠覆蓋融資本息的鄉(xiāng)村振興項目建設，落實好“綠色通道”政策，推動符合條件的企業(yè)發(fā)行綠色債、鄉(xiāng)村振興債，為鄉(xiāng)村振興集聚更多金融資源。三是推動金融產品和服務創(chuàng)新。持續(xù)推廣農村承包土地經營權、林權抵押貸款、農機具抵押、圈舍和活體畜禽抵押、農業(yè)知識產權質押、倉單和應收賬款質押、農業(yè)保單融資等信貸業(yè)務，創(chuàng)新基于農村集體資產收益權、股權

的新型抵質押擔保產品，豐富抵押擔保措施，降低涉農融資利率。創(chuàng)新特色農產品價格指數保險，完善農業(yè)再保險體系。

金融業(yè)務發(fā)展和風險防范的關系

鄉(xiāng)村振興面多線廣，項目建設資金需求量大，據測算投資需求將達7萬億元以上，為金融機構提供了巨大的業(yè)務發(fā)展空間，同時也在金融風險防控上提出了更高的要求。金融機構是經營風險的機構，處理好業(yè)務發(fā)展和風險防控的關系是持續(xù)健康發(fā)展的前提。在鄉(xiāng)村振興中金融風險防控主要面臨四個方面的問題。一是農村金融生態(tài)環(huán)境相對較差。由于農村金融基礎設施發(fā)展滯后，仍存在“數字鴻溝”“信息孤島”，信息不對稱現象較為突出，一定程度上阻礙了農村數字普惠金融發(fā)展，也抑制了農戶信貸可得性。同時，農村地區(qū)空心化疊加老齡化，整體金融素養(yǎng)相對較差，對新的金融產品、服務認知度和接受度普遍較低。二是中小銀行機構風險抵御能力有待提升。農村商業(yè)銀行、農村信用社、村鎮(zhèn)銀行等服務鄉(xiāng)村振興的一線中小金融機構，法人治理結構和內部控制機制不健全，資本不足等問題制約了其服務鄉(xiāng)村振興的能力和風險抵御能力。三是涉農貸款風險管理成本較高。據國家第三次農業(yè)普查結果顯示，我國農業(yè)經營戶為20743萬戶，其中規(guī)模農業(yè)經營戶僅為398萬戶，規(guī)模經營占比為1.9%。我國農業(yè)生產主要還是以農戶分散經營為主，規(guī)?；洜I水平還較低，涉農信貸分散度高，導致涉農貸款成本高、風險管控難、收益相對低。四是金融風險交叉存在。在農業(yè)供應鏈融資中面臨核心企業(yè)信用風險、抵質押資產風險，在銀政合作業(yè)務中面臨地方政府債務風險、道德風險，在金融市場業(yè)務中面臨市場風險。信用風險、市場風險、操作風險及政策風險又交叉存在，提高了風險識別和防控難度，需要更高的風險防控能力和多元化的風險防控措施。

風險防控和業(yè)務發(fā)展要“兩手抓兩手硬”，不能離開發(fā)展空談化解和防控金融風險。只有堅持在發(fā)展中化解風險，堅持在發(fā)展中完善防控措施，堅持通過金融業(yè)務發(fā)展增強金融機構抗風險能力，才能實現在鄉(xiāng)村振興中避免金融脫實向虛和自我循環(huán)滋生、放大和擴散風險。一是加強監(jiān)管指導。金融監(jiān)管部門要指導金融機構嚴審快貸多投，提高再貸款再貼現資金使用率，防止“跑冒滴漏”，加強金融支持鄉(xiāng)村振興考核評估結果運用，將評估結果與監(jiān)管評級、央行評級掛鉤。金融機構要夯實風險防控微觀基礎，加強大數據、區(qū)塊鏈等技術在風險防控中的運用，提高相關業(yè)務領域的風險監(jiān)控、識別、預警和風險處置水平。二是強化財政資金風險分擔措施。完善鄉(xiāng)村振興農業(yè)產業(yè)發(fā)展和脫貧人口小額信貸貸款風險補償金動態(tài)調整和補充機制，根據放貸規(guī)模及時補足貸款風險補償金。建立健全涉鄉(xiāng)村振興項目轉貸應急機制，合理安排續(xù)貸過橋資金規(guī)模，優(yōu)化資金使用流程，對銀行貸款到期暫時存在資金周轉困難且銀行同意續(xù)貸的重點企業(yè)和項目，給予過橋資金支持，切實降低鄉(xiāng)村振興企業(yè)和項目的流動性風險。三是加強農村金融生態(tài)建設。加快推進農戶、新型農業(yè)經營主體電子信用檔案建設，多渠道整合社會信用信息，解決信息“孤島問題”，加強社會誠信教育，持續(xù)優(yōu)化農村金融生態(tài)。

金融機構社會責任和經濟效益的關系

鄉(xiāng)村振興關系到雙循環(huán)新發(fā)展格局的構建，當前鄉(xiāng)村振興促進法已經正式實施，到2035年鄉(xiāng)村振興取得決定性進展，到2050年鄉(xiāng)村要全面振興。圍繞黨中央的重大決策部署，發(fā)揮金融作用助力鄉(xiāng)村振興是金融機構義不容辭的職責和義務，也是促進農村金融體系改革的有力舉措。2021年我國明確了160個國家鄉(xiāng)村振興重點幫扶縣，脫貧不穩(wěn)定戶、邊緣易致貧戶、突發(fā)嚴重困難戶還較多，防返貧工作任務依然艱巨。原深度貧困縣、貧困村的基礎設施建設和產業(yè)發(fā)展欠賬較多，城鄉(xiāng)收入差距還較大，發(fā)展基礎還非常薄弱，金融支持鄉(xiāng)村振興任務非常艱巨。立足新發(fā)展階段，貫徹落實金融為民初心，履行好三農金融服務的社會義務，具有重要意義。一是金融機構自覺從“要我參與鄉(xiāng)村振興”向“我要參與鄉(xiāng)村振興”轉變，是增強“四個意識”、堅定“四個自信”、做到“兩個維護”的實際行動和具體體現。二是持續(xù)開展金融系統(tǒng)定點幫扶，將經營思維、風險防控思維和市場波動思維等市場理念傳遞到脫貧群眾的生產經營全過程，增加脫貧人口的生產經營能力。對國家鄉(xiāng)村振興重點幫扶縣在繼續(xù)給予金融資源傾斜、援建項目基礎上，進一步加強產業(yè)支持、人才支援，能推進脫貧地區(qū)產業(yè)梯度轉移。三是通過減免手續(xù)費、降低貸款利率、無還本續(xù)貸、提供綠色通道等方式在信貸資源配置、資金轉移定價、產品服務創(chuàng)新等方面加大對鄉(xiāng)村振興的支持力度，將優(yōu)惠的貨幣信貸政策紅利傳導至三農等實體經濟領域。

金融機構作為特殊的風險經營企業(yè)，社會責任與經濟效益是金融機構經營過程中要統(tǒng)籌考慮的目標，二者不是對立分割，而是相互依托融合。一方面，金融支持鄉(xiāng)村振興培育了家庭農場、專業(yè)合作社等新型農業(yè)經營主體，推進了農業(yè)產業(yè)鏈的延伸和三產之間的銜接，為金融機構信貸投放培育了眾多的市場主體;另一方面，金融機構通過大數據、區(qū)塊鏈等技術，實現支農模式和載體的創(chuàng)新，推動自身數字化轉型提升經營競爭能力。因此，金融機構需要將經濟利益和社會責任納入發(fā)展戰(zhàn)略之中統(tǒng)籌謀劃，在履行社會責任中考慮商業(yè)可持續(xù)性，在追求經營目標的同時兼顧好社會責任。

政府引導和市場運行的關系

實施鄉(xiāng)村振興戰(zhàn)略是“十四五”時期做好三農工作的總抓手，是一項涉及城鄉(xiāng)的系統(tǒng)工程，需多管齊下，加強財政政策、金融政策、產業(yè)政策聚合協(xié)同，提升政策實施的一致性、協(xié)調性和統(tǒng)籌性。地方政府代表的是資金需求方，在財政資金引導、產業(yè)規(guī)劃、項目推進等方面處于主導地位;金融機構代表的是資金供給方，通過資金融通為政府、企業(yè)、項目和農戶提供資金支持;金融機構和其他企業(yè)都是平等的市場主體。若不正確認識政府部門和金融機構的職責與功能定位，短期能增加信貸資金投放，但長期看不利于激發(fā)金融主體活力和提升財政資金使用效率，甚至會擾亂金融市場秩序。比如，有些金融機構借鄉(xiāng)村振興基礎設施建設名義，違規(guī)向地方政府融資平臺融資;有些地方政府部門違規(guī)出具擔保函、承諾函，增加地方政府隱性債務，違背了國家信貸政策，脫離了金融發(fā)展規(guī)律，增加了區(qū)域性金融風險和債務風險。因此，要遵循金融運行規(guī)律和三農發(fā)展規(guī)律，推動有效市場和有為政府更好結合，避免將政府引導轉變?yōu)樾姓深A，從而扭曲金融機構的自主經營選擇。

發(fā)揮市場在鄉(xiāng)村振興金融資源配置的決定性作用，就是要加快完善現代農村金融服務體系，激發(fā)市場主體活力和內生動力。一是推動農行、農村商業(yè)銀行、農村信用合作社等涉農金融機構堅守定位下沉服務重心，發(fā)展新型村鎮(zhèn)銀行，加快構建多層次、廣覆蓋、可持續(xù)、競爭適度、鼓勵創(chuàng)新、風險可控的現代農村金融體系，引導農村資金回流。二是強化涉農金融機構金融科技賦能。運用互聯網、大數據、云計算等金融科技手段，改進涉農金融機構風險定價和管控模式，加大線上產品和服務的開發(fā)推廣。建立鄉(xiāng)村振興數據庫，發(fā)揮區(qū)塊鏈、大數據在鄉(xiāng)村客戶精準畫像、風險識別的作用，擴大授信覆蓋率。三是統(tǒng)籌“線上+線下”普惠金融業(yè)務發(fā)展，協(xié)調推進實體和數字兩種方式下沉服務，通過物理網點多元化、便捷化金融服務彌補“數字鴻溝”短板，推進金融產品創(chuàng)新、服務創(chuàng)新、模式創(chuàng)新，發(fā)揮金融杠桿功能為鄉(xiāng)村振興“引資、引智”。

更好地發(fā)揮政府在金融支持鄉(xiāng)村振興中的引導作用，就是不斷轉變政府職能，發(fā)揮政府財政資金投入的主體和引導作用，加強財政金融協(xié)同，營造良好的貨幣信貸政策執(zhí)行環(huán)境。

一是要明確財政支持重點，避免重復建設，整合中央和各級財政涉農資金，改變財政資金單一獎補方式，將財政補助改為股份、基金、購買服務、農業(yè)擔保、貼息分險，提高財政資金使用效率。二是農業(yè)農村部門和鄉(xiāng)村振興部門要因地制宜、高位謀劃、超前布局、統(tǒng)籌推進鄉(xiāng)村振興產業(yè)規(guī)劃，突出生態(tài)、環(huán)保、綠色和地方優(yōu)勢。繼續(xù)做好脫貧人口動態(tài)監(jiān)測，給予脫貧人口小額信貸政策扶持，防止脫貧不穩(wěn)定戶、邊緣易致貧戶返貧，確保金融優(yōu)惠政策平穩(wěn)過渡。三是用足用活政策性資金，發(fā)揮政府引導基金作用，撬動更多金融和社會資本支持鄉(xiāng)村振興。加快組建市縣農業(yè)投融資平臺公司，通過投資、貸款、基金等方式，在嚴控地方政府隱性債務的條件下，開展投貸結合，鼓勵收益較好、市場化運作的農村基礎設施項目開展股權融資、PPP融資，運用好專項債政策，開展債貸投結合融資，提高農業(yè)農村發(fā)展投融資能力，滿足農業(yè)農村重大項目、基礎設施、農業(yè)園區(qū)的資金需求。

（作者單位：中國人民銀行資陽市中心支行）

責任編輯：楊生恒