王艷麗 劉楊楊 鄭美琪
摘要:當(dāng)前,隨著證券市場(chǎng)的快速發(fā)展,擁有一個(gè)健全的證券市場(chǎng)環(huán)境是所有企業(yè)和投資者的共同心愿。然而,近年來(lái)因?yàn)榕兜呢?cái)務(wù)報(bào)告信息不規(guī)范而被調(diào)查的上市公司越來(lái)越多。這種混亂的局面使投資者對(duì)自身的投資行為失去了準(zhǔn)確判斷,同時(shí)也影響了市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的正常運(yùn)轉(zhuǎn)。準(zhǔn)確識(shí)別上市公司的各種財(cái)務(wù)造假手段并針對(duì)性地采取應(yīng)對(duì)措施至關(guān)重要。以輔仁藥業(yè)為例,基于舞弊風(fēng)險(xiǎn)因子理論,通過(guò)對(duì)輔仁藥業(yè)財(cái)務(wù)舞弊手段的分析,得出如下結(jié)論:風(fēng)險(xiǎn)因子理論在分析企業(yè)財(cái)務(wù)舞弊時(shí)具有明顯的優(yōu)勢(shì)。要預(yù)防和控制公司產(chǎn)生財(cái)務(wù)舞弊,則要從內(nèi)部和外部?jī)蓚€(gè)方面入手采取有效對(duì)策,建立起一套科學(xué)完善的制度。
關(guān)鍵詞:財(cái)務(wù)舞弊;風(fēng)險(xiǎn)因子理論;輔仁藥業(yè)
0引言
近年來(lái),我國(guó)證券交易所高速發(fā)展,然而,一些公司在運(yùn)營(yíng)過(guò)程中被曝出諸如虛增利潤(rùn)、重大遺漏、延遲披露、虛假陳述等嚴(yán)重的財(cái)務(wù)舞弊行為。這些舞弊行為不僅擾亂了我國(guó)資本市場(chǎng)的正常秩序,更對(duì)全球資本市場(chǎng)產(chǎn)生了惡劣影響。因此,深入分析公司財(cái)務(wù)舞弊的動(dòng)機(jī)和應(yīng)對(duì)策略,對(duì)于促進(jìn)市場(chǎng)健康發(fā)展具有重要的理論價(jià)值和實(shí)踐意義。輔仁藥業(yè)集團(tuán)有限公司(以下簡(jiǎn)稱(chēng)“輔仁藥業(yè)”)的財(cái)務(wù)舞弊案件作為一起典型的財(cái)務(wù)違規(guī)案例,其多元化的舞弊手段從微觀層面揭示了當(dāng)前一些公司在經(jīng)營(yíng)管理上存在的問(wèn)題。本文基于輔仁藥業(yè)財(cái)務(wù)舞弊案例,深入剖析其舞弊行為的本質(zhì),并運(yùn)用風(fēng)險(xiǎn)因子理論對(duì)其進(jìn)行全面分析,旨在探討其背后的深層次原因,并據(jù)此提出相應(yīng)的應(yīng)對(duì)策略和建議。
1案例介紹
1.1公司簡(jiǎn)介
輔仁藥業(yè)成立于1993年8月13日,2005年在上海證券交易所上市,2019年以前曾一度被譽(yù)為醫(yī)藥業(yè)“白馬股”,是國(guó)內(nèi)首個(gè)獲得GMP證書(shū)的醫(yī)藥企業(yè),也是國(guó)內(nèi)最早一批具有國(guó)際先進(jìn)水準(zhǔn)的醫(yī)藥企業(yè)之一。上市至今,輔仁藥業(yè)每年榮登中國(guó)制藥工業(yè)百?gòu)?qiáng),排名逐年攀升。
1.2分紅“失約”,顯露馬腳
輔仁藥業(yè)于2019年7月16日發(fā)布公告,宣布其2018年度的分紅日期為同年7月底。但3天后,公司又發(fā)出一則消息,稱(chēng)因財(cái)務(wù)資金安排問(wèn)題,已將原擬派發(fā)的現(xiàn)金紅利全部取消。此消息一出,引發(fā)巨大轟動(dòng)。因?yàn)樵谄?019一季度財(cái)報(bào)中,公司的貨幣資金余額達(dá)到18.16億元,然而,該公司卻無(wú)法發(fā)放6 271.58萬(wàn)元的現(xiàn)金紅利,這就值得深思了。當(dāng)日,上海證交所接連兩封問(wèn)詢函,要求輔仁公司對(duì)此事做出說(shuō)明,核查有關(guān)款項(xiàng)的支付方式,有無(wú)違法擔(dān)保、有無(wú)資本占用、有無(wú)向投資人提出風(fēng)險(xiǎn)警示等。輔仁醫(yī)藥“失約”事件升級(jí),財(cái)務(wù)舞弊行為曝光。
2風(fēng)險(xiǎn)因子理論
苗愛(ài)紅[2]指出,風(fēng)險(xiǎn)因子理論最早由G Jack Bologna等在GONE理論(四因素理論)的基礎(chǔ)上進(jìn)行整合后提出,故而又稱(chēng)為五因素理論。該理論將舞弊動(dòng)因劃分為個(gè)別風(fēng)險(xiǎn)因子和一般風(fēng)險(xiǎn)因子兩部分。個(gè)別風(fēng)險(xiǎn)因子是指因人而異的,且不在組織控制范圍內(nèi)的因素;一般風(fēng)險(xiǎn)因子是指在不同企業(yè)間存在一定共性,且在實(shí)體控制范圍內(nèi)的因素。綜上可知,前者體現(xiàn)出企業(yè)想不想舞弊,而后者代表著企業(yè)是否有機(jī)會(huì)舞弊。當(dāng)舞弊者有意愿,且舞弊因子同時(shí)存在、共同作用時(shí),舞弊自然會(huì)發(fā)生,見(jiàn)圖1。
3輔仁藥業(yè)財(cái)務(wù)舞弊分析
3.1貨幣資金異常
輔仁藥業(yè)年報(bào)顯示,2016—2019年,輔仁藥業(yè)的貨幣資金總額分別為14.20億元、12.89億元、16.56億元、0.37億元,而2017年和2018年的平均貨幣資金為13.55億元和13.72億元,利息收入為0.07億元和0.06億元,可以得到存款利率為0.52%和0.44%。同期人民幣活期利率為0.35%。假設(shè)7天的存款率是1.35%,那么2017年和2018年輔仁藥業(yè)的賬面資金分別是5.19億元和4.44億元。但是可以發(fā)現(xiàn)輔仁藥業(yè)的財(cái)務(wù)業(yè)績(jī)?cè)u(píng)估中并沒(méi)有這筆資金,加之輔仁藥業(yè)資金周轉(zhuǎn)困難,導(dǎo)致輔仁藥業(yè)及其子、孫公司拖欠賬款,公司資金被限制使用,進(jìn)一步加劇資金周轉(zhuǎn)困難。虛增資金情況見(jiàn)表1。
3.2應(yīng)收賬款異常
從輔仁藥業(yè)的年報(bào)來(lái)看,輔仁藥業(yè)在2016年末、2017年末、2018年末及2019年年末分別報(bào)告了公司的應(yīng)收賬款總額為0.67億元、23.62億元、28.39億元和36.38億元,2017—2019年分別對(duì)應(yīng)的增長(zhǎng)率為3 429.63%、20.16%、28.16%,這表明公司的賒銷(xiāo)業(yè)務(wù)收入有所增長(zhǎng),但壞賬率也隨之提高。而總的應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)從2017開(kāi)始上升,從約50個(gè)工作日增加到2019年的225個(gè)工作日,這表明公司的應(yīng)收賬款回收狀況逐年惡化,收入的變現(xiàn)能力越來(lái)越弱。另外,2017年、2018年和2019年?duì)I業(yè)收入增長(zhǎng)率均低于應(yīng)收賬款增長(zhǎng)率,主要是2017年合并開(kāi)藥集團(tuán)導(dǎo)致?tīng)I(yíng)收增速下降,而2019年在營(yíng)收下降的情況下,應(yīng)收賬款仍實(shí)現(xiàn)28%的增長(zhǎng),可見(jiàn)輔仁藥業(yè)的運(yùn)營(yíng)狀況已經(jīng)惡化,因此,有充分的證據(jù)表明,公司出現(xiàn)了虛增的應(yīng)收款項(xiàng)。見(jiàn)表2。
3.3關(guān)聯(lián)行為存違規(guī)
通過(guò)對(duì)輔仁藥業(yè)近年來(lái)的有關(guān)業(yè)務(wù)發(fā)現(xiàn)有不少關(guān)聯(lián)方違規(guī)為其提供了擔(dān)保。第一,公司控股股東輔仁集團(tuán)、宋河股份、宋河集團(tuán)等關(guān)聯(lián)方以非經(jīng)常性的方式侵占公司大量資金,公司對(duì)關(guān)聯(lián)股東的貸款總額高達(dá)16.36億元,其中有關(guān)負(fù)債均系臨時(shí)借款。第二,輔仁控股和宋河股份、宋河工業(yè)為控股股東和關(guān)聯(lián)公司違規(guī)提供了虛假和不及時(shí)的信息;公司在2018的6月份向有關(guān)關(guān)聯(lián)方提供了4次貸款,貸款總額高達(dá)1.40億元,擔(dān)保余額6 000萬(wàn)元,已全部逾期(見(jiàn)表3)。第三,該公司未依照相關(guān)法律規(guī)定,對(duì)其進(jìn)行了董事會(huì)、股東會(huì)的討論,也未對(duì)其會(huì)計(jì)信息進(jìn)行適時(shí)披露。
4.1個(gè)別因子層面
4.1.1道德品質(zhì)因子
第一,企業(yè)經(jīng)營(yíng)者的職業(yè)道德觀念相對(duì)薄弱。朱文臣是輔仁藥業(yè)的實(shí)際控制人,其在2015年被實(shí)名舉報(bào),涉嫌個(gè)人作風(fēng)問(wèn)題、貸款詐騙、挪用國(guó)有財(cái)產(chǎn)等多項(xiàng)違紀(jì)違法問(wèn)題。其控股子公司河南輔仁堂醫(yī)藥有限公司涉嫌偽造貸款、虛假貸款、挪用國(guó)有財(cái)產(chǎn)等惡劣行為。盡管當(dāng)時(shí)朱文臣對(duì)此類(lèi)指控予以否認(rèn),但是這些事件對(duì)輔仁藥業(yè)造成了不小影響,有關(guān)朱文臣的道德品質(zhì)問(wèn)題引起爭(zhēng)議。
第二,經(jīng)營(yíng)法制觀念淡薄。我國(guó)上市公司財(cái)務(wù)舞弊案件頻繁發(fā)生,其原因主要在于經(jīng)營(yíng)者的法律觀念不夠深刻。該公司實(shí)際控制人朱文臣無(wú)視會(huì)計(jì)信息披露的相關(guān)規(guī)定,挪用公司巨額資金,違規(guī)提供擔(dān)保,侵害了企業(yè)和中小股東的利益。并且在其公司的組織結(jié)構(gòu)中,與朱文臣有親緣關(guān)系的管理層人員共有4位,一定程度上體現(xiàn)了家族性企業(yè)的特征。在不相容職務(wù)兼任方面,朱文臣身兼數(shù)職,既是董事長(zhǎng)又是總經(jīng)理,由此可見(jiàn),其他中小股東的控制力度較小,董事長(zhǎng)和總經(jīng)理兩個(gè)職位的監(jiān)督關(guān)系形同虛設(shè),為后面的財(cái)務(wù)舞弊行為埋下禍根。
4.1.2動(dòng)機(jī)因子
近年來(lái),隨著醫(yī)藥行業(yè)的蓬勃發(fā)展,改革步伐也在不斷加快。輔仁醫(yī)藥作為業(yè)內(nèi)佼佼者,其整體實(shí)力在國(guó)內(nèi)一直處于領(lǐng)先地位。在被證實(shí)存在財(cái)務(wù)舞弊行為之前,該公司已經(jīng)連續(xù)多年躋身中國(guó)制藥行業(yè)百?gòu)?qiáng)企業(yè)排行榜,并且排名逐年穩(wěn)步上升。然而,隨著醫(yī)療保健領(lǐng)域改革的深入和醫(yī)療器械市場(chǎng)化的推進(jìn),市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)日益加劇,小型、非正規(guī)制藥公司逐漸退出市場(chǎng),行業(yè)集中化趨勢(shì)愈發(fā)顯著。面對(duì)如此激烈的競(jìng)爭(zhēng)環(huán)境,輔仁藥業(yè)這個(gè)龐大且綜合的醫(yī)藥集團(tuán)面臨著巨大的挑戰(zhàn)。為了維持其在制藥行業(yè)的領(lǐng)先地位,輔仁藥業(yè)選擇了財(cái)務(wù)舞弊來(lái)粉飾財(cái)務(wù)報(bào)表,以此吸引更多投資者并為其融資活動(dòng)提供便利。這種做法雖然短期內(nèi)可能帶來(lái)一定的利益,但長(zhǎng)期來(lái)看卻嚴(yán)重?fù)p害了公司的聲譽(yù)和長(zhǎng)期發(fā)展。
4.2一般因子層面
4.2.1潛在舞弊機(jī)會(huì)因子
通常來(lái)說(shuō),當(dāng)企業(yè)具備條件和機(jī)會(huì)時(shí),就會(huì)發(fā)生財(cái)務(wù)舞弊,而大多數(shù)時(shí)候,財(cái)務(wù)舞弊行為都與公司的內(nèi)部控制失調(diào)有關(guān)[3]。輔仁藥業(yè)作為一家大型上市公司,其內(nèi)部組織架構(gòu)相對(duì)復(fù)雜,這無(wú)疑增加了內(nèi)部管理的難度。從輔仁藥業(yè)的組織結(jié)構(gòu)來(lái)看,其股權(quán)結(jié)構(gòu)和獨(dú)立董事的獨(dú)立性均存在一定不足,亟待進(jìn)一步加強(qiáng)和完善,以確保公司治理結(jié)構(gòu)更加健全、高效。
1.股權(quán)結(jié)構(gòu)不合理
企業(yè)經(jīng)營(yíng)決策等行為可以通過(guò)股權(quán)集中度高低來(lái)反映。股權(quán)集中度越高,小股東的權(quán)益越容易被侵占,從而越容易滋生財(cái)務(wù)舞弊的機(jī)會(huì)[4]。從輔仁的持股情況來(lái)看,朱文臣作為第一大股東間接持有輔仁藥業(yè)近半數(shù)的股權(quán),而第二和第三大股東分別持有6.72%和6.56%,由此可以看出朱文臣在企業(yè)當(dāng)中扮演著舉足輕重的角色。他不僅是輔仁藥業(yè)的實(shí)控人,還控制著多個(gè)“輔仁系”公司,使得輔仁藥業(yè)與多家“輔仁系”公司之間構(gòu)成關(guān)聯(lián)方關(guān)系。朱文臣運(yùn)用這種不正當(dāng)?shù)年P(guān)聯(lián)關(guān)系不斷將上市公司資金注入關(guān)聯(lián)企業(yè),使得內(nèi)控系統(tǒng)徹底失效。
2.組織結(jié)構(gòu)不穩(wěn)定,獨(dú)立董事、監(jiān)事會(huì)形同虛設(shè)
輔仁藥業(yè)公布的報(bào)告顯示,朱文臣身兼董事長(zhǎng)和總經(jīng)理兩職,這明顯違背了職責(zé)分離的原則。更值得關(guān)注的是,該公司的監(jiān)事會(huì)成員主要由朱氏家族成員構(gòu)成,包括監(jiān)事長(zhǎng)、監(jiān)事和職工監(jiān)事。此外,朱文亮作為董事會(huì)成員兼任副總經(jīng)理,是朱文臣的親屬,這無(wú)疑增加了監(jiān)事會(huì)有效行使監(jiān)督權(quán)的難度,使其界定變得相當(dāng)復(fù)雜和困難。
輔仁藥業(yè)在2018年共舉行了8次董事會(huì),令人遺憾的是,其中的3名資深獨(dú)立董事在會(huì)議中并未對(duì)公司的任何提案提出任何異議,也未對(duì)公司的財(cái)務(wù)報(bào)表提出任何質(zhì)疑。這一現(xiàn)象表明,輔仁藥業(yè)的獨(dú)立董事存在明顯的失職行為,他們未能充分履行自己的職責(zé),甚至有可能協(xié)助公司掩蓋財(cái)務(wù)舞弊的事實(shí)。這一現(xiàn)象不僅損害了投資者的利益,也嚴(yán)重影響了證券市場(chǎng)的公信力。
4.2.2舞弊暴露可能性因子
雖然輔仁藥業(yè)建立了董事會(huì)、監(jiān)事會(huì)和獨(dú)立董事制度,但從公司的2019年報(bào)告來(lái)看,公司召開(kāi)了4次會(huì)議,而這4次會(huì)議均由朱文臣提出并由朱文臣參與報(bào)表審計(jì),因此該人員設(shè)置結(jié)構(gòu)致使委員會(huì)無(wú)法充分發(fā)揮作用。而瑞華會(huì)計(jì)師事務(wù)所作為輔仁藥業(yè)的外部審計(jì)機(jī)構(gòu),存在嚴(yán)重的失職行為。其未能對(duì)企業(yè)內(nèi)部問(wèn)題進(jìn)行及時(shí)、有效的檢查和審計(jì),從而為企業(yè)提供了舞弊的溫床和可乘之機(jī)。這不僅損害了投資者的利益,也嚴(yán)重影響了市場(chǎng)的公信力和正常運(yùn)行,最終導(dǎo)致極其嚴(yán)重的后果。
4.2.3舞弊受懲罰程度因子
輔仁藥業(yè)在2015年、2016年、2017年和2018年連續(xù)4年發(fā)生造假行為,與此同時(shí)輔仁藥業(yè)在2018年為“輔仁系”和朱文臣提供了4項(xiàng)貸款,總金額為1.4億元。相對(duì)于金額龐大的舞弊,中國(guó)證券監(jiān)督管理委員會(huì)對(duì)輔仁藥業(yè)和公司高層的罰款總計(jì)僅590萬(wàn)元,其中朱文臣被處以150萬(wàn)元的罰款,而由于舞弊金額與罰款金額的巨大差異,輔仁藥業(yè)在財(cái)務(wù)舞弊方面愈演愈烈。
5上市公司財(cái)務(wù)舞弊防范對(duì)策
5.1針對(duì)一般風(fēng)險(xiǎn)因子的防范對(duì)策
5.1.1完善財(cái)務(wù)制度建設(shè)
上市公司進(jìn)行財(cái)務(wù)舞弊的主要?jiǎng)訖C(jī)在于謀取巨額利益,然而,當(dāng)前對(duì)于此類(lèi)行為的懲罰措施和罰款力度相較于其獲得的非法利潤(rùn)而言顯得微不足道。為了營(yíng)造健康的市場(chǎng)環(huán)境,首先,必須加大對(duì)舞弊行為的懲處力度,大幅提高其違規(guī)成本。其次,即便對(duì)涉事企業(yè)進(jìn)行了懲罰,但社會(huì)投資者的損失往往難以追回,因此,保護(hù)社會(huì)投資者的合法權(quán)益至關(guān)重要,要建立并完善損失追回機(jī)制,比如要求企業(yè)上繳保證金或在必要時(shí)使用罰款為投資者挽回部分損失。最后,建立健全企業(yè)的誠(chéng)信檔案體系,詳細(xì)記錄公司的信用歷史,對(duì)涉嫌舞弊的企業(yè)進(jìn)行嚴(yán)格監(jiān)控,對(duì)嚴(yán)重違規(guī)者實(shí)行強(qiáng)制退市措施,以此構(gòu)建一個(gè)多元化的監(jiān)管體系,確保市場(chǎng)的公平、公正和透明。
5.1.2強(qiáng)化審計(jì)監(jiān)督職能
一是加強(qiáng)審計(jì)的自主權(quán),強(qiáng)化對(duì)審計(jì)的監(jiān)督。瑞華會(huì)計(jì)師事務(wù)所和輔仁藥業(yè)是多年的業(yè)務(wù)伙伴,會(huì)計(jì)師對(duì)被稽查的公司越來(lái)越了解,其警覺(jué)性也越來(lái)越低,因此,必須提高自主性,提高對(duì)稽查工作的警覺(jué)。二是要建立規(guī)范化的審核程序,嚴(yán)格遵守審核準(zhǔn)則和有關(guān)制度,認(rèn)真對(duì)待財(cái)務(wù)資料的異常情況,對(duì)重要的項(xiàng)目和特別的問(wèn)題要給予積極的注意,確保被稽核企業(yè)的會(huì)計(jì)資料的真實(shí)性、準(zhǔn)確性。三是提升內(nèi)審工作的專(zhuān)業(yè)化水平,不斷充實(shí)內(nèi)審工作內(nèi)容,加強(qiáng)對(duì)內(nèi)審工作的深入調(diào)查,合理調(diào)配審計(jì)資源,以提升審計(jì)質(zhì)量。
5.1.3加強(qiáng)公司內(nèi)部控制
該案例中的財(cái)務(wù)舞弊,除“一股獨(dú)大”的產(chǎn)權(quán)制度以外,多數(shù)董事兼任多個(gè)職務(wù)的“交叉任職”,以及“家族式”公司治理也為舞弊創(chuàng)造了有利的外部條件。因此,其一,企業(yè)要實(shí)行“兩權(quán)分立”,將所有權(quán)與經(jīng)營(yíng)權(quán)分開(kāi),由外部聘請(qǐng)的總經(jīng)理來(lái)處理公司的日常經(jīng)營(yíng)管理工作,而董事長(zhǎng)和股東則對(duì)管理層的工作結(jié)果進(jìn)行監(jiān)控和評(píng)估,使董事會(huì)與高管保持一種互相制約的委托代理模式[8]。其二,應(yīng)貫徹“去家族化”企業(yè)的模式,從企業(yè)外部選拔具有較高素質(zhì)的專(zhuān)業(yè)經(jīng)理人到企業(yè)中任職。第三,獨(dú)立董事和監(jiān)事會(huì)人員的構(gòu)成也十分重要,公司可在充分考慮人員的專(zhuān)業(yè)能力和知識(shí)儲(chǔ)備的基礎(chǔ)上,設(shè)置投票表決機(jī)制,避免大股東暗箱操作,體現(xiàn)公平性。第四,適時(shí)采用合理的激勵(lì)政策,對(duì)相關(guān)舉報(bào)人員給予獎(jiǎng)勵(lì),逐步優(yōu)化內(nèi)控制度。
5.2針對(duì)個(gè)別風(fēng)險(xiǎn)因子的防范對(duì)策
5.2.1加強(qiáng)誠(chéng)信道德建設(shè)
就上市公司而言,第一,必須定期開(kāi)展誠(chéng)信、道德、法律等方面的基本知識(shí)宣講活動(dòng),讓公司的管理人員充分認(rèn)知財(cái)務(wù)舞弊的危害,努力營(yíng)造誠(chéng)信的企業(yè)文化和工作環(huán)境。第二,建立誠(chéng)信考核和反饋機(jī)制,以匿名形式對(duì)公司的雇員進(jìn)行評(píng)估,以確保他們的工作中有沒(méi)有違反公司的職業(yè)道德,并將這些情況反映在公司的業(yè)績(jī)和以后的發(fā)展中,從而讓公司的每一個(gè)成員都能夠注意到自己的言行舉止,從而減少公司有關(guān)人員的財(cái)務(wù)舞弊。
5.2.2合理制定經(jīng)營(yíng)目標(biāo)
首先,加強(qiáng)公司內(nèi)部的有效溝通,財(cái)務(wù)人員要主動(dòng)向管理部門(mén)匯報(bào)公司的財(cái)務(wù)狀況,讓他們能夠及時(shí)掌握公司的運(yùn)營(yíng)和發(fā)展情況,并做出合理的財(cái)務(wù)決策。其次,推動(dòng)管理者在理念上的轉(zhuǎn)變,主動(dòng)使用專(zhuān)業(yè)管理人才,如聘請(qǐng)職業(yè)經(jīng)理人管理企業(yè)。最后,政府應(yīng)推動(dòng)信貸擔(dān)保系統(tǒng)的更新,加速債券融資的審批程序,讓資本能夠更好地流動(dòng),為企業(yè)提供良好的融資環(huán)境。
6結(jié)語(yǔ)
針對(duì)我國(guó)上市公司財(cái)務(wù)舞弊案件頻發(fā)的現(xiàn)狀,本文選擇輔仁藥業(yè)造假案例進(jìn)行研究,在對(duì)其舞弊相關(guān)數(shù)據(jù)進(jìn)行統(tǒng)計(jì)和分析的基礎(chǔ)上,基于風(fēng)險(xiǎn)因子理論視角,從個(gè)別風(fēng)險(xiǎn)因子和一般風(fēng)險(xiǎn)因子兩個(gè)層面,對(duì)輔仁藥業(yè)舞弊動(dòng)機(jī)進(jìn)行深度剖析,并針對(duì)性地給出改善對(duì)策。對(duì)個(gè)別風(fēng)險(xiǎn)因子的研究表明,為了降低企業(yè)財(cái)務(wù)舞弊行為的發(fā)生,我國(guó)上市公司應(yīng)持續(xù)加強(qiáng)自身倫理道德建設(shè),并著重提升財(cái)會(huì)人員的職業(yè)道德素養(yǎng),以有效弱化企業(yè)內(nèi)部的舞弊動(dòng)機(jī),為投資者和市場(chǎng)創(chuàng)造一個(gè)更為誠(chéng)信、透明的經(jīng)營(yíng)環(huán)境;對(duì)一般風(fēng)險(xiǎn)因子的分析表明,上市公司應(yīng)該從改善股權(quán)結(jié)構(gòu)和治理結(jié)構(gòu)、加強(qiáng)內(nèi)部控制等方面來(lái)降低舞弊的可能性。同時(shí),提高注冊(cè)會(huì)計(jì)師的審計(jì)水平對(duì)控制上市公司的財(cái)務(wù)舞弊行為也有著重要的作用。會(huì)計(jì)師事務(wù)所內(nèi)部也應(yīng)建立以審計(jì)質(zhì)量為導(dǎo)向的激勵(lì)機(jī)制,這樣才有利于審計(jì)質(zhì)量的提升。
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收稿日期:2023-12-15
作者簡(jiǎn)介:
王艷麗,女,1978年生,博士研究生,教授,碩士研究生導(dǎo)師,主要研究方向: 上市公司財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)。
劉楊楊,女,1999年生,碩士研究生在讀,主要研究方向:上市公司財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)。
鄭美琪,女,2000年生,碩士研究生在讀,主要研究方向:上市公司財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)。
*國(guó)家自然科學(xué)基金資助項(xiàng)目“股吧發(fā)聲與賣(mài)空機(jī)制的聯(lián)動(dòng)治理效應(yīng)”(72162031);新疆社科基金項(xiàng)目“國(guó)家治理能力現(xiàn)代化視域下新疆財(cái)政轉(zhuǎn)移支付的績(jī)效審計(jì)研究”(21BGL100)。