宋勤輝

摘 要：企業(yè)財務(wù)風(fēng)險既存在于企業(yè)的內(nèi)部，也存在于企業(yè)的外部。如何認(rèn)識和防范企業(yè)財務(wù)風(fēng)險，已成為企業(yè)財務(wù)管理亟待解決的一個重要課題。文章通過分析企業(yè)財務(wù)風(fēng)險的表現(xiàn)形式及其產(chǎn)生的原因，探索防范和控制企業(yè)財務(wù)風(fēng)險的途徑，使企業(yè)沿著正確的經(jīng)營方向發(fā)展。

關(guān)鍵詞：企業(yè)財務(wù)風(fēng)險；風(fēng)險防范

1 企業(yè)財務(wù)風(fēng)險的成因

1.1 企業(yè)財務(wù)風(fēng)險的表現(xiàn)形式

（1）資產(chǎn)不實帶來的風(fēng)險。由于體制方面的原因，企業(yè)存貨可利用率、變現(xiàn)率較低。重復(fù)投資、形象工程投資等更不能發(fā)揮資產(chǎn)應(yīng)有的使用價值，甚至形成某些國有資產(chǎn)流失，企業(yè)財務(wù)賬面價值與實際資產(chǎn)價值(能為企業(yè)帶來經(jīng)濟(jì)效益的價值)不符，造成資產(chǎn)盈利能力下降，其現(xiàn)金流不能為企業(yè)帶來增值，從而產(chǎn)生一定的經(jīng)營風(fēng)險。

（2）盲目投資帶來企業(yè)財務(wù)風(fēng)險。有些企業(yè)投資興辦了不少的第三產(chǎn)業(yè)。由于投資前對市場了解不足，項目評估過高，對所興辦企業(yè)盈利能力盲目樂觀，加之監(jiān)控機(jī)制不健全，使所投資項目不能產(chǎn)生效益，甚至連年虧損，形成投資風(fēng)險。因為企業(yè)投入第三產(chǎn)業(yè)項目的資金大多數(shù)是企業(yè)主業(yè)的流動資金，由此也嚴(yán)重影響了企業(yè)主營業(yè)務(wù)的經(jīng)營發(fā)展。有些企業(yè)資產(chǎn)巨大，平時總有一些閑散資金。對于這些資金，企業(yè)負(fù)責(zé)人頭腦發(fā)熱，投資股市，以圖為企業(yè)賺一些錢，為企業(yè)員工謀福利。由于證券市場瞬息萬變，風(fēng)險巨大，股市受國際國內(nèi)各種不確定因素的影響，企業(yè)購買的股票市值很快“縮水”，使企業(yè)蒙受大量的損失，使企業(yè)資金周轉(zhuǎn)陷入緊張狀況，給企業(yè)財務(wù)造成風(fēng)險。

（3）對外投資擔(dān)保不當(dāng)給企業(yè)造成連帶風(fēng)險。法律規(guī)定：企業(yè)所發(fā)生的經(jīng)濟(jì)業(yè)務(wù)涉及法律責(zé)任的要予以追究。有些企業(yè)的領(lǐng)導(dǎo)者對此認(rèn)識不足，違規(guī)給自己的關(guān)系戶企業(yè)申請銀行貸款進(jìn)行抵押擔(dān)保，也沒有規(guī)范的經(jīng)濟(jì)合同管理辦法和投資擔(dān)保的責(zé)任追究。被擔(dān)保的企業(yè)一旦破產(chǎn)倒閉或因經(jīng)營不善無法償還銀行貸款及其利息，法院就依法追究擔(dān)保企業(yè)的連帶責(zé)任，扣押和變賣擔(dān)保企業(yè)的抵押物，若仍然不足以彌補，便從擔(dān)保企業(yè)的銀行賬戶強行劃撥，使企業(yè)因為對外投資擔(dān)保而受到連帶風(fēng)險，形成企業(yè)不必要的風(fēng)險支出。

此外，有些企業(yè)由于管理制度不完善，內(nèi)部控制制度不嚴(yán)密也會造成部分國有資產(chǎn)的流失，使企業(yè)潛藏著一定的管理風(fēng)險。如有設(shè)“小金庫”的，有企業(yè)采購人員將購貨款用于個人做生意的，有企業(yè)出納挪用公款賭博買彩票或炒股的。這些都反映了企業(yè)管理制度和內(nèi)控制度的欠缺。

1.2 財務(wù)風(fēng)險的原因分析

（1）制度不健全。缺少完善的現(xiàn)代企業(yè)管理制度、監(jiān)察制度、科學(xué)決策制度是企業(yè)各種風(fēng)險產(chǎn)生的主要原因。另外，一些企業(yè)沒有建立責(zé)任追究制度，或此項制度不完善，從而會人為造成一些重大損失和影響。因此，缺少環(huán)節(jié)控制的責(zé)任追究管理機(jī)制是企業(yè)產(chǎn)生各種風(fēng)險的一個重要因素。

（2）風(fēng)險意識淡薄。企業(yè)財務(wù)風(fēng)險是客觀存在的。企業(yè)只要有財務(wù)活動，就必然存在著財務(wù)風(fēng)險。在現(xiàn)實工作中，我國許多企業(yè)的負(fù)責(zé)人及財務(wù)管理人員對財務(wù)風(fēng)險的客觀性認(rèn)識不足，缺乏風(fēng)險意識，這是財務(wù)風(fēng)險產(chǎn)生的重要原因之一。

（3）財務(wù)決策缺乏嚴(yán)肅性。財務(wù)決策失誤是產(chǎn)生財務(wù)風(fēng)險的又一重要原因。 避免財務(wù)決策失誤的前提是財務(wù)決策的科學(xué)化。目前，我國企業(yè)的財務(wù)決策普遍存在著經(jīng)驗決策及主觀決策現(xiàn)象，由此而導(dǎo)致的決策失誤經(jīng)常發(fā)生，從而產(chǎn)生財務(wù)風(fēng)險。如在固定資產(chǎn)投資決策過程中，有的企業(yè)由于對投資項目的可行性缺乏周密系統(tǒng)的分析和研究，加之決策所依據(jù)的經(jīng)濟(jì)信息不全面、不真實以及決策者個人素質(zhì)不高等原因，導(dǎo)致投資決策失誤頻繁發(fā)生。決策失誤使投資項目不能獲得預(yù)期的收益，投資無法按期收回，給企業(yè)帶來巨大的財務(wù)風(fēng)險。

（4）企業(yè)內(nèi)部財務(wù)關(guān)系不順。企業(yè)內(nèi)部財務(wù)關(guān)系不順是我國企業(yè)產(chǎn)生財務(wù)風(fēng)險的又一重要原因。企業(yè)與內(nèi)部各部門之間及企業(yè)與上級企業(yè)之間，在資金管理及使用、利益分配等方面存在權(quán)責(zé)不明、管理混亂的現(xiàn)象，造成資金使用效率低下，資金流失嚴(yán)重，資金的安全性、完整性無法得到保證。

2 防范和控制企業(yè)風(fēng)險的措施

企業(yè)要運用多種財務(wù)策略，盡可能減少風(fēng)險損失。企業(yè)要在對風(fēng)險進(jìn)行預(yù)測和分析的基礎(chǔ)上，針對不同的情況采取相應(yīng)的措施。比如在一些外部風(fēng)險面前，企業(yè)的決策者應(yīng)根據(jù)自身的經(jīng)營特點和財力，正確權(quán)衡收益和風(fēng)險的得與失，制定出正確的判斷標(biāo)準(zhǔn)，求得風(fēng)險取舍的最佳選擇。又如企業(yè)在投資時，應(yīng)根據(jù)國內(nèi)外市場的不同需要和企業(yè)自身優(yōu)勢，對生產(chǎn)利潤率相互獨立的商品，實行多元化投資和經(jīng)營，使得不同項目不同商品在不同季節(jié)相互補充，以彌補某一方面損失給企業(yè)帶來的風(fēng)險。

2.1 在運行機(jī)制上規(guī)避風(fēng)險

建立現(xiàn)代企業(yè)制度是企業(yè)防范各種風(fēng)險產(chǎn)生的制度保證。建立現(xiàn)代企業(yè)制度要求產(chǎn)權(quán)明晰、權(quán)責(zé)明確、政企分開、管理科學(xué)，同時還要有健全決策、執(zhí)行和監(jiān)督體系?，F(xiàn)代企業(yè)制度既有良好的產(chǎn)權(quán)關(guān)系，又具有完善的運作機(jī)制，規(guī)范了企業(yè)內(nèi)部各部門、各環(huán)節(jié)、各崗位的職責(zé)和行為，對保護(hù)資產(chǎn)的安全與完整，防止企業(yè)各種風(fēng)險的發(fā)生有明顯的作用。要建立企業(yè)風(fēng)險控制系統(tǒng)：一是企業(yè)風(fēng)險分析系統(tǒng)；二是企業(yè)風(fēng)險處理機(jī)制；三是企業(yè)風(fēng)險責(zé)任機(jī)制。各部分內(nèi)容圍繞“風(fēng)險”進(jìn)行監(jiān)控，使企業(yè)風(fēng)險得到有效控制。

2.2 建立財務(wù)風(fēng)險防范機(jī)制

（1）建立財務(wù)風(fēng)險全過程管理制度。要抓好企業(yè)內(nèi)控制度建設(shè)，明確企業(yè)財務(wù)風(fēng)險監(jiān)管職責(zé)，落實好分級負(fù)責(zé)制，建立經(jīng)營者風(fēng)險決策的激勵與約束制度，以健全的獎懲體系為前提，鼓勵經(jīng)營者在公平競爭中進(jìn)行經(jīng)營管理活動并享受風(fēng)險經(jīng)營的收益，同時，要確保經(jīng)營者能夠擔(dān)負(fù)起風(fēng)險責(zé)任，承擔(dān)風(fēng)險損失。要加強財務(wù)會計管理，對企業(yè)財務(wù)活動的全過程進(jìn)行監(jiān)控，并使事后控制逐步向事中、事前監(jiān)督轉(zhuǎn)變，使企業(yè)及時發(fā)現(xiàn)經(jīng)營活動中的問題，及時改進(jìn)，防止和避免失誤，提高管理水平和經(jīng)濟(jì)效益。

（2）建立和完善財務(wù)風(fēng)險預(yù)警機(jī)制。財務(wù)預(yù)警系統(tǒng)貫穿于企業(yè)經(jīng)營活動的全過程，要以企業(yè)的財務(wù)報表、經(jīng)營計劃及其他相關(guān)的財務(wù)資料為依據(jù)，利用財會、金融、企業(yè)管理、市場營銷等理論，采用比例分析、數(shù)學(xué)模型等方法，對財務(wù)管理實施全過程監(jiān)控，一旦發(fā)現(xiàn)某種異常征兆及時采取應(yīng)變措施，以避免和減少風(fēng)險損失。責(zé)任追究機(jī)制是企業(yè)正常經(jīng)營運作所必須的，是加強廉政建設(shè)的重要保證。該機(jī)制不僅促使每個員工忠于職守，也避免濫用職權(quán)。各環(huán)節(jié)都要嚴(yán)格按制度辦理，從而增強依法理財?shù)膰?yán)肅性、統(tǒng)一性，克服企業(yè)行政決策的隨意性、盲目性。同時按照“誰審批、誰負(fù)責(zé)”的原則，明確領(lǐng)導(dǎo)干部和工作人員的責(zé)任和義務(wù)。通過加強審批和決策制度的改革，加強對經(jīng)濟(jì)合同和對外擔(dān)保的管理，加大對過錯行為的責(zé)任追究力度，保證工作人員依法行政、嚴(yán)格自律，減少和遏制企業(yè)各種風(fēng)險的產(chǎn)生。建立財務(wù)預(yù)警系統(tǒng)，對企業(yè)的資本經(jīng)營過程進(jìn)行跟蹤、監(jiān)督。企業(yè)的財務(wù)報表不僅要披露財務(wù)信息，還要披露非財務(wù)信息，如歷史性信息、前瞻性信息，使表內(nèi)信息更加充實，表外項目披露更加詳細(xì)和充分。同時要廣泛應(yīng)用電子信息技術(shù)，增加會計報告的時效性。企業(yè)管理者要通過財務(wù)報表和財務(wù)指標(biāo)的分析，了解掌握企業(yè)最新的財務(wù)狀況，以便及時解決問題，避免或減少風(fēng)險損失。

（3）實行全員風(fēng)險管理，健全風(fēng)險控制的動力機(jī)制。員工是企業(yè)管理的基礎(chǔ)，企業(yè)離開員工的配合就不可能形成科學(xué)的企業(yè)管理機(jī)制。企業(yè)要維護(hù)員工的合法權(quán)益，關(guān)心員工的切身利益，激發(fā)員工的工作熱情，提高員工的整體素質(zhì)。在制定抵御風(fēng)險制度時，不僅要反映產(chǎn)權(quán)人意志，也要認(rèn)真征求企業(yè)員工的意見，充分發(fā)揮員工在企業(yè)管理中的作用。

2.3 強化財務(wù)風(fēng)險控制

企業(yè)財務(wù)風(fēng)險的控制環(huán)節(jié)主要包括確定財務(wù)目標(biāo)、識別和評價財務(wù)風(fēng)險、財務(wù)方案的實施與控制。為此，企業(yè)必須遵循如下原則：一是企業(yè)在設(shè)定財務(wù)風(fēng)險管理目標(biāo)時，要與企業(yè)的發(fā)展方向與目標(biāo)相一致，強調(diào)目標(biāo)風(fēng)險與目標(biāo)收益間的相對平衡；二是識別和評價財務(wù)風(fēng)險時，要綜合運用各種分析方法，重視資金的使用和周轉(zhuǎn)效益，重點防范資金的收付風(fēng)險；三是制定、評價企業(yè)的經(jīng)營方案，在企業(yè)整體財務(wù)目標(biāo)的框架內(nèi)進(jìn)行；四是保持資金的高度流動性，企業(yè)要合理安排資金，避免資金調(diào)度失誤帶來的財務(wù)風(fēng)險；五是財務(wù)風(fēng)險的控制與實施是財務(wù)風(fēng)險管理的中心環(huán)節(jié)，必須處理好財務(wù)風(fēng)險與企業(yè)發(fā)展階段的關(guān)系。只有切實遵循上述原則，才能確保決策的程序化與科學(xué)化，有效防范企業(yè)財務(wù)風(fēng)險。

企業(yè)財務(wù)風(fēng)險的防范還應(yīng)包括重視管理會計方法的運用、加強企業(yè)經(jīng)濟(jì)活動中的預(yù)算管理、堅持積極穩(wěn)健的財務(wù)會計政策，從而有效地化解財務(wù)風(fēng)險，確保企業(yè)經(jīng)營的良性化運作，提高其抗御風(fēng)險的能力，實現(xiàn)企業(yè)效益的最大化。我國的企業(yè)集團(tuán)已經(jīng)達(dá)到經(jīng)濟(jì)規(guī)?；?、經(jīng)營多元化、管理復(fù)雜化的階段，而風(fēng)險呈擴(kuò)大化趨勢。在經(jīng)濟(jì)全球化大潮中，我國企業(yè)既可能踏上鮮花與黃金鋪成的七彩路，也可能墜入黑暗的市場陷阱與沼澤中，如何探索出一條適合自己發(fā)展的最佳軌道，構(gòu)建有利于防范企業(yè)財務(wù)風(fēng)險的控制系統(tǒng)，是每個企業(yè)都面臨的現(xiàn)實而迫切的問題。

2.4 加強對企業(yè)財務(wù)管理人員的培訓(xùn)

防范和控制企業(yè)的財務(wù)風(fēng)險，領(lǐng)導(dǎo)及財務(wù)管理人員是關(guān)鍵。在新的形勢下，隨著計算機(jī)技術(shù)、網(wǎng)絡(luò)技術(shù)的不斷發(fā)展，會計職能從“核算型”向“管理型”轉(zhuǎn)化，會計人員核算職能由于采用現(xiàn)代化的手段而逐漸弱化，會計的管理職能將越來越得到充分發(fā)揮，會計工作的重點將變?yōu)樾畔⒖刂坪臀磥眍A(yù)測。因而財務(wù)會計人員需要提高預(yù)測、決策、抗風(fēng)險的能力。要求他們具有對財務(wù)風(fēng)險的敏感性和準(zhǔn)確的職業(yè)判斷能力；要求他們不僅要掌握扎實的專業(yè)基礎(chǔ)知識和技能，還要熟悉相關(guān)學(xué)科如法律、財政、稅務(wù)、金融、貿(mào)易、管理、網(wǎng)絡(luò)等方面的知識，增強參與經(jīng)營管理決策的意識與能力。為此，企業(yè)應(yīng)該十分注重學(xué)習(xí)和培訓(xùn)工作。企業(yè)要通過各種形式組織企業(yè)領(lǐng)導(dǎo)者和財務(wù)管理人員學(xué)習(xí)法律知識、現(xiàn)代企業(yè)管理知識、財務(wù)管理知識等。企業(yè)領(lǐng)導(dǎo)者及財務(wù)管理人員的政治、法律、道德、業(yè)務(wù)及財務(wù)管理素質(zhì)提高了，就是為防范與控制企業(yè)財務(wù)風(fēng)險筑起了一道堅固的防線。要加強對會計人員的誠信教育，讓他們懂得誠信是財務(wù)會計人員必備的職業(yè)操守，增強他們的職業(yè)道德責(zé)任意識和職業(yè)工作責(zé)任意識。要加強財務(wù)會計人員的后續(xù)教育，讓他們更新知識結(jié)構(gòu)。要規(guī)范會計職業(yè)準(zhǔn)入資格認(rèn)定，不符合條件者不得從事財務(wù)會計工作。

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