何雁汀

摘要：此次金融危機的形成及發(fā)展，在一定程度上暴露出現(xiàn)行監(jiān)管體系的順周期缺陷，如何消除這種順周期缺陷，成為未來銀行監(jiān)管改革的重要內(nèi)容。動態(tài)撥備成為克服銀行體系的親周期性的主要指標已得到國內(nèi)外眾多學(xué)者的認可。本文通過對我國撥備制度進行簡要梳理，對我國在動態(tài)撥備方面進行的探索和實踐進行了闡述，并對對實施動態(tài)撥備的難點進行了討論，以期通過動態(tài)撥備的計提緩釋親經(jīng)濟周期效益擴大的銀行風險。

關(guān)鍵詞：動態(tài)撥備探索實踐親周期性

一、動態(tài)撥備問題的提出

貸款損失準備(撥備)是商業(yè)銀行抵御貸款信用風險的第一道屏障，其計提的水平因此成為投資者、監(jiān)管部門、銀行其他利益相關(guān)者關(guān)心的核心問題之一。銀行按照《國際會計準則》要求提取的傳統(tǒng)的靜態(tài)撥備已難以有效控制現(xiàn)代銀行的金融風險，從而催生對貸款損失準備的動態(tài)計提。

現(xiàn)行會計準則中撥備計提規(guī)則是導(dǎo)致其具有順周期性(procyclicality)的主要原因。新的企業(yè)會計準則要求有客觀證據(jù)表明該金融資產(chǎn)發(fā)生減值，應(yīng)當計提減值準備（會計準則第22號，第四十一條），即只能以實際發(fā)生的交易或者事項，不能以未發(fā)生的事項為依據(jù)進行會計確認、計量和報告。所以，銀行只能對引致?lián)p失(Incurred losses)，即由已經(jīng)發(fā)生的損失事件等客觀、確切的證據(jù)表明未來可能發(fā)生并有效估計的損失計提撥備，導(dǎo)致?lián)軅溆嬏峋哂忻黠@的滯后性（backward-looking）。因此，在經(jīng)濟繁榮時期，銀行貸款違約率和損失率降低，銀行計提的撥備相應(yīng)減少，利潤增加，促使其擴大信貸活動，進一步推動宏觀經(jīng)濟的上漲，在經(jīng)濟緊縮時期，貸款違約率和損失率上升，銀行不得不大量增提撥備，導(dǎo)致其縮減信貸規(guī)模，從而進一步加劇經(jīng)濟的衰退。

貸款損失準備的親周期性已經(jīng)引起各方面的重視。2009年9月，G20匹茲堡峰會宣言中明確提出，要建立前瞻性撥備，提高金融體系抗擊風險能力。巴塞爾委員會2009年末發(fā)布的《增強銀行體系穩(wěn)健性(征求意見稿)》中，通過相關(guān)行動，推動穩(wěn)健的貸款損失撥備做法。第一，推動會計準則向預(yù)期損失方法的方向演進；第二，更新監(jiān)管指引，使之與預(yù)期損失的會計方法更為一致；第三，解決監(jiān)管資本框架下不利于充足撥備的做法。最后，加強銀行撥備做法的披露。

二、我國撥備制度的演進歷程

我國貸款損失準備金制度的發(fā)展大致經(jīng)歷了四個階段。

（一）貸款損失準備金制度的初步建立。

以1986 年1 月國務(wù)院頒布的《中華人民共和國銀行管理暫行條例》為起點，開始對呆賬準備金進行管理。隨后于1988年、1992年、1993年不斷從呆賬準備金計提、認定、核銷、計提比例方面完善呆賬準備金的管理，并以1993 年7 月財政部制定并頒發(fā)了《金融企業(yè)財務(wù)制度》和《金融企業(yè)會計制度》為標志，統(tǒng)一了金融企業(yè)貸款呆賬準備金提取辦法。

（二）貸款損失準備制度的適度調(diào)整。

此階段對于貸款損失準備制度未做根本變革，只在計提方式和計提范圍上進行了微調(diào)。例如：貸款呆賬準備的計提時點由年初改為年末；呆賬貸款超過全部貸款余額1 %的部分全額補提，補提部分不得稅前計提，而是稅后計提；抵押貸款和質(zhì)押貸款納入計提呆賬準備金的范圍等。

（三）貸款損失準備制度的重大改革。

隨著中國人民銀行貸款五級分類制度的推進，2001年5 月財政部發(fā)布《金融企業(yè)呆賬準備提取及呆賬核銷管理辦法》，對我國商業(yè)銀行準備金制度做出重大改革。改革的內(nèi)容包括：將呆賬準備金、壞賬準備金、投資風險準備金合三為一，統(tǒng)稱呆賬準備金；規(guī)定了計提呆賬準備金的資產(chǎn)范圍為金融企業(yè)承擔風險和損失的資產(chǎn),將不良資產(chǎn)覆蓋面進一步擴大；規(guī)定商業(yè)銀行根據(jù)資產(chǎn)風險的大小確定呆賬準備金的計提比例；規(guī)定商業(yè)銀行計提呆賬準備金時具體的會計科目歸屬；規(guī)定銀行核銷呆賬要“賬銷案存”，建立已核銷呆賬的資產(chǎn)保全和追收制度。隨后2001年11月27日財政部進一步補充和完善《金融企業(yè)呆賬準備提取及呆賬核銷管理辦法》，提出了資產(chǎn)減值的概念。規(guī)定金融企業(yè)應(yīng)當根據(jù)謹慎性原則，合理地預(yù)計各項資產(chǎn)可能發(fā)生的損失，對可能發(fā)生的各項資產(chǎn)損失計提資產(chǎn)減值準備。

（四）貸款損失準備制度與國際接軌。

2002年4月頒布的《銀行貸款損失準備計提指引》的出臺，具備了較好的可操作性，逐步與國際通行標準接軌?！吨敢分幸?guī)定了對一般準備、專項準備和特種準備性質(zhì)的界定，同時規(guī)定貸款損失準備由總行統(tǒng)一計提，未提足準備的商業(yè)銀行不得進行稅后利潤分配。與此同時，國際會計準則委員會(IASC)從2001年正式運行以來，加快了國際準則的建設(shè)步伐與全球推廣，歐盟、澳大利亞、新西蘭、新加坡、香港等從2005年開始正式采納和實施多項國際會計準則，其中包括與銀行撥備密切相關(guān)的《國際會計準則第39號：金融工具確認和計量》(IAS39)。財政部發(fā)布的第22號新企業(yè)會計準則中對貸款損失準備的規(guī)定與IAS39完全接軌，該準則暫時僅適用于上市銀行和擬上市銀行，與前述法規(guī)共同構(gòu)成了我國商業(yè)銀行現(xiàn)行貸款損失準備制度。

從我國貸款損失準備制度的建立、改革過程可以看出貸款損失準備制度不斷完善，計提范圍逐步擴大，計提比例逐步提高，對于商業(yè)銀行經(jīng)營穩(wěn)健性的要求日益嚴格，說明監(jiān)管當局越來越關(guān)注貸款損失準備對銀行抵御風險的重要性。從國內(nèi)情況看，銀監(jiān)會借鑒國際經(jīng)驗，根據(jù)國民經(jīng)濟發(fā)展和銀行業(yè)風險狀況，已經(jīng)前瞻性地提出了動態(tài)撥備要求，并于近兩年進行了初步的實踐。

三、我國動態(tài)撥備的實踐及實施難點

（一）我國實施動態(tài)撥備的初步。

實踐近年來，監(jiān)管部門一直致力于建設(shè)對商業(yè)銀行的逆周期監(jiān)管機制，加強對商業(yè)銀行的動態(tài)監(jiān)管，通過不斷的探索已初步形成了以“三率”（資本充足率、撥備覆蓋率、不良貸款率）為核心的逆經(jīng)濟周期動態(tài)監(jiān)管三大監(jiān)管工具。從2008年開始銀監(jiān)會督促銀行業(yè)金融機構(gòu)加大計提撥備力度。截至2010年末，商業(yè)銀行各項資產(chǎn)減值準備金余額1.03萬億元，比年初增加1,557億元；商業(yè)銀行整體撥備覆蓋率水平首次超過200%，達到217.7%，比年初上升64.50個百分點，其中，大型商業(yè)銀行整體撥備覆蓋率達到206.8%，比年初上升61.90個百分點；股份制商業(yè)銀行整體撥備覆蓋率達到277.6%，比年初上升75.60個百分點。

在2009年信貸快速擴張的背景下，商業(yè)銀行整體資本水平持續(xù)下降，商業(yè)銀行核心資本充足率普遍下降，處于監(jiān)管紅線附近的機構(gòu)數(shù)比年初有所增加。對此，從2009年下半年以來，銀監(jiān)會不斷提高對國內(nèi)銀行資本充足率的監(jiān)管要求，雖然最低資本充足率和核心資本充足率的要求仍然為8%和4%，但對于資本觸發(fā)率的要求已提高至9%，對大型銀行和中小型銀行的資本充足率提高至11%和10%，除資本充足率之外，還鼓勵商業(yè)銀行建立起前瞻性的貸款撥備計提制度，以提高未來風險的抵御能力。2011年7月，銀監(jiān)會出臺了《商業(yè)銀行貸款損失準備管理辦法》，要求商業(yè)銀行計提撥貸比（撥備占總貸款的比率），與撥備覆蓋率一起構(gòu)成了當前的撥備監(jiān)管指標體系。該指標設(shè)定的監(jiān)管出發(fā)點是使銀行在貸款規(guī)模擴大時，利潤增長較多時，多提一些撥備。由于撥貸比是基于所有貸款計提撥備的，因而具有較強的逆周期性。因此可以視為是一種“動態(tài)”的撥備行為。

（二）實施難點。

首先，這種動態(tài)撥備計提制度與現(xiàn)行的會計準則并不兼容?，F(xiàn)行會計準則的核心目標在于確保銀行財務(wù)信息的透明、真實與及時；而動態(tài)撥備制度則更體現(xiàn)對未來的預(yù)期，涉及到相當多的主觀判斷，雖然能更全面地反映銀行的長期風險狀況，但不可否認的是，由于信息的不對稱，銀行可能會利用這種撥備制度來操縱利潤，強化銀行通過操縱財務(wù)數(shù)據(jù)來獲取利益的動機。

第二，準確地動態(tài)撥備計提依賴于長期的足以覆蓋一個完整經(jīng)濟周期的數(shù)據(jù)庫信息系統(tǒng)，西班牙銀行使用16年的數(shù)據(jù)，大約可以覆蓋兩個完整的經(jīng)濟周期（De Lis等 2001），在這些數(shù)據(jù)的基礎(chǔ)上，商業(yè)銀行才可以預(yù)測下一個經(jīng)濟周期內(nèi)的信貸損失。而我國在長期的金融體系改革中數(shù)據(jù)信息系統(tǒng)建設(shè)還不完善，銀監(jiān)會自2007年1104報表系統(tǒng)正式投產(chǎn)以來尚未經(jīng)歷完整的經(jīng)濟周期，大量的數(shù)據(jù)積累還尚待時日。

第三，稅收待遇是影響金融機構(gòu)貸款損失準備計提的關(guān)鍵因素之一。在實踐中，有些國家（如美國）的稅收制度不允許用撥備支出抵稅，或只允許一般性撥備抵稅（如英國）。這樣的規(guī)定，雖然限制了銀行利用撥備來操縱利潤的動機，但反過來卻又引發(fā)了銀行撥備計提不足的問題。我國在審慎的會計原則下，商業(yè)銀行的貸款收益按照權(quán)責發(fā)生制確認，而貸款損失在損失實際發(fā)生后由于財政、稅務(wù)部門對核銷限制過多，手續(xù)繁瑣，標準不一，導(dǎo)致很多損失類貸款不能及時從銀行資產(chǎn)負債表中剔除，一定程度上導(dǎo)致商業(yè)銀行提取準備的積極性。

第四，動態(tài)撥備制度會對股東收益產(chǎn)生直接的影響，能否獲得股東的認可，并在操作層面得到實施，仍尚未可知。

四、幾點建議

適時進行動態(tài)撥備精髓在于“因時而異”，因此銀行監(jiān)管部門一是應(yīng)做好動態(tài)撥備監(jiān)管的跟蹤監(jiān)測，密切關(guān)注商業(yè)銀行在動態(tài)撥備監(jiān)管指標實施后的監(jiān)管政策效應(yīng)。根據(jù)經(jīng)濟周期的階段出現(xiàn)轉(zhuǎn)換，監(jiān)管部門應(yīng)根據(jù)GDP增速與信貸增速的比率等宏觀經(jīng)濟指標迅速調(diào)整有關(guān)動態(tài)撥備指標的監(jiān)管目標值，以確保動態(tài)撥備指標監(jiān)管目標值能快速適應(yīng)經(jīng)濟周期的變化。二是動態(tài)撥備制度是緩解親周期性一個可行的方法。但如何在促進銀行合理計提撥備的同時，限制相關(guān)的道德風險和不影響相關(guān)財務(wù)指標的透明度，還需要銀行部門和會計、稅收部門的加強溝通，現(xiàn)行會計準則和稅收制度都須做出一定的調(diào)整。三是對動態(tài)撥備進行監(jiān)管應(yīng)根據(jù)不同類別的商業(yè)銀行性質(zhì)確定不同的動態(tài)撥備監(jiān)管方式，全國地區(qū)發(fā)展差異較大，商業(yè)銀行風險管理水平千差萬別，對于有些銀行在專項準備尚未提足的情況下，動態(tài)撥備的提取更是空中樓閣，因此對于不同性質(zhì)的銀行應(yīng)堅持不同的監(jiān)管容忍度，盡量做到“因行而異”。

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