韓 陽

（1.吉林大學 經濟學院,長春 130012；2.哈爾濱商業(yè)大學 金融學院,哈爾濱 150028）

外商直接投資產業(yè)間技術溢出效應的模型度量

韓 陽1,2

（1.吉林大學 經濟學院,長春 130012；2.哈爾濱商業(yè)大學 金融學院,哈爾濱 150028）

吸引外資的一個重要目標是利用外資技術溢出效應提升本國產業(yè)的技術水平，最終提高本國的國際競爭力。在產業(yè)層面上對我國22個工業(yè)部門的外資技術溢出效應進行了實證分析。證實了外商直接投資確實通過產業(yè)內與產業(yè)間兩種溢出渠道推動了我國國內企業(yè)的技術進步，其中產業(yè)間溢出比產業(yè)內溢出更重要，產業(yè)間溢出中后向關聯比前向關聯更重要，另外產業(yè)關聯程度對產業(yè)間技術溢出作用明顯。

外商直接投資；技術溢出；產業(yè)關聯

0 引言

外商直接投資作為資本與技術的結合體，是加速技術進步的重要途徑。實踐證明，通過技術貿易，進口技術，往往難以購買到最先進的技術，但吸引外商直接投資，外方在市場競爭的壓力下，為保證在我國市場的切身利益，相對愿意把先進技術向我國轉移。這些具有先進性的技術發(fā)揮技術溢出的功能作用，是經過相關產業(yè)的模仿、關聯以及公平的競爭等方式來達到的，對于我們國家技術能力水平的提升具有十分重要的作用，能夠使我國老企業(yè)的技術改造問題得到加速處理，對于國內所缺乏的相應技術也是一種彌補。技術溢出作用越來越被國內外學者重視。

當前關于外商投資對技術溢出效應的研究比較多，基于產業(yè)前、后向關聯的這個新視角，分析外商直接投資產業(yè)間技術溢出的機制，對我國產業(yè)間技術溢出效應做實證研究，具有較高的研究價值。本文側重于我國外資產業(yè)間技術溢出實際效應的考察，包括外資是否存在正的總溢出效應、產業(yè)間溢出是否是比產業(yè)內溢出更重要的方式等。

1 外資集中產業(yè)的產業(yè)關聯度指標

考察產業(yè)關聯需用到投入產出表。投入產出表是以產品部門分類為基礎的平衡表，用于反映國民經濟各部門的投入和產出的去向，以及反映來源和產出的去向，并且還能夠對于部門之間相互消耗和提供相關產品的比較繁雜的關系進行合理的反映。橫向的投入產出表格能夠反映某個產業(yè)對于其它的相關產業(yè)所進行的投入的量，縱向的投入產出表能夠反映某個產業(yè)對其它相關產業(yè)的產出所進行了的消耗的量。

直接消耗系數a（iji,j=1,2,…,n）也就是在企業(yè)的運營中第j產業(yè)或者產品部門單位的總產出消耗的第i產品部門的價值的量。可以用第j產業(yè)或者產品部門總投入Xj去除消耗的第i產品部門的貨價值量xij，其公式是：aij=xij/X（ji,j=1,2,…,n）。

直接分配系數r（iji,j=1,2,…,n）也就是在企業(yè)的運營過程中第i產業(yè)或者產品部門單位總產出提供給第j產品部門的價值量。可以用第i產業(yè)或者產品部門總產出Xi去除第j產品部門價值量xij，其公式是：rij=xij/X（ii,j=1,2,…,n）。

其中，各個直接消耗系數以矩陣形式表示即得直接消耗系數----矩陣A，（I-A）-1稱為列昂節(jié)夫逆矩陣，設其中元素設為bij，則可計算以下兩個重要指標。

感應度系數。這是反映某一產業(yè)與其他產業(yè)前向關聯程度的重要指標。當某產業(yè)感應度系數較大時，說明該產業(yè)具有較高的前向關聯，對下游產業(yè)的推動作用大，即所謂的“基礎產業(yè)”。具體計算公式為：

影響力系數。這是反映某一產業(yè)與其他產業(yè)后向關聯程度的重要指標。當某產業(yè)影響力系數較大時，說明該產業(yè)具有較高的后向關聯，對上游產業(yè)的帶動作用大，即所謂的“龍頭產業(yè)”。具體計算公式為：

我們以2009年投入產出表得到各工業(yè)部門的感應度系數與影響力系數，分析產業(yè)部門本身的產業(yè)關聯度，見表1。

根據2009年投入產出表顯示，感應度系數大于1的產業(yè)依次為化學工業(yè)、商業(yè)、金屬冶煉及壓延工業(yè)、郵電產業(yè)、農業(yè)和紡織業(yè)、交通運輸業(yè)和設備的制造業(yè)、機械工業(yè)、電力及蒸汽熱水生產和供應業(yè)、造紙及文教用品制造業(yè)、電器機械及器材制造業(yè)、石油和天然氣開采業(yè)等，說明這些產業(yè)具有較高的前向關聯，在國民經濟中具有較高的基礎作用。如果這些產業(yè)發(fā)展滯后，就會成為國民經濟繼續(xù)發(fā)展的“瓶頸”部門。

表1 2009年各產業(yè)部門的感應度系數和影響力系數（前12位）

影響度系數大于1的產業(yè)依次為縫紉及皮革制造業(yè)、紡織業(yè)、煉焦和煤氣及煤制品業(yè)、造紙及文教用品制造業(yè)、金屬制造業(yè)、交通運輸設備制造業(yè)、電器機械及器材制造業(yè)、其他工業(yè)、化學工業(yè)、建筑業(yè)、金屬冶煉及壓延工業(yè)、木材加工及家具制造業(yè)、機械工業(yè)、機械設備修理業(yè)、建材及非金屬礦物制品業(yè)、電子及通信設備制造業(yè)、儀器儀表及其他計量器具制造業(yè)等，說明這些產業(yè)的后向關聯較強，其影響力居于平均水平之上。

上述產業(yè)中，有的產業(yè)感應度系數和影響力系數都較高，如化學工業(yè)、運輸和設備制造、電器器材制造、機械工業(yè)、冶煉業(yè)等等，說明這些產業(yè)在國民經濟中具有很重要的地位。

總體比較，結合外資在各產業(yè)所占的市場份額的情況，我們可以得出一個結論：外資所占市場份額較高的產業(yè)通常具有較強的后向關聯。如表2所示，在外資市場份額較高的電子通訊設備制造業(yè)、儀器儀表文化辦公機械制造業(yè)、家具制造業(yè)、皮革毛皮羽絨及其制品業(yè)、交通運輸設備制造業(yè)、塑料制品業(yè)、電器機械及器材制造業(yè)等產業(yè)中，影響力系數普遍較高，而感應度系數則不是很明顯。

表2 外資市場份額較高產業(yè)的影響力系數和感應度系數的對比

以上數據主要考察外資集中產業(yè)本身的產業(yè)關聯度，由此我們還不能確定外資企業(yè)與內資企業(yè)是否具有較強的實際產業(yè)關聯，關鍵還要判斷外資企業(yè)的中間投入來源與產出去向。例如汽車制造業(yè)具有較大的影響力系數，與上游零部件企業(yè)有較強的產業(yè)關聯。當我們吸引外資到汽車業(yè)，不能簡單得出汽車業(yè)的外資企業(yè)對上游內資企業(yè)帶動作用大的結論，因為還需判斷外資企業(yè)中間零部件是通過什么渠道獲得的，若主要通過進口，則內外資企業(yè)之間實際產業(yè)關聯不夠緊密。

2 模型選擇與數據來源

2.1 模型選擇

總結國內外對技術溢出效應測量方法，所用的模型主要分為以下三類：

（1）“生產函數”模型

該模型直接由生產函數而來，模型中Y代表內資企業(yè)產出，L代表內資企業(yè)勞動力的投入，K代表內資資本的投入，FDI代表外資的參與程度。

（2）“全要素生產率”模型

TFP為全要素生產率，FDI為外資的參與程度，由于全要素生產率是在生產函數的基礎上求得，模型（2）實際上是模型（1）的一種變形。

（3）“人均勞動生產率”模型

LP表示內資企業(yè)的人均勞動生產率，K/L為人均資本投入，LQ是產業(yè)中內資企業(yè)從事技術工作的人員數量占總人員數量的比例，反應了所投入的勞動力的質量，FDI表示外資的參與程度。

根據研究目的，本文采用模型（1）方法，在開展研究的過程中將整個的生產部門劃分成內資、外資2個部分。在這兩個部門當中，外資對于內資的部門具有技術溢出的功能作用，我們在此可以進行假設，把外資部門對于內資部門的技術溢出功能作用源自外資部門對于該部門的資本的運作，為此，把外資的資本計算在內資部門所進行的生產函數里，也就是說，如果外資部門的資本在積累的過程中對于內資部門的生產經營產量發(fā)生了直接的影響，使內資部門的產量得到了相應的增加，這也就是外資部門對內資部門發(fā)揮了溢出作用。同時，前向關聯和后向關聯產業(yè)之間是具有技術上的溢出作用的，為了對這個溢出效應進行測量，在此本文引入了與本產業(yè)內資企業(yè)發(fā)生前向關聯的外資因素和與本產業(yè)內資企業(yè)發(fā)生后向關聯的外資因素，他們的所進行的估計的系統能夠對產業(yè)之間的技術發(fā)揮的溢出作用進行量化處理?？梢杂萌缦路匠淌絹磉M行表示：

在上述方程式當中，其中Yh為某產業(yè)的內資企業(yè)的總產出的量，而Kh以及Lh則分別為內資企業(yè)資本存量和勞動力的數量，Kf為產業(yè)內外資資本的數量，F為與本產業(yè)內資企業(yè)發(fā)生前向關聯的外資因素，B表示與本產業(yè)內資企業(yè)發(fā)生后向關聯的外資因素。

對（4）式微分可得：

其中，系數分別代表內資企業(yè)資本、內資企業(yè)勞動力、外資企業(yè)資本、與內資企業(yè)前向與后向關聯的外資因素對內資企業(yè)總產出的邊際生產率。

以（5）為基礎，具體采用如下的雙對數回歸模型：

因為在上述公式中進行計量的時候采用跨產業(yè)的相關數據，如上數據并非是同一個產業(yè)的數據，這樣也就對于在回歸結果當中產生方差的可能性得到減少。

2.2 數據來源

在本文中所采用的一些先關數據是由國家統計局發(fā)布的統計年鑒中獲得的，相關數據采用的是2005～2011年的數據，對于2005年以前的數據并未進行統計分析。筆者從統計年鑒當中獲得39個被細化了的國內工業(yè)產業(yè)的相關數據，在進行統一的合并處理過程中，是依據投入產出表的口徑試用的。為了計算與特定產業(yè)內資企業(yè)發(fā)生前、后向關聯的外資因素，需要利用投入產出表計算直接消耗系數與直接分配系數。實證數據時間從2004～2010年，按理應根據歷年投入產出計算關聯系數。

表3 模型中22工業(yè)部門分類

模型形式為

其中各變量的經濟含義及整理過程如下：

i：工業(yè)部門序號，t：年度。

Yh：22個工業(yè)產業(yè)機構內資企業(yè)在各個年份的產出。關于這22個工業(yè)產業(yè)內資企業(yè)在各個年份的產出的數據，國家統計局發(fā)布的統計年鑒當中并沒有直接的數據，而是需要根據相關的數據重新計算才能夠得出。產出用“工業(yè)增加值”來代表，不用“工業(yè)總產值”的原因是實證所使用的是細分產業(yè)的數據，比如，在通常情況最終部門的產值是比中間產品的生產部門的產值要高的，以增加值代表產出則無此偏差，與總產值相比，增加值更能體現生產率變化的增長效應，并且能夠包含企業(yè)在管理經營上的改進所帶來的效率的提高。

Kh：22個工業(yè)部門資產存量。其數據按照往年由國家統計局發(fā)布的統計年鑒中全部國有及規(guī)模以上工業(yè)企業(yè)資產合計減去三資工業(yè)企業(yè)資產合計得到。

Lh：22個工業(yè)部門從業(yè)人數。其數據按照往年由國家統計局發(fā)布的統計年鑒中國有和規(guī)模以上工業(yè)企業(yè)就業(yè)人數減去三資工業(yè)企業(yè)就業(yè)人數得到。

Kf：22個工業(yè)部門資本數量。其數據按照往年由國家統計局發(fā)布的統計年鑒中三資工業(yè)企業(yè)資產合計得到。該變量的設置，是為了測度外資資產帶來的產業(yè)內技術溢出效應。

F、B分別表示與特定工業(yè)部門內資企業(yè)發(fā)生前向和后向關聯的外資因素。前向關聯是外資企業(yè)為內資企業(yè)提供中間投入，后向關聯是外資企業(yè)從內資企業(yè)進行中間投入品采購。

假設企業(yè)在進行采購及其它商業(yè)活動時，不存在對外資或內資企業(yè)的偏好，各個產業(yè)內的內資企業(yè)機會均等的與上下游外資企業(yè)發(fā)生關聯，則產業(yè)關聯的計算公式為：

Fit為t時刻除i產業(yè)以外，其余21個產業(yè)外資企業(yè)產出所提供給i產業(yè)的中間投入品的總和，rki為直接分配系數，表示k產業(yè)每一單位的產出中所分配i產業(yè)中間投入品數量，Yfkt表示t時刻k產業(yè)的外資企業(yè)產出。

Bit為t時刻除i產業(yè)以外，其余21個產業(yè)外資企業(yè)產出所消耗的i產業(yè)的中間投入品的總和，aik為直接消耗系數，表示k產業(yè)每一單位的產出中所消耗i產業(yè)中間投入品數量，Yfkt表示t時刻k產業(yè)的外資企業(yè)產出。

3 實證結果與數據修正分析

由于使用的是面板數據，在處理前需先確定模型類型。通過F檢驗，確定模型為變截距模型。再通過Hausman檢驗，確定模型為固定效應模型。

利用Eviews軟件對模型處理，結果匯總如下：

表4 實證結果

模型的擬合優(yōu)度較好，R2為0.99，這就表明其解釋的變量能夠很好地解釋了變量變動的過程。D-W值為1.78，不存在嚴重的自相關。對于內資企業(yè)的總產出，內資企業(yè)資產、內資企業(yè)從業(yè)人數、產業(yè)內外資企業(yè)資產、外資企業(yè)后向關聯的作用顯著為正，前向關聯的作用不顯著。

以上檢驗是借鑒目前國內研究通常采用的思路?？疾飚a業(yè)間的關聯程度，投入產出表無疑是最完整最詳細的數據，近年來從產業(yè)關聯角度研究技術溢出的文獻通常都會采用研究年份近期的投入產出表數據。但是筆者認為，投入產出表是包括外資企業(yè)與內資企業(yè)在內的全國所有企業(yè)數據，而數據表明，內外資企業(yè)之間關聯與內資企業(yè)之間關聯是存在顯著差異的。本文在實證中強調了重要的假設前提，即各產業(yè)內的內資企業(yè)機會均等的與上下游外資企業(yè)發(fā)生關聯，只有在這個假設前提下，才能用全國的投入產出數據分析外資企業(yè)與內資企業(yè)的產業(yè)關聯。遺憾的是，在筆者查閱的相關文獻中，很少有提到這一假設前提，缺乏嚴密性。而可以想像，如果在研究中加入這一假設，那么結論就限定在內外資產業(yè)關聯無差異的大前提下，限制了問題的深入研究和真正原因的探索。從這個意義上說，外資產業(yè)間技術溢出實證似乎遇到了兩難局面。

設外資企業(yè)進口占中間投入比例為后向關聯修正系數m，外資企業(yè)出口占總產出比例為前向關聯修正系數n。相應的，對產業(yè)關聯的數據作修正。

前向關聯修正為：

后向關聯修正為：

重新對數據處理，結果如下：

表5 數據修正后實證結果

從兩組數據總體看，前、后向關聯總效應大于產業(yè)內溢出效應，說明產業(yè)間溢出比產業(yè)內溢出更重要。后向關聯效應作用顯著，前向關聯效應作用不顯著，說明產業(yè)間溢出中，后向關聯是比前向關聯更重要的溢出途徑，即外資企業(yè)與處于上游內資企業(yè)之間的聯系比其與處于下游內資企業(yè)之間的聯系作用更大。

從兩組數據對比看，在考慮外資企業(yè)進出口后，后向關聯效應有了大幅減少，內資企業(yè)資本、內資企業(yè)從業(yè)人數、產業(yè)內外資企業(yè)資本對內資企業(yè)產出有了不同程度的增大。這表明在未做修正的情況下，產業(yè)間溢出被夸大。事實上，由于產業(yè)關聯度小，外資企業(yè)對內資企業(yè)的產業(yè)間溢出效應并不如想像中大。

4 結論與建議

通過對22個工業(yè)部門的面板數據進行實證分析，考察外資企業(yè)與內資企業(yè)之間的前、后向關聯對產業(yè)間技術溢出的影響。研究結論為產業(yè)間溢出比產業(yè)內溢出更重要，產業(yè)間溢出中，后向關聯是比前向關聯更重要的溢出途徑。

對于目前國內多數實證研究不考慮外資進出口依存度雙高的現實，提出對前后向關聯評價的修正方法。這種修正方法是對以前方法的一點改進，由于數據缺乏，這種修正方法本身也是不夠精確。如后向關聯修正中，外資企業(yè)對國內采購可能部分來自國內其他外資企業(yè)，并非由內資企業(yè)提供；再如前向關聯修正中，外資企業(yè)在國內銷售部分可能提供給國內的其他外資企業(yè)，并非作為中間投入進入內資企業(yè)?？紤]這些因素，內外資的產業(yè)關聯可能更小，由此產生的技術溢出效應更小。不管如何，對內外資產業(yè)關聯的修正為類似問題的研究提供了一定的思路。而對數據修正前后的對比，也反應了在考慮內外資企業(yè)實際關聯后，后向關聯對內資企業(yè)的溢出作用明顯減少。

從長期來看一國的產業(yè)技術水平的提高必須以本國技術自主研發(fā)能力為基礎。因此我們在擴大外資技術溢出效應的同時，必須建立自主創(chuàng)新體系，增強自主創(chuàng)新能力。一方面，技術溢出雖然重要，但是畢竟是在我國技術水平普遍不高的情況下對技術的“跟隨”，要實現技術的“趕超”需要自主創(chuàng)新，利用技術溢出是我國技術發(fā)展特定時期的策略，技術溢出是技術進步的有效途徑，自主創(chuàng)新才是根本動力；另一方面，自主創(chuàng)新不是關起門來搞研發(fā)，而是要充分利用外資帶來的各種有利條件，特別是技術溢出效應，以便低成本、高效率地開展創(chuàng)新活動?？傊?，不應將自主創(chuàng)新與利用外資對立起來，應該結合起來推動技術進步。

[1]范黎波,吳易明.FDI技術溢出的水平效應與垂直效應——基于中國工業(yè)面板數據的實證分析[J].國際經貿探索,2011,(3).

[2]孫江永,冼國明.產業(yè)關聯、技術差距與外商直接投資的技術溢出[J].世界經濟研究,2011,(4).

[3]寧進,于渤.關聯產業(yè)間技術溢出的系統動力模型研究[J].哈爾濱工程大學學報,2011,(2).

[4]潘文卿,李子奈,劉強.中國產業(yè)間的技術溢出效應:基于35個工業(yè)部門的經驗研究[J].經濟研究,2011,(7).

[5]許和連,鄧玉萍.外商直接投資導致了中國的環(huán)境污染嗎?——基于中國省際面板數據的空間計量研究[J].管理世界,2012,(2).

[6]許和連,胡曉華.國際技術溢出對我國自主創(chuàng)新的影響實證研究[J].科技進步與對策,2011,(9).

[7]李曉鐘,何建瑩.FDI對我國高新技術產業(yè)技術溢出效應分析[J].國際貿易問題,2012,(7).

[8]孫江永,冼國明.產業(yè)關聯、技術差距與外商直接投資的技術溢出[J].世界經濟研究,2011,(4).

F424

A

1002-6487（2013）04-0129-04

韓 陽（1978-），女，黑龍江克山人，博士研究生，講師，研究方向:國際金融、國際投資。

（責任編輯/易永生）