.香港信奉自由競爭的經(jīng)濟理念，是世界上自由度最高的經(jīng)濟體。香港歷來遵循“小政府，大市場”的原則，最大限度地維護自由企業(yè)制度和保障、發(fā)揮市場自動調(diào)節(jié)的機能，在各個領域都采取自由競爭的經(jīng)濟政策，將最大限度的市場調(diào)節(jié)與最小限度的政府干預相結(jié)合。其自由市場的運行主要是通過市場機制實現(xiàn)的。市場機制是香港市場經(jīng)濟的靈魂，包括市場供求、價格和競爭三種機制，三者共同作用，調(diào)節(jié)資源流向，把資源配置到高效率的部門。

香港是亞洲的主要保險中心，近年來吸引了不少的全球頂級保險公司來港開展業(yè)務。同時，從2011年開始，內(nèi)地居民對香港保險業(yè)的貢獻率持續(xù)升高。以近兩年為例。來自香港保險業(yè)監(jiān)理處的數(shù)據(jù)顯示，今年上半年，內(nèi)地訪客新單保費達到101億港元，再創(chuàng)歷史新高，占期內(nèi)個人業(yè)務新造保單保費（546億港元）的18.4%。而在去年同期，即2013年上半年，內(nèi)地訪客新單保費為60億港元，占期內(nèi)個人業(yè)務新造保單保費（457億港元）的13.1%。反觀內(nèi)地的保險市場，則表現(xiàn)慘淡。

一、香港保險與內(nèi)地保險的比較

截至2014年12月31日，香港共有158間獲授權(quán)保險公司，其中95間經(jīng)營一般業(yè)務，44間經(jīng)營長期業(yè)務，其余19間則經(jīng)營綜合業(yè)務。在2013年，香港保險業(yè)的毛保費總額增加13.7%至2，995億港元。

（一）、滬港保險市場發(fā)育狀況比較

以上海保險市場為例，不管是從兩個市場的保費收入還是保險深度、保險密度來看，都有著巨大的差距。從保費收入總量來看，上海保險市場的保費收入還不急香港保險市場的一一半；人均保險兩地也存在很大差距；再看保險深度，上海的保險深度多年處于3%—5%的水平，沒有取得實質(zhì)性的進展，反觀香港保險業(yè)的深度，已從個位數(shù)百分比發(fā)展到了2013年的14.1%。

表1滬港保險市場發(fā)育狀況比較

朱茜月.TIF；%110%110

資料來源：保險業(yè)監(jiān)理處、政府統(tǒng)計處、上海保監(jiān)局、國家統(tǒng)計局

（二）、成熟度不同

內(nèi)地地保險業(yè)和香港地區(qū)存在差距有歷史根源。香港保險業(yè)至今已有100多年的歷史，形成了成熟的保險市場體系，并具備完善的監(jiān)管體系。而內(nèi)地三十年前為計劃經(jīng)濟體制，改革開放之后的金融和理財市場才逐步發(fā)展起來，在保險密度和保險深度方面均落后于香港。

1983年香港在《保險公司條例》的基礎上，建立健全了保險體系和監(jiān)管制度。為了加強行業(yè)自律監(jiān)管，確保保險公司保持良好的經(jīng)營狀況，保障保險人利益同時維護市場的自由公平競爭。2001年香港保險監(jiān)管當局試行壽險中介人考試發(fā)牌制度，對壽險中介人制定了嚴格的考核要求。以上是兩個香港保險業(yè)的發(fā)展上的重要里程碑，為香港保險業(yè)的蓬勃發(fā)展奠定了堅實的基礎。香港法律對許多保險違法行為，均定性為犯罪并規(guī)定了包括監(jiān)禁在內(nèi)的刑事責任，威懾力更大；香港法律在保險合同以及合同糾紛上也賦予保單持有人更多的選擇權(quán)。在日常監(jiān)管中，香港保險業(yè)監(jiān)理處奉行靈活自由監(jiān)管原則，較少管制保險公司的條款費率、產(chǎn)品定價、市場行為，主要抓住公司償付能力、信息披露、內(nèi)控治理等環(huán)節(jié)。

同時，香港是亞太著名的國際金融中心也是保險公司分布最為密集的地區(qū)。香港的保險業(yè)長期都由外資保險公司占有較大份額，許多大規(guī)模的英資保險公司都在香港設有分枝機構(gòu)。多家外資保險公司的進駐，為香港引進世界各地的先進及專業(yè)元素，使得香港保險業(yè)在公司管理、產(chǎn)品開發(fā)、服務素質(zhì)和賠償上都具備國際水準。100多家保險公司的長期競爭發(fā)展，在迫使香港保險公司拿出更優(yōu)質(zhì)的服務、更親民的價格和更多的保障來吸引消費者的同時，也讓香港保險市場日漸成熟完善。

此外，香港金融業(yè)采取的混業(yè)經(jīng)營模式，也促進了香港保險市場的繁榮。保險業(yè)與銀行業(yè)兼容，產(chǎn)壽險兼容，使得香港保險的受眾面更廣。

（三）、兩地養(yǎng)老保障政策不同

從世界各國選擇養(yǎng)老保險模式、實現(xiàn)養(yǎng)老保障責任的方式來看，亞洲國家和地區(qū)在過去較長時間里，一直堅持和偏好以公積金模式來提供養(yǎng)老保險。亞洲國家普遍存在政府主導經(jīng)濟發(fā)展的趨向，政府通過公積金方式積累起數(shù)量龐大的養(yǎng)老金資本，然后通過公營機構(gòu)管理投資來達到控制投資方向和投資規(guī)模的目的，從而配合國家產(chǎn)業(yè)政策的需要支持產(chǎn)業(yè)發(fā)展和經(jīng)濟發(fā)展。

養(yǎng)老基金制的基本特征表明，任何一種養(yǎng)老金都必須依靠在資本市場中所獲得的投資回報來支付退休金。離開了資本市場，養(yǎng)老基金無以生存，而養(yǎng)老基金的發(fā)展與成熟又會對資本市場產(chǎn)生深遠的影響，如強化資本市場中的長期性投資，引導促使資本市場的金融創(chuàng)新和市場結(jié)構(gòu)的現(xiàn)代化等。

（1）強積金政策

《強制性公積金計劃條例》于2000年12月1日開始正式在香港實行，簡稱為強積金。香港強積金是由私營部門托管的強制、基金積累制的強制供款計劃，作為在政府養(yǎng)老金之外，香港“退休保障三大支付”的第二大支柱，覆蓋香港所有雇員。為香港就業(yè)人士提供退休保障邁出了重要的一步。香港的強積金自2000年成立以來，成分基金的數(shù)量穩(wěn)步上升。實施強積金制度前，香港34萬勞動力中僅有約1/3擁有某種形式的退休保障，而現(xiàn)在約有86%的工作人口已為某種形式的退休保障所覆蓋。

強積金計劃實質(zhì)上是一種基本保險DC計劃，也被稱為是香港的社會保險。以職業(yè)為本，強制性供款（雇主和雇員共同供款），供款即時屬于雇員，由商業(yè)機構(gòu)依據(jù)信托法實行市場化管理和運作管理，由積金局監(jiān)管。經(jīng)過短短十多年的運作和發(fā)展，效果非常明顯，由于人們可以靈活地選擇其養(yǎng)老金賬戶的投資方式，近年來，強積金的總資產(chǎn)凈值已滾存超過2800億港元。

強基金制度的主要特點來看：

1.覆蓋范圍廣泛：強積金是以雇傭為基礎的退休保障制度。除獲豁免人士外，凡年滿18歲至未滿65歲的一般雇員、臨時雇員以及自雇人士，均須參加強積金計劃。根據(jù)香港特別行政區(qū)政府統(tǒng)計處公布之2014年第3季《綜合住戶統(tǒng)計調(diào)查按季統(tǒng)計報告》，在本港379萬就業(yè)人口中，雇員及自雇人士的數(shù)目分別佔346萬及31萬，另外約有1萬3千人為無酬家庭從業(yè)員。在就業(yè)人口中，有72%獲強積金計劃保障，13%受其他退休計劃保障，如公務員退休金計劃及獲強積金豁免的職業(yè)退休計劃等。12%就業(yè)人口并沒有法律責任參加任何本地退休計劃。他們大部分均為家務雇員及65歲以上或18歲以下的雇員。其余4%的就業(yè)人口為應參加強積金計劃但尚未參加的人士。

2.“小政府，大社會”：一方面，“強積金是一種強制執(zhí)行和屬私營性質(zhì)的養(yǎng)老金制度”，運用政府政策的力量強制性推動。另一方面，稅收優(yōu)惠也吸引企業(yè)和個人積極參與。除法律規(guī)定的強制性供款以外，還允許自愿性供款。受強積金制度涵蓋的雇員和雇主均須定期向強積金計劃作出供款，雙方的供款額均為雇員有關入息的5%，如果雇員每月入息低于7100元，則雇員便可免除強制性供款責任。同時，強積金制度規(guī)定供款的投資收益及員工領取強積金時均免稅。

3.賬戶資金由專業(yè)的商業(yè)機構(gòu)運作：在香港，積金局只是一個監(jiān)管單位，主要職能是核準監(jiān)管受托人（即信托人）的事務及活動。強積金的管理和運行均由經(jīng)香港強積金局核準并頒發(fā)執(zhí)照的專業(yè)機構(gòu)操作。

（2）內(nèi)地養(yǎng)老保險制度

內(nèi)地的保險政策雖然與香港強積金政策目的相同，都是為居民的養(yǎng)老進行強制性的征收稅款基金。但是內(nèi)地的基金運作是非透明化的，更不是可以自主決定投資方向和方法的。因此只能得到固定的養(yǎng)老金，并不是根據(jù)自己的風險偏好和投資目的進行投資的。

2014中國養(yǎng)老金論壇上吳智珊作了介紹，她強調(diào)“由私營部門提供‘養(yǎng)老金第二支柱的投資管理服務，則具備相對的獨立性。私營公司負有受托責任，以計劃參與者利益最大化為目標獨立管理養(yǎng)老金的運作及資產(chǎn)。私營養(yǎng)老金提供商常常向計劃參與者提供更多的基金選擇及更高的投資回報。世界銀行的研究比較了私營及公共養(yǎng)老金的投資回報。私營養(yǎng)老金以非常大的優(yōu)勢勝出。許多公共養(yǎng)老金實現(xiàn)的回報低于銀行存款利率，也低于各自國家人均收入的增長率?！?/p>

養(yǎng)老金由公共基金管理，在一定程度上可以承擔市場穩(wěn)定器的職能，同時也可用于一些公共項目，有利于保證當?shù)刭Y本市場的健康發(fā)展，但同時也面臨著投資范圍狹窄，投資回報率低，難以達到退休人員的投資預期的問題，嚴重時可能因資金被濫用及投資不當導致資產(chǎn)損失。

（四）、產(chǎn)品、服務比較

（1）香港保險產(chǎn)品多元化

保險涉及到的業(yè)務范圍實際上相當廣泛，包括儲蓄存款、股票、債券抵押存款、不動產(chǎn)投資、壽險貸款、基礎設施投資、海外投資、與金融機構(gòu)合作來往等多種投資方式。香港保險資金具有更廣泛的投資渠道，實現(xiàn)了保險費率高、保險收益率高、保障范圍廣等優(yōu)勢。香港的保險產(chǎn)品比較多元化——有不同貨幣、種類的保單，投保人也有很多選擇。香港保險通常通過美元或者港幣購買和賠付，若投資者本身就持有這些幣種，選擇香港保險也是打理資金的好辦法。

香港保險市場的常見險種包括人壽保險、醫(yī)療保險、危疾保險、意外保險、家居保險、汽車保險、旅游保險和投資相連壽險計劃（ILAS）。

比如香港的意外險，香港的意外險不僅僅對意外造成的身故或者傷殘?zhí)峁┵r償，還提供門診和住院醫(yī)療費用的補貼，更有甚至提供全球緊急支援服務。如果全家一起投保，會有更多的優(yōu)惠。

拿重疾險來和內(nèi)地比較，首先在的保費上面香港就比內(nèi)地便宜了至少30%以上；其次在保障疾病的范圍內(nèi)，除了在病種上面比內(nèi)地多以外，香港還針對兒童制定了8種非重疾險。此外，香港重疾險中大多附加分紅功能，在醫(yī)療險中附帶重疾給付，在分紅險中也可以附加重疾、醫(yī)療或意外保障?？蛻暨x擇一類保險產(chǎn)品，就能獲得一攬子的保險保障計劃。香港保險制定保障疾病的方向是與時具進的，向國際化發(fā)展的。而內(nèi)地保險產(chǎn)品則存在同質(zhì)化嚴重。

再看投連類險，2012年內(nèi)地投連險平均收益率為2.67%，2013年內(nèi)地投連險平均收益率3.95%，而香港投連險投資收益率保持在8%～10%的高收益。盡管內(nèi)地的投資渠道已開放，但預計收益水平在較長一段時間內(nèi)仍然跟香港有一定差距。

此外，香港保險業(yè)人才濟濟，保險業(yè)從業(yè)人員眾多。截止2014年九月底，香港保險中介人總數(shù)達36706人，其中獲授權(quán)保險經(jīng)紀650名、獲授權(quán)的保險經(jīng)紀的行政總裁及業(yè)務代表9621人、獲登記的保險代理人46065人、獲登記的保險代理人的負責人及業(yè)務代表27085人。人才資源為香港保險業(yè)提供了堅實保障。

（2）香港保險關注客戶體驗

從理賠條件看，理賠難是大陸普遍現(xiàn)象。無論從理賠的規(guī)范程度及快速程度等諸多方面，香港的保險都有很大優(yōu)勢，這與保險的發(fā)展歷史不無關系，國內(nèi)的保險仍屬于發(fā)展的青澀時期，只有幾十年歷史，很多地方的不成熟，競爭還不足夠激烈。

內(nèi)地保險業(yè)務“寬進嚴出”，只要交錢，很容易就能買保險，但理賠時會出現(xiàn)很多糾紛，而香港保險業(yè)“嚴進寬出”，核保過程相對嚴格，但只要購買保險成功，后期理賠時基本不會出現(xiàn)問題。此外，每個在香港購買保險的客戶都會擁有一個網(wǎng)上服務賬戶，市民可以通過公司網(wǎng)址，了解自己的賬戶數(shù)據(jù)。如果內(nèi)地居民在香港購買保險，只需在辦理手續(xù)時候親自前往，之后無需到港。

在糾紛處理方面，據(jù)介紹，除了香港保險業(yè)監(jiān)理處外，還有一個非政府機構(gòu)的自律機構(gòu)——香港保險索償投訴局。2013年5月起，香港保險索償投訴局把內(nèi)地居民也納入服務對象范圍，為內(nèi)地的投保單持有人或其受益人提供有效的免費渠道，協(xié)調(diào)和排解他們與投訴局會員公司就個人保單引致的索償糾紛，進一步吸納內(nèi)地投保資金。業(yè)內(nèi)人士普遍認為，香港保險業(yè)界對糾紛調(diào)解的范圍擴大，表達了一種積極態(tài)度。

二、內(nèi)地保險業(yè)的策略建議

（一）、加強制度改革，完善保險產(chǎn)品、簡化服務流程

內(nèi)地保險可以向香港借鑒學習的有很多，尤其是在強積金制度上面可以學習香港的自主透明化的管理，讓投資者能夠明白自己的資金運用在了那些地方并且可以適當?shù)膮⑴c，根據(jù)投資者的風險偏好不同，可以將其投資方向、配資比例分類，以滿足不同投資者所期望的生活品質(zhì)。其次相應的簡化程序肯定對加快投保運作效率有利，促使保險市場有效發(fā)展。

（二）、對客戶提供更具個性化的服務

相較于香港保險，內(nèi)地保險更為保守封閉，目前很多內(nèi)地居民頻繁投資于香港保險市場，原因就在于他們覺得香港的保險更能帶給他們合適自己的產(chǎn)品。因此在現(xiàn)在這個服務業(yè)逐步崛起的時代，提升個性化服務無疑不是一種留住客戶的絕招。

（三）、重視理財觀念的培養(yǎng)和推廣

內(nèi)地居民的理財觀念欠缺，根深蒂固的儲蓄最穩(wěn)健的思想也是造成內(nèi)地保險、證券、基金等理財市場的欠發(fā)展和進度緩慢。反觀香港居民從小就開始培養(yǎng)理財?shù)囊庾R，所以真的想讓市場發(fā)展，還需從觀念上改變內(nèi)地居民對保險的認識。

（四）、積極建設個人信用制度、培養(yǎng)保險人才

一個完善有效的保險市場肯定是有一個強大的信用制度處理體系的，它會及時有效的收集好每一位客戶的信息以及在出現(xiàn)意外狀況時，及時進行處理以確?？蛻舻呢敭a(chǎn)安全，當然這肯定離不開專業(yè)型人才的管理。同時，內(nèi)地的保險資金投放范圍很狹窄，可選擇性也不多。因此要想市場發(fā)展多元化，就必須拓寬業(yè)務范圍，靈活運用資金，使其保險資金開展資產(chǎn)管理業(yè)務運作融入到混業(yè)經(jīng)營當中來。

（五）、與香港市場相互推動，進一步實現(xiàn)兩地保險一體化

與其形成惡性的競爭不如兩地實現(xiàn)互動，合作才能共贏。近年大陸人士在香港投保保險已經(jīng)成為趨勢，據(jù)有關報道每年達數(shù)百億元之巨，從長遠的角度看，兩地的行業(yè)交匯，必將使國內(nèi)保險業(yè)在降低產(chǎn)品價格、擴大保險責任范圍、提升客戶服務以及在保險理賠等方面帶給來百姓更多的實惠。港臺以及歐美日等國家發(fā)達的傳統(tǒng)保險具備明顯的便捷和優(yōu)勢，不可否認一直作為中國保險業(yè)學習和發(fā)展全球化的“指路明燈”，由于國內(nèi)經(jīng)濟的發(fā)展和改革開放帶來了些許競爭，內(nèi)地居民一味的到香港去買保險也是不太妥當?shù)模紫仍诔杀?、匯率上面就存在風險，更可能的一種模式就是形成互動的機制，拉動內(nèi)地保險業(yè)朝著發(fā)達地區(qū)的水準完善起來。（作者單位：重慶工商大學）