歐陽黎明

（福建漳龍實(shí)業(yè)有限公司）

試析計(jì)算實(shí)驗(yàn)金融的思想基礎(chǔ)與研究范式

歐陽黎明

（福建漳龍實(shí)業(yè)有限公司）

在經(jīng)濟(jì)全球化的背景下，經(jīng)濟(jì)水平直接關(guān)系著國家地位，為了提高我國的國際地位，我們必須大力發(fā)展經(jīng)濟(jì)；而面對(duì)日益多樣化的經(jīng)濟(jì)發(fā)展，我們對(duì)金融界的研究也越來越深入，在科技文化大發(fā)展的背景下，計(jì)算實(shí)驗(yàn)金融的研究逐漸發(fā)展起來。然而我國目前的計(jì)算實(shí)驗(yàn)金融還處于發(fā)展階段，在思想基礎(chǔ)和研究方式上還存在著不足，還缺乏核心的研究內(nèi)容，需要我們不斷的創(chuàng)新和發(fā)展呢，從而促進(jìn)計(jì)算實(shí)驗(yàn)金融的完善和發(fā)展。本文通過對(duì)計(jì)算實(shí)驗(yàn)金融方法的簡單分析，針對(duì)計(jì)算實(shí)驗(yàn)金融的思想基礎(chǔ)和研究范式展開討論，以及未來的市場(chǎng)應(yīng)用和發(fā)展前景，以供參考。

計(jì)算實(shí)驗(yàn)金融；思想基礎(chǔ)；研究范式

隨著全球化的發(fā)展，經(jīng)濟(jì)的發(fā)展在國家的發(fā)展中扮演著越來越重要的角色，那么實(shí)驗(yàn)經(jīng)濟(jì)學(xué)的的研究也要跟隨著時(shí)代發(fā)展腳步，逐漸順應(yīng)經(jīng)濟(jì)全球化的趨勢(shì)，而傳統(tǒng)的金融經(jīng)濟(jì)理念已經(jīng)無法適應(yīng)社會(huì)的需求，為了更好的滿足這種發(fā)展趨勢(shì)，計(jì)算實(shí)驗(yàn)金融的應(yīng)用也就成為必然選擇，是對(duì)實(shí)驗(yàn)經(jīng)濟(jì)學(xué)的發(fā)展和補(bǔ)充；而且面對(duì)越來越多元化的經(jīng)濟(jì)發(fā)展，傳統(tǒng)的金融理論已經(jīng)不能清楚的解釋市場(chǎng)的運(yùn)轉(zhuǎn)規(guī)律，那么為了更好的完善金融系統(tǒng)，我們需要運(yùn)用計(jì)算實(shí)驗(yàn)金融的理論，然而我國還處于發(fā)展階段，計(jì)算實(shí)驗(yàn)金融的思想不夠成熟，研究不夠深入，我們需要借鑒國外的計(jì)算實(shí)驗(yàn)金融理論，并且將其很好的引入到我國的經(jīng)濟(jì)市場(chǎng)中，從而更好的完善這一理論，對(duì)我國的資本市場(chǎng)進(jìn)行更深層次的研究，促進(jìn)整個(gè)國家經(jīng)濟(jì)的發(fā)展和經(jīng)濟(jì)制度的完善。

1　計(jì)算實(shí)驗(yàn)金融學(xué)概述

計(jì)算實(shí)驗(yàn)金融學(xué)是用現(xiàn)代的信息技術(shù)和科學(xué)技術(shù)，對(duì)廣泛的金融市場(chǎng)進(jìn)行微觀的模擬，而金融市場(chǎng)的主體較多，包含了股票市場(chǎng)、外匯市場(chǎng)、期貨市場(chǎng)等，在這種既定的市場(chǎng)環(huán)境下利用計(jì)算機(jī)程序?qū)鹑谑袌?chǎng)的運(yùn)轉(zhuǎn)狀態(tài)進(jìn)行全方位的揭示。在某種程度上和實(shí)驗(yàn)經(jīng)濟(jì)學(xué)具有極其相似的地方，都是通過實(shí)驗(yàn)的方法，對(duì)經(jīng)濟(jì)環(huán)境加以控制，只是說計(jì)算實(shí)驗(yàn)金融學(xué)利用了更微觀的技術(shù)，在計(jì)算機(jī)的虛擬環(huán)境中進(jìn)行宏觀的分析，對(duì)金融市場(chǎng)的反應(yīng)及時(shí)的了解和分析。

2　計(jì)算實(shí)驗(yàn)理念

2.1計(jì)算機(jī)程序

計(jì)算機(jī)程序也就是Agent，相當(dāng)于現(xiàn)在所說的機(jī)器人，在金融市場(chǎng)中扮演著交易者的角色，對(duì)金融市場(chǎng)的構(gòu)件起著至關(guān)重要的作用，那么面對(duì)不同的市場(chǎng)需求我們就要對(duì)計(jì)算機(jī)程序進(jìn)行不同的設(shè)計(jì)，同時(shí)還要考慮研究的目的和時(shí)間序列數(shù)據(jù)的處理方法來對(duì)計(jì)算機(jī)程序的結(jié)構(gòu)進(jìn)行更加有效的設(shè)計(jì)，只有當(dāng)它的結(jié)構(gòu)、程序以及功能的設(shè)計(jì)能夠滿足市場(chǎng)的需求和研究的要求了，才能進(jìn)行更深入、更有效的研究[1～2]。

2.2交易

金融市場(chǎng)也稱為交易市場(chǎng)，那么為了金融市場(chǎng)的穩(wěn)定發(fā)展，就必須確保交易機(jī)制足夠的穩(wěn)固和完善，同樣的不同的交易市場(chǎng)有不同的交易要求，我們要根據(jù)不同的市場(chǎng)環(huán)境進(jìn)行全面的考慮，研究出適合市場(chǎng)發(fā)展的不同的交易機(jī)制，這不僅僅是金融市場(chǎng)的完善，也是國家經(jīng)濟(jì)發(fā)展的重要保證。

2.3證券

證券已經(jīng)滲透到我們生活中的很多方面了，那么對(duì)證券的管理也就直接關(guān)系著我們的生活問題，甚至直接影響了金融市場(chǎng)的安全有序運(yùn)轉(zhuǎn)，所以我們要加強(qiáng)對(duì)證券交易的管理，但是由于證券發(fā)行的種類不同，發(fā)放的環(huán)境也不同，所以我們對(duì)證券的結(jié)構(gòu)確立也要根據(jù)不同情況下的需求和要求進(jìn)行有針對(duì)性的構(gòu)建；并且證券會(huì)受到分紅、受益的影響，價(jià)格也會(huì)隨著時(shí)間而上下波動(dòng)，那么為了市場(chǎng)的穩(wěn)定和擴(kuò)展，我們要對(duì)證券進(jìn)行有效分析。

2.4進(jìn)化

無論是從理論基礎(chǔ)還是從實(shí)驗(yàn)角度上來說，進(jìn)化在計(jì)算機(jī)人工市場(chǎng)的發(fā)展研究上都發(fā)揮著至關(guān)重要的作用，是對(duì)傳統(tǒng)交易的改善和發(fā)展，解決了以往非理性交易中存在的問題，對(duì)金融市場(chǎng)的的適應(yīng)值選取進(jìn)行了有效的解決；同時(shí)在進(jìn)化的過程中可能會(huì)受到學(xué)習(xí)機(jī)制和規(guī)則適應(yīng)度評(píng)價(jià)函數(shù)的影響，這也就要求我們?cè)谶M(jìn)化過程中要考慮多方面的因素，從而利用穩(wěn)定的規(guī)則適應(yīng)度來進(jìn)行有效選取和進(jìn)化。

2.5基準(zhǔn)

我們知道人工市場(chǎng)只是對(duì)金融市場(chǎng)的一個(gè)模擬，那么如何確立人工市場(chǎng)與金融市場(chǎng)之間的關(guān)系和差距就是一個(gè)關(guān)鍵問題，人工市場(chǎng)是通過計(jì)算機(jī)的信息技術(shù)和科學(xué)技術(shù)對(duì)金融市場(chǎng)的模擬，數(shù)據(jù)分析可能會(huì)存在一定的誤差，設(shè)置的對(duì)照參數(shù)可能不準(zhǔn)確，那我們就要集合實(shí)際的金融市場(chǎng)情況，對(duì)其進(jìn)行合理的分析，那么這種合理性也就是市場(chǎng)的一種基準(zhǔn)，所以為了保證評(píng)價(jià)基準(zhǔn)的有效性，我們一定要對(duì)現(xiàn)實(shí)市場(chǎng)進(jìn)行更深入的研究。

2.6時(shí)間

金融市場(chǎng)并不是一成不變的，會(huì)隨著時(shí)間的變動(dòng)而出現(xiàn)數(shù)據(jù)的波動(dòng)，那么為了擺正數(shù)據(jù)監(jiān)測(cè)和模擬市場(chǎng)的完整性，我們?cè)趯?duì)于研究數(shù)據(jù)的選取上要考慮時(shí)間跨度、進(jìn)化速率以及時(shí)間的同步性進(jìn)行深入的分析，進(jìn)行多次的選取，保證結(jié)果的安全可靠性；包括上述的計(jì)算機(jī)程序、證券交易等都需要進(jìn)行時(shí)間上的考慮，從而進(jìn)行更全面的分析，找出宏觀規(guī)律，促進(jìn)金融市場(chǎng)的進(jìn)一步完善和發(fā)展[3～4]。

3　計(jì)算實(shí)驗(yàn)金融面臨的挑戰(zhàn)

3.1與理論解析模型相比的不同和優(yōu)勢(shì)

理論解析模型為了構(gòu)件完美的市場(chǎng)模型，一般會(huì)選擇的代表性主題進(jìn)行建模，但是面對(duì)真實(shí)的市場(chǎng)環(huán)境，金融市場(chǎng)的多變形和多樣性致使其設(shè)立的假設(shè)條件都受到了一定的限制，從而導(dǎo)致研究無法順利的開展；那么為了改善這一問題，解決傳統(tǒng)理念中的不足，我們需要探求新的途徑；那么計(jì)算實(shí)驗(yàn)金融的應(yīng)用也就成為了必然趨勢(shì)，它與傳統(tǒng)的理論解析模型不同，主要是運(yùn)用計(jì)算機(jī)程序，通過對(duì)微觀個(gè)體的觀察，分析整體的宏觀狀態(tài)，使得人工市場(chǎng)能夠更加貼近真實(shí)市場(chǎng)，那么對(duì)真?zhèn)€金融市場(chǎng)的分析無疑是提供了良好的條件。

3.2與實(shí)證研究相比的不同和優(yōu)勢(shì)

實(shí)證簡而言之就是對(duì)特定市場(chǎng)數(shù)據(jù)的真實(shí)采集，然后對(duì)采集的數(shù)據(jù)進(jìn)行分析比較，在一定程度上具有可靠性，但是這種數(shù)據(jù)采集具有局限性，并不是所有的市場(chǎng)采集都能廣泛應(yīng)用的，比如說中國和美國，存在著經(jīng)濟(jì)發(fā)展的差異、市場(chǎng)制度的差異以及國情的差異，那么在美國采集的數(shù)據(jù)就不能在中國廣泛推廣；而計(jì)算實(shí)驗(yàn)金融就可以在保持內(nèi)部結(jié)構(gòu)不變的情況下進(jìn)行大量重復(fù)的實(shí)驗(yàn)，這樣就可以對(duì)不同環(huán)境下的數(shù)據(jù)進(jìn)行不同的實(shí)驗(yàn)和分析，改變了傳統(tǒng)的局限性。

3.3與實(shí)驗(yàn)經(jīng)濟(jì)學(xué)的不同和優(yōu)勢(shì)

上述我么說到計(jì)算實(shí)驗(yàn)金融是對(duì)實(shí)驗(yàn)經(jīng)濟(jì)學(xué)的進(jìn)一步研究和發(fā)展，兩者存在著密不可分的聯(lián)系，但是也存在著很大的不同。實(shí)驗(yàn)經(jīng)濟(jì)學(xué)是將實(shí)驗(yàn)的方法引入到金融市場(chǎng)的研究中，然后由于環(huán)境的多變性和市場(chǎng)的多樣性，出現(xiàn)了很多無法控制的因素，那么研究的數(shù)據(jù)就會(huì)存在一定程度上的不穩(wěn)定性，研究的結(jié)果也會(huì)議存在誤差；而計(jì)算實(shí)驗(yàn)金融的運(yùn)用很大程度上改變了這一現(xiàn)象。將真人參與者換成了計(jì)算機(jī)，避免了真人的不可控因素，保證了實(shí)驗(yàn)結(jié)果的準(zhǔn)確性，所以說計(jì)算實(shí)驗(yàn)方法是實(shí)驗(yàn)經(jīng)濟(jì)學(xué)的繼承和發(fā)展[5～6]。

3.4人工股票市場(chǎng)與真實(shí)股票市場(chǎng)的不同

人工股票是一種模擬狀態(tài)，是數(shù)據(jù)的發(fā)生器，不存在市場(chǎng)的突發(fā)性和復(fù)雜性，所以在計(jì)算實(shí)驗(yàn)的研究上還要更加深入，現(xiàn)實(shí)中的股票市場(chǎng)都是真實(shí)的投資者，面對(duì)瞬息萬變的股票跌漲情況，不管是從投資的心理上還是實(shí)際情況上都是人工市場(chǎng)所無法比擬的，市場(chǎng)存在很多的突發(fā)性，而且是無法解釋的，所以這種真實(shí)感的代入和真實(shí)情況的分析都是計(jì)算實(shí)驗(yàn)金融面臨的挑戰(zhàn)，需要不斷的研究和發(fā)展，在未來更好的解決這一問題。

4　結(jié)束語

綜上所述，計(jì)算實(shí)驗(yàn)金融的研究和發(fā)展對(duì)我國的經(jīng)濟(jì)發(fā)展和經(jīng)濟(jì)市場(chǎng)的規(guī)范具有至關(guān)重要的作用，是對(duì)未來問題的進(jìn)一步研究和探索，以致于在出現(xiàn)問題時(shí)能夠很好的解決；其次結(jié)合市場(chǎng)的需求，給計(jì)算實(shí)驗(yàn)金融的研究提供了準(zhǔn)確的方向，對(duì)金融市場(chǎng)的發(fā)展和規(guī)范有著極大的改善作用。筆者提出，在科技大發(fā)展的背景下，計(jì)算實(shí)驗(yàn)金融作為一門新的學(xué)科，不僅僅是經(jīng)濟(jì)發(fā)展的產(chǎn)物，也是科技發(fā)展的代表，所以基本的思想基礎(chǔ)和研究范式已經(jīng)形成，但是面對(duì)社會(huì)經(jīng)濟(jì)的不停發(fā)展，我們也不能停滯不前，需要不斷的發(fā)展，以解決更復(fù)雜的金融體系，完善更多樣化的金融市場(chǎng)，希望通過本文的簡單分析，能夠幫助相關(guān)工作人員更好的開展工作。

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2015-4-8