王天琦

【摘要】互聯(lián)網(wǎng)金融是當(dāng)前互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)快速發(fā)展背景下網(wǎng)絡(luò)和金融相結(jié)合的產(chǎn)物。金融服務(wù)主要是通過互聯(lián)網(wǎng)來實(shí)現(xiàn)，屬于一種新型的金融形式。本文將對(duì)網(wǎng)絡(luò)金融創(chuàng)新的特點(diǎn)表現(xiàn)以及網(wǎng)絡(luò)金融創(chuàng)新背景下法律監(jiān)管的具體措施進(jìn)行分析討論，旨在為今后實(shí)際工作開展提供理論借鑒。

【關(guān)鍵詞】網(wǎng)絡(luò)金融 創(chuàng)新 法律監(jiān)管

網(wǎng)絡(luò)金融是金融和互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)相互融合下的產(chǎn)物，也是通過互聯(lián)網(wǎng)來提供相應(yīng)的金融服務(wù)。從狹義的角度來理解網(wǎng)絡(luò)金融，其實(shí)是提供金融服務(wù)的機(jī)構(gòu)以主機(jī)為主題，將通信網(wǎng)絡(luò)當(dāng)做媒介，借助于業(yè)務(wù)流程以及金融數(shù)據(jù)的相關(guān)軟件平臺(tái)，將用戶當(dāng)作操作終端的一種新型金融運(yùn)作方式。廣義上的網(wǎng)絡(luò)金融則是包含原有的金融運(yùn)作流程、方法以及欲奴做模式等，同時(shí)也包含外部監(jiān)管環(huán)境的變化等。

一、網(wǎng)絡(luò)金融創(chuàng)新的特點(diǎn)以及發(fā)展趨勢(shì)

（一）網(wǎng)絡(luò)金融創(chuàng)新的主要特點(diǎn)表現(xiàn)

（1）網(wǎng)絡(luò)技術(shù)是發(fā)展的基礎(chǔ)。網(wǎng)絡(luò)技術(shù)的不斷發(fā)展為傳統(tǒng)行業(yè)的發(fā)展注入了新的活力，也使其具備了更科學(xué)完善的業(yè)務(wù)處理方式，使金融服務(wù)的成本大大降低[1]。同時(shí)具備了個(gè)性化和便捷化等特點(diǎn)吸引了更多的客戶以及更多的交易機(jī)會(huì)。最初的網(wǎng)絡(luò)銀行、網(wǎng)絡(luò)保險(xiǎn)以及證券業(yè)等都將互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)和傳統(tǒng)的業(yè)務(wù)流程實(shí)現(xiàn)良好的融合，而且開始實(shí)現(xiàn)傳統(tǒng)互聯(lián)網(wǎng)向客戶方面的進(jìn)一步延伸。在互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)的支持下，網(wǎng)絡(luò)金融實(shí)現(xiàn)了新業(yè)務(wù)的開展，提供了更加高質(zhì)量的服務(wù)，使得金融機(jī)構(gòu)的經(jīng)濟(jì)和社會(huì)效益都得到最大限度的提升。網(wǎng)絡(luò)金融和客戶之間的聯(lián)系方式也變得十分多樣化，比如交易的銷售、處理和支付結(jié)算等方式等都發(fā)生變化，C2C模式、B2B模式、網(wǎng)絡(luò)租賃、網(wǎng)絡(luò)借貸等各種各樣的金融服務(wù)類型和模式出現(xiàn)。金融市場(chǎng)在信息化時(shí)代為客戶提供了更加便捷的獲取信息的途徑和交易平臺(tái)。

（1）非金融機(jī)構(gòu)紛紛加入。傳統(tǒng)的金融服務(wù)中提供服務(wù)的主體主要是各種不同類型的金融機(jī)構(gòu)，比如網(wǎng)絡(luò)上的保險(xiǎn)、證券以及銀行業(yè)務(wù)的提供者都是傳統(tǒng)的保險(xiǎn)公司、證券公司和銀行等。但是隨著網(wǎng)絡(luò)金融業(yè)的發(fā)展，第三方支付也開始出現(xiàn)在人們的視野當(dāng)中，并且發(fā)揮著越來越重要的作用，比如阿里巴巴旗下的支付寶，騰訊公司旗下的財(cái)付通、快錢，百度旗下的百付寶等。另外一些金融服務(wù)機(jī)構(gòu)也開始出現(xiàn)，致力于為客戶們提供專業(yè)的投資理財(cái)咨詢，比如大智慧、同花順以及指南針等，這些服務(wù)平臺(tái)的主要收入來源就是為客戶們提供服務(wù)的服務(wù)費(fèi)用。從公司的根本性質(zhì)來看，這些機(jī)構(gòu)大部分都屬于電子商務(wù)公司，他們的經(jīng)營(yíng)范圍一般上是屬于網(wǎng)絡(luò)信息技術(shù)領(lǐng)域，因此和傳統(tǒng)意義上的金融機(jī)構(gòu)還有一定的區(qū)別。

（2）金融服務(wù)流程變得愈加完善。當(dāng)前由于網(wǎng)絡(luò)金融業(yè)的發(fā)展，為了規(guī)范這一行業(yè)，國(guó)家必然會(huì)出臺(tái)各種不同的規(guī)章制度來進(jìn)行約束。因此現(xiàn)在不管是網(wǎng)絡(luò)保險(xiǎn)、證券還是銀行方面或者是網(wǎng)絡(luò)租賃、第三方支付等都在政府相關(guān)部門的規(guī)范和監(jiān)管之下通過規(guī)范的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)以及明確的客戶定位積極開發(fā)新產(chǎn)品，形成了日臻完善的服務(wù)流程。我國(guó)中央銀行在2010年發(fā)布了關(guān)于非金融機(jī)構(gòu)支付業(yè)務(wù)的規(guī)范辦理方法，這一辦法的出臺(tái)也使得第三方支付企業(yè)的金融行為得到規(guī)范，實(shí)現(xiàn)有章可循。另外政府部門也積極在網(wǎng)絡(luò)租賃、借貸等方面陸續(xù)出臺(tái)不同的管理辦法，確保整個(gè)服務(wù)流程的規(guī)范化和合理化。

（二）網(wǎng)絡(luò)金融創(chuàng)新的發(fā)展趨勢(shì)

（1）營(yíng)銷理念更加超前。傳統(tǒng)的營(yíng)銷手段只適合在傳統(tǒng)的金融市場(chǎng)中進(jìn)行應(yīng)用，不再適合應(yīng)用在網(wǎng)絡(luò)金融行業(yè)。所以需要對(duì)當(dāng)前的營(yíng)銷理念進(jìn)行創(chuàng)新。不管是金融機(jī)構(gòu)還是非金融機(jī)構(gòu)，借助于網(wǎng)絡(luò)技術(shù)來確定自己的營(yíng)銷理念，并且制定營(yíng)銷策略對(duì)于企業(yè)良好品牌的樹立具有重要的價(jià)值和意義。從事金融服務(wù)的公司都需要從管理層方面重視網(wǎng)絡(luò)營(yíng)銷的重視，這也是為客戶提供更加完善優(yōu)質(zhì)的金融服務(wù)的前提條件，也是企業(yè)提高在市場(chǎng)上核心競(jìng)爭(zhēng)力的根本和基礎(chǔ)。網(wǎng)絡(luò)金融新型營(yíng)銷理念就是要將客戶的核心利益放在更加重要的位置上，結(jié)合客戶的實(shí)際需要提供針對(duì)性的服務(wù)措施，使客戶的潛力得到最大限度的挖掘。各個(gè)機(jī)構(gòu)都應(yīng)該積極構(gòu)建新型的營(yíng)銷體系，充分發(fā)揮互聯(lián)網(wǎng)信息技術(shù)的優(yōu)點(diǎn)，在各個(gè)細(xì)分領(lǐng)域建立起良好的網(wǎng)絡(luò)品牌，滿足更多客戶的需求。

（2）技術(shù)手段更加尖端。網(wǎng)絡(luò)科學(xué)技術(shù)的發(fā)展更新?lián)Q代很快，因此網(wǎng)絡(luò)金融也應(yīng)當(dāng)積極適應(yīng)這種特點(diǎn)。各個(gè)提供網(wǎng)絡(luò)金融服務(wù)的機(jī)構(gòu)必須要積極開發(fā)出具有自主知識(shí)產(chǎn)權(quán)的技術(shù)，實(shí)現(xiàn)創(chuàng)新，這樣才能夠降低自身的運(yùn)營(yíng)成本，為自己企業(yè)提供更加完善的金融服務(wù)提供強(qiáng)有力的技術(shù)支持。另外企業(yè)還需要積極培養(yǎng)一些不僅懂得金融業(yè)務(wù)而且還懂得信息技術(shù)的復(fù)合型人才。隨著非金融機(jī)構(gòu)以及外資金融機(jī)構(gòu)進(jìn)入到網(wǎng)絡(luò)金融市場(chǎng)當(dāng)中，我國(guó)網(wǎng)絡(luò)金融服務(wù)的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)變得更加激烈。當(dāng)然我國(guó)現(xiàn)有的網(wǎng)絡(luò)金融服務(wù)企業(yè)所面臨的不僅僅是技術(shù)方面的問題，更重要的是意識(shí)方面的問題，而知識(shí)產(chǎn)權(quán)則是其中最重要的問題。

二、網(wǎng)絡(luò)金融創(chuàng)新背景下具體法律監(jiān)管對(duì)策分析

（一）肯定網(wǎng)絡(luò)金融所具備的經(jīng)濟(jì)學(xué)價(jià)值

網(wǎng)絡(luò)金融并不是單純的將網(wǎng)絡(luò)和互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)拼湊在一起，而是在網(wǎng)絡(luò)金融發(fā)展的過程中真正的將互聯(lián)網(wǎng)所具備的開放、分享和平等相關(guān)特點(diǎn)得到了淋漓盡致的表現(xiàn)[4]?；ヂ?lián)網(wǎng)金融的出現(xiàn)不僅使得金融效率得到提高，而且也使得金融成本降低，挖掘了一些廣大低端消費(fèi)群體，表現(xiàn)出了與傳統(tǒng)的金融模式完全不同的特點(diǎn)。但是當(dāng)前已有的網(wǎng)絡(luò)金融規(guī)模還無法和傳統(tǒng)的金融行業(yè)相比。同時(shí)肯定網(wǎng)絡(luò)金融的價(jià)值并不意味著就是要將傳統(tǒng)金融和互聯(lián)網(wǎng)金融徹底的對(duì)立起來。因此應(yīng)當(dāng)端正自己的理念，用一種嶄新的思路來對(duì)網(wǎng)絡(luò)金融重新審視。

（二）應(yīng)當(dāng)堅(jiān)持效率優(yōu)先

網(wǎng)絡(luò)金融的法律監(jiān)管很大程度上是實(shí)現(xiàn)效率和安全之間的一種博弈，一般在對(duì)這兩種博弈雙方的價(jià)值位階進(jìn)行評(píng)判時(shí)，會(huì)直接將效率放在更重要的位置上。法經(jīng)濟(jì)學(xué)理論指出評(píng)價(jià)一項(xiàng)法律制度效果一般會(huì)考慮到帕累托最優(yōu)。當(dāng)科學(xué)技術(shù)水平一定，并不意味著安全標(biāo)準(zhǔn)越高所得到的結(jié)果就會(huì)越好。因?yàn)槿绻粩嗟奶岣甙踩珮?biāo)準(zhǔn)，就會(huì)出現(xiàn)邊際效應(yīng)遞減，導(dǎo)致成本增加獲益降低。所以必須要將安全標(biāo)準(zhǔn)控制在一定的合理范圍之內(nèi)。結(jié)合網(wǎng)絡(luò)金融自身的特點(diǎn)來看，其實(shí)它融合了電子信息技術(shù)和金融業(yè)，所催生的新型融資模式也讓資金不再必須要經(jīng)過銀行這個(gè)中介，實(shí)現(xiàn)更高效率的融資。由此看出，在網(wǎng)絡(luò)金融誕生之初就不是以安全作為其首要原則的，但是對(duì)于效率的要求卻很高、這說明如果過于追求互聯(lián)網(wǎng)安全，就會(huì)導(dǎo)致網(wǎng)絡(luò)金融運(yùn)作成本不斷增加，從而使其成本低廉的優(yōu)勢(shì)喪失。另外也會(huì)直接導(dǎo)致兩種不良后果：其一，對(duì)于不少資金實(shí)力比較薄弱的企業(yè)會(huì)因?yàn)殚T檻過高而無法在網(wǎng)絡(luò)金融平臺(tái)上繼續(xù)運(yùn)營(yíng)下去。其二，則是一些低凈值客戶，雖然具備較大的潛力但是會(huì)被驅(qū)逐。

（三）加強(qiáng)對(duì)消費(fèi)者權(quán)益的保護(hù)力度

金融市場(chǎng)的本質(zhì)可以將其理解為一種信息市場(chǎng)。經(jīng)營(yíng)者和消費(fèi)者之間因?yàn)樾畔①Y源占有的不平衡現(xiàn)象而導(dǎo)致他們天生就是不平等的。金融市場(chǎng)當(dāng)中的契約自由必須要受到一定的限制，不然權(quán)限過大的自由只會(huì)導(dǎo)致消費(fèi)者和經(jīng)營(yíng)者之間天然存在的不平等現(xiàn)象變得更加不平等。另外面對(duì)著形式多樣化的合同，消費(fèi)者自身并沒有多少自由。如果發(fā)生了一些糾紛事件，消費(fèi)者需要面對(duì)著高額的維權(quán)費(fèi)用，這些都會(huì)讓消費(fèi)者不敢嘗試，喪失信心。所以在網(wǎng)絡(luò)金融的法律監(jiān)管工作開展過程中必須要結(jié)合實(shí)質(zhì)公平理念，可以對(duì)消費(fèi)者進(jìn)行相應(yīng)的傾斜保護(hù)，更加強(qiáng)調(diào)金融經(jīng)營(yíng)者自身的責(zé)任和義務(wù)。尤其是要加大對(duì)消費(fèi)者自身的隱私權(quán)和知情權(quán)保護(hù)，重視網(wǎng)絡(luò)金融服務(wù)提供者披露信息的義務(wù)，讓他們承擔(dān)起更多普及金融知識(shí)的責(zé)任。

（四）使行業(yè)自律監(jiān)管作用得到發(fā)揮

行業(yè)協(xié)會(huì)一般是由某個(gè)行業(yè)經(jīng)營(yíng)者自由組織的協(xié)會(huì)，所以和專門的監(jiān)管機(jī)構(gòu)相比，他們更加了解市場(chǎng)的發(fā)展動(dòng)態(tài)，而且對(duì)于產(chǎn)品標(biāo)準(zhǔn)以及市場(chǎng)的運(yùn)作規(guī)律等有著更加深刻的認(rèn)識(shí)和理解。所以對(duì)于網(wǎng)絡(luò)金融而言也需要專門的金融行業(yè)協(xié)會(huì)對(duì)所有的經(jīng)營(yíng)行為進(jìn)行監(jiān)管。充分發(fā)揮政府部門監(jiān)管自身所不具備的靈活性和便捷性。比如英國(guó)在面對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管缺失的環(huán)境下就充分發(fā)揮了行業(yè)自律監(jiān)管作用。行業(yè)自律在未來也會(huì)成為網(wǎng)絡(luò)金融發(fā)展過程中不可缺少的重要構(gòu)成部分，并不僅僅是政府監(jiān)管的一種補(bǔ)充價(jià)值。事實(shí)上當(dāng)前在我國(guó)一些并沒有納入政府監(jiān)管范圍之內(nèi)的網(wǎng)絡(luò)金融行業(yè)，行業(yè)協(xié)會(huì)就已經(jīng)充分發(fā)揮了其監(jiān)督作用，比如在北上廣地區(qū)出現(xiàn)的P2P網(wǎng)絡(luò)借貸協(xié)會(huì)等。

三、總結(jié)

網(wǎng)絡(luò)金融是在網(wǎng)絡(luò)技術(shù)發(fā)展和普及的基礎(chǔ)上形成的。隨著網(wǎng)絡(luò)金融的不斷發(fā)展為了迎合時(shí)代的特色，網(wǎng)絡(luò)金融也出現(xiàn)了一些創(chuàng)新之處。但是不管在任何時(shí)候都應(yīng)該做好網(wǎng)絡(luò)金融的法律監(jiān)管工作，通過樹立正確的網(wǎng)絡(luò)金融營(yíng)銷意識(shí)，加強(qiáng)對(duì)消費(fèi)者合法權(quán)益的保護(hù)以及充分發(fā)揮行業(yè)協(xié)會(huì)的監(jiān)管作用等來實(shí)現(xiàn)更加有效的監(jiān)管，提高網(wǎng)絡(luò)金融的運(yùn)營(yíng)效率。endprint