，，

(1.山東理工大學(xué) 經(jīng)濟(jì)學(xué)院，山東 淄博 255000；2.山東理工大學(xué) 學(xué)報(bào)〈社會(huì)科學(xué)版〉編輯部，山東 淄博 255000)

一、研究背景與意義

當(dāng)前，產(chǎn)業(yè)集群對(duì)經(jīng)濟(jì)的貢獻(xiàn)巨大，市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)戰(zhàn)略已經(jīng)從單個(gè)企業(yè)發(fā)展戰(zhàn)略向集群化戰(zhàn)略演化。集群戰(zhàn)略和政策得到了聯(lián)合國工業(yè)發(fā)展組織(UNIDO)、經(jīng)濟(jì)合作與發(fā)展組織(OECD)等機(jī)構(gòu)的提倡和推廣[1]4-6。

創(chuàng)新是產(chǎn)業(yè)集群發(fā)展的重要途徑。不同階段的創(chuàng)新都需要大量的資金支持，否則難以形成現(xiàn)實(shí)經(jīng)濟(jì)中的價(jià)值鏈增值效應(yīng)。金融能促進(jìn)新企業(yè)的誕生和成長(zhǎng)，使區(qū)域內(nèi)知識(shí)和技術(shù)存量增加和加速流轉(zhuǎn)，而且，對(duì)于技術(shù)創(chuàng)新的支持也是通過金融的不斷創(chuàng)新來實(shí)現(xiàn)的。

產(chǎn)業(yè)集群大多由中小企業(yè)構(gòu)成，從理論上來說，處于集群中的中小企業(yè)，其融資條件應(yīng)優(yōu)于單打獨(dú)斗的單個(gè)中小企業(yè)。但是在我國很多中小企業(yè)產(chǎn)業(yè)集群，這些優(yōu)勢(shì)卻遠(yuǎn)遠(yuǎn)沒有得到很好的發(fā)揮和充分的利用。

研究如何解決中小企業(yè)融資難題一直是全球性熱點(diǎn)問題，但是在產(chǎn)業(yè)集群視閾下研究金融模式創(chuàng)新，實(shí)現(xiàn)中小企業(yè)發(fā)展、金融機(jī)構(gòu)業(yè)務(wù)增進(jìn)以及區(qū)域經(jīng)濟(jì)振興的共贏，在我國才剛剛起步。以往的研究大多是以強(qiáng)化企業(yè)邊界為背景，而在相對(duì)弱化了企業(yè)邊界的產(chǎn)業(yè)集群內(nèi)，從中小企業(yè)集群整體的生產(chǎn)經(jīng)營情況及資金的運(yùn)用情況入手，根據(jù)集群未來經(jīng)營策略及資金的運(yùn)營需要，經(jīng)過科學(xué)預(yù)測(cè)和決策，從兩個(gè)方面來著手的研究顯得更加有創(chuàng)新價(jià)值：一是通過利用集群企業(yè)內(nèi)部積累進(jìn)行互助性融資；二是從集群外部資金所有者籌集資金，增加資金的總量供應(yīng)[2]8-18，以更好滿足集群內(nèi)企業(yè)資金需求。

二、我國現(xiàn)有中小企業(yè)產(chǎn)業(yè)集群融資模式和優(yōu)勢(shì)

目前，我國中小企業(yè)產(chǎn)業(yè)集群融資的模式融入了不同形式的金融創(chuàng)新，據(jù)我們調(diào)查和總結(jié)，主要模式類型和特點(diǎn)如表1所示。

從表1可以看出，我國中小企業(yè)集群融資模式多種多樣，因產(chǎn)業(yè)集群的產(chǎn)業(yè)特點(diǎn)、類型的不同而不同, 其中合作性融資是產(chǎn)業(yè)集群內(nèi)的中小企業(yè)較好和普遍適用的融資模式。在合作性融資安排的組織結(jié)構(gòu)設(shè)計(jì)上，可以采取以區(qū)域企業(yè)互助為特點(diǎn)或以龍頭企業(yè)為核心，以及以園區(qū)管理機(jī)構(gòu)為支撐的并融入擔(dān)保和保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)的多種模式創(chuàng)新。盡管以上這些模式的劃分界線還不是特別突出，有的還有些相似性，一些模式還不太規(guī)范、系統(tǒng)，或只是初級(jí)形態(tài)的中小企業(yè)集群融資創(chuàng)新模式，并且有很多不成熟的地方，不少模式還在探討摸索和試行之中，以便增強(qiáng)可操作性和降低風(fēng)險(xiǎn)，但是，理論和實(shí)踐探索已經(jīng)取得了一些成效和經(jīng)驗(yàn)，促進(jìn)了中小企業(yè)集群的融資理論和實(shí)踐的發(fā)展。

Michiael E Porter(1998)認(rèn)為，金融機(jī)構(gòu)在對(duì)集群內(nèi)的企業(yè)進(jìn)行貸款時(shí)，企業(yè)財(cái)務(wù)信息相對(duì)透明，銀行的貸款風(fēng)險(xiǎn)降低[8]34-55。產(chǎn)業(yè)集群融資模式與單個(gè)中小企業(yè)融資相比優(yōu)勢(shì)體現(xiàn)在以下方面。

第一，提高銀行的信貸收益。銀行可以對(duì)集群內(nèi)同一產(chǎn)業(yè)的眾多企業(yè)貸款，實(shí)現(xiàn)規(guī)模經(jīng)濟(jì)效應(yīng)；貸款收益高于同類大企業(yè)的貸款，收益上浮30%，并存在集群特有的乘數(shù)效應(yīng)。

第二，集群企業(yè)的“根植性”，可降低違約發(fā)生概率。集群企業(yè)的地域根植性，降低銀行貸款的道德風(fēng)險(xiǎn)[9]98-101。集群內(nèi)企業(yè)易找到合適的擔(dān)保，產(chǎn)業(yè)集群內(nèi)企業(yè)資產(chǎn)便于抵押、處置。

第三，降低銀行的信貸風(fēng)險(xiǎn)。大數(shù)定律原理分散了銀行的金融風(fēng)險(xiǎn)[10]163-168。降低所在區(qū)域的抗系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)能力，重復(fù)博弈，易于建立長(zhǎng)期而穩(wěn)定的信任合作機(jī)制。

第四，減少銀行信貸的逆向選擇。集群企業(yè)的穩(wěn)定性減少了銀行信貸的逆向選擇。

三、創(chuàng)新與完善中小企業(yè)產(chǎn)業(yè)集群融資模式的建議

要有效地發(fā)揮產(chǎn)業(yè)集群在中小企業(yè)融資方面的優(yōu)勢(shì)，解決我國中小企業(yè)融資難題，不管采取哪一種類型中小企業(yè)集群融資模式，都需要多方面的協(xié)調(diào)配合和努力，包括政府的各項(xiàng)支持政策，建立完善的信用擔(dān)保體系、多層次的集群區(qū)域金融市場(chǎng)及資本市場(chǎng)，完善金融創(chuàng)新和產(chǎn)品服務(wù)等方面。

(一)政府支持

政府要加強(qiáng)對(duì)產(chǎn)業(yè)集群的政策引導(dǎo)和扶持力度，選擇合適、高效的扶持方式。例如將政策重點(diǎn)從早期的吸引外資轉(zhuǎn)移到引導(dǎo)促進(jìn)中小企業(yè)集群形成發(fā)展，建立創(chuàng)新發(fā)展基金，創(chuàng)新企業(yè)孵化器融資方式和創(chuàng)新稅收優(yōu)惠、財(cái)政補(bǔ)貼、產(chǎn)業(yè)基金援助等中小企業(yè)集群資金扶持政策。同時(shí)，在產(chǎn)業(yè)集群不同的發(fā)展階段，政府的政策和支持應(yīng)該有不同的側(cè)重點(diǎn)。在產(chǎn)業(yè)集群的開始期，地方政府應(yīng)加強(qiáng)規(guī)劃，引導(dǎo)企業(yè)家、核心企業(yè)、技術(shù)創(chuàng)新人才和技術(shù)創(chuàng)新資源向產(chǎn)業(yè)集群流動(dòng)，鼓勵(lì)開展多層次、寬領(lǐng)域的產(chǎn)學(xué)研合作，增強(qiáng)集群的核心競(jìng)爭(zhēng)，加強(qiáng)對(duì)中小企業(yè)集群的財(cái)政扶持，加大對(duì)基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)投資，增強(qiáng)對(duì)中小企業(yè)集群融資的研究，為培訓(xùn)等方面提供補(bǔ)貼，通過為產(chǎn)業(yè)集群創(chuàng)造良好的環(huán)境從而吸引更多優(yōu)質(zhì)企業(yè)加入產(chǎn)業(yè)集群；而在產(chǎn)業(yè)集群的成長(zhǎng)期和成熟期，則應(yīng)在繼續(xù)擴(kuò)大企業(yè)和區(qū)域集群影響的同時(shí)，逐步加大引入競(jìng)爭(zhēng)機(jī)制和淡化對(duì)大企業(yè)的扶持。

(二)建立健全中小企業(yè)集群融資擔(dān)保體系

中小企業(yè)信用擔(dān)保機(jī)構(gòu)的存在和發(fā)展，加大了中小企業(yè)從外部獲取資金的成功率。建立完善的擔(dān)保體系需要集群內(nèi)部、政府以及金融機(jī)構(gòu)三方面共同的努力。

第一，在產(chǎn)業(yè)集群內(nèi)部，形成一套基本的擔(dān)保網(wǎng)絡(luò)?？梢怨膭?lì)龍頭型企業(yè)為集群內(nèi)的小企業(yè)提供擔(dān)保，或者有合作關(guān)系的企業(yè)之間也可以提供互助擔(dān)保，進(jìn)行擔(dān)保方式創(chuàng)新。

第二，從政府職能來說，一方面，政府可以建立專門的擔(dān)保計(jì)劃，直接從財(cái)政撥款或與私人募集資本合作的方式為不同的貸款對(duì)象直接提供擔(dān)保貸款；另一方面，政府可以與金融機(jī)構(gòu)合作，為需要擔(dān)保貸款的企業(yè)提供擔(dān)保，從而可以放寬銀行對(duì)中小企業(yè)的貸款要求，解決中小企業(yè)的擔(dān)保問題，同時(shí)降低金融機(jī)構(gòu)的貸款風(fēng)險(xiǎn),共建擔(dān)保平臺(tái)，起到利用政府的小資金撬動(dòng)大資金的杠桿作用。

第三，加快民營金融機(jī)構(gòu)發(fā)展，創(chuàng)新?lián)ＤＪ?，鼓?lì)民間擔(dān)保機(jī)構(gòu)為集群內(nèi)中小企業(yè)提供擔(dān)保。

對(duì)于金融和擔(dān)保機(jī)構(gòu)而言，發(fā)展產(chǎn)業(yè)集群融資最大的優(yōu)勢(shì)在于，相較于其他單一企業(yè)經(jīng)營模式，集群中往往存在著一個(gè)監(jiān)管主體，對(duì)于各交易方的實(shí)際經(jīng)營情況、可提供的抵押或擔(dān)保方式十分了解，進(jìn)而大大緩解了中小企業(yè)缺乏抵押、擔(dān)保物的這一難題。從擔(dān)保物篩選的角度來看，我國已經(jīng)逐步總結(jié)出一些適合不同類型和地區(qū)的中小企業(yè)產(chǎn)業(yè)集群融資擔(dān)保模式，如產(chǎn)業(yè)集群管理方保證、產(chǎn)業(yè)鏈核心企業(yè)法人保證、組合擔(dān)保、聯(lián)合擔(dān)保、互保等。對(duì)于批量融資擔(dān)保物篩選及辨別依據(jù)可以分成如下五類：第一類，產(chǎn)業(yè)集群管理方保證。產(chǎn)業(yè)集群的構(gòu)建，一般會(huì)有政府機(jī)構(gòu)或民間組織參與，其中監(jiān)管方會(huì)定期對(duì)會(huì)員企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營情況進(jìn)行核實(shí)和指導(dǎo)。在融資需求方面，會(huì)員企業(yè)也會(huì)集中提交給監(jiān)管方，為此市場(chǎng)管理單位相對(duì)企業(yè)主體具有一定的信譽(yù)度，憑借監(jiān)管單位的信譽(yù)保證，可幫助企業(yè)快速融資。監(jiān)管單位可以設(shè)定一個(gè)“風(fēng)險(xiǎn)管理池”，如果發(fā)生企業(yè)貸款歸還不到位，將會(huì)從“風(fēng)險(xiǎn)管理池”中予以償還。第二類，產(chǎn)業(yè)鏈核心企業(yè)法人保證。當(dāng)產(chǎn)業(yè)集群發(fā)展壯大到一定規(guī)模后，形成“商圈貿(mào)易”。依靠商會(huì)、專業(yè)市場(chǎng)、園區(qū)等發(fā)展的中小企業(yè)群體，往往與產(chǎn)業(yè)鏈條中的核心企業(yè)保持著穩(wěn)定的合作關(guān)系，為此當(dāng)中小企業(yè)群體提供的擔(dān)保不足以覆蓋風(fēng)險(xiǎn)時(shí)，則需要核心企業(yè)保證。第三類，“聯(lián)保體”企業(yè)組合擔(dān)保。中小企業(yè)集群在向金融機(jī)構(gòu)提出貸款申請(qǐng)后，可以用“聯(lián)保體”的特色優(yōu)勢(shì)，開展組合擔(dān)保、聯(lián)合擔(dān)保、互保等創(chuàng)新?lián)ＤＪ?。第四類，中小企業(yè)自身權(quán)益擔(dān)保。能夠組建成中小企業(yè)集群的客戶，一般均具備一定的主營產(chǎn)品和市場(chǎng)開拓能力，一些權(quán)益也可以納入擔(dān)保范疇內(nèi)，如商位使用權(quán)、固定資產(chǎn)抵押、其他保證擔(dān)保。銀行業(yè)也逐步將攤位使用權(quán)質(zhì)押及擁有優(yōu)質(zhì)資產(chǎn)的個(gè)人擔(dān)保，納入了信貸抵押擔(dān)保范圍。第五類，保險(xiǎn)公司擔(dān)保。對(duì)于從事大宗商品貿(mào)易、跨境貿(mào)易的產(chǎn)業(yè)集群，對(duì)于自身貨物往往會(huì)購買一定的商業(yè)保險(xiǎn)，因而保單成為擔(dān)保物之一，其價(jià)值也被專業(yè)的評(píng)估機(jī)構(gòu)認(rèn)可。

此外，還可以結(jié)合各地情況進(jìn)行進(jìn)一步的創(chuàng)新?？梢蕴岣弑ＷC、信用等非抵押方式的比重，進(jìn)行產(chǎn)品和抵押創(chuàng)新。

(三)促進(jìn)金融創(chuàng)新，構(gòu)建多層次的集群區(qū)域金融市場(chǎng)

1.促進(jìn)金融創(chuàng)新

加強(qiáng)商業(yè)銀行的產(chǎn)業(yè)研究功能，培育和發(fā)展中小企業(yè)集群融資市場(chǎng)。針對(duì)中小企業(yè)集群融資的創(chuàng)新可以從業(yè)務(wù)流程、信貸政策、產(chǎn)品服務(wù)等方面入手，進(jìn)行系列創(chuàng)新活動(dòng)。

(1)業(yè)務(wù)流程創(chuàng)新。按照集約、簡(jiǎn)約的流程處理中小企業(yè)的信貸業(yè)務(wù)。簡(jiǎn)化審批程序，設(shè)計(jì)專門針對(duì)中小企業(yè)的步驟和方案。

(2)信貸政策創(chuàng)新。對(duì)中小企業(yè)信貸實(shí)行單獨(dú)統(tǒng)計(jì)、考核、規(guī)模優(yōu)先等政策。規(guī)定不同于大企業(yè)的專門信貸制度。

(3)產(chǎn)品服務(wù)創(chuàng)新。集中授信、抵押物多樣化、改進(jìn)抵押保全措施和品種等。分析集群所在行業(yè)動(dòng)向，不再對(duì)群內(nèi)的中小企業(yè)單獨(dú)做貸前、貸中審查，節(jié)約銀行的業(yè)務(wù)成本。促進(jìn)關(guān)系型貸款的發(fā)展，成功與否很大程度上取決于銀行收集到的企業(yè)“軟信息”是否符合其放貸的標(biāo)準(zhǔn)，需要銀企形成良好的合作關(guān)系。

2.金融機(jī)構(gòu)拓展集群市場(chǎng)類型

金融機(jī)構(gòu)應(yīng)根據(jù)自身特點(diǎn)，結(jié)合各類產(chǎn)業(yè)集群的實(shí)際，對(duì)市場(chǎng)加以細(xì)分，創(chuàng)新金融產(chǎn)品。金融機(jī)構(gòu)拓展集群市場(chǎng)的類型與市場(chǎng)細(xì)分重點(diǎn)如下。

(1)商圈市場(chǎng)。商業(yè)銀行等金融機(jī)構(gòu)開展商圈市場(chǎng)批量授信業(yè)務(wù)，具有十分廣闊的市場(chǎng)。商圈融資作為政府政策大力倡導(dǎo)的信貸投放領(lǐng)域，對(duì)商業(yè)銀行來說更具吸引力。

(2)產(chǎn)業(yè)園區(qū)市場(chǎng)。產(chǎn)業(yè)園區(qū)是中國經(jīng)濟(jì)發(fā)展的重要平臺(tái)。據(jù)統(tǒng)計(jì)，全國100強(qiáng)產(chǎn)業(yè)園區(qū)GDP總量占所有國家級(jí)經(jīng)濟(jì)開發(fā)區(qū)和高新區(qū)GDP總量的比例超過50%。在國家及地方各級(jí)政府的支持下，構(gòu)建了一批專業(yè)園區(qū)，中小企業(yè)以集聚的方式加快經(jīng)濟(jì)發(fā)展，應(yīng)是商業(yè)銀行重點(diǎn)培育的戰(zhàn)略型客戶。

(3)專業(yè)市場(chǎng)。專業(yè)市場(chǎng)是貿(mào)易集群，群內(nèi)貿(mào)易產(chǎn)業(yè)關(guān)聯(lián)性髙，具有共同的地緣文化和價(jià)值觀念。專業(yè)市場(chǎng)按經(jīng)營方式可分為批發(fā)和零售市場(chǎng)，按經(jīng)營商品種類可分為綜合性市場(chǎng)和專業(yè)性市場(chǎng)。對(duì)金融機(jī)構(gòu)而言，專業(yè)市場(chǎng)客戶批量化開發(fā)價(jià)值巨大。

(4)區(qū)域新興細(xì)分市場(chǎng)。金融機(jī)構(gòu)對(duì)于細(xì)分產(chǎn)業(yè)定位應(yīng)予高度關(guān)注。提供節(jié)能、環(huán)保、新材料等方面的配套金融產(chǎn)品組合服務(wù)方案，也是未來幾年內(nèi)發(fā)展中小企業(yè)集群企業(yè)融資的重要切入點(diǎn)。

3.建立與中小企業(yè)集群相對(duì)應(yīng)的多層次的金融市場(chǎng)結(jié)構(gòu)體系

(1)建立完善大型金融機(jī)構(gòu)。發(fā)揮大型金融機(jī)構(gòu)的金融支持能力，運(yùn)用基于中小企業(yè)集群的交易型融資技術(shù)。

(2)發(fā)展中小金融機(jī)構(gòu)。發(fā)展與產(chǎn)業(yè)集群企業(yè)規(guī)模和所有制結(jié)構(gòu)相適應(yīng)的社區(qū)銀行，利用其自身的社會(huì)網(wǎng)絡(luò)克服大型金融機(jī)構(gòu)相對(duì)中小企業(yè)信息不對(duì)稱現(xiàn)象。增強(qiáng)地方金融機(jī)構(gòu)實(shí)力和為中小企業(yè)服務(wù)的能力與動(dòng)力。借鑒專業(yè)鎮(zhèn)銀行、小額貸款公司等金融機(jī)構(gòu)的經(jīng)驗(yàn)，擴(kuò)大集群區(qū)域的資金供給主體，促進(jìn)民營銀行、融資租賃公司、信托投資公司等金融機(jī)構(gòu)的建立和發(fā)展。

(3)集群企業(yè)融資協(xié)會(huì)發(fā)展群內(nèi)融資。發(fā)展群內(nèi)的合作金融，群內(nèi)財(cái)務(wù)公司、融資租賃機(jī)構(gòu)。

(4)集群企業(yè)融資協(xié)會(huì)等機(jī)構(gòu)完善中介服務(wù)。建立和完善資產(chǎn)評(píng)估、信息咨詢和物流、集群企業(yè)融資協(xié)會(huì)等中介服務(wù)機(jī)構(gòu)。中介機(jī)構(gòu)利用信息優(yōu)勢(shì)，為集群內(nèi)企業(yè)、銀行、資本市場(chǎng)的投資者等提供準(zhǔn)確和及時(shí)的信息，降低投資方對(duì)集群企業(yè)的評(píng)估成本，防范和破解可能存在的風(fēng)險(xiǎn)。

(四)培育多層次資本市場(chǎng)，拓寬中小企業(yè)的直接融資渠道

政府培育產(chǎn)業(yè)集群發(fā)展，有利于中小企業(yè)拓寬融資渠道，獲得直接融資。

政府應(yīng)加大對(duì)群內(nèi)龍頭企業(yè)的扶持，促進(jìn)上市，并借助其成功發(fā)展經(jīng)驗(yàn)，帶動(dòng)集群內(nèi)其他企業(yè)的升級(jí)發(fā)展上市。

商業(yè)銀行可以探索借鑒硅谷銀行模式，促進(jìn)集群中小企業(yè)直接融資。股權(quán)投資與信貸業(yè)務(wù)相結(jié)合是硅谷銀行獨(dú)特的商業(yè)經(jīng)營模式，也是其獲利的重要來源。主要采取兩種方式進(jìn)行：第一種是銀行對(duì)創(chuàng)業(yè)企業(yè)投資，并與企業(yè)簽訂協(xié)議，收取股權(quán)或認(rèn)股權(quán)以便在退出中獲利，一旦公司成功上市或股票升值，就能給銀行帶來豐厚的收益；第二種是將資金投入風(fēng)險(xiǎn)投資機(jī)構(gòu)，由風(fēng)投或私募機(jī)構(gòu)再進(jìn)行投資。我國商業(yè)銀行在運(yùn)用傳統(tǒng)信貸產(chǎn)品的同時(shí)，可以探索聯(lián)合私募股權(quán)基金等機(jī)構(gòu)，向中小企業(yè)提供股權(quán)和債券相結(jié)合的融資產(chǎn)品；也可以探索開展投資銀行服務(wù)，幫助中小企業(yè)成長(zhǎng)上市。

風(fēng)險(xiǎn)投資在我國雖然有了一定的發(fā)展，但投資資金來源渠道少，主要以政府融資為主，退出機(jī)制不健全，資本運(yùn)作效率不夠高，在創(chuàng)新成果轉(zhuǎn)化上的作用沒有充分發(fā)揮出來，因此需要完善風(fēng)險(xiǎn)投資體系，拓寬風(fēng)險(xiǎn)資本的籌措渠道和退出渠道。

四、結(jié)語

集群融資有利于中小企業(yè)融資問題的解決。通過利用集群企業(yè)內(nèi)部積累進(jìn)行互助性融資和利用集群優(yōu)勢(shì)從集群外部籌集資金，可以增加資金的總量供應(yīng)，更好地滿足集群內(nèi)企業(yè)資金需求，金融創(chuàng)新是實(shí)現(xiàn)它的途徑。

中小企業(yè)集群融資模式可以進(jìn)行多樣化創(chuàng)新，依據(jù)集群的產(chǎn)業(yè)特點(diǎn)、金融機(jī)構(gòu)的特點(diǎn)、區(qū)域的特點(diǎn)、園區(qū)的特點(diǎn)而因地制宜。不同的集群融資模式既要充分利用集群融資在信譽(yù)、信息、產(chǎn)業(yè)聯(lián)系、社會(huì)資本、關(guān)系融資技術(shù)的發(fā)揮、批量規(guī)模成本低等方面的優(yōu)勢(shì)，又要注意集群融資各種風(fēng)險(xiǎn)的防范。政府、金融機(jī)構(gòu)、中小企業(yè)和中介服務(wù)機(jī)構(gòu)的協(xié)同配合，是影響中小企業(yè)集群融資模式的重要因素。

我國不同地區(qū)的產(chǎn)業(yè)集群所處的發(fā)展階段不同，不同類型的中小企業(yè)產(chǎn)業(yè)集群也存在很大的差別特性,因此，應(yīng)該因地制宜地設(shè)計(jì)融資模式。對(duì)于以外來企業(yè)為龍頭核心，眾多的中小企業(yè)為之配套生產(chǎn)的廣東和江蘇等省的產(chǎn)業(yè)集群,應(yīng)充分利用大企業(yè)的多方面優(yōu)勢(shì),采用以大企業(yè)為核心的融資模式；像浙江省以專業(yè)鎮(zhèn)為代表的內(nèi)生型、根植性強(qiáng)的中小企業(yè)產(chǎn)業(yè)集群,可以充分利用中小企業(yè)之間的社會(huì)資本、同輩壓力等優(yōu)勢(shì)，采取聯(lián)合擔(dān)保、互助融資擔(dān)保等多種形式的融資模式；在我國中西部地區(qū)，建設(shè)了大量的產(chǎn)業(yè)工業(yè)園區(qū)，可以充分發(fā)揮園區(qū)管理機(jī)構(gòu)的作用,形成以政府為主導(dǎo)的融資信用合作組織模式。山東有國家級(jí)高新區(qū)12家，省級(jí)以上20多家，可以充分發(fā)揮園區(qū)管理機(jī)構(gòu)的作用,形成以政府為主導(dǎo)的融資信用合作組織模式。