陳帆

[摘要]隨著金融科技的迅猛發(fā)展，金融服務行業(yè)的系統(tǒng)和流程歷經了重大變革。金融科技不僅改變銀行運作方式，而且改變人們的投資方式，甚至改變了行業(yè)監(jiān)管模式。在新的時代背景下，財務人員應加強思維模式、技術能力等軟實力的培養(yǎng)，適應金融科技時代的要求。

[關鍵詞]金融科技? ? 區(qū)塊鏈? ? 商業(yè)模式? ? 行業(yè)監(jiān)管

”緊融科技”逐漸成為金融行業(yè)、互聯(lián)網行業(yè)

關注的熱詞，但目前學術界、實業(yè)界對“金融科技”尚未有一致定論。有人認為金融科技是流程再造，有人認為它是大數據風控，也有人認為它是云計算、區(qū)塊鏈、人工智能等。筆者以區(qū)塊鏈為切入點，說明金融科技及其應用場景。

區(qū)塊鏈是一種以比特幣為基礎的分布式記賬技術。分布式賬本是一種網絡共享的資產和交易數據庫，參與主體有相同的賬本副本。當一方更改了賬本，網絡共享的賬本副本隨之更新。在區(qū)塊鏈中，每一筆交易或數據庫輸入，將被記錄為數據塊，每一個新的數據塊都包含前一版本的加密版，彼此連接在一起。區(qū)塊間使用密碼技術簽名連接在一起，形成以時間為印記的活動或交易鏈，根據其性質和防篡改性分布。從股票交易到轉賬，那些依賴中間代理環(huán)節(jié)安全性和技術性的交易模式逐漸去中心化，交易過程更簡便、透明。目前，有些金融領域的區(qū)塊鏈技術已較成熟，如后臺處理中的區(qū)塊鏈運用。最近一項調查預測，五年內區(qū)塊鏈能通過簡化后臺和清算流程節(jié)約160億美元的成本。未來區(qū)塊鏈很可能成為處理支付、股票交易、認證、土地權注冊等交易的數字化基礎。

區(qū)塊鏈僅僅是金融科技的應用場景之一。金融科技對現(xiàn)行產業(yè)結構帶來了顛覆性的影響。無論是知名度高、成立已久的大型企業(yè)，還是期待在新興市場競爭中獲取一席之地的初創(chuàng)企業(yè)，都應用了支付、借貸、零售銀行、資產管理、舞弊防范及監(jiān)管合規(guī)方面的一系列系統(tǒng)與流程，新的市場進入者與重新配置后的現(xiàn)有競爭者，正通過軟件開發(fā)、用戶體驗與數據挖掘等方面的進步重塑業(yè)務流程，初創(chuàng)企業(yè)和中小企業(yè)為行業(yè)創(chuàng)造的價值尤為突出。

一、對銀行業(yè)是一場變革

金融科技初創(chuàng)企業(yè)覆蓋了從貸款、咨詢到外匯與支付的各項金融業(yè)務。很多初創(chuàng)企業(yè)大大顛覆了人們對銀行可實現(xiàn)功能的看法。由于金融科技的帶動，新型銀行在全球市場逐漸涌現(xiàn)。新型銀行從零開始，能較快地應用最新科技和商業(yè)模式。相比之下，大型傳統(tǒng)銀行受網絡布局、軟件系統(tǒng)等因素限制，不如新型銀行易于轉型。當前，銀行業(yè)務已不受限于分支行的地域布局。平臺端口的開放能使軟件開發(fā)商為銀行開發(fā)自己的APP，并對銀行放貸業(yè)務進行自動化處理。比如，創(chuàng)立于德國的Fidor銀行，建立了一系列應用協(xié)議接口連接到平臺的服務和工具端口，使軟件開發(fā)商成為銀行合作方。通過提供基于銀行賬戶的云金融、P2P借貸和數字化貨幣服務，F(xiàn)idor銀行的客戶量大大增加，用戶體驗感也極大提升。

面對金融科技的巨大沖擊，傳統(tǒng)銀行也在通過適應、合作與并購等方式來應對挑戰(zhàn)。很多銀行（如花旗銀行、瑞士聯(lián)合銀行、巴克萊銀行和星展銀行等）都通過不同方式與金融科技初創(chuàng)企業(yè)開展合作。為了吸引和培育未來新型人才，各大銀行在世界范圍內已啟動創(chuàng)新實驗室、風投資金、加速器和工作坊。所有市場參與者對金融科技的接納度、多方合作的需求日益增強。然而，轉變過程必將是昂貴的，各大銀行正加大科技投入，以適應時代變革。據報道，德意志銀行擬與惠普合作，開展為期十年、花費數十億美元的IT項目，以重新規(guī)劃其零售銀行板塊。

二、改變消費者投資方式

金融科技不僅改變銀行運作方式，而且改變投資方式。在金融科技時代到來之前，僅有小部分消費者能通過有限途徑了解投資資金的流向。當今，通過電子平臺等技術支持即可獲取財務信息與投資方法，行業(yè)收費大幅下降，一些投資公司運用智能運算法則創(chuàng)造多元化的投資組合，不僅適應投資者的不同風險偏好，同時實現(xiàn)了一定參數范圍內自動平衡投資組合的功能。金融科技將談判權轉向消費者，消費者減少了對中間環(huán)節(jié)的信息依賴，可以在任何時候以更低的成本直接獲取信息。通過將投資顧問業(yè)務邊緣化，金融科技公司簡化了投資流程，節(jié)省了投資成本，在改變人們消費行為模式的同時，開啟了新的業(yè)務模式。

三、改變行業(yè)監(jiān)管模式

金融科技發(fā)展過程中，行業(yè)監(jiān)管也是一大難題。部分金融科技公司已身陷法律糾紛，新型銀行獲取牌照的進程緩慢。在某些國家，P2P禁止性借貸規(guī)定使行業(yè)前景更為黯淡。迅猛發(fā)展的監(jiān)管科技極大改變了執(zhí)行監(jiān)管要求的方式。隨著企業(yè)自動化的提升，數據解讀質量的提高，必將帶來成本節(jié)約、流程簡化以及風險管理的強化。監(jiān)管科技的提供方，類似金融科技企業(yè)，能為數據驅動和數字化運營環(huán)境提供低成本、智能化的解決方案。

四、對財務人員既是機遇又是挑戰(zhàn)

在數字化浪潮下，賬簿逐漸實現(xiàn)自動化，云計算平臺也愈加普及。位于新西蘭的Xero提供云財務報告平臺，而來自英國的Receipt銀行通過智能手機中的圖片與郵件系統(tǒng)處理發(fā)票與收據。高度自動化給財務人員帶來了機遇與挑戰(zhàn)。人工智能、機器人等已替代人工執(zhí)行一些重復、機械性工作。例如，線上實時交易、存貨存儲外包與物流一體化意味著銷售、支付、供貨三大環(huán)節(jié)可同時發(fā)生，很大程度上簡化了購銷管理的會計流程。與此同時，新時代對財務人員的數字化能力提出了更高要求——具備財務預算、財務分析、財務戰(zhàn)略等技能，還要在探索獲取銀行牌照可能性方面提供有價值的意見與建議;在IPO和并購環(huán)節(jié)，財務人員不僅通過有效的資金募集和資本管理創(chuàng)造價值，還要在估值管理方面起到重要作用。因此，金融科技對財務人員專業(yè)能力和職業(yè)道德的要求必然更高。近年來，各大新聞已曝出潛在道德風險，如2016年2月，曾估值27億美元的支付領域“獨角獸”Powa科技受到監(jiān)管處罰，繼而宣布破產;2015年底，管理11.5億美元資金的P2P借貸公司Lending Club的CEO，因未對貸款有效管理而引咎辭職。

金融科技是加速行業(yè)變化的驅動力之一。在全球范圍內，各個國家的金融服務存在發(fā)展不均衡的態(tài)勢。各國監(jiān)管者必須在抓住機遇與前瞻性立法中找到平衡，才能促進金融科技的最佳發(fā)展。與此同時，財務人員要努力學習數字化技術，加強法律法規(guī)學習，加強職業(yè)道德建設，以最飽滿的狀態(tài)迎接數字化挑戰(zhàn)。

主要參考文獻

李明杰.全面預算管理在企業(yè)財務管理中的運用[J].產業(yè)與科技論壇， 2016（10）

屈航.淺析全面預算管理理論[J].中國證券， 2012（7）

王珍.試論加強企業(yè)全面預算管理的有效途徑[J].當代經濟， 2013（3）

鄭明彪.基于價值鏈管理的全面預算的理論研究[J].經濟視角， 2011（6）