□文/ 曠愛萍 王瑞濤

（廣西師范大學(xué)馬克思主義學(xué)院 廣西·桂林）

［提要］ 通過對市場競爭力的分析，抽象出市場競爭力的評價指標，結(jié)合晉商銀行發(fā)展業(yè)務(wù)和戰(zhàn)略定位，選取適合于晉商銀行的指標體系，透析晉商銀行現(xiàn)有的市場競爭力水平；通過和其他城市商業(yè)銀行相關(guān)指標的比對，找出晉商銀行市場競爭的優(yōu)勢所在和問題所困，結(jié)合金融服務(wù)業(yè)發(fā)展前景，對其提出建議。

一、銀行市場競爭力及相關(guān)理論分析

（一）商業(yè)銀行市場競爭力。商業(yè)銀行市場競爭力是其在漫長的經(jīng)營活動中總結(jié)積累自己的盈利經(jīng)驗，反思自身的失敗或是在與同行業(yè)對手的比較中發(fā)現(xiàn)不足之處，并以此作為自己以后經(jīng)營的法則，在未來的業(yè)務(wù)活動中不斷加以踐行，進而實現(xiàn)自身競爭優(yōu)勢長期存在，這種能力能夠在各種業(yè)務(wù)活動開展過程中使自身搶占先機，不斷占有市場份額，得到源源不斷的利潤。本文將從財務(wù)指標入手，間接衡量商業(yè)銀行的經(jīng)營管理水平；從地區(qū)入手，發(fā)現(xiàn)城市商業(yè)銀行獨特的優(yōu)勢；在各銀行的業(yè)務(wù)模式比較中，清楚商業(yè)銀行的不足；信息化的運作機制，經(jīng)營穩(wěn)健，業(yè)務(wù)優(yōu)勢獨特，服務(wù)系統(tǒng)的人性化和智能化正是現(xiàn)階段城市商業(yè)銀行市場競爭力的必備要素。

（二）銀行市場競爭力評價相關(guān)理論。商業(yè)銀行市場競爭力關(guān)鍵在于經(jīng)營的穩(wěn)健。商業(yè)銀行市場競爭力保持的基本條件必然是合理的盈利使銀行得以生存發(fā)展?！鞍踩?、流動性、盈利性”是銀行經(jīng)營的必然要求。盈利性是商業(yè)銀行生存發(fā)展的必要條件，是指銀行在各項業(yè)務(wù)經(jīng)營中所能獲得最大的利潤。換句話說，銀行所付出的成本一定要小于獲得的利潤，不然就會產(chǎn)生虧損，阻礙銀行的經(jīng)營發(fā)展。安全性是指銀行經(jīng)營所面臨的各種風(fēng)險，比如貸款無法按時償還，日常操作過程中資金有損，商業(yè)銀行資本金不足而引發(fā)的擠兌等，只有處理好各種風(fēng)險，才能使銀行在經(jīng)營中免去不必要的麻煩。流動性是銀行對于客戶的一種承諾或是信用，即儲戶可以隨時存取款，銀行也有足夠的資金滿足貸款客戶的貸款要求。因此，商業(yè)銀行的市場競爭力要在安全性、盈利性、流動性的前提下，充分利用地域性各種優(yōu)勢資源的能力的綜合反映，是商業(yè)銀行在競爭中自身能力的突出表現(xiàn)。

（三）商業(yè)銀行市場競爭力評價指標。 本文從資本狀況、資產(chǎn)質(zhì)量、盈利能力、流動性水平四個方面入手，共選取了9 個指標對城市商業(yè)銀行的競爭力進行定量比較分析。

1、資本狀況。 資本是衡量一家銀行的首要因素，充足的資本能夠抵御各種風(fēng)險。本文選取的是資本充足率和核心一級資本充足率兩個指標。

2、資產(chǎn)質(zhì)量的衡量指標。資產(chǎn)不僅在于規(guī)模，更在于質(zhì)量。本文反其道而行之，壞賬有多少反推優(yōu)質(zhì)資產(chǎn)質(zhì)量，因此選取的是不良貸款率。

3、盈利能力。 資產(chǎn)收益率是每單位資產(chǎn)所獲得的利潤，反映了銀行運用資金獲利的一種能力；凈利潤增長率反映了商業(yè)銀行凈利潤總額的增長趨勢；成本收入比是每單位的營業(yè)收入所要花費的營業(yè)費用，反映了商業(yè)銀行支出管理水平，即商業(yè)銀行在支出方面是否精明高效。

4、流動性水平。 銀行作為存貸的中介機構(gòu)，存款與貸款之比剛好可以反映銀行資金貸出去了多少，留在銀行的有多少，存貸比率以數(shù)據(jù)形式說明了這種情況，更加直白；存貸比率越低，即銀行存款大于貸款，存款需要銀行付利息，貸款是銀行要收利息，銀行付的多于收的，自然對銀行不利。但銀行的存貸比也不應(yīng)過高，央行目前規(guī)定商業(yè)銀行最高存貸比率為75%；流動性比率指商業(yè)銀行每一單位的流動負債有多少流動資產(chǎn)來償還，反映銀行在短期內(nèi)債務(wù)緊逼條件下的償還能力。流動性比例指標一般“大于等于25%”，以此來預(yù)防隨時可能面臨的擠兌風(fēng)險。

二、晉商銀行市場競爭力現(xiàn)實分析

（一）晉商銀行競爭力指標的一般描述和分析。根據(jù)晉商銀行2018 年的年報，從資本狀況來看，晉商銀行的資本充足率為12.99%，核心資本充足率為10.63%，均大于各自的監(jiān)管標準10.5%、7.5%，反映了晉商銀行有足夠的資本應(yīng)對可能的風(fēng)險，對于到晉商銀行存款的人或是持有晉商銀行債券的人來說，晉商銀行無疑有很強的抵御風(fēng)險能力，對其經(jīng)營也充滿信心。

從資產(chǎn)質(zhì)量來看，晉商銀行的不良貸款率為1.88%，遠小于監(jiān)管標準5%，說明晉商銀行不良貸款的發(fā)生少，壞賬、呆賬負擔(dān)輕，有利于其經(jīng)營創(chuàng)利能力；撥備覆蓋率為185.35%，大于監(jiān)管標準150%，說明晉商銀行抵御風(fēng)險能力較強。

（二）從盈利能力來看：晉商銀行的資產(chǎn)收益率為0.61%，略高于監(jiān)管標準0.6%，表明晉商銀行資產(chǎn)利用效果有待提高，尤其是在增加收入等方面需要下功夫；成本收入比為36.88%，小于監(jiān)管標準，說明晉商銀行在控制成本方面良好，但也側(cè)面反映出在去杠桿形勢下晉商銀行業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)型的艱難。自身的手機銀行業(yè)務(wù)尚未成熟，中間業(yè)務(wù)發(fā)展緩慢，之前的規(guī)模效益難現(xiàn)，短期內(nèi)投石問路卻難以避免，這種情況下成本收入比可能抬升。凈利潤增長率呈現(xiàn)負增長，為-1.07%，主要原因是高管的調(diào)動引發(fā)的一系列連鎖反應(yīng)。

（三）從流動性水平來看：晉商銀行存貸比率為68.59%，小于監(jiān)管標準75%，說明晉商銀行保留足夠的準備金來應(yīng)對客戶存取款的要求，減少被儲戶“擠兌”的風(fēng)險；流動性比率為83.91%，遠高于監(jiān)管標準25%，說明資產(chǎn)流動性強，安全性高。

三、晉商銀行市場競爭力評價

（一）晉商銀行市場競爭的優(yōu)勢。作為城市商業(yè)銀行之一的晉商銀行，有山西省政府的強力支持，它在一些業(yè)務(wù)開展方面可以很容易得到客戶資源。如何認識并提煉晉商銀行的競爭優(yōu)勢，使競爭優(yōu)勢轉(zhuǎn)化為市場化的切實成果，形成核心競爭力，從而有利于自身經(jīng)營的不斷發(fā)展壯大？經(jīng)過資料的搜集整理，研究分析，得出以下晉商銀行市場競爭優(yōu)勢：

1、完善的公司治理結(jié)構(gòu)。晉商銀行現(xiàn)代化的公司治理結(jié)構(gòu)有效地確保了晉商銀行的經(jīng)營管理嚴格按照市場化的要求進行。晉商銀行通過提高信息披露、股權(quán)鏈條、投資鏈條、業(yè)務(wù)鏈條的透明度，從而更好地推進治理現(xiàn)代化。

2、山西政府的政策傾斜。 晉商銀行為股份制銀行。政府作為第一大股東，掌握著銀行的絕對控制權(quán)，因此有了政府做后臺，晉商銀行的發(fā)展運營將會更順利。晉商銀行與山西省政府的關(guān)系相輔相成，晉商銀行為政府解決融資問題，政府也為銀行創(chuàng)造了良好的經(jīng)營環(huán)境和制度環(huán)境，出臺相關(guān)的政策助推晉商銀行的發(fā)展。

3、方便快速的獲取市場信息，從而把握市場先機。 在大數(shù)據(jù)時代，誰擁有了足夠的有效信息，誰就能在市場競爭中把握先機，贏得優(yōu)勢。一方面晉商銀行能夠更深入、更迅速地了解山西省政府各種政策、產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)、客戶群體的類型和需求；另一方面對于政策風(fēng)險、市場風(fēng)險等也能快速感知，火速采取措施加以化解。

（二）晉商銀行市場競爭的劣勢

1、注重資產(chǎn)規(guī)模，模糊市場定位。晉商銀行2008 年成立之初的總資產(chǎn)僅有209.83 億元，但2018 年增長到了2，388.49 億元。其增長得益于兩個方面：一是現(xiàn)代公司治理結(jié)構(gòu)；二是與地方經(jīng)濟密切相關(guān)。除此之外，晉商銀行貸款對大企業(yè)和大客戶有所青睞，導(dǎo)致業(yè)務(wù)發(fā)展與大銀行存在“同質(zhì)化”傾向；晉商銀行作為山西省最大的城市商業(yè)銀行，本應(yīng)立足地域的優(yōu)勢資源和客戶群體，但卻過于專注大企業(yè)大客戶，忽視了小微企業(yè)信貸市場。

2、存貸比低，貸款結(jié)構(gòu)不合理。 晉商銀行存貸比低于其他銀行，一是受地方經(jīng)濟影響；二是貸款結(jié)構(gòu)不合理。山西省煤炭資源儲備豐富，煤炭、鋼鐵、化工占比大，它們支撐著山西經(jīng)濟的發(fā)展，隨著資源的枯竭和發(fā)展戰(zhàn)略轉(zhuǎn)型的迫切要求，山西經(jīng)濟發(fā)展舉步維艱。采礦業(yè)和制造業(yè)為晉商銀行的貸款大客戶，在綠色發(fā)展和經(jīng)濟轉(zhuǎn)型的時代背景下，這些產(chǎn)業(yè)發(fā)展緩慢，從而導(dǎo)致晉商銀行不良貸款增加，制約了其發(fā)展。

3、業(yè)務(wù)種類不具有多元化，收入結(jié)構(gòu)畸形。 從收集到的數(shù)據(jù)來看，晉商銀行中間業(yè)務(wù)收入比例較低，這表明晉商銀行的收入主要側(cè)重于貸款業(yè)務(wù)和存款業(yè)務(wù)，而中間業(yè)務(wù)相對較少。究其原因，一方面在于晉商銀行本身的收入主要來源于存貸利差，服務(wù)的客戶群體也多為大企業(yè)，中小客戶市場所占份額較少；另一方面是在互聯(lián)網(wǎng)金融飛速發(fā)展環(huán)境中，自身的網(wǎng)絡(luò)技術(shù)也尚未成熟，并且發(fā)展緩慢，隨著手機銀行繁盛，晉商銀行傳統(tǒng)業(yè)務(wù)的利潤空間將被擠壓，迫使其經(jīng)營模式發(fā)生轉(zhuǎn)變，否則，將導(dǎo)致自身經(jīng)營陷入困境。

4、撥備覆蓋率高，資金閑置無法得到有效利用。 晉商銀行2018 年的撥備覆蓋率為185.35%。與監(jiān)管標準對比，撥備覆蓋率高出35.35%，這將可能導(dǎo)致晉商銀行利潤虛降。但考慮到晉商銀行的貸款企業(yè)大多為煤炭、鋼鐵等重工業(yè)、能源產(chǎn)業(yè)，在經(jīng)濟發(fā)展轉(zhuǎn)型的大背景下，這些產(chǎn)業(yè)經(jīng)營狀況走下坡路，經(jīng)營效益低下，晉商銀行為防范準備金不足，在不利的市場環(huán)境下計提更多的準備金來預(yù)防風(fēng)險也有合理的緣由。

四、提升晉商銀行市場競爭力的建議

（一）進一步完善資本結(jié)構(gòu)，提高資本運用效率。晉商銀行的資本大多由政府、國企持有，單一的資本結(jié)構(gòu)使得銀行缺乏內(nèi)生動力，抵御風(fēng)險的能力不強，因此需要擴大外部融資渠道，注重民間資本吸收，改變單一的國有產(chǎn)權(quán)格局，形成多元的股權(quán)結(jié)構(gòu)，有利于降低銀行經(jīng)營風(fēng)險，提高資本運用效率。晉商銀行集中于存貸業(yè)務(wù)，中間業(yè)務(wù)占比較小，因此發(fā)展中間業(yè)務(wù)可以增強內(nèi)部資本融資能力，同時中間業(yè)務(wù)很少動用銀行自有資本，獲取手續(xù)費和傭金收入，提高銀行表外業(yè)務(wù)收入的同時減少銀行成本費用，提高資本的使用效率和收益；資本的效率不僅僅是能夠獲得多少收益，更在于服務(wù)于社會人民的滿意度，晉商銀行可以通過贊助公益性賽事，從而對城市、社會產(chǎn)生可持續(xù)發(fā)展的影響。

（二）著力建立以消費者金融服務(wù)需求為核心的業(yè)務(wù)創(chuàng)新發(fā)展模式。 銀行業(yè)的競爭歸根到底是服務(wù)的競爭，服務(wù)競爭力的衡量指標就是客戶能否滿意。當經(jīng)濟增長恢復(fù)時，以服務(wù)為導(dǎo)向的競爭優(yōu)勢可以使銀行成為市場上遙遙領(lǐng)先的佼佼者。網(wǎng)上銀行時代的到來已經(jīng)使得轉(zhuǎn)換銀行的成本變低，從而使得消費者服務(wù)成為銀行之間最主要的競爭差異所在。為了拓展中間業(yè)務(wù)發(fā)展空間，需要建立以消費者金融服務(wù)需求為核心的業(yè)務(wù)創(chuàng)新發(fā)展模式，要從以下幾個方面入手：一是更新服務(wù)理念，銀行如果服務(wù)好，客戶群體就會大，優(yōu)質(zhì)客戶資源也就多；二是對于不同的客戶群體，銀行要采取不同的服務(wù)模式，要盡可能滿足優(yōu)質(zhì)客戶所提出的合理需求，在保持客戶忠誠度和滿意度的前提下間接實現(xiàn)業(yè)務(wù)創(chuàng)新；三是把握新時代服務(wù)的發(fā)展潮流，推出手機銀行，利用互聯(lián)網(wǎng)拉近與客戶的距離，使得服務(wù)更加貼心、便利；四是著眼于客戶提出的需求，相應(yīng)金融產(chǎn)品的創(chuàng)新，在提高客戶滿意度的同時又實現(xiàn)了自身業(yè)務(wù)的拓展；五是擴大客戶基數(shù)最好的、成本最低的做法就是提供良好的客戶服務(wù)。

（三）大力推進大數(shù)據(jù)體系建設(shè)，從銀行信息化走向信息化銀行。 晉商銀行的撥備覆蓋率過高，資金利用率低的根本原因在于銀行對客戶的風(fēng)險管理機制不完善，對客戶的信息采集、整理、分類不到位，未能充分利用信息化時代的大數(shù)據(jù)技術(shù)對客戶進行跟蹤，實時監(jiān)測客戶信用狀況、金融訴求，致使大部分資金只能作為準備金預(yù)防潛在風(fēng)險，從而制約晉商銀行的金融創(chuàng)新和盈利能力。

晉商銀行為做好銀行信息化向信息化銀行的轉(zhuǎn)變：首先，網(wǎng)站建設(shè)要以客戶為中心，在網(wǎng)站上，人們可以根據(jù)個人情況，選擇不同的客戶定制產(chǎn)品和營銷產(chǎn)品，客戶可以決定網(wǎng)站的頁面內(nèi)容，并可以改變信息呈現(xiàn)方式，滿足最廣大客戶的需要；其次，要充分運用大數(shù)據(jù)技術(shù)，對客戶與銀行往來的業(yè)務(wù)重要信息進行收集分析整理，篩選出有用的信息，從而針對性地制訂不同客戶群體的營銷方案；發(fā)現(xiàn)客戶的現(xiàn)時需求和潛在需求，從而針對性地進行銷售、宣傳理財產(chǎn)品。越是滿足了人們對個性化金融的需要，銀行便可以大幅提高客戶群體，增加客戶的忠誠度，使得市場競爭力有堅實的客戶基礎(chǔ)。